Рынок криптовалют становится свидетелем притока спекулятивной торговли, особенно с такими мем-коинами, как DOGE, PEPE и BONK, которые получают невероятную прибыль. 

Стремительный рост биткоина и динамика рынка

Ноябрь 2024 года стал важной вехой для биткоина: цена выросла до $94 105. Этот беспрецедентный рост был обусловлен глобальными событиями и обсуждений в социальных сетях с прогнозами шестизначных оценок. Исторически сложилось так, что пики в чате в социальных сетях часто предшествуют рыночным поправкам, трейдерам рекомендуется проявлять осторожность. В настоящее время накопление китов остается сильным — в кошельках хранится более 10 биткоинов и всего за один месяц добавляется на 53 006 BTC. Розничные трейдеры остаются на удивление осторожными. Это опасное настроение резко контрастирует с бычьим поведением, которое обычно наблюдается во время резкого роста цены, что указывает на потенциальную коррекцию.

Спекулятивные тренды и мем-коины

Рынок криптовалют становится свидетелем притока спекулятивной торговли, особенно с такими мем-коинами, как DOGE, PEPE и BONK, которые получают невероятную прибыль. Несмотря на волатильность, эти токены отражают более широкий интерес к инвестициям с высоким риском. Примечательно, что китоинвесторы, владеющие 1M100 млн DOGE, накапливаются, в то время как меньшие держатели продают, создавая условия для потенциальных прорывов. Однако если новый капитал перестанет двигаться, эти спекулятивные активы могут столкнуться со значительными падениями. Кроме того, в то время как дискуссии о биткоинах, достигающих $100 000, растут, они ещё не достигли уровней, наблюдавшихся ранее в этом году, что указывает на то, что страх пропустить (FOMO), возможно, ещё не полностью реализован.

Институциональный интерес и возрождение Ethereum

Спрос на биткоин ETF вырос, а суточные торговые объёмы достигли рекордного значения в $8,21 млрд, что указывает на повышение институционального интереса. Эта активность часто совпадает с рыночными пиками, но также может указывать на то, что новые инвестиции поступают в криптопространство. Тем временем Ethereum также набрал обороты и впервые превысил $3100 за 14 недель. Кроме того, накопление кита растёт, что позволяет предположить, что по мере того, как биткоин лидирует на рынке, прибыль может быть в ближайшее время перенаправлена на Ethereum. Напротив, движения цены Solana остаются очень ориентированными на настроения, а ставки финансирования указывают на потенциальные точки входа для инвесторов. В целом, альткоины растут, особенно после выборов в США, которые возродили оптимизм на рынке криптовалют.

Продвинутый

Возрождение биткоина: Анализ динамики рынка и спекулятивных трендов в ноябре 2024 года

Маркет-мейкеры криптовалюты играют важную роль в обеспечении ликвидности, размещая ордера на покупку и продажу. Подробнее о том, как они работают, можно узнать по этой ссылке.

Рынок криптовалют известен высокой волатильностью и иногда низкой ликвидностью, что делает его сложной средой для трейдеров и инвесторов. Совершать сделки может быть сложно, что часто приводит к значительному проскальзыванию цены 

 и упущенным возможностям.

Рыночная торговля — это стратегический подход, который обеспечивает необходимую ликвидность для стабилизации рынков, обеспечивая более плавные сделки и снижая волатильность. Создавая ордера на покупку и продажу по текущей рыночной цене, маркет-мейкеры помогают поддерживать здоровую торговую экосистему. В этой статье рассматриваются основы маркет-мейкинга, его преимущества для трейдеров и бирж, а также то, как он повышает общую эффективность криптовалютного рынка.

Что такое маркет-мейкер для криптовалют?

Маркет-мейкер криптовалют — это организация или физическое лицо, которое в основном предоставляет ликвидность на криптовалютных рынках, размещая ордера на покупку и продажу цифровых активов. Эта активность обеспечивает эффективную торговлю и помогает поддерживать стабильные цены.

Как работает мейкер криптовалютного рынка?

Маркет-мейкеры криптовалюты играют ключевую роль в поддержании ликвидности рынков, размещая ордера на покупку и продажу на биржах. Рассмотрим, как они работают.

