Ethena (ENA): Granica DeFi z syntetycznym dolarem

W nowoczesnym, zdecentralizowanym świecie finansów (DeFi) monety typu stablecoin są jednym z najbardziej użytecznych typów walut cyfrowych. Podczas gdy stabilne monety oferują stabilność, ich podstawowe mechanizmy i poleganie na tradycyjnych systemach bankowych stanowią wyzwanie dla prawdziwej decentralizacji. Ethena staje się przełomowym rozwiązaniem, wprowadzając syntetyczny dolar (USDe) i innowacyjny instrument inwestycyjny znany jako Internet Bond .

Czym Ethena różni się od innych monet stabilnych i dlaczego stanowi to kluczowy element rozwoju DeFi? Czytaj dalej, aby się dowiedzieć.

Kluczowe wnioski:

• Ethena stoi na czele innowacji DeFi, prezentując syntetyczny dolar (USDe), który uosabia korzyści tradycyjnych monet stabilnych bez ich powiązań z tradycyjnymi systemami bankowymi.

• Chcesz handlować tokenami Ethena? Bybit oferuje teraz zarówno pary handlowe ENA/USDT, jak i USDE/USDT Spot.

Czytaj dalej, aby dowiedzieć się, jak zdobyć dodatkowe 20% premii w Ethena Sats poniżej.

Czym jest Ethena?

Ethena stoi na czele innowacji DeFi, prezentując syntetyczny dolar (USDe), który uosabia korzyści tradycyjnych monet stabilnych bez ich powiązań z tradycyjnymi bankami. Dzięki strategicznemu wykorzystaniu mechanizmów zabezpieczających w delcie w stosunku do stakowanych zabezpieczeń Ethereum USDe Ethena oferuje niezrównany poziom skalowalności i odporności cenzurowej w przestrzeni DeFi.

Wejście Etheny na rynek sygnalizuje znaczącą zmianę w kierunku systemu finansowego bez ograniczeń tradycyjnych infrastruktur bankowych. Dążąc do przejrzystości i skalowalności, Ethena stara się na nowo zdefiniować sposób postrzegania i wykorzystywania walut cyfrowych do transakcji i oszczędności.

Ethena ostatnio robi fale dzięki imponującym wynikom. W ciągu trzech tygodni od wprowadzenia na rynek Ethena stała się najbardziej opłacalnym protokołem DeFi. Podaż USDe nie tylko przekroczyła 2 miliardy, ale stopy finansowania również przyniosły wysoką rentowność.

Czym jest USDe?

USDe to odpowiedź Etheny na wezwanie do zdecentralizowanej, stabilnej i przejrzystej waluty cyfrowej w ekosystemie DeFi. W przeciwieństwie do konwencjonalnych monet typu stablecoin połączonych z walutami fiat i obciążonych przepisami bankowymi, wartość USDe jest skrupulatnie utrzymywana za pomocą zaawansowanych technik hedgingowych delta, dążąc do zapewnienia jej stabilności w stosunku do dolara amerykańskiego przy pełnym wsparciu przez aktywa on-chain.

Wprowadzenie USDe nie tylko kwestionuje istniejący paradygmat monet stabilnych, ale także wprowadza nową erę instrumentów finansowych, które priorytetowo stawiają aktywa natywne kryptowaluty, autonomię użytkowników i innowacje finansowe.

Dostawy USDe pobiły rekordy, gdy osiągnęły wartość ponad 1 mld USD w ciągu zaledwie kilku tygodni. Od 1 kwietnia 2024 r. całkowita podaż syntetycznych dolarów Ethena wynosi już 2 mld USD, co jest znacznie większe niż wszystkie otwarte odsetki ETH od każdego DEX . Popularność USDe wynika częściowo z faktu, że jest on zintegrowany z wieloma prestiżowymi instytucjami, w tym MakerDAO , Frax , Curve i Aave .

