Про ШІ
Показати більше
Швидко прочитайте статтю та отримайте огляд настроїв на ринку за 30 секунд!
Технічний аналіз (TA) — важливий компонент сучасної торгівлі. Цей термін стосується сукупності методів аналізу та індикаторів, що використовуються для прогнозування майбутніх рухів ринку на основі даних про ціни та обсяги торгів у минулому.
На фондовому ринку такі індикатори TA, як рівні підтримки та опору, лінії Боллінджера, графіки та ковзні середні, успішно використовуються протягом десятиліть. Багато криптотрейдерів застосовують однакові такі самі TA для прогнозування цін на криптовалюти. Проте через притаманні відмінності між акціями та криптовалютою, застосування цих методів безпосередньо до торгівлі криптовалютою може бути не таким простим, як здається.
У цій статті ми розглянемо, які поширені індикатори TA можуть працювати для криптовалют, принаймні з певними коригуваннями, а які можуть ввести в оману при застосуванні в унікальному світі криптовалют.
Ключові висновки.
Певні показники TA мають значну схожість у контексті фондового та криптовалютного ринків. До них належать рівні підтримки та опору, лінії Боллінджера та методики на основі обсягу, такі як середньозважена ціна за обсягом (VWAP) та профілі обсягу.
Фігури на графіках, ковзні середні та індекс відносної сили (RSI) можуть вимагати суттєвішого коригування, щоб відповідати реаліям криптовалютної торгівлі.
Рівні підтримки та опору — одна з ключових концепцій у TA. Рівень підтримки — це цінова точка, в якій очікується зупинка низхідного тренду, тоді як рівень опору — це цінова точка, в якій очікується завершення висхідного тренду активу. Трейдери витрачають значні зусилля на визначення ймовірних рівнів підтримки та опору для акцій або криптовалюти, враховуючи такі фактори, як індикатори перекупленості та перепроданості активу, згруповані ордери навколо певного цінового рівня, попередні максимуми й мінімуми, поведінка інституційних покупців тощо.
Рівні підтримки та опору можуть надати цінну інформацію як на фондовому, так і на криптовалютному ринку. Ці рівні часто є більш передбачуваними на фондовому ринку завдяки його більш усталеній природі, вищій ліквідності та значній участі інституцій. З іншого боку, вища волатильність криптовалютного ринку, активність китів, нижча ліквідність і чутливість до новин та онлайн-ажіотажу можуть зробити оцінені рівні підтримки та опору менш певними. Це особливо стосується альткоїнів із низькою капіталізацією, при цьому рівні підтримки та опору більш чітко виражені у таких провідних активів, як Bitcoin (BTC) та Ethereum (ETH).
Незважаючи на нижчу певність рівнів підтримки та опору в криптовалютній торгівлі, обидва ринки відповідають загальним правилам оцінювання цих рівнів, оскільки ними керує базова людська психологія.
Наприклад, упередженість щодо округлення чисел — це важливий фактор, що визначає рівень підтримки та опору. Це проявляється у чітких точках підтримки та опору навколо круглих чисел, наприклад, $70 000 за BTC. Оскільки багато інвесторів, особливо менш досвідчені роздрібні гравці, часто думають із точки зору круглих цифр, наприклад, я купую цей актив, коли він досягне $70 000, зазвичай є чіткий розподіл ордерів навколо цих точок. Шквал ордерів на рівні круглих або дуже близьких до них чисел зазвичай забезпечує підтримку ціни або опір їй.
Хоча рівні підтримки та опору застосовуються як до акцій, так і до криптовалют, використовуйте їх обережніше в криптовалюті, оскільки вони менш певні. Ставтеся до цих рівнів у криптовалютному TA більше як до зон підтримки та опору, ніж до точних точок.
Лінії Боллінджера — це основний показник TA, представлений трьома лініями, нанесеними на графік ціни. Середня лінія показує 20-періодну ковзну середню (MA) активу, тоді як верхня та нижня лінії представляють два стандартних відхилення вище та нижче MA відповідно.
Лінії Боллінджера можуть інформувати трейдера про кілька речей як на фондовому, так і на криптовалютному ринках. Наприклад, стискання ліній може свідчити про періоди зниженої волатильності. За словами винахідника індикатора Джона Боллінджера, ці періоди часто супроводжуються підвищеною волатильністю, тому стискання може сигналізувати про майбутнє збільшення турбулентності ринку. Такий спосіб використання ліній Боллінджера дуже поширений як на фондовому, так і на криптовалютному ринках, оскільки обидва мають цикли волатильності.
Ще один поширений спосіб використання ліній на обох ринках — це оцінювання ймовірності продовження тренду. Коли ціна пробиває верхню або нижню смугу, це сигналізує про продовження висхідного або низхідного тренду відповідно. Проте криптовалютний ринок більш схильний до хибних проривів, особливо в періоди низької волатильності та значної торгової активності китів.
Великі гравці — інституційні інвестори в акціях і кити у криптовалюті — часто використовують стратегії, засновані на обсягах. Їх можна аналізувати за допомогою таких інструментів ТА, як середньозважена ціна за обсягом (VWAP) та різні показники профілю обсягу.
