Przestań polować: Jak uniknąć bycia prześciganym przez „ wieloryby”

Przestań polować to technika stosowana przez dużych traderów, którzy wykorzystują mechanikę zlecenia stop-loss, aby pomóc im w utrzymaniu pozycji do zysku. Ponadto przestań polować na mniejsze firmy handlowe z pozycji i nadaj większym inwestorom dynamikę swoich transakcji.

Przestań szukać wymaga użycia zleceń stop-loss, które są konwertowane na zlecenie rynkowe po uruchomieniu. Ostateczne zamówienia rynkowe mogą stworzyć szybko zmieniające się rynki, dając wielorybom kryptograficznym szybką wygraną.

Istnieją trzy strategie, którymi inwestor może się kierować, gdy obawia się, że przestaje się polować. Strategie te wymagają użycia zlecenia stop-loss w zachowawczo umieszczonych miejscach na wykresie. 

Czym jest przestań polować?

Przestań polować to strategia handlowa, która obejmuje dużych traderów, którzy naciskają na rynek, aby uruchamiali zlecenia stop-loss innych traderów. Zlecenia stop-loss zmuszają tych traderów do rezygnacji z ich pozycji. Po rozliczeniu tych zleceń rynek się odwraca.

Przestań polować to strategia, którą duzi inwestorzy (lub „whale”) stosują na rynkach finansowych, takich jak forex i krypto. Gdy te wieloryby widzą klaster zleceń stop-loss leżących w pobliżu tej samej lokalizacji cenowej, przesuwają rynek przez zlecenia, zmuszając uczestników do wyjścia ze swoich pozycji. Strategia ta staje się jeszcze bardziej skuteczna, gdy włączona jest dźwignia finansowa, ponieważ zwiększa się wielkość transakcji rynkowych.

Po zakończeniu skutecznego poszukiwania zatrzymania wieloryby zaczynają zamykać swoją pozycję, a trend się odwraca. Jest to szczególnie pogłębione dla handlowców detalicznych, którzy są wypychani ze swoich pozycji – tylko po to, aby zobaczyć odwrócony rynek i trend w kierunku, w którym początkowo analizowali.

Korelacja zleceń łowów na posty i zleceń stop-loss

Kluczowymi składnikami udanego polowania na stop-loss są grupa zleceń stop-loss, które łączą się ze sobą, a także duże inwestorzy wielorybów.

Polowanie na stop-loss zaczyna się od tego, że grupa zleceń stop-loss spoczywa razem blisko tej samej ceny rynkowej.

Na przykład, jeśli spojrzymy na powyższy wykres bitcoinów, trend spadkowy w maju 2021 r. zatrzyma się na poziomie 29 800 USD. Handlowcy mogą zauważyć odbicie wyższe, długie i umieścić stop-loss tuż poniżej wsparcia około 29 750–30 000 USD. Następnie kilka dni później cena dwa razy powraca do blisko 31 000 USD. Ci traderzy prawdopodobnie kupią i złożą swoje zlecenia stop-loss w tej samej strefie cenowej 29 750–30 000 USD.

Grupa zleceń stop-loss buduje się teraz w podobnej strefie cenowej 29 750–30 000 USD. Duży wieloryb może wejść na rynek i obniżyć cenę do 29 000–30 000 USD, uruchamiając zlecenia stop-loss. Te zlecenia stop-loss wymusiłyby następnie na traderach wyjście z rynku, a wieloryb zamknąłby krótką pozycję, po czym muszą odkupić aktywa. To z kolei presja zakupowa zaczyna napędzać następny rajd. Stop-loss tradera detalicznego jest wyzwalany, a rynek rajduje — w kierunku, w którym trader pierwotnie oczekiwał.

Jak działa zlecenie Stop-Loss – i jego znaczenie dla zaprzestania Polowania

Zaprzestań polowania dzięki mechanikom działania zleceń stop-loss. Załóżmy, że inwestor składa zlecenie stop-loss dla długiej pozycji Bitcoina na poziomie 30 000 USD. Gdy rynek osiągnie wartość 30 000 USD, zlecenie zostanie aktywowane i przekształcone w zlecenie do sprzedaży po bieżącej cenie rynkowej (zlecenie rynkowe).

Potencjalny problem dotyczący zleceń rynkowych polega na tym, że rynek może działać tak szybko, że cena zmienia się przed realizacją. Mówimy o ułamkach sekundy, ale do czasu, gdy zlecenie stop-loss zostanie przekształcone i wysłane do sprzedaży na rynku, cena może ulec zmianie. Na szybko zmieniającym się rynku zlecenie rynkowe może mieć gorszą cenę niż oczekiwano.

Byłoby tak, gdyby udać się do Walmart w celu zakupu telewizora, a do czasu załadowania telewizora do kasy cena wzrosła. Podobna sytuacja ma miejsce na rynkach na żywo: cena może ruszyć tak szybko, że spada dalej, zanim zlecenie zostanie zrealizowane.

