6 يناير 2025: يستكشف تقريرنا الأسبوعي حول رؤى المؤسسات أحدث تطورات السوق، بما يشمل أداء السوق، وأخبار الصناعة، وتدفقات صناديق الاستثمار المتداولة (ETF)، والموضوعات الشائعة، والأحداث القادمة، وحملات الإعلان عن العملات الرمزية، لمساعدتك على الارتقاء بمستواك في تداول العملات الرقمية.

استمتع بتقريرنا الأسبوعي عن السوق!

أبرز أحداث الأسبوع — انتهاء انخفاض السوق لمدة خمسة أيام 

المستثمرون يستغلون الآن الفرصة لشراء الانخفاض في الأسهم الأمريكية بعد انخفاض دام خمسة أيام أزال أكثر من تريليون دولار من قيمة السوق. كسر وول ستريت أطول سلسلة خسائر له منذ أبريل، حيث ارتفع مؤشر ناسداك 100 بنسبة 1.7% وارتفع مؤشر S&P 500 بنسبة 1.3% يوم الجمعة، 3 يناير. هذه المكاسب عوضت قليلاً عن بيع الأسبوع، الذي استمر في العام الجديد بعد ديسمبر الصعب.

ورغم المخاوف من تباطؤ نمو الأرباح بين عمالقة التكنولوجيا مثل السبعة العظماء، يظل المتداولون متفائلين، خاصة فيما يتعلق بشركة إنفيديا الرائدة في مجال الذكاء الاصطناعي. يعتقد السوق أنه طالما استمر المستثمرون الأفراد في الاستثمار في الذكاء الاصطناعي، فإن ازدهار سوق الأسهم المرتبط به من المتوقع أن يستمر. 

بلغت الأسهم أعلى مستوياتها خلال الجلسة في فترة ما بعد الظهر بعد إعادة انتخاب مايك جونسون كرئيس لمجلس النواب الأمريكي، مما يشير إلى دعم محتمل لأجندة صديقة للأعمال. في الوقت نفسه، ارتفعت عوائد السندات، حيث وصل العائد على السندات لأجل 10 سنوات إلى 4.6% بعد تعليقات رئيس بنك الاحتياطي الفدرالي في ريتشموند توم باركين بشأن المحافظة على معدلات مقيدة. أظهرت الصناعة الأمريكية نمواً متواضعاً، مع تسجيل الطلبات الجديدة أعلى معدلاتها منذ بداية العام الماضي، بينما قام المستثمرون بتقييم القوة الاقتصادية مقابل احتمال حدوث تخفيضات أبطأ في معدلات الفائدة.

أبرز أحداث الأسبوع في العملات الرقمية — قدوم فصل الربيع لوكلاء الذكاء الاصطناعي

كثير من المستثمرين ينتظرون بفارغ الصبر موسم العملات الرقمية البديلة، وهي فترة تشهد فيها قيمة العملات الرقمية البديلة عادة ارتفاعًا كبيرًا. ومع ذلك، تشير ديناميات السوق الحالية إلى أننا قد لا نشهد انتعاشًا واسع النطاق للعملات الرقمية البديلة. إن العدد الهائل من الرموز المميزة، إلى جانب السيولة المحدودة، أدى إلى ما يُعرف بتشتت العملات، مما يجعل من الضروري اختيار القطاعات والرموز الصحيحة.

حاليًا، يتم التركيز على 

، الذين يزدهرون حتى مع تراجع السوق الأوسع. يشهد هذا القطاع الناشئ تقدمًا سريعًا، وتواجه الرموز المرتبطة به ضغطًا أقل من الإفراج عن رأس المال المغامر. العديد من بروتوكولاته الرائدة تفتقر إلى قوائم في البورصات المركزية، مما يشير إلى أن المزيد من المشترين قد يدخلون السوق.

أولئك المستثمرون الذين فاتتهم الفرص السابقة، مثل صيف التمويل اللامركزي لعام 2020 و تجارة الطبقة البديلة 1، لديهم الآن فرصة جديدة. بدلاً من استهداف وكلاء الذكاء الاصطناعي الفرديين، فإن أفضل استراتيجية للمخاطرة/المكافأة تكمن في الاستثمار في مشاريع البنية التحتية، التي تعمل كأدوات أساسية للقطاع.

أكبر لاعب في وكلاء الذكاء الاصطناعي هو بروتوكول Virtuals، وهو منصة لإطلاق وكلاء الذكاء الاصطناعي الرمزية على شبكة Base. من خلال شراء رموز مثل Luna by Virtuals (LUNA) و VaderAI (VADER)، يحصل المستخدمون على حقوق الحوكمة على وكلاء محددين، مما يسمح لهم بالتأثير في التطوير والمشاركة في الأرباح. 

في الآونة الأخيرة، انخفضت عائدات رسوم البروتوكول اليومية بشكل كبير في منتصف ديسمبر 2024 مع تباطؤ النشاط بسبب العطلات. ومع ذلك، ارتفعت التكهنات حول الرموز المرتبطة بالوكلاء مع اقتراب العام الجديد. حاليًا، تولد "بروتوكول Virtuals" أكثر من مليون دولار في الرسوم اليومية، على الرغم من أن هذا الرقم أقل بنسبة 50٪ مقارنة بأرقام أوائل ديسمبر. رغم هذه التحديات، تضاعفت قيمة رمز VIRTUAL بأكثر من الضعف، ليصل إلى قيمة سوقية تقدر بـ 4.6 مليار دولار.

