Tóm tắt AI
Hiển thị thêm
Nhanh chóng nắm bắt nội dung bài viết và đánh giá tâm lý thị trường chỉ trong 30 giây!
Trong thị trường crypto đầy biến động, việc tìm kiếm một nguồn lợi nhuận đáng tin cậy mà không để vốn tiếp xúc với những biến động thị trường đáng kể là mục tiêu chính của nhiều nhà đầu tư. Mantle Vault cho phép người dùng làm chính xác điều đó. Nằm trong bộ Sinh Lời Trên Chuỗi của Bybit, Mantle Vault là sản phẩm lợi nhuận stablecoin rủi ro thấp mới được thiết kế để đơn giản hóa sự phức tạp của tài chính phi tập trung (DeFi).
Mantle Vault cho phép người dùng kiếm lợi nhuận từ việc nắm giữ USDT và USDC mà không cần quản lý private key, phí gas hoặc các chiến lược DeFi phức tạp theo cách thủ công. DeFi Bằng cách hợp tác với các tổ chức quản lý tài sản chuyên nghiệp, sản phẩm kết nối người dùng với các chiến lược giao dịch on-chain thường được dành riêng cho các tổ chức.
Được định vị là sản phẩm lợi nhuận DeFi được bảo vệ bằng vốn gốc, Mantle Vault ưu tiên duy trì vốn trong khi nhắm mục tiêu lợi nhuận cạnh tranh. Nền tảng này được xây dựng trên cơ sở hạ tầng mạnh mẽ kết hợp Mantle Mạng và Ethereum Mainnet, chủ yếu sử dụng giao thức cho vay Aave để tạo ra lợi nhuận. Sản phẩm này nhắm mục tiêu tỷ lệ phần trăm hàng năm ước tính (APR) khoảng 7% đến 12% trên USDT và USDC, cung cấp một giải pháp thay thế hấp dẫn cho các sản phẩm tiết kiệm tiêu chuẩn.
Lưu ý: Mặc dù sản phẩm được thiết kế với cơ chế bảo vệ vốn gốc, nhưng tất cả các hoạt động on-chain đều mang những rủi ro vốn có liên quan đến hợp đồng thông minh và hiệu suất giao thức.
Những Bài Học Quan Trọng:
Mantle Vault cung cấp giải pháp lợi nhuận được bảo vệ vốn gốc cho những người nắm giữ USDT và USDC bằng cách sử dụng các chiến lược trung lập delta trên giao thức Aave
Sản phẩm nhắm mục tiêu APR ước tính từ 7% đến 12% với phân bổ tài sản động trên các chiến lược USDe và cho vay trực tiếp
Người dùng được hưởng lợi từ khả năng tiếp cận linh hoạt với tiền của họ, với thời gian nhận lại thông thường từ hai đến ba ngày
Thị trường tiền điện tử từ lâu đã phải đối mặt với khoảng cách giữa giao dịch rủi ro cao và tiết kiệm lợi nhuận thấp. Trong số những người dùng crypto, có nhu cầu cao về lợi nhuận ổn định, có thể dự đoán được trên các stablecoin của họ (USDT và USDC). Lợi nhuận như vậy vượt trội hơn tỷ lệ tiết kiệm truyền thống mà không mang rủi ro biến động liên quan đến altcoin hoặc giao dịch theo hướng.
Lợi nhuận DeFi truyền thống thường tạo ra những rào cản đáng kể đối với việc vào lệnh. Người dùng phải đối mặt với sự phức tạp dưới dạng cầu nối tài sản giữa các chuỗi, hoán đổi token trên các sàn giao dịch phi tập trung (DEX) và staking tài sản theo cách thủ công. Hơn nữa, lợi nhuận DeFi có thể rất biến động, dao động mạnh dựa trên điều kiện thị trường. Có lẽ gánh nặng lớn nhất là nhu cầu quản lý thủ công, vì người dùng phải liên tục theo dõi các yêu cầu ký quỹ và tỷ lệ giá trị tài sản đảm bảo để tránh bị thanh lý, một quá trình đòi hỏi sự cảnh giác và chuyên môn kỹ thuật.
