Stargate Finance (STG): повністю компоновуваний міст для нативних активів

Децентралізовані криптовалютні біржі стають все більш популярними серед криптоінвесторів, які хочуть, щоб кожна транзакція була на 100% анонімною та безпечною. 

За останні кілька років децентралізоване фінансування (DeFi) швидко зросло, що призвело до збільшення децентралізованих криптовалютних бірж, що додало на платформах більш індивідуалізовані переваги, щоб відрізнити себе від змагань. Серед найбільш амбіційних проєктів — Stargate Finance — нативний мост активів, створений LayerZero Labs. Нижче наведено докладний посібник із Stargate Finance та його багатьох переваг.

Що таке Stargate Finance?

Stargate Finance — це децентралізований криптовалютний біржа з сучасними функціями, спрямованими на створення повністю складного нативного мосту активів. Як протокол транспортування ліквідності, платформа дає користувачам змогу додавати ліквідність до різних пулів, стейк-активів і переказувати нативні активи.

Користувачі криптовалюти також можуть керувати токенами. Коли користувач торгує власним активом, він отримує можливість керувати біржею фінансів Stargate. Якщо вони хочуть використовувати платформу, вони повинні під’єднати свій гаманець до біржі. Команда, що стоїть за біржею, забезпечила, щоб формат і формат платформи було простим як для нових, так і для досвідчених інвесторів.

Stargate Finance зосереджується головним чином на стейблкоїнах, що знижує ризик втрати значної суми грошей, оскільки їхня ціна прив’язана до стабільного активу. Користувачі також можуть отримувати високі прибутки за допомогою єдиних пулів ліквідності, а також розширених можливостей фермерства. Незважаючи на те, що Stargate Finance започаткувала LayerZero Labs, це вважається громадським проєктом. Фактично, біржа спрямована на забезпечення користувачам повної прозорості за допомогою документів і інформаційних документів, які розглядають будь-які потенційні проблеми.

Історія фінансування Stargate

Stargate Finance започаткувала LayerZero Labs у березні 2022 року. LayerZero існує як протокол сумісності омніхаїну. 15 березня Stargate Finance було запущено на головній мережі як перший кросчейн-програму. 0xMaki, популярний розробник криптовалюти, приєднався до команди в LayerZero того ж дня.

Мета Stargate — переконатися, що перекази кросчейнової ліквідності можна здійснювати одноразово без жодних проблем. Платформа полегшує обмін в один клік практично будь-якого активу, доступного в будь-якому ланцюжку. Свопи можуть відбуватися з усіма активами, знайденими в інших мережах.

Вирішення місткової трилеми

Stargate Finance був розроблений спеціально для вирішення місткової трилеми. При розгляді традиційних мостів, які з’єднують два блокчейни, використовується методика, відома як зламана ліквідність, яка вимагає підтримки окремих пулів для різних токенів, які налаштовані на з’єднання. Під час використання зламаної схеми кожен окремий ланцюжок зберігає власний пул ліквідності, що є складним способом для чогось, що має бути простим.

Щоб вирішити цю проблему, необхідно використовувати єдину техніку ліквідності, яка дає змогу депозитами та виведенням із кількох блокчейнів походити з одного пулу ліквідності. Кожне з’єднання надходить до одного пулу. Однак ця перевага недоступна безкоштовно, і це призводить до додаткових труднощів.

Основна проблема єдиної ліквідності — забезпечення миттєвої гарантованої остаточності транзакцій. Припустімо, кілька транзакцій виводять кошти з одного пулу ліквідності одночасно. Важливо, щоб пул ліквідності мав достатньо коштів для покриття всіх цих транзакцій. Якщо пул вичерпаний до завершення транзакцій, переваги спільного пулу ліквідності стають несуттєвими.

Функція, яка дозволяє Stargate розв’язувати місткову трилему, — це LayerZero через здатність належним чином передавати інформацію. Він допомагає поєднати ліквідність кожного блокчейна, тим самим підвищуючи ефективність усього пулу. Завдяки LayerZero користувачі Stargate можуть забезпечувати ліквідність на одному блокчейні, після чого алгоритм розподіляє частини ліквідності на інші пов’язані блокчейни. Процес вирішує трилему, забезпечуючи миттєву гарантовану остаточність, транзакції з нативними активами та єдину ліквідність.

