Про ШІ
Показати більше
Швидко прочитайте статтю та отримайте огляд настроїв на ринку за 30 секунд!
Децентралізоване фінансування (DeFi) як ніша використовує технологію блокчейну для виведення різноманітних продуктів на ринок криптовалюти. В основі DeFi лежить автоматизований маркетмейкер (AMM), який дає змогу бездозволяти та негайно здійснювати торгівлю без традиційних посередників.
З моменту впровадження AMM у DeFi було розроблено різні проєкти для вдосконалення концепції та вирішення проблем використання такої моделі. Однак DeFi все ще принципово бракує проєкту, який забезпечує підвищену ефективність капіталу, незалежно від ринкових умов.
Протокол Maverick створив революційну екосистему AMM, яка заповнює цю нікчемність інфраструктурою, що дозволяє ентузіастам DeFi отримати найбільшу вартість свого капіталу, незалежно від руху цін.
Давайте дізнаємося більше про структуру AMM нового рівня для Маверіка.
Ключові висновки:
Maverick Protocol представляє AMM динамічного розподілу, що дає змогу провайдерам ліквідності (LP) здійснювати стейкінг ліквідності в певних пулахах і визначати, як повинна рухатися ця ліквідність, коли ціна коливається.
Цей динамічний підхід підвищує ефективність капіталу, гарантуючи, що капітал LP залишається активним і створює комісії, навіть якщо ціна виходить за межі зазначеного діапазону.
На відміну від інших AMM, Maverick Protocol дає LPам змогу налаштовувати стратегії розподілу ліквідності за допомогою чотирьох різних режимів пулу: Режим праворуч, режим ліворуч, режим як і статичний режим.
Автоматизований маркетмейкер (AMM) — це смарт-контракт, призначений для здійснення угод і переговорів про ціни без необхідності в централізованій книзі ордерів. AMM є наріжним каменем DeFi. Вони повністю автоматизовані та завжди доступні для полегшення угод на децентралізованих біржах (DEX).
Для функціонування AMM потрібні депозити активів, які надають постачальники ліквідності (LP), які отримують комісійні за транзакції користувачів. Ці активи вносяться в пули ліквідності AMM у DEX, а потім видають постачальнику ліквідності токени LP для представлення їхньої частки в пулахах.
Однією з найперших платформ для впровадження AMM у просторі DeFi був Uniswap , що має постійний продукт AMM у своїй першій версії. З цього алгоритму було створено багато інших варіантів AMM, таких як Balancer і Curve Finance.
Однак у цій моделі виникли проблеми з точки зору прослизання та мінімальної ефективності капіталу. Uniswap V3 представив AMM для вирішення цих проблем, що дозволило LP сконцентрувати ліквідність шляхом стейкінгу низки цін. Ця оновлена AMM значно підвищила ефективність капіталу, але також внесла підвищений ризик непостійних втрат для провайдерів ліквідності, коли ціна вийшла за межі діапазону.
Незважаючи на прогрес у AMM, більшість з них призначені для забезпечення цінності, коли ринок рухається вбік. Отже, багато постачальників ліквідності залишаються подалі від DeFi, що розріджує ринок і призводить до поганих цін.
Протокол Maverick — це платформа DeFi, призначена для збільшення ліквідності та підвищення ефективності капіталу в просторі DeFi за допомогою інноваційного AMM динамічного розподілу, що дає постачальникам ліквідності змогу як займати ціновий діапазон, так і визначати, як ця ліквідність повинна рухатися, коли ціна коливається.
AMM Маверика побудований на концепції спрямованого LPing, яка автоматизує концентрування ліквідності, надаючи LP більше свободи вибору використання капіталу під час руху ціни.
Автоматизуючи стратегії ліквідності за допомогою AMM динамічного розподілу, Маверік дає LP краще контролювати свій капітал, що підвищує ефективність капіталу, що призводить до більшої ліквідності на ринку DeFi. Завдяки збільшенню ліквідності на ринку трейдери отримують кращі ціни, а LP заробляють більше комісій.
8 березня 2023 року Маверік запустив революційний AMM на блокчейні Ethereum і швидко зріс у рейтингу DEX з точки зору торгового обсягу. На другому етапі, введеному через місяць, Маверік приніс DeFi свій продукт стимулювання ліквідності з посиленими позиціями, який приваблював платформи стейкінгу ліквідності, такі як Lido та Rocket Pool.
Маверік незабаром запустить свій утилітний токен MAV.
На основі усунення різних обмежень у поточних AMM Маверік розробив інфраструктуру, яка пропонує користувачам DeFi найбільш ліквідні ринки. Концентрована ліквідність Uniswap V3 AMM обмежує LP рухом ринку вбік, що може призвести до непостійних втрат, якщо ціна виходить за межі зазначеного діапазону.
Однак Маверік запровадив концепцію спрямованого LPing, що дає змогу LP переміщувати ліквідність у чотирьох режимах, приносячи користь як трейдерам, так і LP. Концентровані AMM ліквідності, такі як Uniswap, не завжди є ефективними капіталами, оскільки капітал LP є лише цінним, якщо він залишається в межах певного діапазону пулу ліквідності. Капітал LP стає менш ефективним, коли ціна токена виходить за межі визначеного діапазону. Щоб залишатися ефективними в капіталі, LP повинні перемістити свою ліквідність в новий діапазон, який може бути довготривалим, а також стягувати комісії за газ.
