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我們使用技術分析指標來瞭解市場現狀，消除波動噪音，爲他們提供未來潛在走勢的線索。雖然一些指標主要關注趨勢和波動性，但其他指標通常圍繞趨勢的勢頭。但是，Donchian Channel 是一個簡單而多功能的指標，涉及上述所有方面。
是的，這一技術分析指標在傳統市場中更爲常用，但同樣適用於加密貨幣市場，包括衍生品期貨交易。事實上，創始人 （Richard Donchian） 本身就是一位合約交易者，這證明了它在對沖或交易投機方面非常有效。
Donchian Channel 可以說類似於 Bollinger Bands，尤其是其三條獨立線。但其主要關注於識別可能導致逆轉、突破、崩潰和趨勢的高低極端。
總而言之，Donchian Channel 是一個波動性指標，在價格行動中作圖時類似於波動的渠道。主要幫助交易者根據近期高點和低點顯示阻力和支持水平。因此，交易者能夠更好地瞭解價格波動。
最棒的是？ 它是最簡單的交易指標之一，適合新手交易，其多功能性使其適用於所有市場，包括加密貨幣。
圖表上顯示如下：
當然，您聽說過相對強弱指數 （RSI） 或波林格帶 （BB），但您知道嗎？ Donchian Channel 大約 60 年前已經由一家知名的大宗商品和期貨交易發展而來。其創建原因主要是爲了幫助交易者確定資產的價格波動，並批判性地發現突破。
但是，您對此指標的瞭解甚少。最重要的是，它還決定了價格趨勢，並指出了其勢頭。這些渠道最好能表明當前市場的優勢，即看漲、看跌或區間。
儘管 Donchian Channel 是一個鮮爲人知的指標，但這並不意味着初學者應該忽略它，考慮它的多功能性。
與 BB 一樣，Donchian Channel 也由三條線組成，其中上下區間分別代表前一時期的最高區間和最低區間。而中心線（中線）則顯示該給定時間段內當前高點和低點的平均值。中心線的計算方式爲：從價格圖表上的最低線中減去最高線，然後將結果除以平均值的 2。值得注意的是，兩個極端渠道越廣泛，市場波動性越大。
但 Donchian Channel 與 Bollinger Bands 的真正區別是什麼？ 下面是概覽。
首先，對於未經訓練的眼球來說，Donchian Channel 和Bollinger Bandsl 看起來幾乎完全相同。但除了相似之處外，Donchian Channel 也有所不同，因爲它不需要任何用戶的意見來應對波動性。另一個主要區別在於這兩個指標的計算。雖然 Donchian Channel 指標在 N 週期內顯示最高和最低低點，但 Bollinger Band 的中間線顯示更簡單的移動平均值 （SMA），上下線各顯示兩個標準差。
在平靜的市場中，Bollinger 頻段比 Donchian 線窄。然而，在極端波動期間，頻段可能會超出 Donchian 頻道的行情。您可以查看彼此重疊的兩個指標 – Donchian Channel 指標爲藍色背景，而 Bollinger Bands 區域則爲紅色：
好吧，我們不否認，在試圖瞭解 Bollinger 頻段和 Donchian Channel 的不同之處時，一開始確實很混亂。但您仍然可以注意到，這兩個指標的行爲略有不同。具體而言，區間反應更迅速，價格跟隨，而 Donchian Channel 則較慢，因爲在更新期間之前，該區間仍處於近期高位或低位。請注意，在這種情況下，兩個指標的週期相同，默認爲 20。
另一個我們經常感到困惑的因素是 Donchian Channel 和 Price Channel 之間的區別。同樣，大多數交易者都喜歡繪製價格渠道，這些渠道由兩條線組成，將近期的高點和低點聯繫起來。然而，Donchian 渠道略有不同，因爲它會橫向傾斜，而交易者使用的價格渠道線始終以更明顯的方式跟隨趨勢方向。
例如，在下圖中，兩條綠線代表看漲渠道的阻力和支持水平。如果您查看了 Donchian 頻道，其表現就好像在滯後。
這兩種渠道解釋均可提供準確的買賣信號，尤其是在與交易量或部分振盪器等其他指標結合使用時。
但是，如果您仍然懷疑 Donchian Channel 是否適合加密貨幣交易，那麼您必須瞭解以下幾點。這一指標不僅能夠完美分析加密貨幣波動性極高的市場，還能爲交易者找到更準確地開倉多頭或空頭的突破點。
Donchian Channel 有多種用途，因爲該指標具有多種屬性。首先，加密貨幣交易者可以分析市場以及牛市和熊市之間持續摩擦的方方面面。接下來，交易者希望在交易過程中使用該指標。具體來說，就是要發現多頭或空頭倉位的出入口。
以下是成功使用 Donchian Channel 的主要背景和策略理念：