Historia Etheny

Założona w 2023 roku przez wizjonera Guya Younga Ethena wyłaniała się z pragnienia przekraczania ograniczeń obserwowanych w tradycyjnych projektach monet stabilnych. Był świadkiem pułapek inflacji i centralizacji rentowności, Young stworzył Ethenę, aby wspierać przejrzysty, niezawodny i zdecentralizowany ekosystem finansowy .

Wizja Etheny polegająca na przeprojektowaniu waluty cyfrowej przyniosła znaczne zainteresowanie, przyciągając inwestycje wiodących podmiotów w przestrzeni kryptowalutowej. Firma Dragonfly Capital zebrała 14 mln USD w ramach finansowania od firmy typu venture capital i 6 mln USD w ramach finansowania od Binance Labs, Bybit, Deribit, Gemini, Mirana Ventures i OKX Ventures.

Co Ethena chce osiągnąć?

W istocie Ethena stara się rozmontować bariery stawiane przez obecny krajobraz kryptowalut, charakteryzujący się zmiennością i poleganiem na scentralizowanych systemach finansowych. Oferując skalowalną walutę kryptowalutową w postaci USDe, Ethena odpowiada na kluczowe zapotrzebowanie na niezawodną walutę cyfrową, która służy zarówno celom transakcyjnym, jak i oszczędnościom, uosabiając prawdziwą istotę DeFi. 

Zaangażowanie Etheny w tworzenie zrównoważonego, inkluzywnego systemu finansowego jest widoczne w jej innowacyjnym podejściu do projektowania monet stabilnych i nacisku zarówno na wzmocnienie pozycji użytkowników, jak i na autonomię finansową.

Jak działa Ethena?

Protokół Ethena integruje najlepsze technologie blockchain i innowacje finansowe, aby zapewnić solidne, skalowalne rozwiązanie dla walut cyfrowych. Kluczowe komponenty, takie jak modele zabezpieczające delta i Internet Bond, są kluczowe dla mechanizmu Ethena, zapewniając skalowalność i generowanie wydajności w sposób wcześniej niezbadany w DeFi.

Wykorzystując staked Ethereum i innowacyjne strategie hedgingowe, Ethena nie tylko oferuje skalowalność i wydajność, ale także toruje drogę nowej generacji produktów finansowych, które są zgodne z etosem decentralizacji i wzmacniania pozycji użytkowników.

Oto niektóre z kluczowych elementów, które pomagają ekosystemowi Ethena płynnie działać.

Połączenie internetowe

Połączenie internetowe stanowi nowy instrument finansowy w ekosystemie Ethena, oferując użytkownikom aktywa generujące zyski. Wykorzystując bazowy blockchain Ethereum, Internet Bond łączy stopy zwrotu z stacjonarnego Ethereum z możliwościami finansowymi dostępnymi poprzez strategie zabezpieczające delta w kontraktach terminowych futures i na rynkach bezterminowych. Ta unikalna mieszanka nie tylko ma na celu zapewnienie stabilnego zwrotu, ale także wprowadza natywną dla kryptowalut, denominowaną w dolarach opcję, która jest w pełni przejrzysta i działa autonomicznie w obrębie domeny DeFi.

Model zabezpieczeń Delta

Kluczowym mechanizmem stabilności Etheny jest model zabezpieczający delta , wyrafinowana strategia finansowa zaprojektowana w celu neutralizacji zmienności cen aktywów zabezpieczających. Korzystając z zabezpieczeń delta, Ethena dynamicznie dostosowuje swoją ekspozycję na podstawowe aktywa Ethereum, starając się zapewnić, że wartość USDe pozostanie napięta do dolara amerykańskiego, niezależnie od wahań rynkowych. Ta metoda wspiera płynne utrzymanie stabilności kołków przy jednoczesnym wykorzystaniu potencjału wzrostu podstawowych aktywów Ethereum.

