Jak korzystać z współczynnika ryzyka/nagrody (RR) w handlu kryptowalutami
Pokaż więcej
Poznaj treść artykułu i oceń nastroje rynkowe w zaledwie 30 sekund!
Dobra strategia handlowa często nie wystarczy, aby zapewnić stałe zyski z handlu kryptowalutami. Dochodowi traderzy mają zwykle pewne metodologie, które wykorzystują do osiągnięcia swoich ostatecznych celów finansowych.
Większość traderów poświęca swój czas na analizowanie wykresów cen, przeglądanie danych historycznych i szukanie kolejnych dużych możliwości. Chociaż są to działania konstruktywne, do których każdy musi się zwrócić, nie każdy inwestor poświęca czas na skupienie się na potencjalnej stracie lub zysku w stosunku do podjętego ryzyka.
Umiejętność rozpoznania dobrego stosunku ryzyka do wynagrodzenia może pomóc w zaplanowaniu odpowiedniej strategii zarządzania ryzykiem i określeniu, czy odniesiesz sukces w dłuższej perspektywie i osiągniesz swoje cele finansowe — czy po prostu zyskasz szczęście w krótkiej perspektywie.
Niezależnie od tego, czy jesteś początkującym, czy doświadczonym inwestorem, ten przewodnik przedstawi podstawy stosunku ryzyka do wynagrodzenia, w tym jego wykorzystanie, metodę obliczeniową i zarządzanie ryzykiem, w celu zminimalizowania strat.
Kluczowe korzyści:
Stosunek ryzyka do wynagrodzenia odnosi się do relacji między potencjalnymi stratami a zyskami dla każdej transakcji.
Wzór współczynnika ryzyka do wynagrodzenia jest następujący: Współczynnik ryzyka/nagrody = (punkt wejścia – punkt zatrzymania utraty) / (cel osiągnięcia zysku – punkt wejścia)
Jaki jest stosunek ryzyka do wynagrodzenia?
Stosunek ryzyka do zysku (RR) określa relację między potencjalnymi stratami a zyskami dla danej transakcji. Określa to różnica w cenie wejścia od ceny stop-loss i take-profit. W każdej strategii handlowej idealnym podejściem jest uzyskanie maksymalnej nagrody przy minimalnym ryzyku.
Traderzy mogą zidentyfikować ryzyko, znajdując różnicę cen między zleceniem wejścia a zleceniem stop-loss. Z drugiej strony, cele zysku wskazują poziom cen, w którym inwestor może opuścić rynek ze znacznym zyskiem. Traderzy mogą zidentyfikować nagrodę, mierząc odległość między punktem wejścia a celem zysku.
Zlecenie transakcyjne stop-loss automatycznie sprzedaje kryptowalutę, gdy cena osiągnie poziom stop-loss . W takim przypadku zlecenie zostanie automatycznie zamknięte, aby zapobiec dalszym stratom na koncie transakcyjnym, jeśli spadek ceny będzie jeszcze niższy.
Różnica w procentach między stop-loss i take-profit pomaga zidentyfikować współczynnik RR i jest skutecznym sposobem na udoskonalenie strategii handlowej. Niski współczynnik RR jest również znany jako asymetryczna nagroda za ryzyko, w której potencjalne zyski z inwestycji są znacznie większe niż możliwe straty – a ryzyko jest warte podjęcia.
Jak obliczyć stosunek ryzyka do wynagrodzenia
Traderzy muszą obliczyć ryzyko, które podejmują na transakcję w porównaniu z nagrodą, którą zyskują, aby określić współczynnik ryzyka do wynagrodzenia. W handlu ręcznym inwestorzy analizują i ustalają te poziomy przed otwarciem pozycji.
Ryzyko to kwota pieniędzy, którą inwestor może stracić, określona na podstawie zlecenia stop-loss. Innymi słowy, jest to różnica między zleceniem stop-loss a ceną wejścia. Podobnie nagroda jest potencjalnym zyskiem ustalonym przez inwestora. Możemy go zmierzyć, obliczając odległość między punktem wejścia a celem zysku.