تشمل الفرص البارزة الأخرى Zerebro، الذي يتحول إلى إطار عمل متكامل للوكلاء الذكاء الاصطناعي؛ ARC، بإطاره المستند إلى Rust؛ و 

 (GRIFFAIN)، أداة بحث على السلسلة للغة الطبيعية. تتمتع هذه المشاريع بوضع جيد للنمو المستقبلي في ساحة تكنولوجيا الذكاء الاصطناعي التي تتطور باستمرار.

رموز أخرى تحقق أداءً جيدًا

 لهذا الأسبوع بينما نستعرض توكنات وكيل الذكاء الاصطناعي الرائدة وتحركات السوق في الأسبوع الماضي. 

مستوى متقدم

التقرير الأسبوعي حول رؤى المؤسسات: انخفاض السوق لمدة خمسة أيام ينتهي؛ قدوم فصل الربيع لوكلاء الذكاء الاصطناعي

يغوص تقريرنا الأسبوعي لتحليلات مشتقات العملات المشفرة في الأحداث الكلية، والوضع الحالي للعملات المشفرة والإشارات التجارية من حجم التداول الفوري، وكذلك العقود الآجلة والخيارات والعقود الدائمة.

جلبت نهاية العام لانتهاء صلاحية الخيارات في ديسمبر انخفاضًا غير متوقع حيث انخفضت التقلبات المحققة إلى أدنى مستوياتها خلال الشهر. ظلت الفائدة المفتوحة للمبادلات الدائمة مستقرة، مما يشير إلى أن هذه الأسواق لم تُستخدم بشكل كبير للتحوط ضد الخيارات المنتهية، مما ساهم على الأرجح في التقلبات الهادئة. 

بينما لم يُعاد استثمار معظم الفائدة المفتوحة المنتهية في البيتكوين (BTC) والإيثريوم (ETH)، ظل التوازن بين العقود ذات الحق والالتزام بالشراء متسقًا. ومن الجدير بالذكر أن خيارات الإيثريوم تسعر مستويات أعلى من التقلبات الضمنية مقارنة بالبيتكوين، خاصة للانتهاء الأقصر، مما يؤدي إلى هيكل زمني مسطح للإيثريوم، بينما يوفر البيتكوين تعرضًا أرخص للخيارات.

في الأسواق الدائمة، قادت التقلبات المنخفضة والتحركات الفورية الطفيفة إلى أن تعكس معدلات التمويل لمعظم التوكنات الشعور العام للسوق طوال موسم العطلات. من الجانب الخاص بالخيارات، يكون الهيكل الزمني للبيتكوين أقل بشكل ملحوظ وأكثر انحدارًا من نظيره في الإيثريوم، مع انخفاض التقلبات المحققة الآن إلى ما دون مستويات التقلبات الضمنية، مما يبرز تغيرًا مثيرًا في ديناميات السوق.

يرجى الاطلاع على أبرز النقاط في التقرير.

استمرار الفائدة المفتوحة الثابتة وسط انتهاء صلاحية الخيارات لنهاية العام

على الرغم من أن الفائدة المفتوحة لكل من العقود الدائمة لبيتكوين وإيثر لم تعد إلى مستوياتها المرتفعة في أوائل ديسمبر 2024، إلا أنها ظلت قوية طوال حدث انتهاء صلاحية الخيارات الرئيسي لنهاية العام. 

يشير هذا إلى أن هذه الأسواق لم تُستخدم بشكل كبير للتحوط من دلتا

 بدلاً من ذلك، انخفضت أحجام التداول بشكل ملحوظ خلال موسم العطلات الشتوية، متزامنةً مع انهيار في التقلب المحقق إلى أدنى مستوياته في ديسمبر 2024.

الحفاظ على انحدار منحنى خيارات بيتكوين أثناء توازي الشراء والبيع

لم يتسبب انتهاء صلاحية خيارات نهاية العام في ديسمبر في الارتفاع المتوقع في التقلب؛ بل على العكس، انخفضت التقلبات المحققة إلى الطرف الأدنى من نطاقاتها الأخيرة. يظل هيكل الفترات الزمنية للتقلبات الضمنية حاداً مقارنةً بسلوكها الأخير وإيثير، مع تقلب ضمني للأمد الأطول حوالي 57٪، وتداول خيارات الأسبوع الواحد بسعر مراكز متوسطة أقل بنحو خمس نقاط. لم يتم بعد تدوير الكثير من الفائدة المفتوحة المنتهية الصلاحية إلى مراكز جديدة، مما يحافظ على توازن محايد بين الخيارات البيعية والشرائية. وبالتالي، فإن تموضع سوق الخيارات لعملة BTC يعتبر نسبيًا محايدًا، ويفتقر إلى النفوذ الذي كان يمتلكه في بداية ديسمبر 2024.

