Tóm tắt AI
Hiển thị thêm
Nhanh chóng nắm bắt nội dung bài viết và đánh giá tâm lý thị trường chỉ trong 30 giây!
Giao dịch lợi nhuận crypto có thể mang lại lợi nhuận cao, nhưng lợi nhuận thực tế mà một nhà đầu tư có thể nhận ra là không chắc chắn. Điều này là do không thể dự đoán chính xác lợi nhuận trong tương lai do biến động thị trường lợi nhuận do nhiều yếu tố trong lĩnh vực crypto gây ra. Các giao thức lợi nhuận khác nhau cho phép các nhà đầu tư thu được lợi nhuận từ lợi nhuận trong tương lai, nhưng có những sai sót với nhiều giao thức đã được thiết lập này có thể giảm thiểu đáng kể lợi nhuận.
Pendle có cách tiếp cận cải tiến để giao dịch lợi nhuận nhằm tối ưu hóa lợi nhuận của nhà đầu tư.
Những Bài Học Quan Trọng:
Pendle đã được thiết kế như một giao thức giao dịch lợi nhuận không cần được cấp quyền. Giao thức DeFi này được xây dựng trên blockchain Ethereum. Người dùng có thể áp dụng các chiến lược khác nhau. Khi người dùng nạp tài sản vào Pendle, tài sản cơ sở được thể hiện thông qua token gốc (PT). Lợi nhuận dự kiến được thể hiện bằng token lợi nhuận (YT). Vì vốn gốc và lợi nhuận có thể được chia thông qua các token này, người dùng có thể linh hoạt hơn trong việc quản lý tài sản của mình.
Người dùng có thể giao dịch các token này trên AMM của Pendle và cash trước ngày hết hạn để đảm bảo lợi nhuận. Ngoài ra, bạn có thể áp dụng các chiến lược lợi nhuận như lợi nhuận dài, tài sản dài hạn được chiết khấu, lợi nhuận cố định hoặc kết hợp các chiến lược này. Nền tảng này cũng hỗ trợ Arbitrum.
Pendle được tạo ra bởi một nhóm các cá nhân ẩn danh với biệt danh TN Lee, GT, YK và Vu. Công ty duy trì trụ sở chính tại Hàn Quốc và huy động được $3,7 triệu vốn từ các nhà đầu tư như Bitscale Capital, Crypto.com Capital, Fisher8 Capital, Strategic Round Capital và các công ty khác. Sau sự phát triển đáng kể, dự án chính thức ra mắt vào tháng 6/2021. Theo trang web chính thức của Pendle, cho đến nay, khối lượng giao dịch của nó đã đạt $350 triệu. Tổng giá trị bị khóa (TVL) gần đây cũng đã vượt quá $130 triệu. Đội ngũ Pendle đã phát triển đáng kể kể từ khi ra mắt để đáp ứng sự tăng trưởng và phát triển liên tục của nền tảng.
Pendle được thành lập để cải thiện trải nghiệm giao dịch lợi nhuận cho người dùng crypto. Bằng cách đó, những người sáng lập đã tập trung vào việc làm cho giao dịch lợi nhuận crypto trở nên phổ biến hơn. Hơn nữa, họ nhận ra thách thức liên quan đến sự suy giảm thời gian. Nền tảng này được thiết kế với các tính năng cụ thể cho phép các nhà giao dịch tạo token riêng biệt cho tài sản ban đầu và tài sản lợi nhuận trong tương lai để tối ưu hóa tính linh hoạt và lợi nhuận. Đồng thời, Pendle sử dụng một AMM phát triển giúp vượt qua thách thức của sự suy giảm thời gian trong giao dịch lợi nhuận.
Pendle đã ra mắt phiên bản thứ hai và các bản cập nhật bổ sung được lên kế hoạch trong tương lai gần. Pendle V2 đã giới thiệu một AMM cập nhật cho phép giao dịch lãi suất cố định. Nó cũng tối ưu hóa các điều khoản thanh khoản và mang lại nhiều cơ hội kiếm lợi nhuận hơn.