Stosunek ryzyka do wynagrodzenia to iloraz, jaki uzyskujemy, dzieląc ryzyko przez nagrodę.
Możemy to obliczyć na podstawie tej prostej formuły:
Jeśli wskaźnik jest mniejszy niż 1, podjąłeś niższe ryzyko, aby uzyskać wyższe zwroty. Trzy możliwe wyniki obliczeń są następujące:
Ryzyko > Nagroda
Ryzyko < Nagroda
Ryzyko = nagroda
Wśród tych trzech przypadków celem jest utrzymanie ryzyka niższego niż nagroda, aby za każdym razem, gdy transakcja osiągnie stratę stop, Twoja strata została zminimalizowana. Ostatecznym celem jest utrzymanie ryzyka na jak najniższym poziomie w każdej transakcji w celu maksymalizacji potencjalnego zysku.
Poniżej znajduje się przykład transakcji o pożądanym stosunku ryzyka do wynagrodzenia:
Na powyższym obrazie widzimy stop loss, zysk i punkt wejścia. Teraz wykreślmy je w formule i zidentyfikujmy współczynnik ryzyka do wynagrodzenia.
Stosunek ryzyka do wynagrodzenia = (44 738 − 43 676)/(47 591 − 44 738)
Stosunek ryzyka do wynagrodzenia wynosiłby tutaj 1:2,68, czyli mniej niż 1.
Co mówi współczynnik RR?
Znalezienie trendu na zmiennym rynku kryptowalut może być wyzwaniem, niezależnie od tego, czy korzystasz z analizy technicznej, czy analizy fundamentalnej. Stosunek ryzyka do wynagrodzenia pozostaje jednym z najważniejszych narzędzi pomagających w krytycznej identyfikacji punktu wejścia do obrotu, stop-loss lub zlecenia take-profit. Handlowcy zazwyczaj identyfikują kierunek ceny za pomocą wielu narzędzi technicznych i/lub fundamentalnych. Jednak nawet jeśli stosujesz dobrą strategię handlową, zawsze istnieje możliwość straty, ponieważ nikt nie zna przyszłości.
W związku z tym wysoka zmienność kryptowalut i nieprzewidywalny rynek sprawiają, że stosowanie współczynnika ryzyka do zysku jest obowiązkowe w handlu kryptowalutami. W związku z tym korzystanie z stop loss w każdej transakcji jest niezbędne. Co więcej, może to pomóc zwiększyć prawdopodobieństwo wygrania transakcji. Nie jest mądre ryzykowanie całej inwestycji w jedną transakcję, ani też nie ma sensu ryzykować 1000 USD za zysk 100 USD. Ponownie większość analityków zaleca stosunek ryzyka do wynagrodzenia nie większy niż 1:2 lub 0,5 dla zalecanych transakcji.
Jaki jest optymalny współczynnik ryzyka do wynagrodzenia?
W każdej strategii handlowej głównym celem jest uzyskanie wyższych zwrotów. Dlatego zaleca się stosunek ryzyka do wynagrodzenia nie większy niż 1:2, tj. o maksymalnej wartości 0,5. Nie ma jednak ustalonych zasad użytkowania, ponieważ zależy to od oczekiwań i strategii, z której korzystasz.
Przyjrzyjmy się koncepcji oczekiwanej długości obrotu lub średniemu zyskowi dla każdej transakcji dokonanej przez inwestora, korzystając z następującego wzoru:
E = [1 + (W/L)] × P − 1
Gdzie:
W = Średni sukces
L = Średnia strata
P = Wskaźnik sukcesu
Znalezienie oczekiwanej długości i dopasowanie jej do stosunku ryzyka do wynagrodzenia jest ważne dla inwestorów dziennych i obracających się. Jeśli na przykład dokonujesz dziesięciu transakcji, z których sześć jest rentownych, Twój wskaźnik sukcesu wynosi 6/10 lub 60%.
Załóżmy, że z tych dziesięciu transakcji, z których osiągnąłeś zysk, zarabiasz 6000 USD, tracąc jednocześnie 2000 USD na czterech przegranych transakcjach. W tym przypadku średni zysk powinien wynosić 6000 USD/6 = 1000 USD, podczas gdy cztery przegrane transakcje z stratą 2000 USD powodują średnią stratę 2000 USD/4 = 500 USD.
