Tóm tắt AI
Hiển thị thêm
Nhanh chóng nắm bắt nội dung bài viết và đánh giá tâm lý thị trường chỉ trong 30 giây!
Bộ tổng hợp lợi nhuận, các giao thức phi tập trung đầu tư tiền điện tử thay mặt bạn tự động và tối ưu hóa khoản đầu tư trên nhiều nhóm thanh khoản khác nhau, đại diện cho một trong những lĩnh vực tăng trưởng nóng nhất của ngành tài chính phi tập trung (DeFi). Chúng đã trở nên phổ biến trong hai năm qua, đặc biệt là với sự nổi lên của nhà lãnh đạo danh mục, Yearn Finance. Năm 2020, một công cụ tổng hợp lợi nhuận khác, Harvest Finance, đã trở thành tiêu đề khi tích lũy hơn $1 tỷ tổng giá trị bị khóa (TVL) chỉ vài tuần sau khi ra mắt.
Hãy xem xét kỹ hơn về Harvest Finance hai năm tuổi và thảo luận về những lợi ích và tiềm năng của nó với tư cách là một dự án trưởng thành hơn.
Harvest Finance (FARM) là một giao thức quản lý tài sản crypto tối ưu hóa tiền của bạn bằng cách nạp vào nhiều nhóm thanh khoản khác nhau trên các nền tảng DeFi khác. Là công cụ tổng hợp lợi nhuận kinh điển, Harvest Finance sử dụng nhiều chiến lược đầu tư khác nhau để tự động nạp và quản lý tiền của bạn, giải phóng bạn khỏi sự cần thiết phải sàng lọc thủ công thông qua vô số giao thức và nhóm DeFi. Do đó, nền tảng này là một công cụ tuyệt vời để kiếm thu nhập crypto thụ động. Ngoài ra, Tài Chính Thu Hoạch cho phép người mới bắt đầu tham gia hàng ngũ nông dân có lợi nhuận mà không cần đi sâu vào tất cả các vấn đề phức tạp của ngành.
Harvest Finance phân bổ tiền của bạn cho các giao thức DeFi thông qua Ethereum, BNB Chain, Polygon và gần đây nhất là Arbitrum. Có hơn 30 giao thức được Harvest Finance sử dụng. Các nền tảng này bao gồm phần lớn các nền tảng DeFi phổ biến — Curve Finance, Uniswap, Compound, SushiSwap, Lido, v.v.
Ra mắt vào ngày 1/9/2020, Harvest Finance đã trở thành một hit tức thì trên thị trường crypto, đạt TVL trên $1 tỷ trong vòng vài tuần vào cuối tháng 10. Sự trỗi dậy thành công của nền tảng đột ngột bị dừng lại do một cuộc tấn công cho vay nhanh lần đầu tiên được nhận thấy vào ngày 26/10/2020. Thủ phạm đã sử dụng một kế hoạch phức tạp liên quan đến nhiều nhóm để đánh cắp stablecoin trị giá $24 triệu. Do khai thác, TVL của giao thức này đã giảm xuống còn $290 triệu vào ngày 28/10.
Giá của Harvest Finance chưa bao giờ phục hồi hoàn toàn về mức tháng 10/2020. Mặc dù ở một số giai đoạn vào đầu năm 2021, TVL đã tăng lên mức $869 triệu, nhưng giao thức này đã dần giảm, một phần do suy yếu thị trường tổng thể trong hai năm qua, trở thành một công cụ khiêm tốn trong danh mục tổng hợp lợi nhuận. Hiện tại, đây là nền tảng tổng hợp lợi nhuận lớn thứ 15, với TVL khiêm tốn là $18,44 triệu.
Người dùng Tài Chính Thu Hoạch nạp tiền vào cái gọi là kho để kiếm lãi từ staking tổng hợp do Harvest Finance thực hiện. Mỗi vault là một hợp đồng thông minh dựa trên lợi nhuận, dựa trên Ethereum hoạt động như một kho lưu trữ cho các quỹ gộp từ nhiều người dùng. Việc gộp này giúp giao thức giảm phí gas tổng thể và các khoản phí khác liên quan đến việc chuyển tiền đến và đi từ các giao thức DeFi.