Mantle Vault được tạo ra để giải quyết những vấn đề cụ thể này. Tầm nhìn của nền tảng này là cung cấp trải nghiệm người dùng đơn giản, trong đó quyền truy cập chỉ bằng một cú nhấp chuột qua Bybit thay thế nhu cầu quản lý ví hoặc phí gas. Mục tiêu của nền tảng này là cung cấp APR hấp dẫn trong phạm vi từ 7% đến 12%, cao hơn đáng kể so với các sản phẩm tiết kiệm sàn giao dịch tập trung tiêu chuẩn (CEX).
Cơ sở này sử dụng phòng ngừa rủi ro lợi nhuận nâng cao thông qua các chiến lược chuyên nghiệp để giảm thiểu rủi ro giảm giá. Bằng cách sử dụng mô hình funding off-balance-sheet, Mantle Vault kết nối người dùng trực tiếp với các nguồn lợi nhuận on-chain, đảm bảo rằng lợi nhuận khác với cho vay dựa trên sàn giao dịch và có nguồn gốc từ hoạt động DeFi minh bạch.
Mantle Vault bao gồm một số tính năng cốt lõi được thiết kế để cân bằng sự an toàn, lợi nhuận và tính linh hoạt cho người dùng.
Đây là một sản phẩm có rủi ro thấp và được bảo vệ vốn gốc. Các chiến lược cơ bản của nền tảng này rất thận trọng, tập trung vào việc bảo toàn vốn trên mức tăng trưởng mạnh mẽ. Điều này khiến đây trở thành lựa chọn lý tưởng cho các nhà đầu tư e ngại rủi ro đang tìm cách tăng lượng nắm giữ stablecoin của họ.
Tín liệu này mang lại lợi nhuận cạnh tranh, với APR ước tính mục tiêu là khoảng 7% đến 12%. Mặc dù tỷ lệ này là mục tiêu chứ không phải là đảm bảo, nhưng nó đại diện cho một khoản phí quyền chọn thu nhập thụ động đáng kể so với các quyền chọn thu nhập thụ động truyền thống trong không gian crypto.
Sản phẩm sử dụng chiến lược trung lập delta. Điều này có nghĩa là cách tiếp cận đầu tư được thiết kế để tránh biến động giá của tài sản đảm bảo cơ sở. Bất kể xu hướng thị trường tăng hay giảm, giá trị danh mục đầu tư vẫn ổn định so với tiêu chuẩn stablecoin.
Mantle Vault cung cấp dịch vụ rút tiền linh hoạt. Trong khi các khoản tiền được triển khai on-chain, người dùng không bị khóa vào các hợp đồng dài hạn. Thời gian nhận lại thông thường là T+2 hoặc T+3, có nghĩa là người dùng có thể tiếp cận tiền của họ trong vòng hai đến ba ngày.
Cuối cùng, vault được xây dựng dựa trên các giao thức đáng tin cậy, đặc biệt là tận dụng Aave. Là một trong những giao thức thanh khoản lớn nhất và được thử nghiệm nhiều nhất trong DeFi, Aave cung cấp cơ sở hạ tầng cấp tổ chức cần thiết để tạo ra lợi nhuận quy mô lớn.
Quy trình vận hành của Mantle Vault được thiết kế để giúp người dùng liền mạch, đồng thời thực hiện các hoạt động phức tạp trong nền.
Khi người dùng nạp USDT hoặc USDC vào Vault trên Bybit, giải pháp Sinh Lời Trên Chuỗi của nền tảng sẽ tổng hợp và triển khai các khoản tiền này. Sau đó, tài sản được kết nối hoặc phân bổ vào Mantle Mạng và Ethereum Mainnet.
Khi các quỹ được on-chain, lợi nhuận được tạo ra thông qua Aave bằng cách sử dụng các chiến lược trung hòa delta cụ thể. Cuối cùng, lợi nhuận thực nhận được thu thập và phân phối trở lại tài khoản Bybit của người dùng, tạo ra dòng thu nhập thụ động rảnh tay.
Cốt lõi hiệu suất của Mantle Vault nằm ở cách tiếp cận trung lập delta. Nói một cách đơn giản, trung lập với delta có nghĩa là chiến lược này được phòng ngừa rủi ro trước biến động giá của tài sản đang được sử dụng. Ngay cả khi giá của một tài sản được sử dụng trong chiến lược dao động, tổng giá trị của danh mục đầu tư tính theo USD vẫn ổn định.