Teraz zastosujmy formułę:
E= [1 + (1000/500)] × 0,6 – 1 = 0,80
W związku z tym oczekiwana długość transakcji wynosząca 80% jest bardzo wysoka.
Czy możesz polegać tylko na wskaźniku R/R w handlu?
Stosunek ryzyka do wynagrodzenia odgrywa kluczową rolę w dokonywaniu transakcji, chociaż dobry stosunek R/R nadal nie zapewnia rentowności. Jest to narzędzie zaprojektowane w celu ochrony przed nieoczekiwanymi ruchami rynkowymi, które mogą wyeliminować potencjał zysku. Oprócz stosowania odpowiedniego współczynnika R/R należy również wziąć pod uwagę inne czynniki:
Właściwa wiedza na temat rynku i stosowanie badań rynkowych w odniesieniu do powiązanych ryzyk podczas obrotu
Przetestowane i rentowne strategie handlowe, wykorzystujące wiele testów backtestowych przed przystąpieniem do realnych pieniędzy
Oczekiwane zwroty na transakcję, definiowane jako kwota kapitału, na który ryzykujesz i potencjalny wskaźnik wygranych w jednej transakcji.
Ogólnie zaleca się, aby przestrzegać zestawu reguł zapisanych na liście kontrolnej transakcji, aby uzyskać ostateczne korzyści z rynku.
Wskaźniki techniczne i współczynnik R/R do maksymalizacji nagród
Oczywiście podczas obrotu nie można polegać wyłącznie na stosunku ryzyka do wynagrodzenia. Handel lub inwestowanie bez odpowiedniego zarządzania wielkością pozycji i dobrą R/R tylko zmaksymalizuje ryzyko. Handel finansowy wymaga systematycznego podejścia do zwiększenia potencjalnej nagrody i nie ma miejsca na odgadnięcie ceny lub hazardu.
Oto kilka kroków, które należy podjąć, aby zwiększyć swój sukces i zmniejszyć ryzyko.
Ustawianie Stop Loss poprzez definiowanie ryzyka
Ryzyko na transakcję to różnica między punktem wejścia a poziomem stop loss. Poziom stop-loss to punkt wyjścia, w którym transakcja powinna zostać automatycznie zamknięta w celu zminimalizowania strat.
Działanie cenowe, czyli ruch cenowy aktywów wykreślonych w czasie na wykresie, określa, co nabywcy i sprzedawcy robią na rynku. Jeśli uważnie przeczytasz cennik, zobaczysz, że cena często wielokrotnie respektuje pewne poziomy wsparcia i oporu. Jeśli uda nam się ustalić stop loss z tych źródeł, cena będzie bardziej podatna na odbicie.
Poniżej przedstawiono przykład.
Na powyższym zdjęciu widzimy, że Bitcoin przesuwa się wyżej z silnego wsparcia w wysokości 30 000 USD. Dlatego kupowanie na tym poziomie z ryzykiem poniżej 30 000 USD stwarza większe prawdopodobieństwo wygranej.
Innym podejściem jest wykorzystanie wsparcia linii trendu lub oporu, z którego cena często odbije się w odpowiednim czasie.
Powyższy obraz przedstawia ceny odbiegające od linii trendu wsparcia, a świeczki pokazują skorygowanie ceny z linii trendu i przesuwają się wyżej.
Oprócz obsługi statycznej lub linii trendu ceny są często odrzucane z poziomów dynamicznych. Wykładnicza średnia ruchoma (EMA) jest doskonałym przykładem dynamicznego wsparcia i poziomu oporu. EMA jest rodzajem średniej kroczącej, która wygładza ceny, przykładając większą wagę do ostatniego działania cenowego. Na przykład, jeśli cena zbliża się do 20-okresowego EMA, istnieje wysokie prawdopodobieństwo, że średnia ruchoma będzie działać jako dynamiczny poziom wsparcia lub oporu.
Na powyższym wykresie widzimy, jak cena zmienia się wyżej ze wsparcia dynamicznego. W tym względzie można bezpiecznie ustawić stop loss poniżej 20 EMA. W związku z tym cena odbije się i przesuwa wyżej, przy stosunku ryzyka do wynagrodzenia wynoszącym około 1:4.
Jak ustawić odpowiedni docelowy zysk, aby zminimalizować ryzyko
Przed dokonaniem transakcji zaleca się zmierzenie ryzyka i nagrody. W powyższej sekcji zobaczyliśmy, jak mierzyć ryzyko za pomocą oporu wsparcia i średnich kroczących. Te same zasady dotyczą mierzenia nagród. Jeśli cena wzrośnie i osiągnie jakikolwiek znaczący poziom oporu, istnieje większe prawdopodobieństwo reakcji na tych poziomach cen.
Powyżej znajduje się przykład tego, jak ustawić zysk na podstawie poziomów oporu. Tutaj 40 000 działa jako istotny punkt odwrócenia ceny, od którego cena spada, co czyni ten poziom znaczącym. Dlatego jeśli kupisz BTCUSD po odrzuceniu na 30 000, cel dla Twojego zysku z transakcji powinien wynosić 40 000.
Narzędzie o nazwie rozszerzenie Fibonacci służy do identyfikacji potencjalnych celów cenowych. Podstawowym podejściem jest uwzględnienie poziomu rozszerzenia 161,8% (1,618) jako głównego celu cenowego.
Powyższy obraz pokazuje, jak poziom rozszerzenia Fibonacci działa jako główny punkt odwrócenia ceny. Na przykład jeśli dokonasz zakupu po przełamaniu korekty poziomu wahań o 61,8%, główny poziom take-profit powinien wynosić 161,8%.
Zalety i wady wskaźnika ryzyka/nagrody
Wskaźnik ryzyka do wynagrodzenia nie jest najważniejszym elementem w handlu. Oprócz wyznaczenia rozsądnego poziomu take-profit musisz dowiedzieć się, jak zmaksymalizować swoje zyski i zminimalizować straty.
Częstym błędem jest to, że inwestorzy dzieńowi muszą mieć na uwadze ryzyko/nagrodę przed analizą rynku. Może to skłonić ich do ustalenia poziomów stop-loss i take-profit w oparciu o punkt wejścia. Muszą jednak wziąć pod uwagę wartość swoich inwestycji, ryzyko na handel i warunki rynkowe związane z tym handlem.
Najlepszy współczynnik ryzyka do wynagrodzenia powinien utrzymać równowagę pomiędzy niższym ryzykiem a wyższą nagrodą. W tym celu postanowienia następującego planu handlowego mogą pomóc zwiększyć prawdopodobieństwo wygranej, poza oferowaniem doskonałego stosunku ryzyka do wynagrodzenia:
Odpowiednie warunki rynkowe
Identyfikacja aktywnej sesji handlowej w celu wejścia do transakcji
Znalezienie odpowiednich poziomów cen, na których można ustawić stop loss i uzyskać zysk w tych warunkach rynkowych
Uwzględnienie zarówno prawdopodobieństwa wygranej, jak i utraty transakcji oraz procentu rentowności
Konkluzja
Podsumowując, kluczowe punkty dotyczące współczynnika R/R na rynku kryptowalut są następujące:
Sam niski współczynnik ryzyka do wynagrodzenia jest niewystarczającą informacją do obrotu
Traderzy muszą wiedzieć, jak osiągnąć poziomy nagród za pomocą metody handlu
Przed otwarciem transakcji inwestorzy muszą mieć znaczącą wiedzę na temat warunków rynkowych
posiadać racjonalny plan transakcyjny, aby jak najlepiej wykorzystać współczynnik ryzyka do wynagrodzenia;
Wskaźnik ryzyka/nagrody nie jest ostateczną miarą Twojej wiedzy o handlu, ale jest doskonałym narzędziem, a inwestorzy muszą mieć dobre zarządzanie handlem i skuteczne strategie, aby wygrywać transakcje.