Những người sở hữu tài sản tạo ra lợi nhuận sẽ nạp token vào tài khoản Pendle của họ. Sau khi hoàn thành, một PT được Pendle đúc, đại diện cho tài sản cơ sở đã được nạp. Ngoài ra, một token lợi nhuận, hay YT, được đúc, đại diện cho tuyên bố của chủ sở hữu token về lợi nhuận trong tương lai của tài sản đó. Điều quan trọng cần lưu ý là các PT và YT có hiệu lực trong thời gian giới hạn và tài sản liên quan phải được nhận trước ngày hết hạn.
Token hóa lợi nhuận là cơ chế cơ bản của Pendle. Trong khi PT đại diện cho tài sản ban đầu, YT đại diện cho lãi suất dự kiến kiếm được trên tài sản cơ sở. Việc phân chia các thành phần lợi nhuận sẽ tối đa hóa khả năng kiểm soát của người dùng đối với những tài sản đó. Có thể sử dụng YT để cung cấp thanh khoản cho AMM. Bằng cách đó, YT có thể tạo ra phần thưởng giao thức và kiếm phí giao dịch. Một cách khác để sử dụng YT là mô phỏng hoán đổi lãi suất. Điều này được thực hiện bằng cách chốt lợi nhuận ở mức cố định bằng cách bán YT ngay lập tức.
AMM, hoặc công cụ tạo thị trường tự động, hỗ trợ các giao dịch riêng lẻ đối với tài sản crypto. Cụ thể, đó là một loại sàn giao dịch phi tập trung (DEX) hoàn thành các lệnh mua và bán theo thuật toán, so với thực hiện các giao dịch trực tiếp với các nhà giao dịch cá nhân. Tuy nhiên, một AMM truyền thống có sai sót vì nó không tính đến sự suy giảm thời gian. Nếu không tính đến sự suy giảm thời gian, nhà đầu tư có thể bị tổn thất tài chính do tài sản định giá sai.
Pendle giải quyết vấn đề này thông qua AMM độc đáo. Nền tảng này sử dụng mô hình AMM giảm thời gian để tối ưu hóa vốn, đồng thời tăng khả năng tiếp xúc với lợi nhuận trong tương lai. Cụ thể, AMM của Pendle thực hiện các điều chỉnh gia tăng định giá tài sản chính xác hơn. Đồng thời, nó ngăn chặn các nhóm thanh khoản bị cạn kiệt.
Chủ sở hữu token PENDLE có thể tham gia quản trị nền tảng. Cụ thể, họ làm điều này bằng cách sử dụng token vePENDLE hoặc PENDLE được bình chọn. Các token vePENDLE thu được bằng cách stake PENDLE. Số lượng vePENDLE cụ thể nhận được dựa trên thời gian stake, có thể kéo dài đến hai năm. Trong thời gian stake, giá trị của vePENDLE trong ví của người dùng sẽ giảm. Nó sẽ không đạt giá trị vào cuối thời gian stake, tức là khi các token stake được mở khóa.
Pendle thu phí 3% từ tất cả lợi nhuận tích lũy qua YT. Phí này được thu dưới dạng doanh thu và được phân phối theo tỷ lệ cho tất cả những người nắm giữ vePENDLE, dựa trên trọng số vePENDLE.
Ngoài những cơ hội kiếm lời này, chủ sở hữu vePENDLE có quyền tiếp cận các ưu đãi thanh khoản. Họ bình chọn cho việc phân bổ các ưu đãi thanh khoản cho các nhóm khác nhau. Những người đã bình chọn cho một nhóm sẽ kiếm được 80% phí hoán đổi của nhóm đó.
