Cổ phiếu token so với CFD: Hai cách để giao dịch cổ phiếu trên web3

Thị trường chứng khoán Mỹ phản ánh cả sự thành công của các tập đoàn uy tín và sự trỗi dậy của các công ty khởi nghiệp đầy hứa hẹn, với các sàn giao dịch lớn như Sở Giao Dịch Chứng Khoán New York và Nasdaq-100 tổ chức nhiều công ty đa dạng từ những gã khổng lồ trong ngành đến những công ty mới nổi. 

Trong lịch sử, thị trường đã mang lại lợi nhuận trung bình hàng năm là khoảng 10%, được đo bằng chỉ số S&P 500. Bất chấp những biến động và suy thoái đôi khi xảy ra, thị trường chứng khoán Mỹ đã chứng minh một quỹ đạo đi lên mạnh mẽ, được minh họa bằng các thị trường tăng giá kéo dài.

Thị trường tăng giá thế tục này đã thu hút một thế hệ nhà đầu tư và nhà giao dịch mới, những người đã bắt đầu thử nghiệm cổ phiếu, cổ phiếu và các tài sản thay thế khác. Trong những tháng gần đây, các công ty web3 đang nắm bắt cơ hội thu hút các nhà giao dịch TradFi này, đồng thời phục vụ người dùng gốc crypto bằng cách giới thiệu các công cụ sáng tạo như giao dịch cổ phiếu token hóa và hợp đồng cổ phiếu chênh lệch (CFD).

Trong bài viết này, chúng ta sẽ khám phá những điểm khác biệt chính giữa hai chức năng này, chia nhỏ cách mỗi chức năng và tìm hiểu cách các nhà giao dịch có thể sử dụng từng chức năng dựa trên nhu cầu của họ. 

Những Bài Học Quan Trọng:

• Cổ phiếu token đại diện cho vốn chủ sở hữu trong thế giới thực trên blockchain, cung cấp các tính năng như quyền sở hữu phân đoạn và giao dịch 24/7.

• CFD cổ phiếu là các hợp đồng phái sinh cho phép các nhà giao dịch suy đoán về biến động giá mà không cần sở hữu tài sản cơ sở.

• Việc lựa chọn giữa cổ phiếu token và CFD tùy thuộc vào phong cách giao dịch, khả năng chấp nhận rủi ro và chân trời đầu tư của người dùng.

Cổ phiếu token là gì?

Hãy tưởng tượng một cổ phiếu Apple, không được nắm giữ trong một nhà môi giới truyền thống, mà là một token kỹ thuật số được ghi lại trên một blockchain. Đó là bản chất của cổ phiếu token hóa. Đây là những tuyên bố kỹ thuật số dựa trên blockchain về cổ phiếu trong thế giới thực, thường được cổ phiếu cơ sở hỗ trợ 1:1. Bởi vì chúng chỉ là đại diện blockchain của một cổ phiếu thực, chúng mang lại những lợi ích tương tự như đối tác vật lý của nó, bao gồm cổ tức và quyền bình chọn.

Ngoài việc cung cấp các lợi ích tương tự, các công cụ này cũng tạo ra quyền truy cập vào các tính năng mới, chẳng hạn như quyền sở hữu phân đoạn, giao dịch 24/7 và quyết toán tức thì. Với công nghệ blockchain, một cổ phiếu có thể được chuyển đổi thành nhiều token, cho phép các nhà giao dịch và nhà đầu tư sở hữu một phần cổ phần. Điều này làm giảm rào cản gia nhập đối với cổ phiếu giá cao và cho phép đầu tư với vốn tối thiểu. Giao dịch suốt ngày đêm giúp các nhà giao dịch và nhà đầu tư dễ dàng phản ứng với tin tức và sự phát triển toàn cầu theo thời gian thực hơn. Ngoài ra, quyết toán gần như tức thời hoàn toàn trái ngược với chu kỳ T+2 truyền thống, cho phép các nhà giao dịch nhanh chóng mở khóa vốn của họ.