Ключевые характеристики криптомаркет-мейкера

Криптомаркет-мейкеры обеспечивают ликвидность и стабилизируют цены на криптовалютном рынке. Ниже приведены ключевые характеристики, которые позволяют им эффективно работать.

Предоставление ликвидности

Маркет-мейкеры постоянно размещают ордера на покупку и продажу, обеспечивая доступность транзакций для трейдеров. Такая постоянная доступность сокращает время ожидания сделок и минимизирует влияние крупных ордеров на цену, делая рынок более эффективным и доступным для всех.

Управление спредом по запросу ставки

Одной из фундаментальных функций маркет-мейкеров является управление спредом с тикером. Постоянные предложения по конкурентным ценам сужают этот спред, тем самым повышая эффективность торговли и снижая расходы для других участников рынка. Этот спред также является основным источником прибыли.

Использование алгоритмов

Маркет-мейкеры используют продвинутые алгоритмы и стратегии HFT для анализа рыночных условий и оптимизации размещения ордеров. Эта технология позволяет им быстро реагировать на изменения цен и поддерживать сбалансированный баланс активов, что помогает управлять рисками и максимизировать прибыль.

Эффективное управление рисками

В связи с волатильностью криптовалютных рынков эффективное управление рисками крайне важно для маркет-мейкеров. Они используют различные методы, такие как хеджирование и анализ рынка в реальном времени, чтобы свести к минимуму риск внезапных колебаний цены. Это гарантирует стабильность их операций даже в условиях рыночных колебаний.

Повышение эффективности рынка

Предоставляя непрерывную ликвидность и облегчая торговые операции, маркет-мейкеры повышают общую эффективность рынка. Их присутствие привлекает больше трейдеров, что увеличивает объём транзакций, повышает активность на бирже и способствует созданию более здоровой торговой среды.

Возможность адаптироваться к изменениям на рынке

Учитывая быстро меняющийся характер криптовалютного ландшафта, маркет-мейкеры должны быть адаптируемыми и постоянно совершенствовать свои стратегии в ответ на новые технологии, изменения в законодательстве и изменения в динамике рынка. Это гарантирует, что они останутся конкурентоспособными и актуальными.

Плюсы и минусы криптомаркет-мейкера

Маркет-мейкеры криптовалюты играют важнейшую роль в экосистеме криптовалют, предоставляя ликвидность и стабилизируя цены. Однако, несмотря на ту важную роль, их деятельность имеет как преимущества, так и недостатки. 

Дополнительное значение для мейкера крипторынка

Маркет-мейкеры криптовалют играют важную роль в поддержании эффективности и стабильности криптовалютного рынка. Их присутствие на криптовалютных биржах гарантирует бесперебойную работу торговых сред. 

Поддержка новых активов

Новые и более мелкие криптовалюты часто испытывают трудности с ликвидностью. Маркет-мейкеры создают рынок для этих активов, стимулируя их рост и создавая более разнообразную и динамичную криптоэкосистему.

Открытие справедливых цен

Благодаря постоянному котированию цен маркет-мейкеры помогают в поиске справедливых цен, гарантируя, что цены криптовалют отражают фактический рыночный спрос, а не экстремальные колебания. Это способствует созданию более надёжной и прозрачной торговой среды, которая позволяет трейдерам принимать обоснованные решения. 

Маркет-мейкеры криптовалют являются важными игроками в криптовалютной экосистеме, обеспечивая ликвидность, стабилизируя цены и обеспечивая плавное исполнение сделок. Их использование продвинутых алгоритмов и размещение ордеров в реальном времени способствует более эффективному, доступному и справедливому рынку. Однако такие риски, как манипуляция рынком, потенциальный убыток капитала и отсутствие регулирования, могут быть проблематичными. В целом, роль маркет-мейкеров в поддержке развивающихся активов и поддержании стабильности рынка делает их незаменимыми для здоровой и растущей криптосреды.

Средний

Маркет-мейкер криптовалюты: Стимулирование сделок с помощью стратегической ликвидности

Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам Гэри Генслер объявил, что 20 января 2025 года он уйдёт в отставку, что совпадёт с запуском президента Дональда Трампа.

