Compra a la baja: ¿te interesa aprovechar la caída del bitcoin para comprar?

Es posible que en algún momento hayas escuchado la frase “comprar a la baja”. Cuando las criptomonedas empezaron a ganar popularidad, la inversión catapultó el precio de muchas criptomonedas y creó fuertes tendencias al alza. Cuando esto sucede, los traders pueden desarrollar FOMO, es decir, “miedo a perderse algo”, y decidir comprar incluso a precios altos. Sin embargo, la compra a la baja permite a los traders aprovechar las correcciones de precio para comprar bitcoin a un precio más barato.

Existen riesgos asociados con la compra a la baja, ya que una pequeña caída puede ser simplemente el comienzo de un gran colapso en el mercado. Los desplomes del mercado no son nada nuevo para bitcoin, que tiene un historial de corrección de más del 75 %, lo que hace que “comprar a la baja” sea una estrategia discutible. ¿La compra a la baja es la mejor estrategia para ti? Vamos a profundizar en este tema para averiguarlo.

¿Qué significa comprar a la baja?

“Comprar a la baja” es otra forma de decir que estás comprando un activo financiero después de que haya caído su valor. Mientras el valor del activo cae, se dice que sigue una tendencia “a la baja” en la que los precios están por debajo del máximo anterior. Cuando el mercado ha exhibido una tendencia alcista sostenida a largo plazo, esta caída de precio presenta una oportunidad para comprar más acciones o monedas a menor precio. De esta manera, si el mercado vuelve a nuevos máximos, tendrás más acciones o monedas y, por tanto, más ganancias futuras.

Comprar a la baja es una estrategia de trading universal para la mayoría de los activos financieros. Pero es una estrategia especialmente popular en el trading de bitcoin porque las tendencias cripto suelen ser inusualmente largas y pronunciadas. Eso significa que es difícil para los traders aprovechar las oportunidades, de modo que acaban comprando a niveles de precio más altos. Por lo tanto, esperar a que se produzca una corrección a la baja ofrece a los traders la oportunidad de entrar en la posición a un precio más barato y acumular más monedas que si las compraran a un coste más alto.

La compra a la baja puede aparecer en cualquier mercado financiero: acciones, materias primas, futuros, divisas y criptomonedas. Sin embargo, la compra a la baja de criptomonedas puede ser diferente de la estrategia empleada en otros mercados financieros.

Por lo general, las tendencias en el mercado cripto son más marcadas y la volatilidad es sustancial. Así, cuando se produce una caída, la corrección en criptomonedas puede ser más significativa que en otros mercados financieros.

Tomemos como ejemplo el bitcoin en 2021.El bitcoin comenzó el año duplicando su valor. A medida que el precio siguió subiendo, las caídas correctivas fueron relativamente reducidas, de entre el 18 % y el 31 %.Sin embargo, cuando el precio del bitcoin alcanzó los 64 000 USD, comenzó a producirse un colapso mayor en el verano de 2021, lo que dio lugar a una corrección del 55 %.

Este es el mayor reto con la compra de criptomonedas a la baja. Puedes comprar a la baja con una corrección del 20 % y descubrir luego que el mercado cripto cae más del 50 % posteriormente. Los propietarios de criptomonedas a largo plazo creen que la compra a la baja simplemente les permite reunir más monedas mientras la criptomoneda aún está en sus primeras etapas de adopción. Su lógica es que, si el precio aumenta drásticamente, su acumulación de monedas podría producir un volumen de riqueza que les cambiaría la vida.

¿Cómo ocurren las caídas del bitcoin?

Hay muchas razones por las que los precios del bitcoin bajan, que van desde la inestabilidad política hasta las medidas reguladoras y la influencia de la comunidad. Por ejemplo, cambios en la economía mundial que alejan la inversión del bitcoin. La pandemia mundial de 2020 ralentizó el comercio, dado que las empresas y la actividad económica tuvieron que echar el freno. Los ciudadanos tenían dudas sobre su futuro empleo, por lo que retiraron las inversiones en previsión de un descenso de los precios.

Además, el flujo de noticias puede provocar caídas a corto plazo. En 2021, China tomó medidas contra la minería de bitcoin y prohibió esta actividad en su territorio. En consecuencia, la mayoría de los nodos de bitcoin se apagaron o tuvieron que llevar sus operaciones a otro lugar, con lo que la red de bitcoin se volvió menos segura al haber menos nodos para verificar las transacciones.

A veces, un activo simplemente se ha sobrecomprado y necesita consolidar sus ganancias anteriores. Existen indicadores técnicos que los traders pueden aplicar a las tablas de precios para determinar si está a punto de iniciarse una corrección técnica de precios. Una herramienta técnica de uso popular indica una divergencia pesimista.