Миттєвий гарантований кінцевий результат

Якщо трансакції успішно виконано з блокчейну джерела, миттєва гарантована остаточність гарантує, що кошти будуть в ланцюжку призначення. Метод досягається за допомогою механізму замка + м’ята та спалювання + зменшення суми, в якому активи видобуваються безпосередньо на блокчейні призначення.

У цьому сценарії активи не можуть повернутися до блокчейну джерела, оскільки їх там не було створено. Недоліком цієї методики є те, що користувачі отримають те, що відоме як синтетичний актив. Цей актив потрібно обміняти на той, який ви мали отримати, перш ніж його можна буде використати.

Транзакції з нативними активами

Транзакції з нативними активами відбуваються, коли нативні активи безпосередньо обмінюються, а не конвертуються в обгорнені активи, що вимагає додаткових обмінів, щоб ви отримали актив, який ви мали намір купити. 

Деякі кросчейн-мости працюють, щоб випускати облігації, коли ліквідність занадто низька. Наприклад, Multichain, раніше відомий як Anyswap, надає будь-який USDC користувачам, які переказують USDC, коли його ліквідність недостатня. У цій ситуації транзакції з нативними активами жертвуються миттєвою гарантованою кінцевою точкою, оскільки користувач повинен мати додатковий рівень довіри з Multichain. Крім того, USDC відмовляється купувати будь-якуUSDC.

Єдина ліквідність

Якщо транзакції з нативними активами та миттєва гарантована кінцева точка повністю гарантуються, пул ліквідності потрібно буде створити між кожною парою блокчейнів, якщо алгоритм динамічного розподілу не використовується. Єдина ліквідність визначає, чи можна однаково використовувати ліквідність на обох ланцюгах. Загальна кількість різних пулів, які потрібно сформувати, залежить від кількості блокчейнів, з яких відбуваються транзакції. Більше блокчейнів дорівнює більшій кількості пулів, що значно знижує ефективність капіталу.

Дельта-алгоритм

Для вирішення місткової трилеми платформа Stargate використовує передовий міжчейновий механізм містка, а також алгоритм балансування, який називається алгоритмом дельта. У разі поєднання цих двох механізмів можлива кросчейн-ліквідність і перекази нативних токенів.

Кросчейн-мости дозволяють користувачам надсилати повністю нативні активи в окремі блокчейни, не вимагаючи створення проміжних токенів. Ці транзакції також можуть відбуватися без амортизації композитності або сумісності.

Пам’ятайте, що кросчейн-мости працюють завдяки єдиному пулу ліквідності, спільному між кількома ланцюгами, що означає, що кожен міст матиме миттєву гарантовану остаточність, не буде можливості для повернення трансакцій і достатньо ліквідності, щоб переконатися, що всі трансакції успішно виконано.

Як працює фінансовий відділ Stargate?

Надсилання активів з однієї криптовалютної мережі до іншої є поширеною проблемою блокчейнів. Stargate Finance було створено в протоколі сумісності омніхаїну LayerZero, щоб спростити процес відправлення активів з однієї мережі в іншу.

Stargate Finance хоче мати єдині пули ліквідності, доступ до нативних активів і повністю гарантоване місце призначення коштів, які будуть включені в кожен міст.  Платформа в основному використовується для передачі активів між блокчейнами у співвідношенні 1:1, а це означає, що користувачі можуть обмінювати USDT з блокчейну Solana на USDT з ланцюга BNB.

Stargate Finance також створив власний токен STG, щоб розширити свої функції та пропозиції. Окрім нативних свопів, Stargate Finance пропонує фермерські та ліквідні пули, що дає користувачам можливість заробити певну кількість стейблкоїнів за свої фермерські господарства.

Криптоінвестори можуть заробляти й накопичувати токен STG, а також стейкувати токени, щоб заробляти токен управління veSTG на платформі. Користувачі, які заробляють veSTG, можуть брати участь у прийнятті рішень щодо майбутнього Stargate Finance.

Функції фінансування Stargate

Як перший нативний місток активів, який має на меті розв’язати мостову трилему, Stargate Finance має багато функцій, які відрізняють його від схожих криптовалютних проєктів, зокрема переказ Stargate, пули ліквідності, фермерство врожаєм, стейкінг, комісії за ребалансування та композитність омніхаїну.

Перекази Stargate

Stargate може обмінюватися нативними активами 1:1 на різні блокчейни, отримуючи доступ до єдиних пулів ліквідності. Переказ, надісланий із вихідного блокчейну, гарантовано після досягнення блокчейну призначення.