Pendle Pro là giao diện cung cấp cho người dùng quyền truy cập đầy đủ vào tất cả các tính năng của nền tảng. Thông qua Pendle Pro, người dùng có thể nạp tài sản, đúc YT và PT, thực hiện giao dịch, v.v. Bạn có thể truy cập tính năng này thông qua nút chuyển đổi ở đầu ứng dụng di động. Ngoài ra còn có một hướng dẫn hữu ích cho người dùng mới biết cách tận dụng tối đa các tính năng của Pendle Pro.
Pendle mang đến nhiều cơ hội hơn cho các nhà đầu tư để tối đa hóa lợi nhuận từ tài sản mang lại lợi nhuận mà không cần khóa tài sản đảm bảo. Những cơ hội này bao gồm đúc, hoán đổi, làm nông và nhận. Việc xem xét kỹ hơn các tính năng này là điều cần thiết.
Người dùng có thể đúc token bằng cách nạp một tài sản mang lại lợi nhuận trong Pendle. Trong tab Thị Trường trên giao diện, chọn các điều khoản giao dịch. Điều này bao gồm tài sản đầu vào, tài sản mong muốn và chi tiết đáo hạn. Bằng cách đó, người dùng tạo token gốc và token lợi nhuận cho tài sản cơ sở. Thông qua quá trình đúc này, tài sản được tách biệt với lợi nhuận trong tương lai và các token này có thể được sử dụng riêng theo nhiều cách khác nhau.
Sau khi đúc YT, người dùng có tùy chọn bán hoặc hoán đổi. Tùy thuộc vào chuyển động của giá trị tài sản cơ sở, điều này có thể mang lại lợi nhuận cao. Nền tảng này cũng mang đến cho người dùng cơ hội hoán đổi một tài sản sang một tài sản khác có thể tạo ra lợi nhuận cao hơn trong tương lai. Bạn cũng có thể hoán đổi PT ban đầu một cách độc lập. Hoán đổi được thực hiện thông qua phần Thị Trường của giao diện. Sau khi chọn tab Hoán Đổi, chọn trượt giá, khối lượng giao dịch, tài sản đầu vào và đầu ra và đáo hạn.
YT cũng có thể được thêm vào nhóm thanh khoản. Người dùng có thể xem lại mức đáo hạn, tổng thanh khoản và tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm (APY) cho mỗi nhóm. Bằng cách đóng góp vào một nhóm, người dùng nhận được token nhóm thanh khoản cho phép họ kiếm được ưu đãi thanh khoản. Bạn có thể tiếp tục kiếm được ưu đãi thanh khoản cho đến khi token nhóm thanh khoản được cashing. Người dùng có thể tăng APY thông qua việc sử dụng vePENDLE.
Khi ngày hết hạn đã thiết lập của YT qua đi, token đó không còn bất kỳ giá trị nào. Người dùng phải quyết định xem có nên đổi tài sản trước ngày hết hạn hay chuyển tài sản để tạo ngày hết hạn mới. Để nhận lại token, người dùng phải nắm giữ cả PT và YT. Tùy thuộc vào tình hình, điều này có thể yêu cầu người dùng nhận một điều khoản thanh khoản từ nhóm hoặc mua token mới trên thị trường.
Để nhận YT cũng như phần thưởng và phí hoán đổi, người dùng nên nhấp vào Nhận Lợi Nhuận và Phần Thưởng trong phần Thị Trường. Bằng cách chuyển đổi các quyền chọn, người dùng có thể nhận phần thưởng và phí gas cụ thể. Người dùng cũng có thể chọn cách nhận token, chẳng hạn như thông qua token thô hoặc USDC.
Pendle nổi bật so với các nền tảng dường như có thể so sánh khác thông qua ba thành phần của nó. Hai trong số này đã sẵn sàng: token hóa lợi nhuận và AMM. Thành phần thứ ba, quản trị, vẫn đang được phát triển.