Al llegar al pico de abril de 2021, el bitcoin mostraba divergencia técnica en los precios. Siguieron formándose picos de precios más altos, mientras que el indicador del índice de fortaleza relativa (RSI) mostraba máximos más bajos. Esta divergencia respecto al RSI implica que puede producirse una posible corrección de precios, especialmente después de una larga tendencia alcista. Un trader que compra a la baja capaz de detectar esta señal puede optar por esperar a que el precio baje más antes de comprar más monedas.

Los entusiastas del bitcoin explican la mayoría de estos motivos con el término FUD, siglas de “fear, uncertainty and doubt” o miedo, incertidumbre y duda. Muchas personas todavía creen que invertir en criptomonedas no es buena idea, ya que no hay flujos de efectivo probados a lo largo del tiempo ni formas probadas de valorar las redes criptográficas. Esto genera FUD, lo que hace que los inversores se cuestionen sus inversiones y se planteen vender sus bitcoins.

¿La compra a la baja funciona con las altcoins?

Para algunas altcoins, se puede utilizar la estrategia de compra a la baja. Unas cuantas altcoins que sean lo suficientemente grandes y estén entre las 20 primeras por capitalización de mercado podrían ser candidatas a la compra a la baja. Esto se debe a que hay suficientes compradores y vendedores que se compensan entre sí, de modo que las tendencias de precios más grandes aparecen en el gráfico.

Desafortunadamente, en el caso de las altcoins con una menor capitalización de mercado, comprar a la baja podría ser desastroso. Las altcoins más pequeñas son mucho más arriesgadas y más susceptibles al fraude o al riesgo de cumplimiento, lo que hace que sus precios sean extremadamente volátiles. Como resultado, el precio de una altcoin pequeña podría caer y no recuperarse nunca, así que los inversores deben tener cuidado de no asignarles demasiados fondos.

“Coger un cuchillo al vuelo” vs. comprar a la baja: diferencias

El primo malvado de la “compra a la baja” es “coger un cuchillo al vuelo”. Los comerciantes utilizan la analogía del cuchillo al vuelo para sugerir que el mercado está colapsando y que es posible que no se recupere pronto. Supongamos que se cae un cuchillo. Si intentaras cogerlo, probablemente sufrirías cortes graves. Existe la posibilidad de que puedas coger el cuchillo sin lesionarte la mano, pero ¿estás dispuesto a correr el riesgo?

Lo mismo sucede cuando los mercados se están desplomando. Los traders pueden ver una caída de precios y decidir comprar en previsión de un repunte. Sin embargo, este repunte podría no llegar durante varios meses, o incluso años. Los traders que vivieron el desplome de 2018 están familiarizados con este fenómeno, ya que el mercado bajista duró 11 meses y se derrumbó un 85 %.

La gran diferencia entre coger un cuchillo al vuelo y comprar a la baja es que las caídas tienden a ser relativamente pequeñas y contenidas en el contexto de la tendencia alcista más amplia. Los retrocesos del 20-40 % son normales en las criptomonedas.

Por otro lado, un cuchillo al vuelo es más como un desplome o un colapso, en el que el precio cae de forma rápida y pronunciada.

Comprar a la baja: ejemplo

Comprar a la baja consiste en sincronizarse con el mercado, con dos estrategias comunes. La primera implica añadir líneas de tendencia de soporte a los gráficos y, la segunda, utilizar un oscilador, como el RSI, para ayudar a identificar los puntos de retorno.

Empezaremos con las líneas de tendencia. Cuando el mercado está inmerso en una fuerte tendencia alcista, busca los mínimos habituales y conéctalos con una línea de tendencia. Continúa esta línea de tendencia hacia la derecha; debería estar por debajo del precio de mercado actual.

A continuación, a medida que se desarrolla una corrección, intenta comprar cuando el precio alcance la línea de tendencia de soporte, mientras se dirige a nuevos máximos. Este proceso puede repetirse —una y otra vez— con las caídas frecuentes del mercado, incluso durante una fuerte tendencia alcista.

En la imagen anterior, se puede dibujar una línea de tendencia de soporte para bitcoin de enero a abril de 2021.Hubo varias ocasiones en las que el precio de bitcoin cayó hasta la línea de tendencia, y ofreció así una oportunidad de compra.

La línea de tendencia no se mantiene igual para siempre. Cuando se rompe, nos indica que puede estar iniciándose una corrección mayor, incluso un posible colapso.

Otra estrategia común para comprar a la baja consiste en esperar a que los osciladores se sobrevendan en la tabla intradía. Cuando el bitcoin esté en una fuerte tendencia alcista en el gráfico diario, desplázate hacia abajo hasta un gráfico de 4 horas y añade un oscilador, como el RSI.

El indicador de RSI es versátil para ayudar a los traders a identificar cuándo se ha sobrevendido un activo. Sus señales pueden alertarte de que la caída puede estar llegando a su fin, lo que ofrece la oportunidad de comprar.

En el gráfico de bitcoin anterior, hay varios casos en los que el RSI está indicando condiciones de sobreventa, lo que significa que un repunte está a punto de comenzar. Un trader podría utilizar esas señales para comprar con la vista puesta en nuevos máximos.

El desafío de utilizar una herramienta como el RSI es que, si el bitcoin se desplomara, las condiciones de sobreventa serían una señal de compra, aunque el mercado estuviera colapsando. Por lo tanto, el RSI funciona mejor cuando se cree que las condiciones están manteniendo la tendencia alcista.

¿Funciona la compra de bitcoin a la baja?

“Comprar a la baja” es solo una frase hecha. Los traders deben convertir la frase en una estrategia similar a la que hemos descrito anteriormente. Por lo tanto, para comprar a la baja con éxito, debes utilizar un análisis técnico para sincronizarte con el mercado. Hay muchos otros osciladores e indicadores que pueden utilizarse para este fin.

Aparte de las estrategias analizadas anteriormente, el bitcoin debe exhibir una fuerte tendencia alcista. La fortaleza de la tendencia alcista es lo que permite que el precio se recupere de la breve caída. Si la tendencia alcista carece de fuerza, la estrategia se vuelve más arriesgada a medida que la tendencia alcista lucha por mantenerse.

Peor aún, si el bitcoin está en una tendencia bajista, comprar a la baja no funcionará porque quedarás atrapado en trampas alcistas, que te llevarán a operaciones con pérdidas.

¿Debería hacer un promedio de costo en dólares?

Promedio de costo en dólares significa comprar un importe predeterminado de un activo a intervalos de tiempo predefinidos. Un ejemplo sería comprar 500 USD de bitcoin el primer viernes de cada mes.

La principal diferencia entre el promedio de costo en dólares (DCA) y la compra a la baja es que el DCA está predefinido, independientemente del precio del bitcoin. Por otro lado, la compra a la baja depende totalmente del precio del bitcoin y requiere que el trader sincronice correctamente sus entradas con los nuevos repuntes alcistas.

Por lo tanto, al plantearte si utilizar la técnica DCA o comprar a la baja, ten en cuenta tus habilidades de análisis técnico y de sincronización con los giros alcistas. El DCA no requiere habilidades especiales, solo un calendario para planificar tus compras. Sin embargo, la compra a la baja requiere que el trader comprenda el análisis técnico y pueda implementarlo con gran precisión.

Si crees que necesitas más práctica en la sincronización de entradas, plantéate utilizar el DCA, que está diseñado para traders con menos experiencia.

Riesgos de comprar bitcoin a la baja

Hay varios riesgos a los que se enfrenta un trader cuando decide comprar bitcoin a la baja.

La mayor parte del riesgo se asocia a errores analíticos. Hay ciertas condiciones del mercado en las que la compra a la baja tiende a tener más éxito. Si el trader diagnostica mal las condiciones del mercado, será más susceptible a sufrir pérdidas.

Además, la compra a la baja requiere una estrategia basada en reglas para que el trader sepa cuándo entrar en la posición. Si el trader no tiene reglas subyacentes a su estrategia, o no sigue sus propias reglas, la probabilidad de pérdida es mayor.

Por último, la volatilidad de las criptomonedas dificulta determinar si, por ejemplo, el bitcoin simplemente está pasando por una pequeña caída, o si es el comienzo de un mayor desplome de los precios. Si se trata de lo último, comprar demasiado pronto en el desplome expondrá al trader a una pérdida significativamente grande. Durante la última década, no han sido inusuales las correcciones superiores al 75 % en el precio del bitcoin.

En resumen

Comprar a la baja es una frase popular utilizada por los inversores con una visión a largo plazo. Por sí misma, la compra a la baja no es una estrategia, por lo que los traders querrán crear sus propias reglas de compra y venta con respecto a pequeñas caídas de precio.

Comprar a la baja puede ser una táctica interesante si el trader tiene en cuenta las condiciones actuales del mercado. De lo contrario, podría quedar atrapado al comienzo de un desplome del mercado, lo que provocaría pérdidas en su cuenta de trading. Al igual que con cualquier otra estrategia de trading, la compra a la baja debe hacerse solo si se cuenta con un buen conocimiento del mercado y experiencia en análisis técnicos.