Trong khi người nạp tiền vault nhận được 70% lợi nhuận do vault tạo ra, APY cao và phí mạng lưới thấp tạo ra lợi nhuận tổng thể hấp dẫn. 30% còn lại được sử dụng để mua FARM, token của Harvest Finance, ra khỏi thị trường. Sau đó, các token FARM này được phân phối dưới dạng phần thưởng cho những người stake trong Nhóm Chia Sẻ Lợi Nhuận của nền tảng.
Cách mỗi vault phân bổ tiền để tối ưu hóa lợi nhuận dựa trên một chiến lược cụ thể do các nhà phát triển giao thức đưa ra và lập trình trước. Khi nạp tiền vào kho, bạn sẽ được cấp fASSET để đại diện cho phần đầu tư vào kho.
fASSET là tài sản crypto tổng hợp đóng vai trò là giấy chứng nhận nạp tiền của bạn để sau đó nhận phần thưởng crypto Harvest Finance. Mỗi fASSET tương ứng với một loại tiền điện tử đã nạp. Ví dụ: nếu đầu tư USDC, bạn sẽ được phát token fUSDC để đại diện cho phần chia của bạn trong vault.
Khi các kho kiếm được lãi, giá trị fASSET của bạn sẽ tăng lên. Khi bạn quyết định rút tiền, fASSET của bạn sẽ bị burn và bạn nhận được tiền ban đầu cùng với lãi suất tương ứng đã tích lũy.
Tiền nạp của bạn kiếm được lãi kép – nghĩa là lãi được đo bằng cách sử dụng tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm (APY), thay vì tỷ lệ phần trăm hàng năm (APR) đơn giản. Lưu ý, tính năng tự động cộng dồn được tích hợp vào tất cả các chiến lược được Harvest Finance sử dụng.
Thay vì rút tiền lãi tích lũy, Harvest Finance thường xuyên cộng vào tổng số tiền đầu tư vào một nhóm. Tổng số tiền chỉ được rút một lần khi bạn nhận lại tiền nạp.
Ngoài việc giúp bạn kiếm lãi kép, tính năng tự động cộng dồn cũng làm giảm chi phí giao dịch tổng thể của việc chuyển tiền giữa Harvest Finance và các nền tảng DeFi đối tác.
Tính bảo mật của tiền được bảo vệ bởi tính năng khóa thời gian do nền tảng thực hiện. Khóa thời gian được áp dụng cho kho nếu có thay đổi trong chiến lược cơ sở.
Nếu các nhà phát triển giao thức quyết định sửa đổi chiến lược, các sửa đổi sẽ được công bố trên nền tảng và duy trì trạng thái đang chờ xử lý trong 12 giờ. Trong thời gian này, nếu không thích chiến lược mới, bạn có thể rút tiền. Khi thời gian chờ 12 giờ hết hạn, chiến lược mới sẽ được triển khai.
Khóa thời gian cho phép bạn đánh giá các thay đổi đối với chiến lược vault một cách minh bạch và với thời gian thông báo hợp lý, những lợi ích rất thiếu trên nhiều nền tảng tối ưu hóa lợi nhuận khác.
FARM là loại tiền điện tử chính của Harvest. Đây là token ERC-20 được sử dụng để cung cấp các ưu đãi khác nhau cho người dùng nền tảng. Ưu đãi chính bao gồm phần thưởng khi stake trong Nhóm Chia Sẻ Lợi Nhuận. Người nạp Vault cũng kiếm được token FARM như một phần trong phần thưởng của họ, ngoài việc hưởng lợi từ sự tăng trưởng của các fASSET đã đầu tư.
FARM cũng là một token quản trị. Chủ sở hữu FARM thường bình chọn cho các vấn đề chính liên quan đến nền tảng. Các ví dụ bao gồm bình chọn về việc hoàn trả cho các nạn nhân của cuộc tấn công khoản vay nhanh tháng 10/2020 và bình chọn về những thay đổi đối với cơ chế cung của token.
FARM ban đầu được dự kiến với giới hạn cung là 5 triệu. Tuy nhiên, ngay sau khi ra mắt nền tảng, cộng đồng quản trị đã bình chọn để hạn chế nguồn cung xuống còn 690.420.
Một tính năng bất thường của token này là nguồn cung không được tính trước khi ra mắt. Thay vào đó, FARM thường xuyên được đúc mỗi tuần, với 70% nguồn cung mới được chuyển đến nhu cầu thanh khoản của nền tảng, 20% được phân bổ cho Kho bạc Hoạt động và 10% được gửi cho nhóm phát triển.
Bạc hà hàng tuần thông thường và sự phụ thuộc vào nhu cầu thanh khoản của nền tảng có thể đã khiến tổng cung token vượt quá giới hạn 690.420. Theo các chỉ báo của token trên các cổng dữ liệu crypto hàng đầu, tổng cung của FARM hiện là 701.936 (tính đến ngày 13/11/2022). Vốn hóa thị trường của token này là khoảng $19 triệu.
Token FARM bắt đầu giao dịch vào đầu tháng 9/2020 với mức giá ban đầu là hơn $5.000. Trong vòng hai ngày trên thị trường, mức này đã giảm xuống mức bền vững hơn là dưới $200. Vào ngày 26/10/2020, ngay trước khi phát hiện cuộc tấn công khoản vay nhanh khét tiếng, FARM đang giao dịch ở mức $234,05. Do cuộc tấn công, nhiều người quyết định bán token Harvest Finance và FARM đã giảm xuống còn $86,31 vào ngày 29/10.
Giá token phục hồi chậm nhưng đều đặn trong vài tháng tới, đạt mức tối đa sau tấn công là $410,84 vào giữa tháng 2/2021. Tuy nhiên, trong 1,5 năm sau đó, sự kết hợp của các yếu tố – sự hỗn loạn và sụp đổ tổng thể của thị trường crypto, các giao thức tổng hợp lợi nhuận mới gia nhập thị trường và việc thành lập công ty Yearn Finance với tư cách là công ty dẫn đầu danh mục chi phối – đã dẫn đến sự suy giảm giá trị của FARM.
Tại thời điểm viết bài (ngày 13/11/2022), token này giao dịch ở mức chỉ $28,45, khác xa so với những ngày đầu tiên trên thị trường.
Bất chấp sự suy giảm về vận may, FARM là một token có tiềm năng tăng trưởng đáng kể trong tương lai. Khi thị trường crypto dần phục hồi và Yearn Finance nhận thấy khả năng dẫn đầu danh mục trước đây bị pha loãng, FARM dự kiến sẽ phát triển mạnh mẽ. DigitalCoinPrice dự đoán rằng token này sẽ đạt $89,65 vào năm 2025 và $182,84 vào năm 2030. Cổng thông tin PricePrediction thậm chí còn lạc quan hơn, kỳ vọng FARM sẽ đạt mức tối đa $149,42 vào năm 2025 và $991,95 vào năm 2030.
FARM có thể là một khoản đầu tư tuyệt vời nếu bạn không quan tâm đến các altcoin ở phía rủi ro hơn. Các cổng dự báo hàng đầu dự kiến sẽ đạt mức cao hơn đáng kể trong trung hạn đến dài hạn, so với giá hiện tại của token. Đồng thời, lợi nhuận tiềm năng cao đi kèm với những rủi ro vốn có trong các loại coin này.
Trong số những ưu điểm của FARM là:
Các rủi ro/rút tiền chính của FARM bao gồm:
Harvest Finance là một dự án hấp dẫn với tiềm năng tăng trưởng đáng kể. Sau khi giảm xuống vị thế người chơi tầm trung trong số các công cụ tổng hợp lợi nhuận, nền tảng này dự kiến sẽ phục hồi vai trò nổi bật hơn trong danh mục, ít nhất là đánh giá theo dự báo giá.
Sự phân mảnh liên tục của thị trường tổng hợp lợi nhuận thể hiện cả những thách thức và cơ hội cho Tài Chính Thu Hoạch. Hiệu suất trong tương lai của nền tảng sẽ hoàn toàn phụ thuộc vào cách đội ngũ dự án phản ứng với sự phát triển thị trường này.
Không spam. Chỉ có nội dung hấp dẫn và cập nhật ngành trong không gian tiền điện tử