Wydanie i wykup USDe

Ethena ułatwia płynny i wydajny proces emisji i realizacji USDe, umożliwiając użytkownikom bezpośrednią interakcję z protokołem. Użytkownicy mogą miętować USDe, deponując Ethereum jako zabezpieczenie, z zastrzeżeniem w pełni zautomatyzowanego i przejrzystego procesu zarządzanego przez inteligentne kontrakty. Posiadacze USDe mogą wykorzystać swoje tokeny na Ethereum, zapewniając płynność i elastyczność w ekosystemie Ethena.

Mechanizm uzysku

Innowacyjny mechanizm uzysku Etheny jest dwukrotny, uwzględniając zarówno nagrody Ethereum, jak i różnice w operacjach hedgingowych w delcie. Takie podejście nie tylko zapewnia użytkownikom konkurencyjną roczną rentowność procentową (APY), ale także dywersyfikuje źródła rentowności. Mechanizm rentowności odzwierciedla zaangażowanie Etheny w dostarczanie wartości dla jej użytkowników poprzez zaawansowaną, ale przejrzystą inżynierię finansową.

Fundusze i spread bazowy

Im bardziej wzniosłe opcje rentowności dla Ethena pochodzą głównie z jej bezterminowych stóp finansowania kontraktów futures. Są to okresowe płatności uzyskane dzięki różnicom między rynkami kontraktów bezterminowych a cenami spot. Są one bardziej zmienne, ale nadal mają średni zwrot na poziomie 7-9%.

Saty Ethena

Nadchodząca kampania satelitarna Etheny wprowadza unikalny aspekt zaangażowania społeczności i nagród w jej ekosystemie. Użytkownicy zarabiają saty, uczestnicząc w różnych działaniach w ramach Ethena, takich jak zapewnienie płynności lub transakcje tokenowe.

Mapa drogowa Ethena

Podróż Etheny jest oznaczona ambitnymi planami ekspansji i zaangażowania społeczności. Istnieją plany dalszego wprowadzania tokenu zarządzania ENA Ethena. Zespół Ethena zatwierdził swój token zarządzania, aby zakwalifikować użytkowników do dalszego udziału w ekosystemie.

Po wprowadzeniu tokenu ENA Ethena ma nadzieję na współpracę z bardziej zdecentralizowanymi giełdami i poszerzenie swoich puli o Bitcoin i Solana. W lecie 2024 r. Ethena planuje również wdrożyć zarządzanie DAO dla swojego systemu.

Patrząc w przyszłość, mapa drogowa Etheny rozwija przyszłość, w której jej syntetyczny dolar, token zarządzania i innowacyjne instrumenty finansowe odgrywają kluczową rolę w kształtowaniu krajobrazu DeFi, podkreślając jej zaangażowanie w rozwój, innowacje i wzmacnianie pozycji społeczności.

ENA Airdrop

W ramach swojego programu lojalnościowego Ethena urzuciła tokeny w powietrze użytkownikom, a 750 milionów tokenów ENA zostanie podzielonych między posiadaczy odłamków Ethena. Użytkownicy mogą ubiegać się o tokeny od 2 kwietnia 2024 r., a token airdrop pozostanie aktywny przez 30 dni. Ethena ma obowiązkowy okres nabycia uprawnień do tokenów dla 2000 największych posiadaczy portfela w momencie przebywania w airdrop. Planuje się również dać użytkownikom drugą szansę na odebranie tokenów od końca 2024 r., ale Ethena nie ogłosiła jeszcze dokładnych szczegółów tego tokenowego airdropu.