انتهاء صلاحية كبير لخيارات ETH لا يسبب تقلبات

الارتفاع المتأخر في تقلبات الأسعار المحققة في ديسمبر لم يحمل إلى العام الجديد، حيث يظهر سعر ETH الفوري تقلبًا أقل من تقلب الأسعار الضمني قصير الأجل. ومن المثير للاهتمام أن هيكل مدرج التقلبات الضمني قد شهد انحدارًا وتسطيحًا جديدًا خلال الأسبوع الماضي، مقارنة بملف BTC الذي أصبح أكثر حدة قليلاً. هذا يشير إلى أن سوق خيارات ETH يتوقع تقلبًا أكبر في تحركات الأسعار الفورية على المدى القصير. 

على الرغم من انتهاء صلاحية كبير للفائدة المفتوحة لعقود الخيارات في نهاية ديسمبر 2024، والتي لم تؤدِ إلى تدوير في استحقاقات لاحقة، إلا أن خيارات الشراء تواصل الهيمنة على السوق وزادت في بداية 2025.

تقرير تحليلات مشتقات العملات المشفرة من بايبت وإكس بلوك شولز (2 يناير 2025): خيارات البيتكوين تستمر في رؤية التوازن بين العقود ذات الحق والالتزام بالشراء، مع توقع انخفاض تقلبات السوق على المدى القصير

اكتشف FLock، منصة لامركزية تحدث ثورة في طريقة تطوير وتدريب ونشر نماذج الذكاء الاصطناعي.

يعتبر الذكاء الاصطناعي (AI) في وضع يؤهله لتحويل العديد من الصناعات، لكن تطويره غالبًا ما يثير تساؤلات حول الخصوصية والتحكم والشمولية. 

 هو منصة لامركزية فريدة تعمل على ديمقراطية تدريب الذكاء الاصطناعي، وضبطه الدقيق وتنفيذ الاستدلال. من خلال بنيته التحتية المدعومة بتقنية البلوكشين، يضمن FLock الشفافية والأمان واتخاذ القرارات المعتمد على المجتمع، مما يمهد الطريق لنماذج الذكاء الاصطناعي التي تتماشى مع القيم المجتمعية الراسخة. 

في هذه المقالة، سنستكشف كيف يلام ركز FLock تدريب الذكاء الاصطناعي، وميزاته الرئيسية وأثره المحتمل على المطورين والمجتمعات والمستخدمين.

 تحدث ثورة في طريقة تطوير وتدريب ونشر نماذج الذكاء الاصطناعي. من خلال استخدام تقنية البلوك تشين ونهج جديد يسمى 

، تعالج FLock المشاكل الأساسية في تطوير الذكاء الاصطناعي مثل التحكم المركزي، وغياب الشفافية، ومشاكل الخصوصية.

تتمثل المهمة الأساسية لـ FLock في ديمقراطية الذكاء الاصطناعي من خلال تمكين المجتمعات من المشاركة مباشرة في إنشاء وتطوير نماذج الذكاء الاصطناعي. من خلال التعلم الفيدرالي، تقوم FLock بتدريب نماذج الذكاء الاصطناعي عبر العديد من الأجهزة أو الخوادم اللامركزية. تضمن هذه الطريقة بقاء البيانات محلية، مما يلغي الحاجة لتبادل البيانات الخام مع إتاحة تدريب نماذج قوية. من خلال لامركزية عملية التدريب، لا تحمي FLock الخصوصية الفردية فحسب، بل تعزز أيضًا نظامًا بيئيًا أكثر شمولاً يتعاون فيه أصحاب المصلحة المتنوعون.

ما يميز FLock هو تكاملها مع 

. يضمن هذا أن جميع المساهمات - سواء كانت بيانات أو قوة حوسبة أو تعليقات - يتم تسجيلها بشفافية ومكافأتها بشكل عادل. دفتر الأستاذ الغير القابل للتغيير لتقنيات البلوكشين يعزز الثقة بين المشاركين ويحمي العملية من التلاعب. بالإضافة إلى ذلك، تحفز آليات الحوافز على السلسلة في المنصة المشاركة من مجموعة واسعة من المساهمين، مما يضمن توزيع المكافآت بشكل عادل.

في النهاية، يمكن لـ FLock تمكين المجتمعات من تطوير نماذج ذكاء اصطناعي مخصصة تلبي احتياجاتهم المحددة. من خلال لامركزية العملية وإعطاء الأولوية للشفافية والتعاون، تكسر FLock احتكار الشركات الكبيرة، مما يخلق نظامًا بيئيًا للذكاء الاصطناعي يتماشى مع الأخلاقيات العامة والقيم الاجتماعية.

، خريج جامعة أكسفورد ذو خلفية قوية في الذكاء الاصطناعي وتكنولوجيا البلوكشين. عمل صن، الذي يشغل منصب الرئيس التنفيذي لـ FLock، في مسار مهني مثير للإعجاب، حيث عمل كمدير للذكاء الاصطناعي في البنك الملكي الكندي وكباحث زميل في الذكاء الاصطناعي في إمبريال كوليدج لندن. رؤيته لـ FLock تنبع من فهم عميق لكل من التحديات التقنية والأخلاقية لتطوير الذكاء الاصطناعي.