Самый популярный трейдер за день — Ripple (XRP)

S&P 500 выросла на 0,53% по мере того, как инвесторы перешли на циклические акции, которые, как ожидается, принесут прибыль от укрепления экономики, в то время как технологические акции отставали. Индексы Coindesk, индекс, измеряющий более широкую эффективность рынка криптовалют, выросли на 4,79%, а биткоин и эфир выросли на 4,19% и 8,75% соответственно за последние 24 часа.

Самый высокий показатель на сегодняшний день — это XRP, который вырос на 24,3% после партнёрства между Ripple и MCSocialVenture для повышения финансовой устойчивости и доступа на развивающиеся рынки.

Ripple (XRP), запущенная в августе 2012 года, — это технологическая компания, занимающаяся улучшением международных платежей с помощью криптовалюты XRP. 

, ориентированном на инвестиции в начинающих рыночных предпринимателей. Эта инициатива будет пробовать финансовую устойчивость и гуманитарные решения на основе XRPL, направленные на предоставление справедливого доступа к финансам.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными 

Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам Гэри Генслер 

20 января 2025 года он уйдёт в отставку, что совпадёт с запуском президента Дональда Трампа. Gensler, срок действия которого истекает до 2026 года, столкнулась с давлением со стороны криптовалютного фойе из-за строгих мер SEC в отношении отрасли, включая крупные дела против Coinbase и Binance. Выход Gensler рассматривается как победа для сторонников криптовалют, которые надеются, что следующий председатель SEC будет более удобным для криптовалют. В первый день работы Трамп напомнил об увольнении Gensler. Ожидается, что он назначит председатель с опытом в криптовалюте, например Марк Уйеда, Хестер Пейрс или Крис Джанкарло.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными бессрочных

 контрактов и спотовых 

Потоки ETF на споте биткоина

Вчера данные BTC для спотового ETF показали чистый приток в размере $396,7 млн, обусловленный $404,5 млн из не-GBTC источников, частично компенсируемый оттоком $7,8 млн от GBTC.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными по 

 контрактам и спотовым 

 среди участников. Для получения перейдите 

 с кодом B0FKOP. Кроме того, в мейннете запустился 2-й сезон марф-зоопарка, что дало пользователям возможность зарабатывать очки, связывая ETH или совершая транзакции на Morph. Кошелёк Bitget Wallet предлагает множитель в 1,2 раза для увеличения наград.

Начинающий

Председатель Комиссии по ценным бумагам и биржам Гэри Генслер уходит в отставку в день открытия и отмечает победу в криптовалютном фойе

Похоже, трейдеры ожидают, что импульс BTC может немного замедлиться после того, как цена достигнет более $97 000.

Позитивные настроения продолжают подпитывать криптовалютный рынок, поскольку ожидания дальнейшего институционального внедрения 

 продолжают расти. Торговля опционами на спотовом биткоине ETF IBIT от BlackRock 

 крутым моментом и принесла почти $2 млрд в первый день торговли. Надеемся, что больше спотовых деривативов ETF изменят структуру рынка с помощью дополнительных институциональных криптовалют для адаптации денег.

В нашем предыдущем издании

мы изучили возможность перерасхода рынка, что может быть болезненным, если текущее кредитное плечо раскроется. Данные из CryptoQuant показывают, что расчётное кредитное плечо на текущих рынках BTC достигло ещё одного высокого значения с начала года.

Данные о деривативах на Bybit показывают, что трейдеры, по-видимому, ожидают, что импульс BTC может немного замедлиться после того, как цена достигнет более $97 000, и уделяют больше внимания защите от недостатков.

Рис. 1. Расчётный коэффициент кредитного плеча биткоина составляет 0,23. Источник: CryptoQuant

Открытые проценты по BTC возвращаются к предыдущему высокому уровню, пока бессрочные контракты догоняются

Деривативные трейдеры активно участвуют на BTC рынках, поскольку 

 на Bybit вырос до $3 млрд, что соответствует предыдущему максимуму 14 ноября 2024 года. Несмотря на то, что OI увеличился, он по-прежнему не вырос выше предыдущего максимума. В то время цена BTC уже выросла до $97 000. Если в ближайшие дни ОИ не будет следовать за критикой и превысит предыдущий максимум, это может быть признаком того, что рынок может немного исчерпнуться — о чем должны знать все участники рынка.

