Неліктен бүгін крипто құлдырап жатыр: Апатты шарлау әдісі

Криптовалюта өнеркәсібі әлі күнге дейін қорқыныш пен құбылмалылықпен сипатталатын күрт құлдыраумен бетпе-бет келеді, крипто әуесқойларының қомақты капиталына және нарықтық капиталдандыру 2021 жылы 3 триллион доллардан аз ғана шамаға жетеді. Жаңалықтар тақырыптары нарықтағы құлдырауды бірнеше кликке лайық факторларға байланыстыруы мүмкін болса да, құлдырауға ықпал ететін нюанстарды түсіну жақсырақ түсінік береді.

Нарықты түсіндіру әрқашан артқа қарағанда оңай, бірақ біз негізгі драйверлерді табу үшін оқиғалардың бірнеше қабаттарын қарастыра аламыз. Бұл мақалада біз криптографиялық бұзылулардың ықтимал себептерін зерттеп, осы қиындықтарды жеңуге көмектесетін стратегияларды талқылаймыз.

Негізгі қорытындылар:

• Криптовалюталардың құлдырауы тәуекелі төмен тәбет, жоғары левередж, өтімділіктің болмауы және реттеуші белгісіздік салдарынан туындауы мүмкін.

• Қаржылық жағдайлар мен дәстүрлі жаһандық экономика крипто нарығына әсер етуі мүмкін, өйткені инвесторлар кейде крипто сияқты тәуекелді активтерге ұшырауды азайтады.

• Криптографиялық апатты шарлау мұқият талдауды, тәуекелдерді басқаруды және ұзақ мерзімді инвестициялық перспективаны қажет етеді. Сатып алу мүмкіндіктері пайда болуы мүмкін, бірақ инвестициялаудан бұрынмұқият зерттеу және сақтық танытумаңызды .

Крипто апаты дегеніміз не?

Криптографиялық апат - Bitcoin сияқты сандық активтер құнының кенеттен және айтарлықтай төмендеуі. Қаржы нарықтарында бір күндебағаның 10% немесе одан да көп төмендеуіжиі апат болып саналады. Кейінгі құбылмалылық кең таралған шығындарға және қор нарығының құлдырауына ұқсас дүрбелең сатуға әкеледі. Нарық көңіл-күйіндегі өзгерістер, үкімет ережелері немесе алаяқтық пен қауіпсіздік мәселелерінің бәрі криптовалюталардың бұзылуына әкелуі мүмкін.

Ағымдағы криптовалютаның бұзылуына не себеп болды?

Бүкіл криптовалюта нарығының құны 2021 жылы шамамен 3 триллион доллардан 2023 жылы 1 триллион долларға жақындады. Соңғы құлдырауды ескере отырып, инвесторлар сатылымдардың негізгі себептерін іздейді. Инфляция мен пайыздық мөлшерлемелердің өсуі сияқты экономикалық факторлардан басқа, инвесторлардың тәуекелге деген аппетитін төмендеткен нарықтағы тұрақсыздық салдарынан криптоқұтқарулар орын алды.

Төменде біз криптографиялық бұзылулардың ең көп таралған себептерін талқылаймыз.

Өтімділіктің болмауы

Егер криптовалюта нарығы сатып алушыларды таба алмаса, сатушылар сауда-саттық құнының төмендеуіне әкелетін тізбекті реакцияны бастап, бағаны төмендете беруі керек.

Ең көп сатылатын екі криптовалюта, Bitcoin (BTC) немесе Эфир (ETH) үшін өтімділік мәселелеріне тап болу әдеттегідей емес. Дегенмен, танымал емес таңбалауыштар жиі бағаның көтерілуін көреді, содан кейін күрт құлдыраулар болады. Terra экожүйесі құлағанкезде өтімділік дағдарысы үлкен криптовалюта нарығында құнның апатты жоғалуына әкелді.