Aby zaostrzyć sytuację, gdy masz klaster zleceń stop-loss w podobnej strefie cenowej, stają się one przyszłą dostawą sprzedawców. W rezultacie istnieje duża liczba sprzedawców — i bardzo niewielu nabywców. W związku z tym, gdy te zlecenia sprzedaży trafią na rynek, nie ma żadnych nabywców, którzy mogliby je przyjąć, a rynek szybko dostosowuje się do niższych cen.

Po wchłonięciu zleceń stop-loss saldo nabywców i sprzedawców zaczyna się zmieniać, co powoduje zmniejszenie liczby sprzedawców z dużą liczbą zleceń zakupu w pobliżu. Rynek gwałtownie rośnie. Cały scenariusz tworzy niestabilne środowisko handlowe, gdy ceny dostosowują się i szukają równowagi. 

Skąd mam wiedzieć, że przestaję polować?

Podobnie jak w przypadku tak wielu rzeczy, nie będziesz wiedzieć na pewno, że przestałeś polować aż do momentu, w którym to nastąpi. Post facto dowody na polowanie na stop-loss stają się widoczne, gdy masz fałszywy podział wsparcia lub oporu, tylko po to, aby szybko zobaczyć ceny odwrócone.

Oprócz fałszywej przerwy prawdopodobnie zobaczysz wzrost wolumenu transakcji. Po pierwsze, masz wieloryb, który zwiększa ilość, aby popchnąć rynek. Po drugie, uruchamia się mnóstwo strat stop, przekształcając je w zlecenia rynkowe do sprzedaży. Następnie, po odwróceniu cen, wieloryby zamykają swoje krótkie pozycje, co zwiększa presję zakupową na rynku.

Tego typu warunki są niestabilne i szybkie. Małym przedsiębiorcom bardzo trudno jest skutecznie poruszać się po tych wodach, które są infekowane wielorybami – chyba że przedsiębiorca przewidział konfigurację i dokonał odpowiedniego obrotu.

Jak używać Stop-Loss, aby uniknąć przestań polować

Dobra wiadomość jest taka, że kiedy wiesz, jak działa polowanie na postoje, możesz zastosować strategie, aby zapobiec polowaniu.

Pamiętaj, że jednym z kluczowych składników zaprzestania polowania jest grupa zleceń stop-loss w podobnej cenie. Zlecenia stop-loss mogą być grupowane razem z dwóch powodów:

1. Wzór rynku wskazuje ludzi na to, aby zatrzymywali się i stratowali blisko podobnych poziomów.
2. Traderzy umieszczają stop-straty na okrągłych cenach, aby ułatwić ich zapamiętanie.

Historia i wzorce cenowe rynku mogą skłonić wielu inwestorów do postrzegania rynku z podobnej perspektywy.

Weźmy na przykład Bitcoina. Na powyższym wykresie 2-godzinnym Bitcoin dokonuje transakcji na boki, z jasno określonym wsparciem i poziomem oporu, między marcem a kwietniem 2021 r. Traderzy, którzy zauważyli ten schemat, wykorzystaliby zakres do zakupu na dole, a następnie sprzedali na górze.

W miarę zbliżania się ceny do strefy wsparcia blisko 56 500–57 500 USD, traderzy kupowali i umieszczali swoje stop-straty tuż poniżej tej strefy. 7 kwietnia 2021 r. cena Bitcoina przechodzi przez strefę kupna, uruchamiając zlecenia stop-loss. Po kilku godzinach od zakończenia sprzedaży cena Bitcoina wzrasta.

Ten scenariusz zatrzymania został utworzony ze względu na wzorzec rynkowy.

Po drugie, gdy struktura i wzorce rynku pojawiają się w pobliżu okrągłych liczb cenowych, prowadzi to również do zaprzestania polowania. W maju 2021 r. wsparcie dla Bitcoin pojawiło się na poziomie blisko 30 000 USD. Dlatego inwestorzy, którzy byli długo, mogli postawić stop-loss blisko 30 000 USD tylko dlatego, że było to łatwiejsze do zapamiętania.

Omówmy trzy strategie, aby zmniejszyć ryzyko zaprzestania polowania na kryptowaluty.

Strategia 1: Wyszukiwanie zleceń Stop-Loss

Poszukaj obszarów na wykresie, w których stop-straty mają tendencję do grupowania. Schematy rynkowe pomogą Ci zidentyfikować te potencjalne ofiary. Odwróć się od wykresu i poszukaj najbardziej oczywistego wzorca, który przychodzi Ci na myśl. Wzory, które wymagają poziomego wsparcia i oporu, to miejsce, w którym zazwyczaj znajdziesz polowanego.

Na powyższym wykresie Ethereum widzimy mini trend rozwijający się po ogromnym wzroście o 2200% w ciągu ostatnich 12 miesięcy. Handlowcy chcą wejść do Ethereum, a ten mini-downtrend otwiera drzwi. Po szybkim wzroście inwestorzy byliby chętni do przejścia do tego potężnego trendu i prawdopodobnie spowodowaliby swoje stop-straty blisko niedawnego najniższego poziomu wsparcia.