Trong vòng một năm kể từ khi ra mắt nền tảng, hơn $350 triệu giao dịch lợi nhuận đã được quyết toán. Pendle V2 được ra mắt vào cuối năm 2022 với AMM được thiết kế lại. AMM cập nhật này hỗ trợ giao dịch lãi suất cố định. Nền tảng này cũng cung cấp các điều khoản thanh khoản, linh hoạt hơn về vốn và cải thiện hiệu quả. Nền tảng này thiết lập các giao dịch trượt giá thấp, tổn thất tạm thời tối thiểu và khả năng các nhà cung cấp nhóm thanh khoản kiếm phí cho hai tài sản, mặc dù họ chỉ cung cấp một tài sản.
Trong tương lai, các nhà phát triển dự án đang tập trung vào tích hợp không cần được cấp quyền với tất cả các tài sản mang lại lợi nhuận. Ngoài ra còn có kế hoạch tạo ra phí và thanh khoản cao hơn bằng cách điều chỉnh các ưu đãi phù hợp.
Token gốc của Pendle là PENDLE. Đây là token tiện ích ERC-20 với nguồn cung tối đa và tổng cộng 231.725.335 token. Nguồn cung lưu thông là khoảng 97 triệu token. Mục đích của giao thức này là quản lý quản trị khi hoàn thành giao thức. Cụ thể, nền tảng này sẽ hỗ trợ quản lý giao thức và cơ chế tích lũy giá trị. PENDLE là token lạm phát kết hợp, với tỷ lệ lạm phát vĩnh viễn 2%.
Phân phối ban đầu được phân bổ 37% cho các ưu đãi thanh khoản, 22% nguồn cung cho đội ngũ và 15% cho các nhà đầu tư. Ngoài ra, quỹ hệ sinh thái nhận được phân bổ 18% và 7% được áp dụng cho bootstrapping thanh khoản. 1% nguồn cung còn lại được dành riêng cho các cố vấn.
Tuy nhiên, kể từ tháng 10/2022, PENDLE đã sửa đổi việc phân phối token của mình. Hiện tại, Bybit đã phân bổ 65,1% cho lưu thông, 19,2% cho quỹ hệ sinh thái, 10% cho ưu đãi và 5,7% cho đội ngũ. Token được phân bổ cho đội đã được trao cho đến tháng 4/2023 và lượng phát thải hàng tuần là 667.705, giảm 1,1% mỗi tuần cho đến tháng 4/2026.
PENDLE ra mắt vào ngày 28/4/2021 với giá $2,11. Giá nhanh chóng giảm xuống mức thấp nhất là $1,08 vào ngày 30/4/2021 trước khi tăng lên mức cao nhất mọi thời đại là $2,45 vào ngày 5/5/2021. Giá PENDLE tiếp tục dao động trong những tháng tiếp theo, duy trì trong khoảng từ $0,30 đến $1. Giá tăng đột biến vào giữa tháng 8/2021, từ $0,44 lên $1,27, có thể là do sự tích hợp của trang giá của Pendle trên Crypto.com.
Sau đó, giá PENDLE lại giảm một lần nữa, trước khi tăng trở lại vào giữa tháng 10/2021 lên $0,98. Điều này có thể là do thông báo về quan hệ đối tác Pendle và Olympus Pro, theo đó người dùng có thể nhận token PENDLE với mức chiết khấu thông qua việc trao đổi token LP PENDLE/ETH trên Olympus.
Khi toàn bộ thị trường crypto đi vào suy thoái vào cuối năm 2021, giá của PENDLE cũng giảm. Khi sự cố Terra LUNA xảy ra vào tháng 5/2022, PENDLE đã giảm xuống mức thấp nhất là $0,04 và duy trì ở đó trong suốt phần lớn năm 2022. Tuy nhiên, giá PENDLE đã có xu hướng tăng bắt đầu từ tháng 1/2023, khi tăng từ $0,04 lên $0,64 vào tháng 4. Mặc dù dao động trong thời gian ngắn, giá PENDLE vẫn tiếp tục leo lên mức cao nhất là $0,96 vào ngày 3/7/2023.