Tín liệu dựa trên ba trụ cột tạo ra lợi nhuận:
lợi nhuận cung, là lãi suất do người vay trả trên giao thức Aave
ưu đãi staking, thường được chi trả trong quản trị hoặc token phần thưởng
đòn bẩy được kiểm soát rủi ro, thường được gọi là vòng lặp, nhân tiềm năng lợi nhuận mà không khiến vốn gốc gặp rủi ro thị trường định hướng
Aave được chọn làm nền tảng cho các chiến lược này vì tính thanh khoản sâu và tính bảo mật đã được kiểm chứng. Là một giao thức DeFi blue-chip, Aave có thể xử lý quy mô cần thiết cho một sản phẩm cấp doanh nghiệp như Mantle Vault.
Chiến lược USDe đại diện cho phần lợi nhuận cao của danh mục đầu tư. Quá trình này bắt đầu bằng cách chuyển đổi USDT hoặc USDC đã nạp của người dùng thành USDe, là đô la tổng hợp của Ethena. Sau đó, USDe được cung cấp cho thị trường Aave V3 trên Ethereum.
Người dùng kiếm được lợi nhuận từ hai nguồn trong chiến lược này: họ nhận được lợi nhuận cung gốc trên Aave do người vay trả và kiếm được ưu đãi Ethena, thường được phân phối dưới dạng điểm hoặc Sat.
Để tăng cường các lợi nhuận này, chiến lược này sử dụng looping, một quá trình đệ quy, theo đó giao thức cung cấp tài sản đảm bảo, vay và hỗ trợ các khoản vay. Điều này làm tăng hiệu quả sử dụng vốn và nhân APR được tạo ra từ lợi nhuận cơ sở.
Chiến lược này liên quan đến một luồng cụ thể: nạp stablecoin, chuyển đổi sang USDe (thông qua stake hoặc mua trên thị trường để tiết kiệm chi phí) và cung cấp tài sản cho Aave V3. APR dự kiến cho chiến lược này dao động từ khoảng 5% đến 11%. Thời gian rút tiền lên đến hai đến ba ngày, với công suất khoảng $600 triệu.
Chiến lược cung USDT/USDC tập trung vào thanh khoản và bảo tồn. Không giống như chiến lược đầu tiên ở trên, cách tiếp cận này liên quan đến việc cung cấp trực tiếp USDT hoặc USDC vào Aave V3 trên Ethereum. Không có chuyển đổi sang các tài sản khác, vì vậy điều này liên quan đến việc vận hành ít phức tạp hơn.
Việc xây dựng vị thế rất đơn giản: vault nạp USDT hoặc USDC và cung cấp trực tiếp cho các nhóm cho vay trên Aave V3. Mặc dù APR dự kiến thấp hơn, dao động từ khoảng 1,5% đến 3%, công suất lớn hơn đáng kể, ước tính khoảng $5 tỷ. Chiến lược này đảm bảo rằng một phần lớn kho vẫn có tính thanh khoản cao để tạo điều kiện thuận lợi cho việc nhận lại của người dùng.
Mantle Vault không chỉ đơn giản là chọn một chiến lược thay vì chiến lược kia. Thay vào đó, nền tảng này sử dụng khả năng quản lý danh mục đầu tư tích cực để phân bổ tiền một cách linh hoạt giữa hai lựa chọn. Mục tiêu là cân bằng lợi nhuận cao hơn do chiến lược USDe tạo ra với tính thanh khoản sâu và hồ sơ rủi ro thấp hơn của chiến lược cung trực tiếp.
Bằng cách duy trì số dư này, vault có thể cung cấp APR kết hợp hấp dẫn đáp ứng mục tiêu 7%–12% đồng thời đảm bảo rằng tiền của bạn vẫn an toàn. Sự kết hợp này cũng rất quan trọng đối với hiệu quả hoạt động, đảm bảo rằng việc rút tiền có thể được xử lý trong khung thời gian T+2 hoặc T+3 đã nêu, bất kể điều kiện thị trường.