Tokenomika ENA

Token zarządzania ENA może być ostatecznie wykorzystany do udziału w DAO Ethena. Posiadacze tokenów mogą głosować na kluczowe aspekty platformy, takie jak stopy zwrotu i pule aktywów. Całkowita podaż ENA wynosi 15 miliardów, z początkową podażą cyrkulacyjną 1,425 miliarda tokenów. Debiutancki token zarządzania będzie dystrybuowany zgodnie z następującym planem:

• Zespół Ethena: 30%

• Ekosystem Ethena: 28%

• Inwestorzy: 25%

• Fundacja Ethena: 15%

• Launchpool: 2%

Jak zdobyć dodatkowe 20% premii w satach Ethena (poradnik krok po kroku)

1. Zaloguj się na swoje konto Bybit . Połącz portfel Bybit i wybierz łańcuch ETH, aby rozpocząć proces zbierania.

2. Zdeponuj co najmniej 30 USDT wartości ETH w celu uiszczenia opłaty gazowej za zamianę tokenu.

3. Najedź kursorem na Bybit Web3 Swap i użyj funkcji Swap, aby zamienić i połączyć USDT z USDe. Potwierdź szczegóły i kliknij przycisk Zamień, aby zakończyć proces.

4. Po zakończeniu przejdź do strony Bybit Web3, aby wyszukać projekt Ethena. Wybierz „Zablokuj USDe w Ethena, aby zdobyć 24 x siedzenia Ethena”, a następnie kliknij Start, aby zdobyć nagrody.

5. Kliknij przycisk Połącz portfel i wybierz Portfel Bybit, aby zablokować USDe.

6. Kontynuuj, weryfikując punkty, które będą zawierać wzrost o 20% po 24 godzinach na stronie Ethena. 

7. Wykonaj wszystkie zadania związane z nagrodą, obserwując @Bybit_Web3 na X.

Przewidywanie cen ENA

Ponieważ wysokie zyski Etheny przyciągnęły tak wielu użytkowników, analitycy kryptowalut przewidują imponujące wzrosty cen tokenu ENA. CoinWire wierzy, że ceny zaczynają się od około 0,70 USD i wzrosną do co najmniej 1,65 USD w 2024 r., z możliwością osiągnięcia przez ENA co najmniej 5 USD do 2025 r. Kontrakty terminowe futures przedrynkowe Ethena również potwierdzają ideę, że jego token ENA będzie dobrze funkcjonować. W zeszłym tygodniu kontrakty terminowe futures przed wprowadzeniem na rynek wzrosły o 22% w ciągu zaledwie 24 godzin, więc CoinDesk przewiduje, że początkowa kapitalizacja rynkowa ENA wyniesie co najmniej 500 milionów USD.

Gdzie kupić ENA

Ethena nawiązała współpracę z Bybit w celu wydania tokenu zarządzania za pośrednictwem Bybit Launchpool . Jeśli chcesz zdobyć z puli nagród 15 000 000 ENA, możesz zdobyć co najmniej 100 ENA lub 100 USDT od 2 kwietnia 2024 r., 8AM UTC do 9 kwietnia 2024 r., 8AM UTC.

Jeśli chcesz kupić tokeny ENA, możesz to zrobić za pośrednictwem platformy transakcyjnej Bybit Spot. Aby rozpocząć handel ENA, musisz najpierw utworzyć konto Bybit, sfinansować je kryptowalutą, a następnie przejść do strony transakcji spot ENA/USDT . Aby uczcić tę ofertę, Bybit organizuje wyjątkowe wydarzenie, podczas którego możesz zdobyć udział w puli nagród 300 000 ENA.

Pierwsze wydarzenie, ENA Token Splash , nagrodzi pierwszych 1000 nowych użytkowników, którzy wykonają następujące dwa kroki do 16 kwietnia 2024 r., godz. 8:59 UTC, po 200 ENA:

1. Zarejestruj konto Bybit i wykonaj weryfikację tożsamości.

2. Zbierz kwotę 200 ENA lub zdeponuj 100 USDT i użyj swojego konta Bybit, aby kupić dowolną kwotę ENA za pośrednictwem pierwszej transakcji.

