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我们使用技术分析指标来了解市场现状，消除波动噪音，并为他们提供潜在未来走势的线索。虽然一些指标主要关注趋势和波动性，但其他指标通常围绕趋势的势头。但是，Donchian Channel 是一个简单而多功能的指标，涉及上述所有方面。
是的，这一技术分析指标在传统市场中更为常用，但同样适用于加密货币市场，包括衍生品期货交易。事实上，创始人 （Richard Donchian） 本身就是一位合约交易者，这证明了它在对冲或交易投机方面非常有效。
Donchian Channel 可以说类似于 Bollinger Bands，尤其是其三条独立线。但其主要侧重于识别可能导致逆转、突破、崩溃和趋势的高低极端。
总而言之，Donchian Channel 是一种波动性指标，在价格行动中绘制时类似于波动性通道。主要帮助交易者根据近期高点和低点显示阻力和支持水平。因此，交易者能够更好地了解价格波动。
不仅如此，它是最简单的交易指标之一，适合新手和资深交易者，其多功能性使其适用于所有市场，包括加密货币。
图表上显示如下：
当然，您听说过相对力量指数 （RSI） 或波林格带 （BB），但您知道吗？Donchian Channel 大约 60 年前已经由一家知名大宗商品和期货交易开发。其创建原因主要是为了帮助交易者确定资产的价格波动，并批判性地发现突破。
然而，很少有人知道这个指标的作用不止于此。最重要的是，它还决定了价格趋势，并指出了其势头。这些渠道最好能表明当前市场的优势，即看涨、看跌或区间。
尽管 Donchian Channel 是一个鲜为人知的指标，但这并不意味着初学者应该忽略它，考虑它的多功能性。
与 BB 一样，Donchian Channel 也由三条线组成，其中上下区间分别代表前一时期的最高区间和最低区间。而中心线（中线）则显示该给定时间段内当前高点和低点的平均值。中心线的计算方式为：从价格图表上的最低线减去最高线，然后将结果除以平均值的 2。值得注意的是，两个极端渠道越广泛，市场波动性越大。
但 Donchian Channel 与 Bollinger Bands 的真正区别是什么？ 下面是概览。
首先，对于未经训练的眼球来说，Donchian Channel 和Bollinger Bandsl 看起来几乎完全相同。但除了相似之处外，Donchian Channel 也有所不同，因为它不需要任何用户的意见来应对波动性。另一个主要区别在于这两个指标的计算。虽然 Donchian Channel 指标在 N 周期内显示最高和最低，但 Bollinger Band 的中间线显示更简单的移动平均值 （SMA），上下线各显示两个标准差。
在平静的市场中，Bollinger 频段比 Donchian 线窄。然而，在极端波动期间，频段可能会超出 Donchian 频道的行情。您可以查看两个相互重叠的指标 – Donchian Channel 指标为蓝色背景，而 Bollinger Bands 区域则为红色：
好吧，我们不否认，在试图了解 Bollinger 乐队和 Donchian Channel 的不同之处时，一开始确实很混乱。但您仍然可以注意到，这两个指标的行为略有不同。具体而言，区间反应更迅速，价格跟随，而 Donchian Channel 则较慢，因为在更新期间之前，该区间一直处于近期的高点或低点。请注意，在这种情况下，两个指标的周期相同，默认为 20。
另一个令我们感到困惑的因素是 Donchian Channel 和 Price Channel 之间的区别。同样，大多数交易者都喜欢绘制价格渠道，这些渠道由两条线组成，将近期的高点和低点联系起来。然而，Donchian 渠道略有不同，因为它会横向倾斜，而交易者使用的价格渠道线始终以更明显的方式跟随趋势方向。
例如，在下图中，两条绿线代表看涨渠道的阻力和支持水平。如果您查看了 Donchian 频道，其表现就好像在滞后。
这两种类型的通道解释均可提供准确的买卖信号，尤其是在与交易量或某些振荡器等其他指标结合使用时。
但是，如果您仍然怀疑 Donchian Channel 是否适合加密货币交易，那么您必须了解以下几点。这一指标不仅能够完美分析加密货币波动性极高的市场，还能为交易者找到更准确地开仓多头或空头的突破点。
Donchian Channel 有多种用途，因为该指标具有多种属性。首先，加密货币交易者可以分析市场以及牛市和熊市之间持续摩擦的方方面面。接下来，交易者希望在交易过程中使用该指标。具体而言，就是要发现多头或空头仓位的出入口。
以下是成功使用 Donchian Channel 的主要背景和策略理念：