Mặt khác, vì cổ phiếu token chỉ là đại diện kỹ thuật số của chứng khoán trong thế giới thực nên chúng được quản lý chặt chẽ hơn. Ở Mỹ, việc cung cấp các sản phẩm như vậy yêu cầu tối thiểu một chứng nhận không có đối tượng từ SEC.

Chênh Lệch Hợp Đồng Chứng Khoán (CFD) là gì?

CFD cổ phiếu là hợp đồng phái sinh của cổ phiếu cơ sở. Khi giao dịch CFD thông qua các nền tảng như Bybit, các nhà giao dịch không bao giờ thực sự sở hữu cổ phiếu cơ sở. Thay vào đó, họ tham gia thỏa thuận trao đổi chênh lệch giá tài sản giữa thời điểm mở vị thế và khi đóng vị thế. 

Cấu trúc này mang lại sự linh hoạt đáng kể vì các nhà giao dịch có thể mua hoặc bán, áp dụng đòn bẩy và phản ứng nhanh chóng với biến động thị trường. Đòn bẩy cũng cho phép các nhà giao dịch kiểm soát một vị thế lớn hơn nhiều so với vốn khả dụng, tăng cả lãi tiềm năng và lỗ có thể xảy ra.

Vì phái sinh, CFD không cần được cơ quan quản lý phê duyệt nên các sàn giao dịch có thể list một loạt các cổ phiếu và chỉ số toàn cầu trên một nền tảng duy nhất.

So Sánh: cổ phiếu token so với CFD

Khi nào nên giao dịch CFD cổ phiếu so với cổ phiếu token hóa

Cả cổ phiếu token và CFD đều mang lại những lợi thế độc đáo, phục vụ cho các phong cách giao dịch và mục tiêu đầu tư khác nhau. Hiểu được sự khác biệt là chìa khóa để chọn đúng công cụ vào đúng thời điểm. Cổ phiếu token hóa thu hút các nhà đầu tư đang tìm kiếm quyền sở hữu một phần cổ phiếu có giá trị cao, đặc biệt là những cổ phiếu có triển vọng dài hạn hơn. CFD được thiết kế cho các nhà giao dịch tích cực tập trung vào đầu cơ ngắn hạn, chiến lược phòng ngừa rủi ro hoặc rủi ro đòn bẩy.

Điều đó có nghĩa là, mỗi công cụ đi kèm với hồ sơ rủi ro riêng. Cổ phiếu token hóa vẫn đang trong giai đoạn đầu phê duyệt theo quy định. Chúng có thể phải tuân theo các hạn chế địa lý, hạn chế tính khả dụng ở một số khu vực nhất định. Mặt khác, CFD không có bất kỳ khoản vượt quy định nào. Tuy nhiên, với tư cách là các công cụ đòn bẩy, chúng dễ bị thanh lý do những biến động lớn của cổ phiếu cơ sở.

Cuối cùng, việc lựa chọn giữa cổ phiếu token hóa và CFD phụ thuộc vào khoảng thời gian của nhà giao dịch hoặc nhà đầu tư, khả năng chịu rủi ro và bối cảnh pháp lý.

Giao dịch cổ phiếu token hóa và CFD cổ phiếu với Bybit TradFi

Bybit luôn đi đầu trong việc áp dụng các đổi mới giao dịch và công nghệ mới. Với việc tích hợp MT5, Bybit đã mở khóa giao dịch CFD cho một số cổ phiếu có nhu cầu cao nhất thế giới, chẳng hạn như GOOG, AMZN, CRCL và AAPL.

Bạn muốn giao dịch cổ phiếu token? Giờ đây, bạn có thể sử dụng Bybit Giao Ngay. Được phát hành bởi Backed Finance, Bybit Giao Ngay đã list mười cổ phiếu Mỹ đang thịnh hành, bao gồm NVIDIA (NVDAX), Robinhood (HOODX), Meta (METAX), Tesla (TSLAX), v.v. Tìm hiểu thêm tại đây.

Bắt đầu khám phá những cơ hội mới này bằng cách truy cập Bybit TradFi và Bybit Giao Ngay và bắt đầu giao dịch thị trường chứng khoán Mỹ!

#LearnWithBybit