Про ШІ
Показати більше
Швидко прочитайте статтю та отримайте огляд настроїв на ринку за 30 секунд!
Форекс-трейдинг надзвичайно популярний серед інституційних і роздрібних інвесторів завдяки великій ліквідності, гнучкості та здоровому потенціалу для прибутків. Останніми роками криптовалютна традинг з’явився як ринок з високим ризиком/високим доходом, на якому трейдери можуть почати роботу з скромного капіталу та все ще отримати значний прибуток.
Як торгове середовище — форекс, так і криптовалюта — працюють у менш централізованих і регульованих форматах, ніж на фондовому ринку. Це означає, що вони не видаються центральним органом влади, таким як уряд, тому жодна організація не має контролю над ринком. Однак характер їхньої відповідної децентралізації відрізняється, а ринок форексу, який є частиною традиційної фінансової екосистеми, відносно більш регламентований, ніж криптовалюта.
За останні кілька років рівень регулювання торгівлі криптовалютою зростає, що робить цей клас активів привабливішим для інвесторів, які хочуть залишатися в межах регульованого середовища. Зі зростанням регулювання криптовалюти та середовища Forex з незначним регулюванням (принаймні порівняно з ринком акцій), відмінності між цими двома популярними ринками тепер ще ослабленіші, ніж будь-коли раніше.
Такі події змушують багатьох інвесторів допитуватися щодо того, який із цих двох ринків, форекс або криптовалюта, може забезпечити кращий прибуток і відповідати їхнім інвестиційним цілям. У цій статті ми прагнемо відповісти на ці фундаментальні запитання.
Ключові висновки:
Forex означає мережу децентралізованих міжнародних позабіржових (OTC) ринків, де торгуються фіатні валютні пари.
Порівняно з криптовалютною торгівлею, форексна торгівля має дещо більш регульований ринок, більшу ліквідність, вищі коефіцієнти кредитного плеча, вищі бар’єри для входу, більш зріле торгове середовище та, як правило, більш складну установку для початківців.
Вибір між криптовалютою та форексними інвестиціями в кінцевому підсумку залежить від уподобань та досвіду трейдера. Однак зазвичай рекомендується, щоб ці класи активів були включені до добре диверсифікованого портфеля.
Форекс (іноземна біржа) — це найбільш ліквідний фінансовий ринок у світі, що дає змогу торгувати парами національних фіатних валют, як-от долар США (USD), євро (EUR), канадський долар (CAD), сінгапурський долар (SGD), шведська крона (SEK), японський єн (JPY) тощо. Торгівлі та позиції на ринку форексу виражаються парами валют (наприклад, USD/EUR), причому перший клікер називається базовою валютою, а другий — валютою котирування. Ціна пари форексу показує, скільки валюти котирування вам потрібно сплатити, щоб купити одну одиницю базової валюти. Наприклад, лістинг у USD/EUR 0,9 означає, що для купівлі одного долара США вам потрібно буде сплатити 90 євро центів.
Форексний ринок має найвищу ліквідність на всіх фінансових ринках, де щоденні торгові обсяги перевищують $7 трильйонів. На відміну від фондового ринку, який працює в умовах централізованого та суворо регульованого середовища бірж, біржа — це децентралізований міжнародний ринок, на якому угоди здійснюються у форматі OTC між учасниками ринку, як-от брокери, центральні банки, комерційні банки, бюро обміну валют та інші фінансові організації. Роздрібні трейдери зазвичай використовують послуги форекс-брокерства для участі на ринку. Хоча до ринків форексу застосовується певний рівень регулювання, він менш суворий і деталізований, ніж нормативна база, що регулює фондовий ринок.
Більшість угод на форексі відбувається на чотирьох основних біржових ринках: Сідней, Токіо, Лондон і Нью-Йорк. Кожен ринок працює з понеділка по п’ятницю приблизно в робочий час місцевого часу. Їхній робочий час розроблений таким чином, щоб під час торгівлі в одному місці він починає роботу на наступному великому ринку, забезпечуючи, щоб загальний міжнародний ринок форексу залишався доступним цілодобово з понеділка по п’ятницю. Ринок не працює в жодному з його місць по суботах і неділях.
На ринку форексу є сім основних валютних пар (або «масштабних»):
євро та долар США: EUR/USD
долар США та японський єн: USD/JPY
Британський фунт і долар США: GBP/USD
У доларах США та Швейцарії: USD/CHF
Австралійський долар і долар США: AUD/USD
долар США та канадський долар: USD/CAD
долар Нової Зеландії та долар США: NZD/USD
Перші чотири з них є традиційними основними парами, тоді як останні три часто називаються торговими парами, оскільки вони представляють країни, національні валюти яких чутливі до коливань цін на товари.
Понад 80% усієї форексної угоди зосереджено в цих семи основних парах.