VWAP показує середнє співвідношення ціни до загального обсягу торгів активом. Профілі обсягу — це група індикаторів TA, які зазвичай показують розподіл обсягу торгів за ціновими рівнями.
Криптовалюти та акції з високою ринковою капіталізацією часто демонструють схожість при аналізі з використанням показників на основі обсягу. Наприклад, така криптовалюта, як Bitcoin, та такі акції, як Apple (AAPL), можуть консолідуватися поблизу своєї VWAP. Також прорив вище VWAP і збільшення обсягу торгівлі можуть сигналізувати про бичачу активність китів або інституційну активність і продовження висхідного тренду.
Фігури ТА — це візуальні утворення на цінових графіках, які відображають психологію трейдерів і допомагають передбачити потенційні майбутні рухи цін на основі історичної поведінки. Для позначення розвороту або продовження тренду використовується багато фігур, як і двосторонні моделі, які вказують на рух цін у будь-якому напрямку. Нижче наведено популярні або поширені фігури:
Фігури розвороту: голова та плечі, клини, подвійний верх і подвійний низ
Фігури продовження: зростаючі та спадні трикутники, вимпели та прапори
Двосторонні фігури: симетричні трикутники та прямокутники
Майте на увазі, що та сама фігура може інтерпретуватися як розворот/продовження або як двосторонній сигнал залежно від таких контекстуальних факторів, як обсяг торгів і волатильність.
Висока та добре структурована інституційна активність на фондовому ринку підвищує ймовірність завершення фігур. Натомість на криптовалютному ринку фігури можуть часто давати збій через вплив новин та онлайн-ажіотажу, маніпуляцій китів, низьку ліквідність, раннє використання фігур торговими ботами та відсутність чітко визначеної інституційної активності. Тому криптотрейдерам рекомендується чекати підтвердження фігур в очікуваному напрямку та використовувати допоміжні сигнали, такі як дані про обсяг та інші індикатори TA.
Ковзне середнє — це показник TA, який показує середню ціну за певну кількість минулих періодів. Його найпростіша форма, просте ковзне середнє (SMA), ґрунтується на незваженому усередненні минулих періодів.
Трейдери використовують кілька більш просунутих середніх, де експоненціальна ковзна середня (EMA), ймовірно, є найпоширенішою. EMA ґрунтується на процесі зважування, який надає більшої ваги новішим періодам даних.
На фондовому ринку 50-денна та 200-денна ковзні середні — досить надійні індикатори тренду. Інституційні та роздрібні інвестори поважають ці показники, використовуючи їх для оцінювання тенденцій і планування своїх дій. Проте у криптовалюті MA часто набагато менш надійні через такі фактори, як вища волатильність, нижча ліквідність, більша схильність роздрібних трейдерів до емоцій і ажіотажу, нижча інституційна активність і поширеність прихильників короткострокових стратегій з високим ризиком. У результаті ціни на криптовалюту можуть різко коливатися далеко за межі ковзних середніх, іноді кілька разів протягом одного дня.
МА все ще можуть давати обґрунтовані сигнали криптотрейдерам, але їх слід використовувати з певними коригуваннями. Ковзні середні (MA) у криптовалюті доцільно розглядати як загальні зони підтримки та опору, а також використовувати більші часові діапазони (наприклад, щоденні або тижневі) для кращої точності.
Індекс відносної сили (RSI) — це основний індикатор TA, який використовується для оцінювання перекупленості чи перепроданості активу.
Значення RSI коливається між 0 і 100: нижче 30 означає перепроданий актив, а понад 70 сигналізує про надмірну активність покупців.
RSI досить добре працює на фондовому ринку, особливо для акцій компаній з великою капіталізацією та високим обсягом торгів, але застосовність цього індикатора на криптовалютному ринку менш певна.
RSI криптовалюти часто залишається в зоні перекупленості або перепроданості протягом тривалого часу. Наприклад, альткоїн, ціна якого зростає через ажіотаж, може довго залишатися вище 70 RSI, постійно просуваючись і залучаючи все більше індивідуальних трейдерів, які женуться за гігаприбутками.
Тому, якщо ви плануєте використовувати RSI для торгівлі криптовалютою, обов’язково перевірте його сигнали за допомогою інших індикаторів і враховуйте ширший контекст.
Використання усталених методів TA може значно покращити торгівлю криптовалютою. Однак не всі методи добре працюють на ринку криптовалют.
Хоча ви можете успішно використовувати рівні підтримки та опору, лінії Боллінджера та індикатори на основі обсягу в криптовалюті з певними адаптаціями, фігури на графіку, MA та RSI потребують суттєвіших коригувань. Ви навіть можете виключити їх зі свого інструментарію активного аналізу. У будь-якому випадку, для обґрунтування торгових дій завжди доцільно поєднувати кілька індикаторів і використовувати інші контекстні дані.
#LearnWithBybit
Ніякого спаму. Лише маса корисного контенту та новини криптогалузі.