Maverick пропонує рішення з використанням автоматизованих смарт-контрактів, які реконцентрують ліквідність, що дозволяє капіталу генерувати комісії, рухаючись з ціною. Оскільки смарт-контракти автоматизують відновлення ліквідності, LP не потрібно активно контролювати свої позиції з ліквідності. Все, що їм потрібно зробити, — це вибрати режим залежно від напрямку ціни, у якому, на їхню думку, токен рухається.
Ще одна перевага полягає в тому, що Maverick дозволяє LP налаштовувати свою стратегію розподілу LP, на відміну від інших AMM, в яких AMM виправляє діапазон LP. Отже, коефіцієнт винагороди та винагороди Маверіка краще врівноважує ризик непостійних втрат.
Ключові особливості протоколу Maverick включають таке.
Щоб підвищити ефективність капіталу, провайдери ліквідності на Маверику можуть вибрати стейкінг активів на основі чотирьох режимів пулу, що гарантує, що їхній капітал ніколи не буде стагнуватися.
Ці пули використовують механізм ціноутворення, відомий як середньозважена за часом ціна (TWAP) для регулювання ліквідності. TWAP, що використовується в AMM Маверика, схожий на ті, що використовуються в автоматизованих торгових стратегіях, хоча їхня реалізація та цілі дещо відрізняються.
У протоколі Maverick TWAP відстежує та керує ліквідністю в пулі, постійно реєструючи ціну пулу наприкінці кожного обміну активами. Після першого обміну TWAP оновлюється, і контракт перевіряє, чи потрібно переміщувати ліквідність. Зміна ліквідності в будь-якому з чотирьох режимів виконується автоматично за допомогою смарт-контракту, а це означає, що LP не стягує жодних комісій за газ.
Чотири режими:
У цій стратегії ліквідності капітал LP змінюється, коли ціна токена зростає та переміщується праворуч від заданого цінового діапазону. LP активує цей режим, коли він бичачий на токені.
Цей режим є зворотнім пунктом «Право на режим» і змінює ліквідність, коли ціна активу знижується.
Режим Обидва слідують напрямку руху ринку, концентруючи ліквідність у діапазоні, близькому до ціни. Незважаючи на те, що режим Обидва пропонують потенціал до більших прибутків шляхом максимального захоплення комісій, він також становить більший ризик непостійних втрат, оскільки LP піддаються руху цін в обох напрямках.
Вибравши цей режим, LP вирішує використовувати стратегію, подібну до AMM концентрованої ліквідності Uniswap. Це найменший коефіцієнт капіталу чотирьох режимів.
Підсилені позиції протоколу Maverick надають постачальникам ліквідності можливість отримувати додаткові винагороди, стейкуючи їх ліквідність у певних пулах. Ці позиції забезпечують більший контроль і гнучкість для LP.
Щойно LP відкриває збільшену позицію, інші LP можуть додати свою ліквідність до пулу, а додаткові винагороди токенів, зароблені на додаток до торгових комісій, розподіляються між усіма внесками LP. Такі стимули особливо привабливі для проєктів, які прагнуть залучити капітанів ліквідності та капітанів ліквідності.
MAV — це токен корисності для протоколу Maverick. Його основним призначенням є стейкінг, підвищення ліквідності та надання власникам прав голосу. Щоб взяти участь у голосуванні, користувачі можуть внести в стейкінг свої токени MAV, щоб отримати veMAV, які діють як токени управління платформи.
Маверік також оголосив про ейрдроп, який використовуватиметься для винагороди тим, хто брав участь у зростанні екосистеми платформи. Понад 30 мільйонів токенів MAV було виділено на ейрдроп стимулювання, що становить 1,5% від загальної кількості токенів MAV.
Крім того, з’явиться ще одна ейрдроп, щоб стимулювати тих, хто вносить в стейкінг токени MAV, щоб вони могли отримувати токени управління veMAV.
Повна токеноміка MAV все ще підлягає видачі.
Платформа також запобігала користувачам отримувати ейрдроп з веб-сайтів шахрайства за допомогою шкідливих контрактів токенів. Деталі розподілу ейрдропів наведено нижче.
Інноваційна модель AMM Maverick може забезпечити необхідний зсув у наданні ліквідності. Її AMM динамічного розподілу забезпечує LP з вищою ефективністю капіталу, одночасно зменшуючи ризик непостійних втрат, надаючи користувачам кращий контроль над їхнім капіталом.
Завдяки швидкому підняттю графіків у рейтингу DEX Ethereum протокол Maverick змінює гру AMM, значно підвищуючи ліквідність на ринку за допомогою кращих механізмів ціноутворення для трейдерів і більшої комісії за LP. Дійсно, проєкт впливає на те, як AMM працюють у децентралізованому фінансуванні.
#Bybit #TheCryptoArk
Ніякого спаму. Лише маса корисного контенту та новини криптогалузі.