Рисунок 2. Ежедневные открытые проценты по BTC опционам на Bybit. Источник: Bybit

В последние дни также наблюдается рост открытых позиций по 

  Бессрочные контракты были одними из самых выгодных продуктов для дневных трейдеров и краткосрочных спекуляторов. Рост открытых позиций может указывать на то, что больше трейдеров ищут краткосрочную прибыль, которая может принести дополнительную волатильность на рынок.

Рисунок 3. Ежедневные открытые проценты по бессрочным BTCUSDT контрактам на Bybit. Источник: Bybit

27 декабря 2024 года остается самой популярной датой истечения для BTC опционов на Bybit, при этом большая часть открытых позиций в ней. В течение этого срока коллы на $120 000 имели наибольший OI, а коллы на $100 000 накопили второй по величине OI. 

Рисунок 4. Открывайте проценты по BTC опционам с датой истечения 27 декабря 2024 года. Источник: Bybit

Тем временем, оптимизм рынка в том, что BTC достигнет $100 000 к концу года, по-видимому, поддерживает текущий ценовой импульс. Более короткие опционы могут показать, что трейдеры также ищут защиту от недостатков. На странице «Данные контракта Bybit

» показано, что опционы BTC с датой истечения 29 ноября 2024 года имеют сильный суточный приток до $90 000 путов.

 Это может указывать на то, что к концу месяца некоторые трейдеры также ожидают некоторую степень коррекции цены.

Рис. 5: 24-часовой объём страйк-опционов BTC с датой истечения 29 ноября 2024 года на Bybit. Источник: Bybit

 BTC опционов на Bybit также указывает на возможную защиту от недостатков среди трейдеров опционов. Смирк-коэффициент, или левый, — это кривая с одной стороны (слева), которая более крутая, чем другая. Традиционно кривая фиктивности может означать, что трейдеры защищают свои портфели от возможного снижения рынка. На момент написания этой статьи (21 ноября 2024 г.) опционные контракты на BTC на Bybit с 29 ноября 2024 г. и 27 декабря 2024 г. показали искажение. Однако это не обязательно означает, что трейдеры несут ответственность за цену и могут просто участвовать в торговой стратегии. Например, трейдеры могут установить воротнички, покупая путы «вне денег» (OTM) и продавая OTM коллы одновременно, чтобы они могли получить прибыль в случае падения цены BTC, получить повышенный риск и потенциально компенсировать стоимость покупки путов.

Больше стратегий опционов доступно в 

Рисунок 6. Подразумеваемая волатильность BTC опционов с истекающим сроком действия 29 ноября 2024 года и 27 декабря 2024 года. Источник: Bybit

Текущий трейдинг BTC с кредитным плечом может быть сложным, но рассказывает о рыночных настроениях. Расхождение между высоким кредитным плечом и повышенной хеджированием также напоминает нам, что динамика рынка редко проста, а 

 становится всё более важным на этом разнообразном рынке.

: Инвестиции в криптовалюты и их деривативы сопряжены со значительным риском убытков и не подходят для каждого инвестора. В этой статье представлены факты только в образовательных целях и не представлены финансовые рекомендации. Прежде чем принимать инвестиционные решения, убедитесь, что вы полностью понимаете риски и при необходимости обратитесь за независимой консультацией. Наша Служба поддержки всегда готова ответить на любые вопросы.

Учитесь на смарт-деньгах: Кредитное плечо BTC остаётся высоким, поскольку трейдеры хеджируют против рисков, связанных с недостатком

Bybit Learn

Стейблкоин

Explainers

Альткоины

Tether Gold — это стейблкоин, обеспеченный золотом. Один токен XAUt Tether Gold равен одной тонкой трой-унции золота. Узнайте подробнее по ссылке.