Нормативтік белгісіздік

Дүние жүзіндегі үкіметтер мен реттеуші органдар әлі де криптовалютаның орталықтандырылмаған табиғатына қалай жақындауға болатындығымен күресуде. Реттеуші органдар криптовалюта индустриясын қадағалауды және бөлшек инвесторларды қалай қорғау керектігін анықтауы керек. Кейде 2021 жылыҚытайкрипто өндіруге тыйым салғанкездегідей, криптовалюталық компанияларға қарсы реттеу шаралары кенеттен болады . Криптографиялық инвесторлар желілік хэш жылдамдығының төмендеуін көрді, бұл бағаның төмендеуіне әсер етуі мүмкін.

АҚШ-та Бағалы қағаздар және биржалар жөніндегі комиссия (SEC) әлемдегі ең іріCoinbase және Binanceбиржаларына қарсы заңды күресті бастады . Сот процестері крипто нарығына үлкен әсер етуі мүмкін. Биржалар американдық инвесторларды қабылдаудан бас тартуы мүмкін, бұл АҚШ-та криптоның қолжетімділігі мен қабылдануын азайтады. Жалпы алғанда, реттеуші белгісіздік сатылымға әкелетін алаңдаушылық сезімін тудыруы мүмкін.

Төмен тәуекелді тәбет

АҚШ Федералды резервтік жүйесі инфляцияны басу үшін пайыздық мөлшерлемелерді көтеруді жалғастырды, осылайша қаржылық жағдайларды қатайтты және акциялар мен криптовалюталар сияқтытәуекелі жоғары активтергеқысым жасады. Криптовалюта бағасыакциялар бағасыментығыз сәйкес келгендіктен , дәстүрлі қаржы нарықтарында инвесторлардың көңіл-күйі өзгерген кезде цифрлық активтер бағасы жиі төмендейді.

Левереж

Криптовалюта инвесторлары әдетте левередждіпайдаланады, кірісті (және шығынды) арттыру үшін ақшаны қарызға алады. Биткоин левередж коэффициенті пайдаланылған левередждің орташа мөлшерін өлшейді және сауда үшін пайдаланылған қаржыландыру көлемін көрсете алады. Қарызға алынған ақша ақыр соңында қайтарылуы керек және нарықтың құлдырауы кезінде трейдерлер қарызға алынған позицияларды жабуға тырысуы мүмкін, бұл әлі де құны бар позицияларда одан әрі сатуды тудыруы мүмкін. Левереджді пайдалану осылайша апаттың көлемін арттыруы мүмкін.

Крипто бұзылыстары: Тарихи хронология

Криптовалюта нарығы өсу мен құлдырау кезеңдерін бастан өткерді, содан кейін қалпына келтіру және құлдырау. Криптовалюта кеңістігіндегі құбылмалылық да бірқатар ірі апаттарға әкелді. Төменде криптовалюта нарығының елеулі апаттарының тарихи хронологиясы берілген.

• Биткоинның алғашқы ірі апаты (2011): Бірінші және ең танымал криптовалюта ретінде биткоин 2 доллардан 32 долларға дейін көтерілді, бірақ 2011 жылдың маусымында әлемдегі ең ірі биржа Mt. Gox оның бұзылғаны туралы жариялағаннан кейін құлады, миллиондаған долларға биткоин ұрланды және BTC бағасы төмендеді. Бір күнде $1.

• 2013 жылдың сәуіріндегі ұлы биткоин апаты: Бағаның екі жылдық жылдам өсуінен кейін BTC/USD шамамен 260 доллардан 50 долларға дейін 2013 жылдың сәуірінде құлдырады, бұл кезде Гокс тауы сауда көлемін көтере алмай, жұмысын тоқтатты.

• 2014 жылғы Гокс тауы құлауы: Гокс тауы 2014 жылы қауіпсіздікті бұзу салдарынан 800 000 BTC жоғалтқаннан кейін төлем қабілетсіздігін жариялады. Кейінгі апат 2013 жылдың желтоқсанынан бастап ұзаққа созылған аю нарығына әкелді және келесі екі жылда биткоин бағасы 1000 доллардан 200 долларға дейін төмендеді.

• 2018 жылғы крипто қысы: 2017 жылы биткоин өсті, бірақ оның бағасы бұзулар мен реттеушілік белгісіздікке қатысты алаңдаушылықтардан кейін шамамен 20 000 доллардан 12 000 долларға дейін төмендегеннен кейін көпіршік жарылды.

