AI қорытындысы
Көбірек көрсету
Бар болғаны 30 секундта мақаланың мазмұнын жылдам түсініңіз және нарықтағы көңіл-күйді бағалаңыз.
Көптеген адамдардан криптовалюталар мен акцияларға инвестициялауды ұнататын көлік құралын сұраңыз, және сіз бірінші таңдау ретінде опциондармен сауда жасайтын адамдарды сирек табасыз.
Шынында да, бұл инвестициялық тауашалар, ең алдымен, кәсіби трейдерлер мен Wall Street гуруларына қалдырылған күрделі тауашалар деген болжамға байланысты, негізінен аз болып қалды.
Сонымен қатар, опциондардың негіздерін түсінетін аз адамдар оларды дәстүрлі биржаларда және CEX-десаудалауды жалықтыратын және техникалық деп санайды.
Дегенмен, Dopex мұның бәрін өзгертеді.
Dopex жобасын және оның опциондар саудасын жеңілдету үшін блокчейн технологиясын қалай пайдаланатынын тереңірек зерттеп көрейік.
Опциондар - бұл кіріс алу немесе төмендеу тәуекелін шектеу үшін берілген нарықтағы позицияны левереджге немесе хеджирлеуге мүмкіндік беретін инвестициялық құралдар. Опциондардың саудасы қор нарығында танымал. Дегенмен, криптографиялық опциондар саудасына қызығушылық, әсіресеаю нарығындааман қалуды қалайтын трейдерлер арасында айтарлықтай өсті .
Криптографиялық опциондар келісімшарты – бұл белгілі бір баға бойынша (ереуіл бағасы) негізгі активті белгілі бір мерзім ішінде немесе мерзімі аяқталғаннан кейін сату немесе сатып алу туралы келісім.
Негізінде опциондардың екі түрі бар: активті ереуіл бағасымен сатып алуғамүмкіндік беретін колл опционынемесе активті ереуіл бағасыменсатуға мүмкіндік беретін сату опционы. Әдетте, егер инвестор актив бағасының көтерілетініне сенсе, олар опциондық келісім-шартқа отырады және бағаның төмендеуін күтсе, сату опционы келісімшартына барады.
Қоңыраулар мен путтар үшін сіз опцион шартына құқықтың орнына опцион авторына опцион бағасын, яғни "сыйлық" төлейсіз. Опционды жазушы трейдерге активті жарамдылық мерзімінің аяқталу күніндегі ереуіл бағасы бойынша сатып алу немесе сату құқығын сату үшін жаңа опцион шартын жасау арқылы опционды жазады және опционды сатып алушыдан сыйлықақы алады.
Егер сіз төмендеу тәуекелі шектеулі айтарлықтай пайда тапқыңыз келсе немесе споттарда немесе фьючерстік криптовалюта саудасында жиі кездесетін жоғалтуды тоқтатудан немесе тұрақты жоюдан шаршасаңыз, сіз крипто опциондарымен сауда жасауды таңдайсыз.
Сондай-ақ, нарықтағы құбылмалылықтың жоғарылауына байланысты бағаның айтарлықтай қозғалысын болжасаңыз, опцияларды сатып алуды таңдауға болады. Екінші жағынан, опцион жазушылары бағаның шектеулі қозғалысын күткен кезде сатып алушылардан сыйлықақы алу үшін опцияларды сатуды ұсынады.
Криптовалюта опциондары акциялардың опциондарына ұқсас, өйткені олар хеджирлеу саудасының инвестициялық стратегияларыретінде пайдаланыладыжәне сіз өз пайдаңызға қарай қозғалатын нарықтан пайда табасыз. Дегенмен, акция опциондарынан айырмашылығы, криптовалюталық опциондар келісімшартының мерзімі аяқталғаннан кейін негізгі активті сатып алу немесе сату талап етілмейді.
Енді сіз опциондар саудасының негіздерін түсінгеннен кейін, берілістерді Dopex-ке ауыстырып көрейік және бұл неге крипто опциондары сауда-саттық тауашасында қарауға арналған протокол екенін көрейік.
Dopex – опционды сатып алушылар үшін өтімділікті пассивті ұлғайтуға, опцион авторлары үшін шығынды азайтуға және опционды сатып алушылар үшін кірісті барынша арттыруға бағытталған орталықтандырылмаған опциондар протоколы.
Ағымдағы опциондар нарығын жақсарту ретінде Dopex орталықтандырылмаған қаржы (DeFi) өнімдерінің жиынтығын ұсынады, мысалы, кепілмен қарыз алу және опциондық пулдарда қатысу. Ол сондай-ақ опциондар трейдерлеріне бірден опциондарарбитраж мүмкіндіктерінпайдалануға мүмкіндік беретін жоғары тиімді баға стратегиясын пайдаланады .
Deribit, ең көрнекті орталықтандырылған крипто-опциондық биржалардың бірі, институционалдық инвесторлар мен тәжірибелі трейдерлерге бағытталған. Осылайша, Dopex криптовалюталық опциондар саудасында тіпті жаңадан бастағандарға да сәйкес келетін өнімдермен бөлшек саудаға бағытталған, пайдаланушыға ыңғайлы платформаны ұсына отырып толтыруға бағытталған опциондар бөлшек сауда орнында бос орын бар.
Бұған қол жеткізу үшін Dopex-тің UX жүйесі таза және интуитивті, қажетсіз күрделілік пен ұзақ жұмыс процестері жоқ.
DopexArbitrumблокчейніненегізделген ,L2 Ethereum масштабтау шешімі озық қауіпсіздігімен және газдың өте төмен ақысымен жылдам транзакцияларымен танымал. Дегенмен, Dopex-те Ethereum және Polygon сияқты басқа блокчейндермен өзара әрекеттесуге мүмкіндік беретін смарт келісімшартмекенжайлары бар.
DPX және rDPX-тен тұратын қос таңбалауыш жүйесімен жұмыс істейтін Dopex экожүйесі пайдаланушыларына тиімді опциондар сауда тәжірибесі үшін платформамен құрылымдық және синергетикалық түрде өзара әрекеттесуге мүмкіндік береді.
Dopex архитектурасы экожүйедегі барлық ойыншылар үшін құндылықты қамтамасыз етуге арналған. Орталықтандырылмаған хаттама ретінде, Dopex-те капиталдың тиімділігін қамтамасыз ету үшін бірнеше өнімді топтастыруға және интерфейс жасауға мүмкіндік беретін композиттік артықшылығы бар - бұл CEX-тердің күшіне енуі үшін қиынырақ мүмкіндік.
Мақсатты демографиялық (яғни бөлшек инвесторлар) DeFi опциондарының саудасын барынша пайдалана алатындығына көз жеткізу үшін платформаның негізгі өнімдері қалай құрастырылғанын қарастырайық.
Dopex флагмандық өнімі Single Staking Options Vaults(SSOVs) крипто-активтердіңәдеттегістекингінеұқсас жұмыс істейді. SSOV сіздің активтеріңізді белгілі бір мерзімге құлыптауға және ставкаға қойылған активтерден кіріс алуға мүмкіндік береді. Бұлопция гректер туралы білмей-ақ, жабық қоңырауопцияларынсатуға мүмкіндік береді .
Негізінде, сіз SSOV-ге ақша салған кезде (ол үшін бес рет басу қажет), сәйкес смарт келісім-шарт сіздің депозиттеріңізді еуропалық үлгідегі жабық қоңырау және қолма-қол ақшамен жабылған сату опциялары ретінде мүдделі сатып алушыларға мерзімі аяқталатын белгіленген ереуіл бағасыменсатады. белгілі бір дәуірдің соңы (цикл), апта сайын немесе ай сайын.
Сіз дәуірге арналған DPX қоңырау опцияларын жазуды шештіңіз делік және таңдалған ескерту бағасы бойынша сәйкес SSOV-ге депозитке жібердіңіз. Қойма жабық қоңырауларды бірден пайдаланушы интерфейсінде көрсетеді, мұнда опцияны сатып алушылар сол қоңырау опцияларын сіз таңдаған ескерту бағасымен сатып алуды таңдай алады.
Қойма қоймасы сізге қоймалық ынталандыруларды өсіруге мүмкіндік береді, сонымен қатар сатып алушыларға жабық опцияларды сатудан түсетін сыйлықақыны табуға мүмкіндік береді, осылайша сіздің APR-ды арттырады. Дегенмен, егер таңбалауыш бағасы ереуіл бағасынан жоғары болса, опционды сатып алушыларға дәуірдің соңында кейбір белгілеріңізді талап ету қаупі бар. Демек, жоғары APR жоғары тәуекелмен бірге келеді.
SSOV-тің екі жағы бар: жазушылар (жоғарыдағы мысалда қарастырылған) және опционды сатып алушылар. Опционды сатып алушы ретінде сіз сол дәуірде қоңырау опцияларын сатып ала аласыз және жазушыларға есептелетін сыйлықақы төлейсіз. Dopex тек еуропалық опцияларды ұсынатындықтан, сауданы жүзеге асыру үшін жарамдылық мерзімінің аяқталуын күту керек.
Егер жарамдылық мерзімі аяқталғаннан кейін қоңырау опциялары ереуіл бағасынан (ақшада)жоғарыболса, сіз пайда табасыз. Дегенмен, егер нарық сізге қарсы болса (ақшадан), сіз жазушыға сыйлықақы төлей отырып, сатып алған опциялардан ештеңе таппайсыз.
SSOV шектеулерінің бірі опционды сатып алушылар орта кезеңдегі позициялардан шыға алмайды және есеп айырысу мерзімі аяқталғанша күтуі керек. Dopex опциондық өтімділік пулдары (OLP) Dopex опциондық келісімшарттары үшін қайталама нарық ретінде әрекет ететін SSOVs үстіне салынған. OLP өтімділік провайдерлеріне опцион иелері кез келген уақытта өз опциондарын сата алатын дисконт мөлшерлемесін таңдауға мүмкіндік береді. Өтімділік провайдерлері жеңілдетілген опциялардан пайда көреді, ал опцион иелері орта дәуірдегі шығулардан пайда көреді.
OLPs өтімді емес опциондар позицияларын, қайта өңделмейтін өтімділікті және дәуірдің ортасында опциондарды сатып алу мүмкін еместігін қамтитын SSOV-ның кейбір қиындықтарын шешуді ұсынады.
Dopex сондай-ақ опцион жасаушы/сатушы депозитке салған кепілді опционды сатып алушыға ақыға қарызға алуға мүмкіндік беретін жарамдылық мерзімі белгіленген (еуропалық опцияларға ұқсас) DeFi опциялары өнімінің түрі Atlantic Option ұсынады.
Кепілді қарыз алу Dopex Atlantic келісім-шарттары арқылы жүзеге асырылады, яғни қаражат тек алдын ала көрсетілген сценарийлер үшін пайдаланылуы мүмкін. Бұл левереджді трейдерлерді жоюдан қорғау үшінGMXсияқты DeFi хаттамаларымен тікелей интеграцияға мүмкіндік береді . Басқа DEXs сонымен қатарAtlantic Straddleстратегияларынбіріктіре алады , бұл трейдерлерге бағаның құбылмалылығынан пайда табуға мүмкіндік береді.
Atlantic Options басқаша жұмыс істемейтін опция кепілі үшін утилитаны қамтамасыз етеді және опцион жазушылары үшін қосымша кіріс көзін қамтамасыз етеді, сонымен бірге біріктіру мүмкіндігімен қуатталған бірегей DeFi өнімдерін жасайды.
Dopex экожүйесінің динамикасы екі түрлі таңбалауышпен қамтамасыз етілген: DPX және rDPX.
DPX Dopex протоколы үшін ванильді басқару таңбалауышы болып табылады және 500 000 таңбалауыштың шектеулі жеткізіліміне ие. Басқару белгісі ретінде ол DPX сыйақыларының салмағы, rDPX жеңілдік сомалары, SSOV ереуілінің бағасы және делегаттарды алып тастау/қию туралы ұсыныстарды шешу үшін қолданылады.
Ол сонымен қатар әр дәуірден кейін бассейндер мен қоймалардан ақы алу үшін қолданылады. DPX эмиссиясының кестесі мен бөлінуі төменде көрсетілген:
Екінші жағынан, rDPX - опцион сатушыларына дәуірде келтірілген шығындардың орнын толтыру үшін қолданылатын шексіз жеткізілімі бар жеңілдік белгісі. rDPX жеңілдік утилитасы тәуекелдерді азайтуға және опцион жазушыларына тән шығындарды өтеуге көмектеседі, олар өз кезегінде Dopex пулдарына өтімділікті енгізеді.
DPX нарыққа 2021 жылдың маусымында 95,83 долларға шықты. Ол іске қосылғаннан кейінгі бес ай ішінде жақсы жұмыс істеді, 2021 жылдың қараша айының соңына қарай бағаның 2500%-дан астам өсуін бастан кешірді.
Желтоқсан айының басында бағаның шамалы түзетуінен кейін DPX бағаны көтере бастады, өйткені жоба өзінің SSOV өніміне көбірек актив кластарын қосуға және Атлантикалық опцияларды іске қосуға дайындалды.
Atlantic Options іске қосу туралы хабарландырудан кейін DPX 2022 жылдың 15 қаңтарында 4 215,41 долларды құрап, барлық уақыттағы ең жоғары деңгейге жетті. Келесі айларда Dopex бағасы сәуірде Dopex SSOV v3-ті іске қосқан кезде қысқаша көтерілу алдында түзетілді.
DPX 13 мамырда 385,14 долларға құлдырағандықтан, Dopex 2022 жылдың мамырында TerraUSD (UST) бағамсыздануынан аман қалған жоқ. Содан бері DPX бүйірлік сауданы жүргізді және Dopex баға диаграммасы әлі көп қозғалысты көрсетпеді.
PricePrediction сарапшылары Dopex бағасына қатты сенеді. Олардың сарапшыларының пікірінше, DPX 2025 жылға қарай 1000 доллардан асуы мүмкін және 2029 жылға қарай 5 619,01 доллардың максималды бағасына жету үшін барлық уақыттағы ең жоғары деңгейге жетуі мүмкін.
DigitalCoinPrice-тегілер DPX 2025 жылы максимум $1,342,30-ға жетеді деп сеніп, болжамы жоғары. Дегенмен, олар Dopex бағасы 2029 жылы 2 769,48 долларға жететіндей өсудің баяулауын күтеді.
Осы қызықты баға болжамдарына қарамастан, біз оларды қаржылық кеңес ретінде ұсынбаймыз. Керісінше, кез келген криптовалютаға инвестиция салмас бұрын өзіңіздің жеке зерттеуіңізді жасауды ұсынамыз.
Криптовалюта опциондары саудасының тауашасы әлі де қалыптасып келе жатқанымен, Dopex-те инвесторлар мен саладағы ойыншылардың назарын аударған көп нәрсе бар. Ағымдағы опциондар нарығынан айтарлықтай оқшауланған бөлшек сауда демографиясына назар аудара отырып, Dopex-те өсуге көп орын бар.
Сонымен қатар, Dopex жобаның әлеуетін, әсіресе алдағы Ethereum Shanghai жаңартуыменарттыруы мүмкінsETH-тіSSOV-ға негізгі актив ретінде қосу үшін Lido-мен бірлесіп жұмыс істеді. Сондай-ақ, Dopex компаниясының GMX өнімдерінің Atlantic жиынтығын біріктіру әрекеті оның пайдаланушылары үшін көптеген басқа мүмкіндіктерді ашады.
Криптовалюталық опциондар жобаларының нарықтық капиталы күннен күнге өсіп келе жатқандықтан, Dopex үлкен әлеуетке ие. Оның таңбалауыштары жобаға инвестиция салғысы келетін жаңадан бастаушыларға да опцияларды таңдауға көмектесетін ішкі утилитамен жүктелген.
DPX Bybit сияқты жетекші крипто биржаларында қол жетімді. Платформада тіркелгі жасау және оны USDT арқылы қаржыландыру арқылы Bybit жүйесінде DPX сатып алуға болады. Қаржыландырылғаннан кейін сіз Bybit интуитивті сауда терминалындаDPX/USDTSpot сауда жұбын саудалай аласыз.
DPX/USDT тізімі бір емес, екі арнайы оқиғамен ашылады, онда сіз 330 DPX-ке дейін табуға болады! 195 DPX жүлде қоры оқиғасы 2023 жылдың 27 ақпаны мен 13 наурызы аралығында өтеді, мұнда 0,1 DPX ұтып алу үшін Spot есептік жазбаңызға 0,4 DPX салу жеткілікті. Сондай-ақ 2023 жылдың 28 ақпаны мен 30 наурызы аралығындағы 135 DPX жүлде қоры оқиғасымен 60% APY ұтып алу үшін ұтыс тігуге болады.
Dopex өзінің интуитивті және пайдаланушыға ыңғайлы UX дизайнымен тіпті бөлшек инвесторлар үшін де криптографиялық опциондар саудасына кірісуді қарапайым және тиімді ететін платформа жасады. Оның SSOV және Atlantic Options сияқты өнімдері максималды өтімділікті қамтамасыз ету және шығындарды азайту арқылы инвесторларға тиімді опциондармен сауда мүмкіндіктерін ұсынады.
Опциондық өтімділік пулдары және басқа да DeFi өнімдері арқылы капитал тиімділігін арттыра отырып, Dopex орталықсыздандыру көзқарасын өмірге әкеледі.
Криптографиялық опциондар нарығы өсіп келе жатқандықтан, Dopex секторға инновациялық және бөлшек саудаға ерекше көзқарасының арқасында көруге болатын жоба болып табылады.
#Bybit #TheCryptoArk