Про ШІ
Показати більше
Швидко прочитайте статтю та отримайте огляд настроїв на ринку за 30 секунд!
Інверсні безстрокові контракти пропонують криптотрейдерам унікальний спосіб спекулювати на рухах цін у криптовалютах, не зберігаючи базовий актив у стейблкоїнах, таких як USDT і USDC. Ці контракти деноміновані в базовій валюті (наприклад, BTC) і дозволяють трейдерам брати участь на ф’ючерсних ринках з кредитними позиціями.
Наразі безстрокові ф’ючерси домінують на ринку криптовалютних деривативів. За даними CoinGlass, 31 жовтня 2024 року безстроковий торговий обсяг Bitcoin становив $18,2 мільярда, що значно перевищує обсяг спотової торгівлі понад $2 мільярди.
Ключові висновки:
Інверсні безстрокові контракти деноміновані в базовій криптовалюті, такій як BTC.
Трейдери криптовалюти часто використовують інверсні безстрокові контракти для хеджування або отримання прибутку від руху цін.
Стратегії управління ризиками, як-от стоп-лос і визначення розміру позиції, є важливими інструментами для торгівлі інверсними безстроковими контрактами.
Інверсні безстрокові контракти — це тип ф’ючерсного контракту, який використовується на ринках криптовалютних деривативів. Вони відрізняються від традиційних ф’ючерсних контрактів, які часто вимагають застави фіатних або стейблкоїнів. Інверсні безстрокові контракти деноміновані та розраховуються в базовій криптовалюті, такій як Bitcoin (BTC) або Ether ETH). Ця унікальна структура дозволяє трейдерам криптовалюти спекулювати на ціні криптовалюти без використання стейблкоїну, наприклад USDT, як застави.
Наприклад, трейдер, який використовує інверсний безстроковий контракт BTCUSD, може спекулювати на ціні Bitcoin в USD (долари США), забезпечуючи при цьому свою позицію в BTC. Якщо угода є прибутковою, прибутки виплачуються в Bitcoin, тобто трейдери можуть безпосередньо збільшити свої активи Bitcoin. Bybit пропонує інверсні безстрокові контракти та дозволяє трейдерам використовувати Bitcoin та altcoin як базову валюту.
Трейдери криптовалюти надають перевагу інверсним безстроковим контрактам з кількох причин:
Потенціал хеджування: Трейдери, що володіють криптовалютою, можуть хеджувати від падіння цін, скорочуючи актив.
Торгівля кредитним плечем. Інверсні безстрокові контракти пропонують кредитне плече, що дозволяє трейдерам займати більші позиції з меншим початковим капіталом.
Виплати за криптовалюту: Прибуток виплачується в базовій криптовалюті, що ідеально підходить трейдерам, які прагнуть збільшити свої криптохолдинги.
Інверсні безстрокові контракти функціонують як тип ф’ючерсного контракту без дати закінчення терміну дії. На відміну від лінійних ф’ючерсів, інверсні безстрокові контракти не потрібно переводити, що дозволяє трейдерам зберігати позиції безстроково. Нижче визначено ключові елементи в роботі цих контрактів.
Базова валюта: Валюта контракту, як правило, торгують активами (наприклад, BTC).
Основний актив: Актив, відстежуваний контрактом, як-от Bitcoin (BTC) у контракті BTCUSD.
Ринкова ціна: Ринкова ціна базового активу в режимі реального часу, що використовується для визначення прибутків або збитків.
Кредитування: Дозволяє трейдерам займати більші позиції з меншою кількістю застави.
Комісії. Окрім торгових комісій, розмір комісії за фінансування збалансовує довгі та короткі позиції, стимулюючи трейдерів на основі ринкових умов.
Розмір ордера: Зазвичай для інверсних контрактів є мінімальний розмір ордера. Перш ніж укладати угоди, обов’язково перевірте ці мінімуми. Наприклад, Bybit має мінімальний розмір ордера $1 за контракт.
Безстроковість: Інверсні безстрокові угоди не мають терміну дії, що дає трейдерам гнучкість щодо того, коли закрити позицію.
Інверсні безстрокові контракти також мають інверсний механізм ціноутворення. Наприклад, у інверсному контракті BTCUSD, коли ціна BTC зростає в USD, для досягнення рефератної вартості контракту потрібно менше BTC, що впливає на динаміку прибутку та збитку.
Інверсні безстрокові контракти відрізняються від лінійних безстрокових контрактів як у механізмах структури, так і в механізмах розрахунку. Нижче наведено коротке порівняння:
Наразі Bybit підтримує дев’ять (9) інверсних безстрокових контрактів і має щоденний торговий обсяг майже $1 млрд. Її біржа пропонує конкурентні комісії, починаючи з 0,0200% для мейкерів і 0,0550% для тейкерів.