Donchian Channel 因其能夠準確顯示價格波動性而被視爲波動性指標。透過確定市場的波動率，您可以輕鬆決定是開倉還是開倉。此外，它還有助於您做好應對極端變化的準備。例如，如果價格在低波動期間呈上升趨勢（牛市），則上升幅度可能會持續一段時間。
Formomentum 交易者，這是多頭倉位的絕佳機會。當波動性增加時，市場可能會變得更加不可預測，但這是開倉的又一良機，儘管方法應該有所不同。
使用 Donchian Channel 指標的熱門方式之一是將其應用於突破交易。然而，兩種主要類型是雙向上行或下行交易突破或中線交易中斷。簡而言之，加密貨幣交易者使用它搜索信號來開倉多頭或空頭倉位。
每當通道的上線高於上線高點時，即可觀察到信號，在這種情況下，可考慮多頭倉位，或者當下線低於上線低點時，交易就會空頭。換言之，當價格突破或低於交易渠道的極端值時，倉位將開倉。這表明這一趨勢將在一段時間內繼續朝着這一特定方向發展。這是因爲上下頻段分別充當阻力和支撐水平。
除了通道的極端情況外，中線還可以提供不錯的信號。假設加密貨幣交易接近中線，且上下區間無明顯偏差。在這種情況下，我們可能會假設價格目前波動性較低，目前沒有明確的趨勢。在這種情況下，渠道會縮小。
然而，如果市場走向上行，那麼考慮多頭倉位並從上漲中獲益是有意義的。如果市場勢頭傾向於下行帶，交易者可能會做空。
如何申請？ 下面舉例說明。
當然，Donchian Channel 策略可用於任何交易資產，包括加密貨幣。該策略有一些明確的交易規則，應該會讓初學者感到高興。爲了簡單起見，我們將使用看漲案例場景來解釋策略。儘管如此，它也適用於熊市。
根據這一策略，當加密貨幣價格在渠道內波動時，市場將開始沿上線蔓延。這可能最終導致價格突破通道。現在，在開倉和管理倉位時，您需要考慮以下規則：
您應該首先將指標放在圖表上，該圖表最好是燭光。大多數交易平台和價格圖表服務都提供這一指標。默認參數爲 20 週期，因此我們不會對其設置進行任何更改。
這一策略非常適合日間交易和日間交易，因此您應該考慮在 15 分鐘、30 分鐘和 1 小時的時間內進行交易。第一種情況是，指示燈將顯示最近 5 小時蠟燭的最高和最低（15 分鐘 * 20），依此類推。
下一步是等待價格沿渠道上線明顯走勢一段時間。在此期間，價格不應低於中線（中線）。換言之，價格應該與 Donchian Channel 的上行價格一致。這表明，隨着加密貨幣需求不斷增加，看漲勢頭強勁。以下是以下幾個情況：
雖然您可能認爲在價格上漲的同時，我們應該走得很久，但我們的策略有不同的規則。相反，我們應該等待價格回調，在此期間，價格行爲將走向中間。當價格跌破中線線以下或觸及下線時，我們應該開倉多頭。
事實上，當價格回撤到中間線時，您可以開倉多頭倉位，當價格進一步回撤到較低區間時，您可以開倉第二筆買單。如果突破中線線後反彈，則無需再進行第二次買入。透過這種方式，我們將採用有效的風險管理技術。
另一個重要的風險管理步驟是下單止損單，該止損單應設置爲低於 Donchian Channel 指標的下限。止損將防止在價格對您不利的情況下造成任何進一步損失。
假設看漲趨勢一直持續到當天結束時，您應該在當天結束時退出市場。因爲您不想面臨隔夜風險。儘管如此，價格可能會在當天結束前調整。在這種情況下，您需要手動退出市場，或者更好地使用營利訂單，這樣有助於節省時間，避免每分鐘監控交易。對於此策略，您可以使用隨價格變化的跟單收益。
就是這樣！您可以在模擬賬戶上測試策略，然後再使用實際資金執行策略。最重要的是，它使用多種風險管理技術來儘可能減少潛在損失。如上所述，在看跌市場中，您可以使用相同的規則，在這種情況下，您將開倉空頭。
使用 Donchian Channel 指標的日間交易者最大的錯誤之一是試圖確定超買和超賣水平，這是錯誤的。這些交易者認爲，如果價格接近上限，這意味着市場肯定會立即回撤。一些交易者甚至可以在價格觸及上限時開倉。然而，上行趨勢可能會持續更長時間，導致錯誤的交易者資金不足，無法維持倉位。
相反，用戶可以使用相對強弱指數或隨機振盪器來更好地瞭解市場潛在的超買或超賣水平。否則，交易者可能會將 Donchian Channel 指標歸咎於提供不準確或錯誤的信號，而事實並非如此。
總而言之，Donchian Channel 指標與 Bollinger Bands 非常相似。在外觀方面，可用於多種用途，非常適合初學者和資深交易者。
大多數加密貨幣都具有高度波動性，需要足夠的指標來瞭解市場的實際狀態。
此外，您可以密切關注我們分享的策略。它具有很高的風險回報率，已在各種資產上進行了多次測試。不過，如果您開始在模擬賬戶上練習或查看歷史價格，仍會有所幫助。祝您好運！
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