2401-T16454_Skinny_Banner_for_Blog_and_Learn_Row_53_728x90.png

Skinny_Banner-1600x400.webp

Будучи одной из ведущих мировых компаний по производству стейблкоинов, Tether имеет давнюю репутацию производителя надёжных криптовалют. Помимо популярной USDT монеты Tether также предлагает Tether Gold. Эта интригующая форма стейблкоина основана на золоте для поддержания цены. Почему это важно и что это значит для инвесторов? Ознакомьтесь с этим руководством Tether Gold и узнайте больше о токенах криптовалюты. 

 — это стейблкоин, обеспеченный золотом. Один токен XAUt Tether Gold равен одной тонкой трой-унции золота. Золотая подложка для этой криптовалюты помогает создать более стабильную цену, которая не так сильно зависит от рыночного спроса, а также предоставляет удобный способ спекулирования на золото.

Чего стремится достичь Tether Gold?

Основная цель Tether Gold — оцифровать стоимость золота. В ходе исследования компании по изучению начального Tether-стейблкоина было замечено, что золото уже давно является одной из самых надёжных форм валюты. Однако в современном мире всё больше и больше фиатных валют становятся нестабильными, поскольку они больше не обеспечены золотом. 

Tether Gold стремится вернуться к золотому стандарту и создать нейтральный денежный актив. Поддерживая свою валюту золотом, Tether Gold надеется создать надёжную и стабильную валюту, которая имеет ценность на основе одного из самых востребованных веществ в мире. Компания считает, что стейблкоин с золотой поддержкой может объединить преимущества золота и криптовалюты и создать надёжный, стабильный и полезный продукт.

Структура Tether Gold проста и понятна. Tether Gold — это 

  Будучи токеном Ethereum, он использует один из самых безопасных и гибких 

х. Пользователи могут покупать, торговать и многое другое с помощью этих токенов в различных 

Каждый токен XAUt представляет собой право собственности на часть фактического золота. Tether хранит физические золотые батончики London Good Delivery в хранилище в Швейцарии. Каждый токен обозначает одну маленькую нулевую стоимость этого золота, а адрес Ethereum для каждого токена XAUt привязан к определённой золотой полосе. 

Tether Gold использует алгоритмы для 

 таким образом, чтобы свести к минимуму хранение данных. Например, если пользователь покупает 400 унций золота у 50 разных продавцов, система распознает, что несколько токенов привязаны к одному кошельку. Затем он автоматически перераспределит адреса Ethereum токенов и подключится к одной полной золотистой полосе.

Простой дизайн Tether Gold даёт покупателям множество привилегий. У держателей этой монеты есть доступ ко всем полезным функциям.

Простота транспортировки

Если вы хотите что-то купить или продать, можно легко отправлять токены Tether Gold между кошельками. В отличие от физических золотых батончиков, для их использования не нужно перевозить их в места и из мест. Криптовалюта полностью свободна от комиссий за газ и использует строгую безопасность Ethereum, поэтому вам не нужно платить больше за безопасный перевод золотых балок.

В отличие от фиатной бумажной валюты, можно легко разделить Tether Gold на части. Если токен XAUt слишком ценен для покупки, его можно немедленно разделить на более мелкие части. Это делает его гибким выбором, будь то крупные покупки или перевод небольшой суммы денег. 

Простой круглосуточный трейдинг

Для современных золотых инвесторов большая проблема заключается в том, что они не всегда имеют доступ к 24/7 рынкам. Инвесторы часто теряют крупные шансы на прибыль, поскольку единственные места для покупки и продажи золота в своих регионах открыты исключительно в дневное время. Tether Gold решает эту проблему, поскольку она мгновенно торгуется в любое время суток. 

Tether Gold также является полностью погашаемой криптовалютой. Чтобы ещё больше подчеркнуть, что владение Tether похоже на владение золотом, держатели XAUt могут выкупить криптовалюту. Они могут вывести ту же сумму золота, если решат, что больше не заинтересованы в держании криптотокенов. 

Одним из основных недостатков владения золотом является то, что обычно его необходимо хранить. Она достаточно тяжелая и громоздкая, чтобы не всегда помещаться в стандартные зоны хранения, и она достаточно ценна, чтобы обеспечить строгую безопасность. Tether Gold упрощает этот процесс, управляя хранением золота для пользователей. Владение криптотокеном не так сложно, как в любой другой базовой криптовалюте, поэтому хранение происходит быстро и просто.