يشمل الفريق المؤسس أيضًا خريجين آخرين من جامعة أكسفورد، ويفتخر بأكثر من عقد من الخبرة المشتركة في أبحاث الذكاء الاصطناعي وصناعة العملات المشفرة. يجلب هذا الفريق مزيجًا جماعيًا من التفوق الأكاديمي والخبرة العملية التي تضع FLock في موقع القيادة لحركة الذكاء الاصطناعي اللامركزية.

لقد نجحت FLock في جمع 11 مليون دولار في التمويل عبر جولتين، مما يعكس ثقة قوية من المستثمرين في رؤيتها. في مايو 2024، حصلت FLock على جولة تمويل أولية بقيمة 6 ملايين دولار بقيادة مشتركة من Lightspeed Faction وTagus Capital، مع دعم إضافي من Digital Currency Group (DCG)، Volt Capital، OKX Ventures وInception Capital.

لاحقًا، في ديسمبر 2024، أعلنت FLock عن جولة تمويل ناجحة بقيمة 3 ملايين دولار بقيادة DCG وانضم إليها أسماء بارزة مثل Animoca Brands، Fenbushi Capital، GnosisVC وGSR. يتم توجيه هذه الاستثمارات لتعزيز منصة الاختبار والتعلم الفردي المتحد، مما يسرِّع من مهمة FLock في تمكين تطوير الذكاء الاصطناعي الآمن والمتعاون.

مع هذا التمويل وأكثر من 1500 عقدة تساهم من منصات مثل Numerai وKaggle، تتسارع FLock في توسيع تأثيرها على تدريب الذكاء الاصطناعي اللامركزي.

الميزات الرئيسية لـ FLock

يُحدث FLock AI ثورة في تطوير الذكاء الاصطناعي من خلال إطار عمله للتدريب اللامركزي. تسمح هذه الطريقة للمشاركين بالمساهمة في تدريب النماذج الذكية دون مشاركة بياناتهم الشخصية أبدًا. بدلاً من ذلك، يتم تدريب النماذج محليًا عبر الأجهزة باستخدام التعلم الفردي المتحد، مما يضمن بقاء البيانات مع أصحابها بينما لا تزال تعزز دقة النموذج بشكل عام. 

تم تصميم نظام مكافآت FLock لتحفيز المشاركة الفعالة. يتم تعويض المساهمين الذين يقدمون البيانات أو القوة الحاسوبية و/أو الملاحظات برموز FLOCK، مما يضمن توزيعاً عادلاً للمكافآت. 

يعزز FLock مجتمعه من خلال إطار حوكمة قوي. يتم توجيه القرارات المتعلقة بتطوير نماذج الذكاء الاصطناعي ونشرها والاعتبارات الأخلاقية من قبل المجتمع، مما يضمن التوافق مع القيم المجتمعية الراسخة. من خلال آليات التصويت القائمة على البلوكشين، يمكن للمساهمين التأثير على اتجاه مشاريع الذكاء الاصطناعي، مما يعزز الشفافية والمساءلة العامة. 

تطوير الذكاء الاصطناعي المعياري

يسمح الهيكل المعياري لـ FLock للمساهمين بالمشاركة في جوانب محددة من تطوير نماذج الذكاء الاصطناعي. سواء كان ذلك عن طريق توفير البيانات الخام أو القدرة الحاسوبية أو حتى تحسين الخوارزميات، تتيح المنصة عملية تطوير تعاونية وقابلة للتوسع. 

في صميم فلسفة FLock هي التزامها بالخصوصية والأمان. بواسطة تقنية البلوكشين، تضمن المنصة أن لا يسيطر أي كيان واحد على عملية تطوير الذكاء الاصطناعي. تبقى البيانات محلية ومحمية بتدابير تشفيرية، في حين أن عدم قابلية تغيير البلوكشين تضمن الشفافية في كل معاملة وتحديث نموذج. 

 بطبقة بلوكشين وطبقة ذكاء اصطناعي.

تدعم طبقة البلوكشين آليات التحفيز والأمان لدى FLock.

تُسهِّل طبقة الذكاء الاصطناعي عملية تدريب النماذج، وتطويرها ونشرها، من خلال الاستفادة من النهجين المركزي والفيدرالي.

دعونا نلقي نظرة على العرض والطلب على رمز FLOCK.

يتبنى FLock نموذج نسبة 1:2 بين الفريق/المستثمرين (33.3%) والمجتمع (66.7%)، مع التركيز على نمو المجتمع وتوسيع النظام البيئي. يتم تخصيص معظم الرموز لتحفيز مشاركة المستخدمين ونجاح النظام البيئي على المدى الطويل.

التوقعات المستقبلية لـ FLock

يهدف FLock لتحسين مستقبل تطوير الذكاء الاصطناعي عبر لامركزية عملية التدريب وضمان الشفافية والخصوصية والشمولية. من خلال استخدام تكنولوجيا البلوكشين والتعلم اللامركزي، يمكّن FLock المجتمعات من المشاركة في إنشاء الذكاء الاصطناعي دون التنازل عن الخصوصية. نظام المكافآت المبتكر والإدارة المعتمدة على المجتمع يعززان نظامًا بيئيًا عادلًا وتعاونيًا. 

مع الدعم القوي والشبكة المتنامية من المساهمين، يضع FLock نفسه كقائد في مجال الذكاء الاصطناعي اللامركزي، موفرًا بديلاً أكثر أخلاقية وأمانًا لنماذج تطوير الذكاء الاصطناعي التقليدية. بما أنه يواصل التوسع، فإن FLock يستعد لتحويل كيفية بناء نماذج الذكاء الاصطناعي ونشرها.

يمكن الآن لمستخدمي Bybit 

 — وكسب جزء من .جائزة بحوض بقيمة 10 مليون FLOCK لمزيد من التفاصيل، قم بزيارة 

المستوى المتوسط

FLock AI: التدريب على الذكاء الاصطناعي اللامركزي

في هذا الدليل التعليمي، سنستكشف كيف يمكنك إكمال سلسلة من المهام في Network3 لبرنامج Bybit Web3 Airdrop Arcade.

المهمة الأولى: سجّل للحصول على حساب Network3 وقم بربط محفظة Bybit الخاصة بك 

: انتقل إلى صفحة الحملة وانقر على 

التسجيل للحصول على حساب Network3 

المهمة. انقر على المهمة، وسيطلب منك Galxe إعادة توجيهك إلى صفحة التسجيل في Network3.

 ليتم توجيهك إلى صفحة تسجيل 

: قم بالتسجيل للحصول على حساب في شبكة 3 باستخدام عنوان بريدك الإلكتروني. يمكنك الإشارة إلى 

: بمجرد تسجيل الدخول، انقر على 

المهمة الثانية: قم بتنزيل تطبيق Network3 وتشغيل عقدة لمدة ساعة واحدة

 واختر نظام التشغيل الخاص بك لتنزيل تطبيق Network3.

 أو زر التشغيل، اعتمادًا على نظام التشغيل الذي تستخدمه. لتسهيل الرجوع، استخدمنا macOS و iOS كمثالين أدناه.

: استمر في تشغيل العقدة حتى يصل المؤقت إلى 

مبتدئ

كيفية إكمال مهام Network3 لبرنامج Bybit Web3 Airdrop Arcade

الاستراتيجيات

التداول

التداول الزخم مناسب للمبتدئين والخبراء على حد سواء. نعم، إنها مربحة ولكن فقط إذا استوفى المتداولون المعايير. اكتشف الآن!

تتطلب العملات المشفرة المتقلبة بشكل سيء، والتفوق في تداول تشفير، تخطيطًا استراتيجيًا متعمقًا وتحليلًا فنيًا لضمان تحقيق أرباح متسقة. من بين الجميع، يستخدم المتداولون والمستثمرون على حد سواء تداول الزخم شراء أصل السعر تصاعدي بيع عندما يبدأ السعر الأصل في فقدان زخمه.

تعكس الاستراتيجية التعبير باعتباره "الاتجاه هو صديقك" بشكل جيد تمامًا. بالطبع، يأتي التداول مصحوبًا بالمخاطر ولكن التداول الزخم يمنح المتداولين مزيدًا المزيد التحكم وانخفاض نقاط الفشل المحتملة.

ستتعرف اليوم على التداول الزخم والمخاطر التي ينطوي عليها.

التداول الزخم هو أسلوب تداول يستخدمه المتداولون لتقييم قوة الاتجاه الحالي للأصل شراء أصل بينما يرتفع السعر بيع بسعر ذروة مفترضالسعر الأساس المنطقي وراء تداول الزخم هو أنه إذا كانت هناك قوة كافية تدفع حركة السعر، استمرار في التحرك في نفس الاتجاه للحظة.

مع وضع مفهوم "شراء منخفضًا، بيع مرتفعًا" في الاعتبار، يميل المتداولون إلى السعي للحصول على مزايا من السوق المتقلبة لتحقيق مكاسب قصيرة الأجل من خلال إجراء شراء بيع متسق من خلال اتباع إشارات الاتجاه.

على سبيل المثال، يحوم البيتكوين حوالي 54,000 دولار ولكنه عمومًا السعر تصاعدي، وسيقدم المتداول "أ" أمر شراء لالتقاط الموجة وتحقيق جني الربح السعر مفترض قدره 56,000 دولار قبل أن تتعطل الموجة. ثم يكرر المتداول "أ" نفس استراتيجية تداول الزخم على أمل الحصول على موجة أخرى لنفس الأصول أو غيرها.

كيف يعمل تداول الزخم؟ 

في الفيزياء، عندما يتحرك الجسم في الاتجاه معين، يستمر في القيام بذلك حتى تتداخل قوة خارجية في حركته ويغير الاتجاه. تنطبق نفس النظرية على التداول - يميل الأصل إلى التحرك في الاتجاه محدد حتى يؤدي شيء ما إلى تفاعل السوق بشكل مختلف.

على سبيل المثال، عندما تزداد العملة المشفرة في السعر، فإنها تجذب المزيد من الاهتمام من كل من متداولي التجزئة والمؤسسات. ونتيجة لذلك، فإنه يدفع السعر لأعلى. في بعض الأحيان، يخلق الاتجاه الصاعد الخوف من فقدان تأثير (FOMO)، ويستمر السعر في ارتفاع لفترة أطول بكثير مما هو عليه بالفعل بناءً على 

. قد استمرار الاتجاه الصاعد إلى أن يعتقد عدد كبير من البائعين أو الحيتان أن السعر ذروة الشراء ولا يعكس القيمة الجوهرية.

ومن ثم، فإنهم فتح قصير بشكل جماعي. عندما يحدث 

، يخرج متداولو الزخم من السوق.

ومع ذلك، إذا كان الاتجاه الصاعد الجديد يكتسب قوة جذب، فقد يدخل متداولو الزخم السوق مرة أخرى. لكن في هذا الوقت تقصر. وبهذه الطريقة، يمكن للمتداولين من أصحاب الزخم الاستفادة من كلا الاتجاهين بنجاح كبير.

العناصر الرئيسية للاستثمار الزخم

تتمثل المهمة الأولى للمتداول الزاخم في تقييم قوة الاتجاه قبل فتح مركز. وذلك لتسهيل تخطيط إدارة المخاطر الذي يعالج تقلبات السوق وتقلبات السعر والفواصل الزخمية غير المتوقعة.

تتضمن الاستراتيجية تحليل ثلاثة مقاييس أساسية. وهذه هي:

يشير الحجم إلى عدد المتداولين الذين فتحوا المراكز في الاتجاه الاتجاه في فترة معينة بناءً على عدد الأصول المتداولة. على سبيل المثال، إذا كان عدد الأصول المتداولة مرتفعًا، فقد نفترض أن الاتجاه سليم ويكتسب زخمًا حيث قد يكون هناك العديد من المتداولين المشاركين. ومع ذلك، يمكن أحيانًا التلاعب حجم التداول بواسطة الحيتان. وهذا يعني أنه يمكن للمتداولين ذوي القدرات المالية شراء أو بيع كميات كبيرة من الأصل.

يفضل المتداولون الزاخمون الأسواق المتقلبة للربح من الارتفاعات والانخفاضات قصيرة الأجل، والعملات المشفرة، بما في ذلك BTC وETH، هي مجموعة الأصول الأكثر ملاءمة. ومع ذلك، يتضمن التداول الزخم توقيتًا دقيقًا تداول.

وأخيرًا، يرتبط تداول الزخم ارتباطًا وثيقًا 

 الذي يختاره المتداول نظرًا لأن الاتجاه لا يبدو منطقيًا إلا في إطار زمني محدد. على سبيل المثال، يمكن أن ارتفاع السعر البيتكوين على مخطط الساعة، ولكن قد يكون ذلك تأرجحًا مؤقتًا مع انخفاضه. إذا تزامن الاتجاه على عدة أطر زمنية، فهذا يعتبر زخمًا أقوى.

ما هي خصائص التداول الزخم؟

قبل إجراء تحليل فني وأساسي لتداول الزخم، يجب على المتداولين معرفة أن هناك نهجين رئيسيين لتنفيذ استراتيجية تداول الزخم - 

الزخم النسبي والزخم المطلق

استراتيجية الزخم النسبي

تشير هذه الاستراتيجية إلى مقارنة الأداء الأصل مع الآخر. حيث يفضل المتداول شراء الأصول أو أوراق مالية فائقة الأداء بدلاً من الأوراق المالية منخفضة الأداء بشكل عام.

 في أوائل عام 2021، وتفوقت على البيتكوين والأقران الآخرين. سيستثمر المتداولون ذوو الزخم النسبي في عملات 

 ذات الصلة في مثل هذه الحالة.

في أبريل 2021، استعادت البيتكوين هيمنتها وارتفعت إلى ذروتها الجميع الوقت البالغة 63,000 دولار، بينما لم تُظهر العملات الأخرى عوائد مماثلة. في هذه الحالة، يفضل المتداولون الذين لديهم زخم البيتكوين بسبب زخمه الأقوى.

استراتيجية الزخم المطلقة

ويحدث عندما يقوم المتداولون بتحليل السعر العملة المشفرة أو أي أصل آخر بشكل منفصل. ويقارنون السعر الحالي العملة الأداء.

فعلى سبيل المثال، تسارع السعر البيتكوين وارتفعت القيمة إلى أكثر من 61,000 دولار مما يشير إلى وجود زخم إيجابي، وسيهتم المتداولون بالمضي قدمًا حتى يتراجع الاتجاه.

بالنسبة للمتداولين الزاخمين، يُعد التحليل الفني أمرًا بالغ الأهمية لأنه يساعد المتداولين على تحديد اتجاه السوق وتنقيح استراتيجيات التداول. بمجرد تحديد مؤشر الزخم iDEAL الخاص بك، من السهل إلى حد ما تحديد نقاط دخول السوق والخروج بدقة.

ربما يكون متوسط المؤشر الاتجاهي (ADX) هو أبسط مؤشر زخم وأكثره شيوعًا لتحديد قوة الاتجاه. الغرض من سوق أبوظبي للأوراق المالية هو تقييم الزخم للحصول على حكم أفضل في الأصل. 

وبشكل أساسي، يعد سوق أبوظبي للأوراق المالية مذبذبًا، وتكون حساباته متطورة ولكنها فعالة في تحليل اتجاهات السعر. يجب أن تعلم أنها تعكس قوة اتجاه السعر على رسم بياني يتذبذب خطه بين 0 و100. عندما تنخفض القراءة إلى أقل من 30، تشير إلى أن السعر يتحرك جانبيًا. ومع انهيار سوق أبوظبي للأوراق المالية فوق 30، فهذا يعني أن السعر يميل. في النهاية، كلما ارتفع سوق أبوظبي للأوراق المالية، كان الاتجاه في الاتجاه معين أقوى. 

ومع ذلك، لاحظ أن سوق أبوظبي للأوراق المالية لا يظهر ما إذا كان الاتجاه صاعدًا أم هابطًا حيث يركز المؤشر على الزخم وحده.

إليك كيف يبدو الأمر على المخطط:

المتوسطات المتحركة (MAs) هي أقدم المؤشرات الفنية وأكثرها شيوعًا. وهي تحظى بشعبية منذ عقود لتحليل الجميع أنواع الأصول، وكل ذلك لأسباب الجميع وجيهة. يعمل جزء من مجموعة مؤشرات الاتجاه، MAs، على تقليل ضوضاء إجراء السعر لتبسيط التقلبات التي تربك المتداولين وتعرض الاتجاه العام.

يستخدم المتداولون MA لحساب متوسط حركة السعر العملة المشفرة خلال فترة معينة. بالنسبة للمتداولين الزاخمين، تُعد المتوسطات المتحركة مهمة لأنها يمكن أن تُظهر ما إذا كان الاتجاه يستمر في الاتجاه أو يميل إلى التحرك جانبًا. يبدو واضحًا بصريًا حيث تتبع اتفاقيات التسويق إجراء السعر . إجراء

يستخدم المتداولون عمومًا اثنين من اتفاقيات التسويق بفترات مختلفة. عندما يعبر MA الأقصر كلما كان MA أطول، قد يكون الاتجاه الحالي معكوسًا، وسيهتم المتداولون الزاخمون بإغلاق المراكز.

مؤشر القوة النسبية (RSI) هو أحد المذبذبات الأكثر شيوعًا، والذي يعمل كمؤشر زخم. فهو يحسب حجم ومقدار أحدث تغييرات السعر.

يتم تخطيط خط مؤشر أسعار التجزئة على مخطط منفصل أسفل إجراء السعر ويتقلب بين 0 و100. إذا انخفض مؤشر المخاطر إلى أقل من الصفر، فإنه يعرض مستوى ذروة البيع، مما يشير إلى أن الاتجاه الهابط الحالي قد ينعكس. 

على الجانب الآخر، إذا ارتفع مؤشر أسعار التجزئة عن 70، يدخل السوق في مستوى ذروة الشراء، مما يعني أن الاتجاه الصاعد الحالي يفقد الزخم وقد يتحول تدريجيًا إلى اتجاه هابط أو يتحرك أفقيًا. وبالتالي، يجب أن يكون متداولو الزخم في حالة تنبيه عندما يكون مؤشر المخاطر أعلى من 70 أو أقل من 30، حيث يصل 

 إلى التشبع المفرط، ويتغير الاتجاه.

يعد نقل متوسط تباين التقارب (MACD) المزيد تعقيدًا. فهي تتصرف مثل الزخم ومؤشر الزخم التالي للاتجاه. يدمج MACD متوسطين متحركين أسيين (EMAs)، ويتم حساب نتيجته عن طريق طرح EMA من 26 فترة من EMA من 12 فترة.

ومع ذلك، فإن الخطين المعروضين على مخطط MACD ليسا هما EMA المستخدمان من قبل المؤشر. بدلاً من ذلك، أحد الخطوط هو خط MACD، والآخر هو خط الإشارة، والذي يمكن أن يحدد التغيرات في زخم السعر ويوفر إشارات شراء أو بيع. يوجد أيضًا مدرج تكراري يمثل الفرق بين خط MACD وخط الإشارة.

عندما يبتعد الخطان عن بعضهما البعض، يُعتبر الزخم المزيد، ويمكن للمتداولين الاطمئنان إلى استمرار الاتجاه الحالياستمرار

يعد Stochastic مذبذبًا موثوقًا آخر ليس فقط في تداول الزخم ولكن في التداول المتأرجح أو اليومي أيضًا. في حين أنه يمتلك سمة ووظائف مماثلة لـ RSI، إلا أنه يستخدم منهجية حساب مختلفة تمامًا. في الواقع، يقارن المؤشر أحدث السعر إغلاق بنطاق أسعاره السابقة في فترة معينة.