У зв’язку з конструкцією функції переказу Stargate користувачам більше не потрібно суперечити транзакціям через відсутність ліквідності або проблеми з загорнутим токеном. Ви також отримаєте повністю нативний актив, а не синтетичний загорнутий актив, який потрібно буде замінити на потрібний після завершення транзакції.

Пули

Stargate Finance також надає доступ до пулів ліквідності з різних мереж, що означає, що користувачі можуть розміщувати ліквідність у будь-якому пулі, якщо вони мають правильні активи. Оскільки Stargate вміщує лише пули ліквідності стабільних активів, користувачі, які розміщують свої активи в цих пулах, можуть розширити свої інвестиційні портфелі з винагородами, які вони отримують.

Фармінг дохідності

Ви можете отримати ферму лише тоді, коли надасте ліквідність пулам Stargate. Після того, як ви надасте ліквідність, ви можете отримати STG токени пулу ліквідності. Після отримання STG ви можете або зберегти токен, щоб отримати додаткові переваги, або поміняти токен на інші активи, які ви можете зрештою вивести в гаманець. Фермування врожаю, безумовно, є чудовим варіантом, коли ви хочете отримати потік доходу та регулярні винагороди за інвестиції, які ви робите.

Стейкінг

Якщо ви власник STG, ви можете стейкувати токенами, щоб заробити veSTG, який є токеном управління Stargate. Після того, як у вас є токени veSTG, ви можете голосувати за всі ініціативи та пропозиції, які ініційовані для обговорення.

Комісія за ребалансування

Оскільки функція миттєвої гарантованої остаточності з нативними активами є основним аспектом Stargate, результати діяльності біржі вимагають, щоб у будь-якому ланцюжку призначення було достатньо резервного балансу, щоб забезпечити належну обробку трансакцій свопу. Протокол починається з балансу на оптимальному цільовому балансі.

Однак додаткові своп-транзакції знизять ці баланси в ланцюжках призначення, а в той же час збільшать кількість інших у ланцюжках джерела. Stargate впроваджує комісії за ребалансування, щоб спонукати користувачів здійснювати своп, які «відновлюють» низький нативний баланс активів, і не допускати їх до виконання додаткових транзакцій, які можуть вичерпати резерви. Ці комісії за ребаланс зазвичай залежать від поточного балансу та розміру трансакції будь-якої потенційної трансакції. 

Усі нараховані комісії за ребалансування надсилаються до пулу винагород, який згодом буде розподілено будь-якому користувачеві, який здійснює операцію «виконання». Сума, яку вони отримують, буде пропорційна тому, як закривається баланс після транзакції до оптимального цільового балансу.

Композитність Omnichain

Наразі Stargate підтримує обмін в один клік з усіма активами та всіма блокчейнами. Це надзвичайно корисно, оскільки усуває необхідність переказати один актив на блокчейні для іншого активу на іншому блокчейні. Наприклад, користувач Stargate може обміняти DAI на AAVE, навіть якщо DAI знаходиться на Ethereum, а AAVE — на Polygon.

Якщо блокчейн не входить до Stargate, користувачам потрібно під’єднати свій гаманець безпосередньо до основної мережі Ethereum, після чого вони повинні перейти до мережі та обміняти DAI на USDC, оскільки Polygon не підтримує DAI. Наступний крок полягає в пошуку мосту першого покоління, який дає змогу замінити USDC на обгорнену версію токена.

Після цього MetaMask потрібно під’єднати до Polygon і об’єднати, що передбачає сплату комісії. На цьому етапі автоматизований маркетмейкер (AMM) має бути розташований у BNB Chain. Пакет USDC потрібно замінити на AAVE, що вимагає сплати іншої комісії. Наприкінці цього процесу вам потрібно буде повернутися до основної мережі Ethereum і повторити процес ще раз.

Завдяки можливості композиційного омніхаїну користувачі можуть обмінювати DAI на AAVE в одній трансакції, яка починається з блокчейну джерела. Використовуючи SushiXSwap, ви можете виконати цей процес з одного інтерфейсу. Комісія за вихідний ланцюжок і ланцюжок призначення сплачується лише один раз.

Крос-чейн ліквідність за запитом

Суші відомий як перша децентралізована біржа для ефективного використання платформи Stargate. Це гарантує доступ до єдиних пулів ліквідності з будь-якого блокчейну, який гарантовано після запуску SushiXSwap. Метою кросчейн-ліквідності є спрощення процесу здійснення транзакцій як для користувачів, так і для розробників.