• 2020 жылғы наурыздағы пандемиялық апат: Дәстүрлі қаржы нарықтары Ковид-19 пандемиясының дамуы кезінде құлдыраған кезде, биткоин екі күн ішінде құнының жартысын жоғалтты.

• 2022 жылғы TerraUSD апаты: TerraUSD алгоритмдік стабилкоин - бастапқыда әлемдегі үшінші ең үлкен стабелькоин - АҚШ долларына 1:1 бағамынан айырылып, кеңірек криптовалюта нарықтарында кең таралған дүрбелеңтудырды және үш күндік құлдырауда криптовалюта нарығындағы баға50 миллиард долларды жойды.

• 2022 жылғы FTX апаты: Ірі FTX криптовалюта биржасының құлдырауыжаһандық криптовалюта құнын $183 млрд жойды, Bitcoin жеті күнде 22%-ға төмендеді.

Неліктен биткоин құлдырады?

Биткоин 2023 жылдың маусымында Федералдық резервтің осы жылдың соңында пайыздық мөлшерлемелерді одан әрі арттыруы мүмкін деген жаңалықтың арқасындаүш айдағы ең төменгі деңгейгедейін төмендеді. ФРЖ пайыздық мөлшерлемелерді ұлғайту арқылы рекордтық жоғары инфляциямен күресті, бұл қарыз алу құнын арттыру арқылы қаржылық жағдайларды қатайтады. Содан кейін инвесторлар сауда-саттыққа левередж қосу үшін көбірек төлеуі керек, бұл кірістілікке әсер етеді. Тәуекелге деген тәбеті де төмендейді, себебі жалпы өтімділік пен капитал тәуекелі жоғары сауда-саттықтар үшін қол жетімді емес.

ӘКК-нің Binance және Coinbase-ке қарсы сот істері Binance-ті биткоинді алуды және АҚШ долларындағы депозиттерді тоқтатуға әкелді және Robinhood сияқты сауда платформаларын белгілі бір монеталарды алып тастауға шақырды. Белгісіздік инвесторлардың жалпы көңіл-күйін төмендетіп, сенімге нұқсан келтірді. Криптовалюта нарығы әлі де FTX құлдырауынан және онымен бірге алып тастаған құрылымдардан және Terra/LUNA күйреуінен әлі де тайынбайды.

Қорқыныш крипто нарығын қоршап тұрғанда, биткоин (ең үлкен және ең танымал таңбалауыш) бағаның төмендеуі мен сату қысымын тудыратын қоңырау рөлін атқарады.

Криптовалюта дағдарысы қашан аяқталады?

Криптовалюта нарығының динамикасына және басқа да көптеген факторларға байланысты криптографиялық апаттардың нақты аяқталуын болжау қиын. Криптовалюта нарығының құбылмалылығы оның бағаның ауытқуын тез сезінуін білдіреді, сондықтан апаттың ұзақтығы негізгі себептерге байланысты.

Кейбір криптовалюта нарығының құлдырауы салыстырмалы түрде қысқа болуы мүмкін, ал басқалары ұзақ уақытқа созылуы мүмкін. Дегенмен, сіз келесі факторларды бақылай аласыз:

• Нарық көңіл-күйі: Crypto Fear & Greed Index жалпы нарықтық көңіл-күйдегі және инвесторлардың сеніміндегі өзгерістерді, мысалы, сатып алу белсенділігінің артуы және криптографиялық апаттың аяқталуын көрсететін жағымды жаңалықтарды байқауға көмектеседі.

• Нормативтік әзірлемелер: Криптоға қатысты мемлекеттің ақша-несие саясаты мен реттеуші әрекеттерін қадағалаңыз.

• Негізгі дамулар: Криптографиялық экожүйедегі оқиғаларды қадағалаңыз, соның ішінде ірі институттардың қабылдауы, технологиялық инновациялар және жаңа пайдалану жағдайлары - мұның бәрі инвестор сұранысындағы өзгерістерді тудыруы мүмкін.