В отличие от других стейблкоинов с золотой поддержкой, Tether Gold позволяет легко увидеть, как настоящее физическое золото связано с их криптовалютой. Все активы хранятся в полностью соответствующем банке и проходят регулярные аудиты. На 

пользователи могут ввести адрес Ethereum своего токена и посмотреть, с какой именно золотой полосой он связан.

После запуска всей системы токенов и обеспечения в 2020 году Tether в основном удовлетворена текущей позициями токена XAUt. В настоящее время не существует публично объявленных планов по изменению режима работы токена. Тем не менее, Tether Gold по-прежнему имеет интересные планы на будущее и стремится включить Tether Gold во многие другие проекты. В настоящее время компания разрабатывает систему майнинга токенов, в рамках которой синтетические токены будут обеспечены токенами XAUt. Это позволит людям удерживать Tether Gold и использовать его в качестве обеспечения для транзакций. 

XAUt имеет простую конструкцию токенов и в общей сложности насчитывает 

, которые были распространены среди общественности и находятся в обращении. Несмотря на то, что это небольшое количество токенов, его конструкция позволяет разделить токены на более мелкие части. XAUt можно разделить до шести десятичных знаков, что позволяет пользователям покупать всего 0,000001 (одна миллионная доля) XAUt на других торговых платформах.

Если вы хотите купить XAUt напрямую через Tether Gold, необходимо пройти полную верификацию KYC. Имейте в виду, что Tether Gold также имеет минимальную сумму покупки от 50 XAUt за раз. Однако позиция XAUt в качестве цифрового токена означает, что владельцы могут затем продать его на вторичных рынках или использовать в качестве валюты. Например, если вам нужен более удобный способ покупки XAUt, его можно купить в качестве 

. Это позволяет пользователям покупать цифровые активы, просто регистрируясь, подключая свой кошелёк и следуя простым подсказкам онлайн.

Как получить XAUt за золото

Процесс получения XAUt должен осуществляться через официальный веб-сайт Tether. После создания и верификации аккаунта в TG Commodities Limited пользователи могут обменять криптовалюту на золото. Чтобы получить золото, необходимо иметь достаточно токенов XAUt для получения полного пула золота (с разным размером до 430 унций). После внесения токенов XAUt с помощью Tether Gold они ликвидируют ваши золотые резервы на швейцарском золотом рынке и отправляют доходы в долларах США.

Является ли XAUt хорошей инвестицией?

XAUt — это многообещающая инвестиция для любого инвестора, заинтересованного в диверсификации портфеля с помощью инвестиций в золото. Он позволяет спекулировать ценой золота, не беспокоясь о хранении и защите физического золота. Как и в случае с любыми другими стейблкоинами, спрос на криптовалютный рынок не повлияет на цену вашего XAUt. Тем не менее, по мере роста и падения цен на золото прибыль по-прежнему существует. Поскольку в 2025 году стейблкоины с золотой поддержкой, такие как XAUt, достигнут рекордно высоких цен на золото

Однако даже если золото имеет репутацию надёжного, не забывайте, что некоторая волатильность является нормальной. Чтобы получить максимальную отдачу от инвестиций, перед покупкой золота необходимо тщательно изучить рыночные условия. Также необходимо учитывать, что Tether имеет плохую репутацию в обработке обеспечения. Её стейблкоин-бизнес был оштрафован до того, как 

, которую он сообщил своим инвесторам, поэтому некоторые опасаются инвестировать в компанию дальше.

Tether Gold — это отличный способ экспериментировать с золотом. Цифровой актив с золотой поддержкой позволяет легко спекулировать ценой золота без необходимости держать физическое золото самостоятельно. Кроме того, это может быть очень полезным способом совершения цифровых онлайн-платежей. В конечном итоге такие криптоактивы с золотой поддержкой, как Tether Gold, играют интересную и полезную роль в современном пространстве DeFi.

Tether Gold (XAUt): Безопасное владение цифровым золотом

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге