Акции майнеров биткоина: почему они обошли биткоин в 2023 году

В 2016 году состоялся первый в мире IPO по майнингу биткоинов. С тех пор акции майнинга биткоина заработали проценты. Эти акции представляют собой компании, которые управляют крупномасштабными предприятиями для добычи биткоина — крупнейшей криптовалюты по рыночной капитализации. В 2023 году акции майнинга биткоина превзошли сам биткоин по своей широкой марже, что принесло впечатляющую прибыль инвесторам. Но каковы причины этого успеха? И как майнинг биткоина сравнивается с биткоином в качестве инвестиционного опциона? В этой статье блога мы подробно рассмотрим эти и другие вопросы.

Ключевые выводы:

• В 2023 году майнинг биткоинов показал исключительные результаты, при этом средняя доходность с начала года составила 257,14%, а доходность биткоина — 87% (на H1).

• Факторы, лежащие в основе успеха майнинга биткоина, включают рост спроса на биткоин, а также расширение и инновации майнинговых компаний в рамках регулируемой структуры.

• Майнинг биткоина имеет некоторые преимущества перед биткоином, такие как низкая волатильность, высокая ликвидность, соответствие нормативным требованиям и доступ к другим бизнес-сегментам.

Понимание майнинга биткоина и майнинга акций биткоина

Майнинг биткоина — это процесс проверки транзакций и создания новых биткоинов с помощью специализированного аппаратного и программного обеспечения. Майнеры соревнуются друг с другом, чтобы решить сложные математические головоломки, которые требуют значительной вычислительной мощности. Первый майнер, который решил головоломку, добавляет новый блок транзакций в блокчейн биткоина — распределённый реестр, который регистрирует все транзакции. Кроме того, майнер получает награду в виде новых биткоинов и комиссий за транзакции.

Термин «Акции для майнинга биткоина» означает акции публичных компаний, которые получают большую часть прибыли от операций по майнингу биткоина. Эти компании обычно занимаются такими видами деятельности, как создание и эксплуатация ферм для майнинга биткоина, производство и продажа оборудования и оборудования для майнинга, а также предоставление соответствующих услуг майнинга биткоина. Инвестиции в эти акции могут быть способом получить доступ к миру криптовалют без связанных с этим рисков, связанных с прямым владением криптовалютами.

Эффективность майнинга биткоинов в 2023 году

Несмотря на волатильность и неопределенность на крипторынке, в 2023 году акции майнинга биткоина продемонстрировали выдающиеся результаты. Согласно данным Cointelegraph, средний прирост цен на акции с начала года в 2023 году среди 9 крупнейших публичных майнинговых компаний по рыночной капитализации составил 257,14%. Эта цифра почти в три раза выше, чем прирост цены биткоина в тот же период.

Факторы, лежащие в основе успеха майнинга биткоинов

Несколько факторов способствовали успеху майнинга биткоинов в 2023 году. 

• Движение цены биткоина: Цена биткоина (BTC) значительно влияет на прибыльность майнинга и, следовательно, на акции майнинговых компаний. Когда цена биткоина растёт, майнинг становится более прибыльным, что также приводит к росту цен на акции. К концу июня стоимость биткоина выросла примерно на 87%.

• Благоприятные условия майнинга: В 2023 году цены на охлаждающую энергию принесли выгоду акциям майнинга биткоинов. К первой половине 2023 года высокие энергетические цены, которые затронули майнеров в 2022 году (отчасти из-за войны на Украине), снизились до 72%. Такое снижение затрат на энергию положительно повлияло на операционные расходы и прибыльность майнеров.

• Расширение майнинг-компаний: В 2023 году публичные компании по майнингу биткоинов сделали агрессивные шаги, что дало долгосрочную уверенность в отрасли. Они инвестировали значительные средства в расширение возможностей майнинга, приобретение новых аппаратных и программных решений, защиту дешевых и возобновляемых источников энергии и диверсификацию доходов. Например, блокчейн Riot вырос на $163 миллиона на новых ASIC, чтобы значительно увеличить их производство.

• Рыночные настроения: Положительные рыночные настроения, обусловленные такими факторами, как непрерывный рост сети, инвестиции майнеров в инфраструктуру и уверенность держателей биткоинов в долгосрочной перспективе, сыграли роль в успехе майнинга биткоинов в 2023 году.

• Хеш-ставка: Существующий хешрейт — то есть вычислительная мощность, используемая для майнинга, — играет роль в оценке майнинговых акций. Компании с высокими ставками хеширования чаще получают биткоины, что повышает их привлекательность для инвесторов. Флоридский Марафон Цифровой может в январе производить около 7 эксэшэшов в секунду (EH/s). К августу хеш-ставка выросла до 23 EH/с.

Майнинг биткоина в сравнении с биткоином

Покупка майнинга биткоина и покупка биткоина — это оба способа инвестирования в криптовалюту, но у них есть некоторые ключевые различия. 

• Волатильность: Акции майнинга биткоина, как правило, менее волатильны, чем цена биткоина, поскольку на них влияют другие факторы — эффективность более широкого фондового рынка, прибыль и перспективы роста майнинговых компаний, а также динамика спроса и предложения в горнодобывающей отрасли. И наоборот, биткоин более подвержен колебаниям цен из-за рыночных настроений, новостей, технических факторов и спекуляций.

• Соответствие нормативным требованиям: Компании, занимающиеся майнингом биткоинов, как правило, соблюдают нормативные требования юрисдикций, в которых они работают, поскольку подчиняются надзору и правилам своих фондовых бирж и регулирующих органов по ценным бумагам. Они также должны соблюдать стандарты бухгалтерского учета и обязательства по отчетности в соответствующих странах. С другой стороны, биткоин в значительной степени не регулируется и децентрализован, что создает некоторые юридические и налоговые проблемы для инвесторов.

Преимущества инвестирования в майнинг биткоинов

Инвестиции в акции для майнинга биткоина могут предложить некоторые преимущества по сравнению с прямым инвестированием в биткоин.

• Меньший риск: Инвестиции в майнинг биткоинов могут снизить риск потери денег из-за взлома, кражи, мошенничества или технических ошибок, которые влияют на криптовалютные биржи или кошельки. На майнинговые акции могут оказывать меньшее влияние регуляторные ограничения или запреты на криптовалютную деятельность в некоторых странах, за исключением случаев, когда такие ограничения напрямую влияют на майнинговые операции.

• Более высокая прибыль: Инвестиции в акции для майнинга биткоина могут принести более высокую прибыль, чем инвестиции в сам биткоин, особенно на бычьих рынках. Это связано с тем, что майнинг-активы исторически имели кредитный бета-эффект, а это означает, что они, как правило, превосходят биткоин, когда его цена поднимается, и недооцениваются, когда цена падает.

• Доступ: Инвестировать в акции майнинга биткоина может быть проще, чем инвестировать в сам биткоин, поскольку для этого не требуется создавать криптовалютный аккаунт или кошелёк, покупать или продавать криптовалюту на бирже или решать сложные налоговые вопросы. Майнинг можно купить или продать с помощью традиционного брокерского аккаунта или онлайн-платформы.

7 лучших фондов для майнинга биткоинов в 2023 году

Лучшие майнинговые акции биткоина в 2023 году продемонстрировали высокую эффективность, прибыльность, потенциал роста и инновации. Исходя из этих критериев, в 2023 году мы выбрали семь лучших.

Riot Platforms Inc (RIOT)

Riot Platforms, техасская майнинговая компания по добыче биткоинов, может похвастаться впечатляющей ставкой хеширования в 10,7 EH/с и эксплуатирует объект на 700 мегаватт (MW), что делает его единственным крупнейшим в Северной Америке. Во Q2 2023 года компания успешно добыла 1775 BTC с низкой производственной стоимостью в $8389 за биткоин. В прошлом квартале она достигла рекордного дохода в $76,7 млн., а с начала года цена выросла до 234,8%, а 31 августа завершилась до $11,35.

Marathon Digital Holdings Inc (MARA)

Кроме того, во втором квартале 2023 года компания Marathon Digital Holding добывала 2926 BTC, а ставка хеширования составила 17,7 EH/с. В этом году цена акций Marathon Digital выросла на 267,5% и во втором квартале принесла доход в размере $81,8 млн. Основная цель компании — стать крупнейшим и наиболее экологически безопасным майнером биткоина в Северной Америке.

Майнинг Hut 8 (HUT)

Компания Hut 8 Mining работает в Альберте и Онтарио и имеет хеш-ставку 2,6 EH/с. Во втором квартале 2023 года они добывали 399 BTC и сообщали о доходах в размере $19,2 млн.

По состоянию на 31 августа цена акций компании значительно выросла с начала года на 185,9% и закрылась на уровне $2,43. Компания Hut 8 стремится расширять свои возможности в майнинге и диверсифицировать свои доходы за счёт стейкинга и сельского хозяйства.

HIVE Blockchain Technologies Ltd. (HIVE)

Hive Blockchain Technologies, ещё одна канадская компания, занимается добычей биткоина и Ethereum с использованием таких устойчивых источников энергии, как гидроэлектроэнергия и геотермальная энергия. Во втором квартале 2023 года компания добыла 834 BTC с хеш-ставкой 3,3 EH/с, принося доход в размере $23,6 млн.

Bitfarms Ltd. (BITF)

Bitfarms Ltd., ведущая майнинговая компания биткоина, в настоящее время работает в Квебеке и Аргентине и может похвастаться мощностью майнинга 5,3 EH/с. В течение второго квартала 2023 года компания добывала 1223 BTC с общей прибылью $35 миллионов. Bitfarms достигла значительных успехов на фондовом рынке, и с начала года цена на акции выросла на 209%. К первому кварталу 2024 года компания использует недорогие возобновляемые источники энергии для увеличения майнинга до 7 EH/с.

Блокчейн Argo PLC (ARBK)

Argo PLC — это майнинговая компания в Техасе и Квебеке. В первой половине 2023 года она достигла общей хеш-ставки в 2,6 EH/s, а в первой половине 2023 года она успешно добыла 947 BTC. В первой половине 2023 года Argo Blockchain принесла доход в размере $24 млн. Компания стремится стать одним из крупнейших и самых экологически чистых майнеров биткоина по всему миру, реализуя возобновляемые источники энергии и программы компенсации углеродов.

CleanSpark Inc (CLSK)

В третьем квартале 2023 финансового года компания CleanSpark, ведущий поставщик решений для управления энергопотреблением и майнинга биткоинов в США, отметила впечатляющий рост. Компания управляет несколькими майнинговыми мощностями и может похвастаться хеш-ставкой 9,3 EH/с, что в целом составляет 4729 BTC в CY 2023. В третьем квартале CleanSpark принесла доход в размере $45,52 млн. Q3

Компания продолжает стремиться к повышению эффективности и устойчивости майнинга за счёт использования технологии микросетей и возобновляемых источников энергии. К концу 2023 года она получила полное финансирование для расширения своих мощностей и достижения целевой ставки хеширования в 16 EH/s.

Сводка: Доминирование майнинга биткоинов

В 2023 году акции майнинга биткоина стали доминирующей силой в криптопространстве, превзойдя биткоин по своей марже. Эти акции позволяют инвесторам получать доступ к растущему спросу на биткоин в рамках регулируемой структуры. Майнинг биткоина имеет некоторые преимущества перед биткоином, такие как низкая волатильность, высокая ликвидность, соответствие нормативным требованиям и доступ к другим бизнес-сегментам. Однако инвестирование в акции майнинга биткоина не сопряжено с рисками. Поэтому при принятии инвестиционных решений учитывайте операционные проблемы, экологические проблемы, конкуренцию и неопределенность со стороны регулирующих органов.

#Bybit #TheCryptoArk