يتم تخطيطها على مخطط منفصل مثل مؤشر المخاطر وتتقلب بين صفر و100. كما تعرض Stochastic أيضًا مستويات ذروة البيع ذروة الشراء، ولكن في هذا الوقت تعتبر أعلى من 80 وأقل من 20، على التوالي. يحتوي مؤشر الزخم هذا على خطين - الخط العشوائي، والذي يتراوح بين مستويات ذروة الشراء ذروة البيع، وخط الإشارة، الذي يمكنه عبور خط المؤشر لتوقع عكس الاتجاهات.

لذلك، سيكون المتداولون مهتمين بالخروج من السوق عندما يتقاطع الخطان أو عندما يحتفظ المؤشر داخل مناطق ذروة الشراء أو ذروة البيع.

مؤشر قناة السلع (CCI) هو مؤشر زخم يُستخدم لتحديد قوة الاتجاه. يحسب المؤشر الفرق بين السعر الحالي ومتوسط السعر التاريخي لفترة معينة.

عندما يكون مؤشر CCI أعلى من الصفر، في منتصف مخطط مؤشر CCI، فإنه يشير إلى أن السعر أعلى من المتوسط التاريخي. 

عندما يكون مؤشر CCI أقل من الصفر، يكون السعر أقل من المتوسط. إذا ارتفع مؤشر CCI عن 100، فإنه يشير إلى أن السعر أعلى بكثير من متوسطه التاريخي، وأن الاتجاه الصاعد قوي.

مؤشر Stochastic Momentum Index (SMI) هو إصدار محسن من Stochastic، والذي يولي مزيدًا المزيد الاهتمام لأسعار الإغلاق. يقيس المسافة بين السعر الإغلاق الحالي المرتبط بمتوسط النطاق المرتفع/المنخفض الأخير. كما يُستخدم لتحديد مستويات ذروة الشراء ذروة البيع.

مثال على استراتيجية التداول الزخم

هناك العديد من استراتيجيات الزخم التي تتضمن العديد من المؤشرات الفنية أو أنماط المخططات لتوفير إشارات شراء أو بيع. ربما، واحدة من أبسط الاستراتيجيات الموثوقة التي يمكنك اختبارها على منصة التداول الخاصة بك.

لهذا، ستحتاج إلى تعيين متوسط متحرك أسي (EMA) مع الفترة 19 ومؤشر ADX.

يمكنك الخروج من السوق يدويًا عندما يتجاوز السعر وكالة الأدوية الأوروبية. لا تنس التحقق من مستوى الصوت من الوقت لآخر الوقت. يشير الحجم الأعلى إلى زخم أقوى، وبالتالي يشير إلى مؤشر المزيد دقة شراء.

على العكس من ذلك، إذا كنت تنوي اختصار هذه الاستراتيجية، فيجب أن تستوفي الشروط التالية:

مزايا وقيود التداول الزخم

أسلوب التداول هذا مناسب للمبتدئين بسبب بساطته. قبل الجميع شيء، يمكن أن يكون تداول الزخم مربحًا إذا حصلت على الزخم في الوقت المناسب. بالإضافة إلى أنه يعمل بشكل جيد في أي إطار زمني وبالتالي فهو مناسب لكل من المتداولين اليوميين والمتداولين المتأرجحين.

على الجانب الآخر، يمكن أن يكون تداول الزخم محفوفًا بالمخاطر لأنه يعتمد بحتًا على معلومات السوق واتجاهاته. يمكن أن يتفاجأ المتداولون بانعكاسات الاتجاه غير المتوقعة. اعتمادًا على الأوراق المالية التي اخترتها، فإن تداول الزخم ليس هو الأنسب للأوراق المالية ذات الرافعة المالية بسبب أسواق العقود الآجلة الأساسية المعقدة.

كما يمكن أن تتقلب الأسعار صعودًا وهبوطًا دون أي إشارات سابقة بسبب أحداث غير متوقعة أو عمليات تداول كبيرة من الحيتان.  

إدارة مخاطر التداول الزخم

للنجاح في تداول الزخم، يجب عليك تطبيق تقنيات إدارة المخاطر المناسبة والالتزام بالاستراتيجية التي تختارها.

فيما يلي بعض الجوانب التي يجب عليك مراعاتها:

كيف تبدأ التداول المؤقت؟

يمكنك بدء تداول الزخم باتباع هذه الخطوات البسيطة:

تأكد من الاستفادة من الأدوات التحليلية وأساليب إدارة المخاطر لضمان تحقيق أرباح متسقة.

هل التداول الزخم مناسب لك؟

الجميع الجميع، يعد تداول الزخم إحدى تلك الاستراتيجيات العالمية المناسبة لكل من المتداولين المبتدئين والمتداولين المتقدمين. يعمل بشكل جيد في أي إطار زمني أعلى من H30. وبالتالي، يمكن تنفيذها من قبل كل من 

 ولكن نتائج التداول تعتمد أيضًا بشكل كبير على مستوى الإقبال على المخاطر وأهداف الاستثمار لديك. في النهاية، يجب عليك تداول بأسلوب يناسبك على أفضل وجه.

هناك ميزة رئيسية أخرى تتمثل في أن التداول الزخم مدعوم بالكثير من المؤشرات الفنية التي تم تصميمها بدقة لتحديد قوة الاتجاه.

ما هي أفضل استراتيجيات التداول الزخم؟