Криптовалютна торгівля передбачає купівлю та продаж криптовалют через спеціальні платформи централізованої біржі (CEX) та децентралізованої біржі (DEX). Близько 85–90% криптоторгівлі відбувається на CEX. Ринок криптовалюти децентралізований, і має навіть нижчі норми, ніж ринок форексу. Однак останні роки регуляторні органи по всьому світу посилили свій контроль за криптовалютами та криптоторгівлею.
Ринки криптовалюти характеризуються високою волатильністю, що представляє як покращені можливості повернення, так і підвищені ризики. Найвища у світі криптовалюта, Bitcoin (BTC), станом на 22 жовтня 2024 року утримує понад половину (приблизно 54%) від всієї криптовалютної ринкової капіталізації. Це також другий за щоденним торговим обсягом актив криптовалюти [за стейблкоїном Tether (USDT). Інші популярні криптовалюти з високим капіталом і активними торгами включають Ethereum (ETH), Solana (SOL), BNB (BNB), XRP (XRP) і USD Coin (USDC).
Як форекс, так і криптовалютні ринки працюють 24 години на добу, що забезпечує гнучку торгівлю в усіх географічних часових поясах. Однак одна відмінність полягає в тому, що форекс працює лише з понеділка по п’ятницю, тоді як ринки криптовалюти доступні цілодобово.
Відомо, що на обох ринках є можливості торгівлі з кредитним плечем. Однак типові коефіцієнти кредитного плеча вищі у форексі. Звичайні коефіцієнти кредитного плеча, що пропонуються популярними криптовалютними біржами, коливаються від 5x до 100x. Також може бути доступне кредитне плече понад 100x, але менш поширене. На відміну від цього, кредитне плече у форексі зазвичай становить від 20x до 400x, а деякі брокери пропонують коефіцієнти до 5000x.
Форекс і криптовалюта популярні серед інвесторів, які не соромляться ризиків. Ті, хто схильний до спекуляції з високим рівнем ризику, можуть знайти багато можливостей на обох цих ринках. У той же час, не враховуючи ризики, що посилюються високими резервними кредитами форексу, криптовалюти мають більший ступінь волатильності ціни, ніж форексні пари. Якщо вам подобається активна спекулятивна торгівля, волатильність ціни криптовалюти та круте кредитне плече Forex можуть задовольнити ваші потреби. Однак, фекс-пари є помітно менш мінливим варіантом за відсутності використання кредитного плеча.
На відміну від фондового ринку, як форекс, так і криптовалютна торгівля здійснюються в децентралізованих торгових середовищах. Переважна більшість біржових угод відбувається через децентралізовані ринки OTC, тоді як самі криптовалюти відомі на основі принципу децентралізації, який лежить в основі роботи блокчейн-мереж — платформ, на яких випускаються та розповсюджуються криптовалюти та токени.
Існує фундаментальна різниця в характері активів, що торгуються на цих двох ринках. Форексна торгівля передбачає фіатні валюти, видані урядами та гарантовані ними. Криптовалютна торгівля включає цифрові валюти, видача, операції та вартість яких гарантуються за допомогою функціональних можливостей блокчейн-мереж або децентралізованих програм на основі блокчейну (DApps). У практичному сенсі життєздатність торгівлі криптовалютою також значно залежить від операційного стану та резервів, що підтримуються провідними криптообмінами.
Хоча, як відомо, форекс регулюється менш, ніж фондовий ринок, брокери форексу та інші організації, що беруть участь у форексному ринку, все одно повинні відповідати різним вимогам до кваліфікації. Наприклад, у США брокери повинні бути зареєстровані в Комісії з торгівлі ф’ючерсними товарами (CFTC) і виконати інші вимоги.
На відміну від цього, ринок криптовалюти значно менший. Однак це змінюється з дедалі більшою увагою до регуляторних органів, таких як Комісія з цінних паперів і бірж США (SEC) та інші регуляторні органи по всьому світу. У США SEC оголосила деякі криптовалюти цінними паперами, потенційно запроваджуючи їх у тій самій нормативній базі, що й акції — фінансові продукти, які значно регулюються, ніж форекс.
Торгові обсяги Forex значно вищі, ніж на ринку криптовалюти. Станом на кінець 2024 року форекс має типові добові обсяги понад $7 трильйонів, тоді як добовий оборот всього криптовалютного ринку становить близько $110 мільярдів. Нижча ліквідність на ринку криптовалют є однією з ключових причин його вищої волатильності.
Forex також є набагато більш зрілим ринком порівняно з криптовалютою. Перші випадки торгівлі фіатними валютами датуються багатьма століттями, а сучасна активна валютна торгівля розпочалася на початку 1970-х років, коли долар США та інші основні національні валюти перейшли на безплатний обмінний курс. На відміну від цього, перші торгові платформи з криптовалютою, Bitcoinmarket.com і Mt.Gox, були запущені лише в 2010 році, що робить криптовалютну торгівлю відносно молодим ринком лише у віці 14 років.