Розробники отримують великі пули ліквідності, які є ефективними за капіталом і не потребують управління викидами пулу ліквідності. SushiXSwap також дозволяє клієнтам отримати доступ до різних нативних активів. Для Stargate децентралізовані програми не потрібні, оскільки платформа хоче отримувати пули ліквідності з різних мереж, щоб мати миттєвий доступ до ліквідних запасів, а також автоматизацію для управління міжчейновими запасами.

Токеноміка STG

Як уже згадувалося раніше, STG є нативним токеном Stargate. Токени STG використовуються для забезпечення ліквідності, стейкінгу та прийняття рішень щодо управління, які стосуються протоколу Stargate. Як власник токена, ви можете внести в стейкінг STG отримання veSTG, після чого братимете участь у голосах з управління. Якщо ви заблокуєте свій veSTG протягом тривалого періоду часу, ви отримаєте більше винагород. Насправді протокол Stargate використовує тип системи, зваженої за часом, яка збільшує кількість стейкерів veSTG, виходячи з тривалості блокування токенів.

Користувачі можуть додавати ліквідність безпосередньо до протоколу Stargate, після чого отримують винагороди за стейблкоїни. Ці винагороди надаються за кожен переказ. Комісія за переказ, що не пов’язаний з STG, на Stargate становить 0,06%. Крім того, пули ліквідності можуть отримувати токени пулу ліквідності фермерів, щоб отримати винагороди STG.

Наразі деякі особи, які беруть участь у фермерстві з єдиними фондами ліквідності, отримують APY приблизно на 30%. Через ці привабливі прибутки Stargate має продовжувати збільшувати свій TVL. Максимальна пропозиція STG — один мільярд токенів. Однак циркулююча пропозиція становить трохи більше 133 мільйонів токенів.

Токени, виділені для початкового запуску аукціону, інвестори та команда Stargate налаштовані на блокування загалом протягом 12–24 місяців, що гарантує, що поставка залишається низькою, поки протокол зростає. Поточна ціна цього токена становить $0,59, ринкова капіталізація — понад $78 млн. Повністю розведена ринкова капіталізація знаходиться на рівні $592 млн.

Прогнозування ціни STG

За даними PortalCripto.com, токен Stargate Finance досягне максимуму $0,954 до кінця 2022 року. Однак можливо, що він зросте до максимальної ціни $1,836 при врахуванні індексу прогнозування ціни на PortalCripto.

До 2025 року токен STG може коштувати $2,213. Очікується, що мінімальна вартість Stargate Finance у 2030 році становитиме $1,959. На основі цих оцінок максимальна ціна може становити до $3,612.

Де купити STG

STG можна купити на широкому спектрі бірж криптовалют, однією з яких є Bybit. Якщо ви хочете купити токен STG через Bybit, перш за все потрібно ввійти в наявний акаунт Bybit або створити новий акаунт.

Після входу в систему введіть STG у рядку пошуку у верхньому центрі сторінки спотової торгівлі. Натиснувши на результат, ви перейдете на сторінку спотової торгівлі STG/USDT, на якій показано поточні ринкові ціни купівлі та продажу. У правій частині сторінки ви можете створити ордер на купівлю цього токена.

Чи є Stargate Finance хорошою інвестицією?

Stargate вже звернулася до тисяч нових досвідчених криптоінвесторів, оскільки вирішує мостову трилему. Платформа надає ряд функцій, а також чудові можливості для отримання доходу та розширення портфеля. Через те, як працює ця платформа, користувачам легко змінювати різні активи, не беручи на себе надто великий ризик.

Наразі основною проблемою цієї платформи є зосередженість на стейблкоїнах, що зменшує різноманітність монет. Однак Stargate Finance має покращитися у зв’язку з цим у найближчі місяці та роки. Через свою ціннісну пропозицію Stargate Finance — це чудова платформа для інвестування.

Прикінцеві думки

Хоча є тисячі різних криптовалют і проєктів, у які ви можете розмістити свої гроші, Stargate Finance пропонує потужний нативний міст для активів, якого немає в інших проєктах. Незалежно від того, чи хочете ви надавати токени або брати участь у керуванні протоколом, інвестори мають численні варіанти під час приєднання до платформи Stargate Finance. Якщо ви хочете купити токен STG, ви можете виконати ордер на купівлю на Bybit всього за кілька кроків.