Giá hiện tại của PENDLE là $0,85 tính đến ngày 19/7/2023. Tâm lý chung cho token này giữa các chuyên gia crypto là tăng giá cả ngắn hạn và dài hạn. Cuối năm 2023, theo DigitalCoinPrice, giá dự kiến của PENDLE sẽ là $1,87. Con số này dự kiến sẽ tăng lên $3,07 vào năm 2025 và $4,63 vào năm 2028. Năm 2030, giá PENDLE được dự đoán sẽ tăng gấp đôi và đạt $8,95.
PricePrediction có cùng tâm lý và trên thực tế tích cực hơn so với DigitalCoinPrice về lâu dài. Dự đoán rằng PENDLE sẽ đóng cửa vào năm 2023 ở mức $1,23 và đạt $2,91 vào năm 2025. Đến năm 2028, PENDLE dự kiến sẽ tăng lên $9,08 và vượt mốc $18 để đạt $18,57 vào năm 2030.
Mặc dù giá token dự kiến sẽ tăng đáng kể trong thập kỷ tới, nhưng hãy nhớ rằng tất cả các dự đoán giá crypto đều mang tính đầu cơ. Nhiều yếu tố khiến giá crypto biến động và không thể dự đoán chính xác các yếu tố này. Do đó, tốt nhất bạn nên tự nghiên cứu trước khi đầu tư tiền vào crypto.
Token PENDLE có sẵn trên các sàn giao dịch tập trung, trong đó có Bybit. Bạn có thể chọn giao dịch cặp giao dịch Giao Ngay PENDLE/USDT hoặc Hợp Đồng PENDLEUSDT Vĩnh Viễn. Để bắt đầu, trước tiên bạn phải đăng ký tài khoản Bybit và nạp tiền bằng tiền điện tử trước khi điều hướng đến trang giao dịch Giao Ngay PENDLE/USDT hoặc trang Hợp Đồng PENDLEUSDT Vĩnh Viễn.
Như đã thảo luận trong phần trước, giá token PENDLE dự kiến sẽ tăng từ $0,85 hiện tại lên $18,57 vào cuối năm 2030, tăng gần 2.085%. Mức tăng giá trị đáng kể này mang đến cơ hội sinh lợi cho những người có ý định nắm giữ token trong một khoảng thời gian dài hơn.
Ngoài lợi nhuận tài chính liên quan đến việc tăng giá trị token, người dùng có thể tận dụng các ưu đãi thanh khoản để tăng thêm lợi nhuận. Hơn nữa, nền tảng giao dịch lợi nhuận này cho phép người dùng tách token lợi nhuận khỏi token chính, cho phép cải thiện tính linh hoạt và hiệu quả sử dụng vốn trong thị trường lợi nhuận. Khả năng thua lỗ luôn xuất hiện trong thế giới crypto, nhưng Pendle mang đến nhiều con đường để người dùng kiếm lời.
Giao dịch lợi nhuận mang đến cho các nhà đầu tư crypto những cơ hội tài chính thú vị. Pendle được thiết kế đặc biệt để tối ưu hóa lợi nhuận của giao dịch lợi nhuận. Với giao diện và hướng dẫn thân thiện với người dùng, nền tảng này cũng phù hợp với các nhà giao dịch có kinh nghiệm như với những người mới tham gia thế giới giao dịch lợi nhuận crypto. Bạn có thể khởi chạy ứng dụng Pendle ngay hôm nay để bắt đầu sử dụng các tính năng của ứng dụng này cho các hoạt động giao dịch lợi nhuận của mình.
#Bybit #TheCryptoArk
Không spam. Chỉ có nội dung hấp dẫn và cập nhật ngành trong không gian tiền điện tử