Następnie wróć do cen Ethereum, aby ponownie sprawdzić niskie wartości. Gdy cena zbliża się do niskich wartości, wieloryby sprzedają, obniżając cenę poprzez wsparcie — i dzwoniąc na wszystkie stop-straty. Po usunięciu strat zatrzymania wieloryby zamykają swoje krótkie położenie. Ethereum kontynuuje rajd na nowe szczyty wszech czasów.

Pierwsza strategia, aby uniknąć polowania na stop, polega na tym, aby wiedzieć, gdzie inni są najbardziej skłonni umieścić swoje stop-straty. Uzbrojony w te informacje, chcesz upewnić się, że umieścisz stop-loss PONIŻEJ, gdzie większość traderów byłaby na polowaniu. Podczas odpowiedniego umieszczania stop-loss rynek nie przesuwa się wystarczająco daleko, aby osiągnąć Twój poziom.

Strategia 2: Unikaj cen liczb okrągłych dla zatrzymanych strat

Wcześniej zobaczyliśmy, jak inwestorzy lubią umieszczać swoje stop-straty na liczbach okrągłych. Robią to, aby łatwo zapamiętać, gdzie ustawiane jest ich ryzyko, patrząc na ceny później w dniu.

Wiedząc, że liczby rund mogą psychologicznie stanowić podstawę do zaprzestania polowania, umieść stop-losy wystarczająco daleko, aby zapobiec ich wpływowi na Ciebie.

Jeśli na przykład chcesz kupić Bitcoina w pobliżu wsparcia o wartości 30 000 USD, umieść stop-loss na tyle daleko, że jesteś chroniony – ale nie tak daleko, że zostaniesz wyrzucony podczas fałszywej przerwy. Wiadomo, że Bitcoin danego dnia przesuwa się o 5%, a nawet o 10% lub więcej.

Na przykład, jeśli spojrzymy dalej na wykres, zobaczymy dodatkowe wsparcie tuż poniżej okrągłej liczby 30 000 USD. Jest to wskazówka, że nasza stop-loss musi być znacznie niższa niż okrągła liczba.

W związku z tym należy umieścić stop-loss w odległości około 10%, a nie na zaokrąglonej liczbie. Na przykład stop-strata około 27 360 jest około 10% dalej i nie zaprasza kolejnej „zaokrąglonej liczby” stop hunt.

Strategia 3: Daj swojemu handlowi wystarczająco dużo miejsca na oddychanie

Zrób pauzę i obserwuj oddech na chwilę. Czy zauważasz, jak bardzo Twój brzuch i/lub klatka piersiowa poruszają się w trakcie oddychania?

Rynek również ma swoje rytmy. Jeśli położysz stop-loss zbyt blisko, normalne rytmy rynkowe i próby zaprzestania polowania Cię złapią.

Najłatwiejszym sposobem na określenie rytmu rynku jest wskaźnik uśrednionego rzeczywistego zakresu (ATR).

Zastosuj ten wskaźnik na dole wykresu na ustawieniu wejścia 14-okresowego, aby uzyskać wyczucie średnich ruchów dla ostatnich 14 okresów. Wynik wskaźnika będzie liczbą w jednostkach ceny. Jeśli obracasz kryptowalutą o dużej kapitalizacji, taką jak Bitcoin lub Ethereum, 1x wynik ATR jest to, jak daleko chcesz umieścić postój poniżej wsparcia.

Jeśli handlujesz kryptowalutą o małej kapitalizacji, ryzyko polowania na stop jest większe. Dlatego warto rozważyć umieszczenie stopu 2× poniżej wsparcia.

Korzystając z powyższego przykładu LINK, jeśli chcesz kupić tam, gdzie jest strzałka, ATR wynosi 1,80 USD. Ponieważ LINK jest mniejszą kryptowalutą, rozważ dwukrotność tej kwoty, czyli 3,60 USD, stop-loss poniżej ostatnich niskich wartości. Spowoduje to umieszczenie sugerowanego stop-loss wystarczająco daleko, aby zapobiec jego poluniu.

Konkluzja

Zatrzymaj polowanie to strategia wykorzystywana przez wieloryby kryptowaluty do pobierania krótkoterminowych zysków. Wieloryby wykorzystują swoje wsparcie finansowe, aby popchnąć rynek do grupy stop-strat, zmuszając mniejszych traderów do wyjścia ze swoich pozycji. Ponadto klaster stop-strat to przyszła pula sprzedawców, która następnie pomaga tym wielorybom w ich krótkich pozycjach.

Istnieje kilka strategii, opisanych powyżej, które możesz wdrożyć, aby chronić Cię przed zaprzestaniem polowania. Korzystanie z ATR do umieszczenia stop-los wystarczająco daleko od wsparcia, aby wieloryby nie mogły się do Ciebie dotrzeć, jest najbardziej konserwatywnym podejściem.