Основні плюси торгівлі форексом через криптовалютну торгівлю включають більшу стабільність руху цін, набагато вищу ліквідність, дещо суворіший регуляторний захист і більш встановлений ринок, що дозволяє трейдерам застосовувати перевірені стратегії та підходи.
У той же час, Forex має певні недоліки та ризики, пов’язані з ним. До них належать круте кредитне плече, яке може бути міновим полем для недосвідчених трейдерів або тих, хто може переоцінити свій досвід; менше торгових днів порівняно з ринками криптовалюти, що може не задовольнити потреби воїнів на вихідних; і нижча різноманітність в продуктах/активах, що пропонуються, оскільки основна частина біржової торгівлі зосереджена в семи основних парах. Решта торгового обсягу форексу пов’язана з незначними парами (тим, що стосуються торгівлі між EUR, GBP, CHF і JPY, наприклад EUR/JPY або GBP/EUR) і екзотичними парами (тим, що включають USD, EUR, GBP, CHF або JPY з одного боку та валюту меншого об’єму, як правило, з економіки, що розвивається, або меншого об’єму, з іншого боку).
Ключові перспективи торгівлі криптовалютою включають більший потенційний дохід через високу волатильність, ринок 27/4, відносно низькі бар’єри для входу та широкий вибір активів.
Однак така ж підвищена волатильність, яка може забезпечити ступінчасті прибутки, також підвищує загальний ризик торгівлі криптовалютами. Інші мінуси криптовалюти включають менш зрілий ринок, що робить встановлені торгові стратегії більш невизначеними з точки зору їхньої ефективності; меншого рівня ліквідності; регуляторної невизначеності та потенціалу злому на платформах блокчейну.
Forex може бути придатним для трейдерів, які хочуть використовувати встановлений ринок зі значною ліквідністю. Це також може забезпечити більш стабільне торгове середовище, ніж для торгівлі криптовалютою, особливо якщо ви обережні з великими кредитами, що пропонуються.
Багато трейдерів також віддають перевагу поєднанню торгівлі форексом з іншими класами активів для диверсифікації своїх портфелів. Для таких користувачів Bybit пропонує акаунт MT5 — єдиний акаунт зі змішаними активами, який можна фінансувати за допомогою стейблкоїну USDT, а потім використовувати для торгівлі показниками форексу, товарів і основного фондового ринку у форматі контрактів для різниці (CFD).
До 8 листопада 2024 року нові користувачі Bybit MT5 також матимуть право брати участь у кампанії Gold&FX Quest. Згідно з правилами гасла, нові користувачі повинні внести депозит і торгувати всього 100 USDT, щоб отримати шанс виграти понад 1000 USDT призів.
Криптовалюти підходять для трейдерів, які віддають перевагу стратегіям високого ризику/повернення для максимального збільшення прибутку в нестабільному середовищі. Через децентралізований характер і низький рівень регулювання ринок криптовалюти також має низькі бар’єри для входу, що робить його придатним для тих, хто починає з обмеженим капіталом. Різноманітність активів, що торгуються, також величезна, адже станом на жовтень 2024 року існує близько 15 000 криптовалют і сотні провідних, що пропонуються на основних CEX.
Наприклад, станом на кінець жовтня 2024 року на Bybit доступно понад 600 криптовалютних пар, безумовно багатший сорт, ніж сім основних компаній, близько 20 неповнолітніх і менше ніж 100 екзотичних пар. Bybit також пропонує широкий спектр опціонів на торгівлю криптоактивами через спотовий ринок і різні деривативи, як-от стандартні ф’ючерси, безстрокові ф’ючерси та опціони.
Попри те, який ринок більше підходить для початківців, деякі фактори вказують на напрямок криптовалюти. По-перше, хоча ринки криптовалюти більш нестабільні, форексні ринки мають значно вищі кредитні можливості, що може створити набагато більш ризикований сценарій для недосвідченого трейдера. Ринок криптовалюти також має нижчі бар’єри для входу, зазвичай нижчі мінімальні вимоги до початкового депозиту та можливість зареєструвати акаунт безпосередньо на торгових платформах (наприклад, CEX) без брокера. Простіше початкове налаштування також підходить для початківців.
Як форекс, так і криптовалютна торгівля мають свої унікальні переваги. Зрештою, вибір між ними залежить від вашого підходу до управління ризиками, знайомості з кожним ринком, способу торгівлі, загального торгового досвіду, схильності до кредитного та довгострокового інвестиційних цілей. Однак зауважте, що найкращі трейдери зазвичай диверсифікують свої портфелі та намагаються використовувати різні класи активів. Отже, питання про те, який з цих двох ринків кращий, а як змішати та поєднати інвестиції, зокрема форекс і криптовалюту, може бути не питанням.
#LearnWithBybit
Ніякого спаму. Лише маса корисного контенту та новини криптогалузі.