Jeśli jesteś już użytkownikiem Bybit (przed 1 kwietnia 2024 r., 8AM00 UTC), nie martw się — ponieważ nadal możesz zarobić 200 ENA! Wystarczy zgromadzić kwotę depozytu co najmniej 200 ENA lub wpłacić 200 USDT i kupić co najmniej 200 USDT ENA za pomocą konta Bybit. 

Należy pamiętać, że nagrody za każdą część powyższego wydarzenia zostaną rozdane na zasadzie „pierwsze przybycie”, jako pierwsze, do pierwszych 1000 istniejących użytkowników.

Drugie wydarzenie to ENA x Referral Boost. Zaproś znajomych do zarejestrowania się w Bybit za pomocą kodu polecającego i dołącz do puli Launchpool ENA. Otrzymasz 1 ENA za każde udane polecenie (do 5 poleceń. Zapoznaj się z ogłoszeniem wydarzenia, aby zapoznać się z Regulaminem).

Gdzie kupić USDe

Jeśli interesuje Cię udział w protokole Ethena, nie zapomnij, że token USDe jest również dostępny w Bybit. Syntetyczny dolar USD można kupić w tym samym szybkim procesie, którego używa się do zakupu ENA.

Czy ENA to dobra inwestycja?

Inwestowanie w ENA, token ładu korporacyjnego ekosystemu Ethena, stanowi okazję do udziału w projekcie, który na nowo definiuje DeFi poprzez jego syntetyczny dolar USDe i wykorzystanie pionierskiego połączenia internetowego. Podejście Etheny – wykorzystujące zaawansowane mechanizmy zabezpieczające delta przeciwko staked Ethereum – sprawia, że jest to rozwiązanie nie tylko innowacyjne, ale również mające na celu stabilizację i wzbogacenie istniejącego ekosystemu DeFi.

Wzrost i zainteresowanie Ethena odzwierciedla jego potencjał, aby znacząco wpłynąć na przyszłość DeFi, oferując skalowalną, stabilną i zdecentralizowaną alternatywę walutową. Podczas gdy naturalna zmienność rynku kryptowalut wymaga ostrożnych inwestycji, podstawowe zasady, przejrzystość i wyrafinowanie technologiczne Ethena stanowią przekonujący argument do rozważenia przez osoby zainteresowane wsparciem projektu DeFi z silną wizją przyszłości.

Mimo że Ethena ma obiecującą wydajność kapitałową i stałe zyski, nie zapominaj, że rynki zewnętrzne mogą być dość zmienne. Inwestorzy muszą zachować ostrożność i starannie prowadzić własne badania przed zainwestowaniem. Aby uzyskać najlepsze rezultaty, przeznacz pieniądze tylko na aktywa kryptowalutowe, na które możesz sobie pozwolić.

Myśli zamykające

Wprowadzenie syntetycznego dolara USDe i powiązanych z nim instrumentów finansowych stanowi znaczący kamień milowy na drodze do bardziej zdecentralizowanego, wydajnego i inkluzywnego systemu finansowego. Stawiając wyzwanie tradycyjnym schematom finansowym i wykorzystując technologię blockchain do pełnego potencjału, Ethena nie tylko proponuje alternatywę, ale pracuje nad ustanowieniem nowego standardu dla tego, co DeFi może osiągnąć.

Zaangażowanie Ethena w przejrzystość, wzmacnianie pozycji użytkowników i innowacje pojawia się w projekcie protokołu, oferując spojrzenie w przyszłość, w której finanse nie są związane ograniczeniami tradycyjnych systemów, ale są napędzane przez społeczność, technologię i wspólną wizję. W miarę rozwoju i rozbudowy ekosystemu Ethena zaprasza zarówno użytkowników, inwestorów, jak i entuzjastów do udziału w kształtowaniu przyszłości zdecentralizowanych finansów, co czyni go projektem do obejrzenia i zaangażowania w nadchodzących dniach.

#LearnWithBybit