Donchian Channel 因其能够准确显示价格波动性而被视为波动性指标。通过确定市场的波动率水平，您可以轻松决定是开仓还是开仓。此外，它还有助于您做好应对极端变化的准备。例如，如果价格在低波动期间呈上行趋势（牛市），则上升幅度可能会持续一段时间。
Formomentum 交易者是多头仓位的绝佳机会。当波动性增加时，市场可能会变得更加不可预测，但这是开仓的又一良机，尽管方法应该有所不同。
使用 Donchian Channel 指标的最热门方式之一是将其应用于突破交易。然而，两种主要类型是双向上线或下线的交易突破或中线的交易中断。简而言之，加密货币交易者使用它搜索信号来开仓多头或空头仓位。
每当通道的上线高于上线高点时，即可观察到信号，在这种情况下，可考虑多头仓位，或者当下线低于上线低点时，交易就会空头。换言之，当价格突破或低于通道的极端值时，仓位将开仓。这表明这一趋势将在一段时间内继续朝着这一方向发展。这是因为上下频段分别充当阻力和支撑水平。
除了通道的极端情况外，中线还可以提供不错的信号。假设加密货币交易接近中线，而上下区间无明显偏差。在这种情况下，我们可能会假设价格目前波动性较低，目前没有明确的趋势。在这种情况下，渠道会缩小。
然而，如果市场走向上行，那么考虑多头仓位并从上涨中获益是有意义的。如果势头倾向于低区间，交易者可能会做空。
如何申请？ 我们举例说明：
当然，Donchian Channel 策略可用于任何交易资产，包括加密货币。该策略有一些明确的交易规则，应该会让初学者感到高兴。为了简单起见，我们将使用看涨案例场景来解释策略。尽管如此，它也适用于熊市。
根据这一策略，当加密货币价格在渠道内波动时，市场将开始沿上线蔓延。这可能最终导致价格突破通道。现在，在开仓和管理仓位时，您需要考虑以下规则：
您应该首先将指标放在图表上，该图表最好是烛光。大多数交易平台和价格图表服务都提供这一指标。默认参数为 20 周期，因此我们不会对其设置进行任何更改。
该策略非常适合日间交易和日间交易，因此您应该考虑在 15 分钟、30 分钟和 1 小时的时间内进行交易。第一种情况是，指示灯将显示最近 5 小时蜡烛中最高和最低（15 分钟 * 20），依此类推。
下一步是等待价格沿渠道上线明显走势一段时间。在此期间，价格不应低于中线（中线）。换言之，价格应该与 Donchian Channel 的上行价格一致。这表明，随着加密货币需求不断增加，看涨势头强劲。以下是以下几个情况：
虽然您可能认为在价格上涨的同时，我们应该走得很久，但我们的策略有不同的规则。相反，我们应该等待价格回调，在此期间价格走向中间。当价格跌破中线线以下或触及下线时，我们应该开仓多头。
事实上，当价格回落到中间线时，您可以开仓多头仓位，当价格进一步回落到较低区间时，您可以开出第二个买入单。如果突破中线线以下后反弹，则无需再进行第二次买入。通过这种方式，我们将采用有效的风险管理技术。
另一个重要的风险管理步骤是下单止损单，该止损单应设置为低于 Donchian Channel 指标的下限。止损将防止在价格对你不利的情况下造成任何进一步损失。
假设看涨趋势一直持续到当天结束时，您应该在当天结束时退出市场。因为您不想面临隔夜风险。尽管如此，价格可能会在当天结束前修正。在这种情况下，您必须手动退出市场，或者更好地使用营利订单，这样有助于节省时间，避免每分钟监控交易。在该策略中，您可以使用随价格变动的跟单收益。
就是这么简单！您可以在模拟账户上测试策略，然后再使用实际资金执行策略。最重要的是，它使用多种风险管理技术来尽可能减少潜在损失。如上所述，在看跌市场中，您可以使用相同的规则，在这种情况下，您将开仓空头。
使用 Donchian Channel 指标的日间交易者最大的错误之一是试图确定超买和超卖水平，这是错误的。这些交易者认为，如果价格接近上行区间，这意味着市场必然会很快回撤。一些交易者甚至可以在价格触及上限时开仓。然而，上行趋势可能会持续更长时间，导致错误的交易者资金不足，无法维持仓位。
相反，用户可以使用相对强弱指数或随机振荡器来更好地了解市场潜在的超买或超卖水平。否则，交易者可能会将 Donchian Channel 指标归咎于提供不准确或虚假信号，而这并非如此。
总之，Donchian Channel 指标与 Bollinger Bands 非常相似。在外观方面，可用于多种用途，非常适合初学者和资深交易者。
大多数加密货币都具有高度波动性，需要足够的指标来了解市场的实际状态。
此外，您可以密切关注我们分享的策略。其风险与回报率较高，已在各种资产上进行了多次测试。不过，如果您开始在模拟账户上练习或查看历史价格，仍会有所帮助。祝您好运！
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