Bybit забезпечує просту у навігації платформу для торгівлі інверсними безстроковими контрактами. Ось покрокова інструкція щодо початку:
Зареєструватися або увійти: Почніть зі створення акаунта Bybit (або ввійдіть, якщо у вас його вже є).
Депозитні кошти: Переконайтеся, що у вашому акаунті є базова валюта (наприклад, BTC або ETH). Перемістіть BTC або ETH з гаманця або з іншої платформи, якщо це необхідно.
Виберіть режим маржі: Регулярні користувачі можуть вибирати між ізольованою маржею або крос-маржею, тоді як професійні трейдери можуть вибрати портфельну маржу.
Виберіть інверсний безстроковий контракт: Перейдіть до розділу Деривативи та виберіть інверсний безстроковий контракт, наприклад BTCUSD
Виберіть кредитне плече: Відкоригуйте кредитне плече, з яким вам зручно. Bybit дозволяє гнучкі налаштування кредитного плеча для інверсних контрактів, щоб ви могли визначити рівень ризику.
Розмістити ордер: Виберіть ринковий або лімітний ордер за допомогою торгового інтерфейсу Bybit. Введіть розмір контракту та виберіть Купити або Продати.
Стежте за позицією: Після відкриття позиції слідкуйте за нею в розділі Відкриті позиції. Bybit пропонує відстеження P&L у режимі реального часу, що допомагає вам за потреби змінити позицію.
Закрити позицію: Коли будете готові, закрийте позицію з торгової панелі. Ваш прибуток або збиток буде реалізовано в BTC.
Розрахунок прибутку та збитків у інверсному безстроковому контракті є простим, але відрізняється від способу лінійних контрактів. Врахуйте такі змінні:
Кількість контракту = Q
Середня ціна входу = E
Ціна останньої угоди = L
Для довгих позицій P&L розраховується таким чином:
P&L = Q × [(1/E) − (1/Л)]
Наприклад, ви купуєте 100 Q (для пари BTCUSD) за середньою ціною (E) $10 000 і продаєте за $12 000 (L).
Прибуток = 100 × [(1/10 000) − (1/12 000)]
= 100 × (0,0001 − 0,000083333)
= 100 × 0,000016666
=0,001667 BTC
Для коротких позицій P&L розраховується таким чином:
P&L = Q × [(1/L) − (1/E)]
Якщо ви купуєте 100 Q (для пари BTCUSD) за середньою ціною (E) $10 000 і продаєте за $8000 (L), P&L розраховується таким чином:
P&L = 100 × [(1/8000) − (1/10 000)]
= 100 × (0,000125 − 0,000125)
= 100 × 0,000025
= 0,0025 BTC
Нижче наведено деякі ризики, пов’язані з торгівлею інверсними криптовалютними безстроковими контрактами.
Нестабільність ціни. На ринку криптовалюти трапляються різкі коливання, які потенційно можуть усунути залучених трейдерів.
Механізми ставки фінансування: Регулярні виплати за ставками фінансування можуть несподівано збільшити торгові витрати. Тому трейдери повинні постійно контролювати ці структури ставок фінансування та керувати ними.
Кредитування: Це — меч з двома контрактами, який може створювати або ламати трейдерів. Високе кредитне плече експоненціально помножує потенційні прибутки та збитки
Ліквідація. Кредитування та волатильність можуть призвести до втрати маржі трейдерами.
Визначення розміру позиції: Не займайте позиції з великими розмірами відносно балансу вашого акаунта.
Ордери стоп-лосу: Розмістіть ордери стоп-лосу, щоб запобігти надмірним втратам, які можуть виникнути внаслідок раптових коливань цін.
Постійний моніторинг: Ринки криптовалюти працюють 24/7, і потрібно уважно стежити за рухами цін. Використовуйте сповіщення та інструменти відстеження.
Інверсна платформа Bybit для безстрокових ф’ючерсів пропонує високу ліквідність і передові торгові інструменти для деривативів криптовалюти. Наш зручний інтерфейс підтримує ефективне управління позицією та конкурентні комісії. Однак трейдери повинні розуміти, що ці інструменти несуть значні ризики, зокрема потенційну втрату капіталу в результаті ліквідації та нестабільності ринку.
Належне управління ризиками має вирішальне значення. Використовуйте стоп-лоси та уникайте перевищення позицій. Почніть з малих розмірів позицій і підтримуйте достатній буфер маржі. Ніколи не ризикуйте більше, ніж ви можете собі дозволити втратити. Ви можете реалізувати свої стратегії на демоакаунті Bybit без фінансових ризиків, даючи вам змогу дізнатися про особливості платформи та динаміку ринку.
#LearnWithBybit
Ніякого спаму. Лише маса корисного контенту та новини криптогалузі.