• Техникалық талдау: Сарапшылар мен трейдерлер кері үлгілер мен нарықтық үрдістерді анықтау үшінәдеттетехникалық талдаудыпайдаланады. Баға диаграммалары мен индикаторларын зерделеу арқылы нарықтың төмендеуден өсу тенденциясына немесе керісінше өтуін бағалауға болады.

Крипто апаты кезінде не істеу керек

Криптовалюта нарығы құлдыраған кезде инвесторға нақты, стратегиялық әрекет жоспары қажет. Төменде қарастырылатын кейбір стратегиялар берілген:

• Сабырлы болыңыз және дүрбелең сатудан аулақ болыңыз: Апат кезінде эмоциялар көтерілуі мүмкін, бұл импульсивті шешімдер қабылдауға әкеледі. Дүрбелең сатуға әкелуі мүмкін асығыс шешімдерден аулақ болыңыз. Апат кезінде сату көбінесе шығынға ұшырайды, сондықтан нарыққа қажетті уақытта қайта кіру қиынға соғады.

• Мұқият зерттеу жүргізу: Криптовалюталар мен блокчейн жобалары бойынша терең зерттеулер жүргізу үшін апат кезінде уақытты пайдаланыңыз. Олардың негіздерін, технологиясын және ұзақ мерзімді әлеуетін тексеріңіз. Бұл ақпарат нарықтың қалпына келуіне қарай инвестициялық мүмкіндіктерді анықтау кезінде құнды болады.

• HODL: Сатып алу және ұстау стратегиясы трендтің қысқа мерзімді болжамына қарамастан, ұзақ мерзімді өнімділік әлеуеті бар активтерді қарауды және оларды сақтауды талап етеді. HODL стратегиясы («Қымбатты өмірді ұстаныңыз») ұзақ мерзімді крипто сатып алу және ұстау үшін танымал.

• Портфолиоңызды әртараптандыру: Инвестицияларыңызды әртүрлі криптовалюталар мен активтер кластары бойынша тарату апат кезінде тәуекелдерді азайтуға көмектеседі. Әртараптандыру арқылы сіз кез келген жеке активке әсер етуді азайтасыз және капиталыңызды сақтау ықтималдығын арттырасыз.

Апат кезінде шығынды қалай болдырмауға болады

Криптовалюталарыңызға және нарық құлдырауы кезінде кездесетін құбылмалылыққа қатысты шынайы болыңыз. Жоғалта алатын нәрсені ғана инвестициялаңыз және кез келген қарыз ақшаны алуды мұқият басқарыңыз. Шығындарды азайтуға көмектесетін кейбір стратегияларға портфолиоңызды әртараптандыру, жоғалтуды тоқтату тапсырыстарын орнату және эмоционалды шешім қабылдаудан аулақ болу кіреді.

Қазір крипто сатып алудың жақсы уақыты ма?

Бүкіл ірі құлдырау кезінде крипто секторы тұрақты болып қалды, ал криптовалюта нарығы әлі де дамып, өсіп келеді. Ұзақ мерзімді көзқараспен инвестициялау көптеген крипто инвесторларына жақсы қызмет етті. Крипто апаттары жиі сатып алудың тартымды мүмкіндіктерін ұсынды. Крипто нарығындағы соңғы қалпына келтіруді ескере отырып, инвесторлар ұстауды жалғастыру мүмкіндігін қарастыруы мүмкін.

Кез келген инвестициялық шешім қабылдамас бұрын, криптовалюта нарығындағы соңғы жаңалықтар мен өзгерістерден хабардар болыңыз және мұқият зерттеужүргізіңіз. Крипто сатып алу туралы шешім, сайып келгенде, қаржылық жағдайыңызға және нарықтық үрдістерді бағалауыңызға негізделуі керек.

Қорытынды

Криптографиялық апатты шарлау ойластырылған көзқарас пен мұқият шешім қабылдауды талап етеді. Криптовалюта апатына ұшырау көңілсіз болуы мүмкін, бірақ апаттар жақсы хабардар және дайындалған инвестор үшін ерекше мүмкіндік береді.

#Bybit #TheCryptoArk