Bảo mật là điều tối quan trọng đối với bất kỳ sản phẩm được bảo vệ vốn gốc nào. Mantle Vault dựa vào Aave, tiêu chuẩn ngành cho vay và hoạt động trên Ethereum Mainnet và Mantle Network an toàn. Mạng Tất Cả các hợp đồng thông minh liên quan đều được kiểm tra để đảm bảo tính toàn vẹn của mã.
Tuy nhiên, tính minh bạch liên quan đến rủi ro là điều cần thiết. Ngay cả khi được bảo vệ vốn gốc, rủi ro vẫn tồn tại trong hệ sinh thái DeFi. Rủi ro hợp đồng thông minh vẫn là một yếu tố, vì về mặt lý thuyết, các lỗi trong Aave hoặc mã Vault có thể xảy ra. Ngoài ra còn có rủi ro giao thức DeFi, đặc biệt liên quan đến chốt USDe hoặc thanh khoản của tài sản cơ sở.
Người dùng cũng cần biết về tắc nghẽn mạng; trong khi thời gian nhận lại mục tiêu là 2–3 ngày, việc tắc nghẽn nghiêm trọng trên mạng Ethereum có thể gây ra sự chậm trễ.
Cuối cùng, biến động lợi nhuận là có thể, vì APR đã nêu là ước tính dựa trên điều kiện thị trường và không cố định.
Kiếm crypto qua Mantle Vault trực quan và thân thiện với người dùng. Theo Dõi các bước sau để bắt đầu kiếm lợi nhuận:
1. Điều hướng đến trang chủ Bybit, tìm tab Earn trong thanh điều hướng và chọn Sinh Lời Trên Chuỗi.
2. Tìm kiếm các tài sản đủ điều kiện, cụ thể là USDT hoặc USDC. Tìm nút Stake Ngay và chọn Mantle Vault từ các tùy chọn sản phẩm có sẵn.
3. Nhập số tiền đăng ký mong muốn của bạn trên trang staking. Xem lại các điều khoản và xác nhận giao dịch bằng cách nhấp vào Stake Ngay.
4. Sau khi giao dịch được xác nhận, tiền của bạn sẽ được triển khai và bạn sẽ bắt đầu kiếm được APR 7–12%.
Mantle Vault được thiết kế dành cho nhiều đối tượng crypto. Nó phù hợp với những người nắm giữ stablecoin muốn có thu nhập thụ động vượt quá tỷ lệ tiết kiệm tiêu chuẩn, nhưng không muốn mạo hiểm vốn gốc. Nó cũng thu hút những người dùng cảm thấy thoải mái với khái niệm về các sản phẩm on-chain và thích cách tiếp cận thực tế hơn với DeFi.
Ngược lại, nó không phù hợp với những người dùng cần thanh khoản tức thì. Ngoài ra, các nhà giao dịch trong ngày hoặc những người có thể cần tiền ngay lập tức để nhận lệnh gọi ký quỹ nên tránh khóa tiền trong Mantle Vault, vì thời gian nhận lại thường mất từ hai đến ba ngày.
Mantle Vault đại diện cho một bước tiến quan trọng trong việc giúp các chiến lược DeFi nâng cao có thể tiếp cận được với nhà đầu tư trung bình. Bằng cách cung cấp quyền truy cập vào các chiến lược trung lập delta cấp doanh nghiệp thông qua một giao diện đơn giản, Bybit cho phép người dùng tối đa hóa sự tăng trưởng stablecoin mà không cần phải lo lắng về việc thực hiện thủ công.
Cân bằng bảo mật thông qua các cơ chế bảo vệ vốn gốc với lợi nhuận mục tiêu từ 7% đến 12%, Mantle Vault thu hẹp khoảng cách giữa tiết kiệm lợi nhuận thấp và giao dịch rủi ro cao.
Bạn đang tìm cách tối ưu hóa danh mục đầu tư crypto? Truy cập Bybit Sinh Lời Trên Chuỗi ngay hôm nay và stake với Mantle Vault để bắt đầu kiếm tiền!
#LearnWithBybit
Không spam. Chỉ có nội dung hấp dẫn và cập nhật ngành trong không gian tiền điện tử