Про ШІ
Показати більше
Швидко прочитайте статтю та отримайте огляд настроїв на ринку за 30 секунд!
У галузі децентралізованих фінансів (DeFi) ми пропонуємо багато інноваційних криптовалютних рішень для використання наших активів. Розширюючи концепцію традиційних послуг фінансового кредитування, за останні кілька років криптоентузіасти легко приймають нові протоколи кредитування та позик і процвітають у світі DeFi. Серед провідних децентралізованих застосунків (DApps) у цій сфері — «Склад Фінанси» (COMP), протокол кредитування та позики, який відзначив четвертий день народження цього місяця (вересень 2022 р.).
Compound Finance (COMP) — це протокол кредитування та позик на основі Ethereum, який алгоритмічно встановлює відсоткові ставки на основі діяльності в його пулях ліквідності. Станом на момент написання (15 вересня 2022 р.) загальна заблокована вартість (TVL) смарт-контрактів сполуки становить понад $2 мільярди.
Як сполучний користувач ви можете миттєво позичати й позичати деякі з найпопулярніших криптовалют без необхідності проходити через традиційного фінансового посередника. Це один із найбільших і найстаріших застосунків для кредитування та позик у світі криптовалюти.
Сполука широко використовується розробниками DeFi, які програмовано інтегрують її у свої DApps і використовують протокол для динамічних позик і кредитування. Багато протоколів агрегації прибутковості та інші застосунки DeFi використовують сполуку.
Протокол також широко використовується широкою громадськістю криптовалюти, а не лише розробниками. Нетехнічні користувачі можуть позичати кошти зі сполуки, поставивши іншу монету криптовалюти як заставу.
Препарат фінансується кількома відомими венчурними капіталами, зокрема Андресеном Хороуітцом, Bain Capital Ventures і Polychain. Протокол був запущений у вересні 2018 р. компанією Compound Labs, заснованою в Сан-Франциско, у той час, коли середовище кредитування та запозичень у криптоіндустрії все ще було на ранніх етапах розробки. Її актуальна основна версія V2 була запущена у травні 2019 року.
Друга версія протоколу ввела кілька важливих оновлень, зокрема cTokens, синтетичних активів, які лежать в основі поточних функцій постачання та позик сполуки.
У серпні 2022 року сполука запустила V3, який працює паралельно з V2. Третя версія зосереджується на більш простоті використання застосунку та пропонує менше криптовалют порівняно з V2.
Наразі основна частина активності за протоколом все ще відбувається на V2, при цьому V3, ймовірно, отримає ширше використання в майбутньому.
Сполука динамічно зберігає відсоткові ставки в своїх пулах монет на основі пропозиції та попиту на конкретну криптовалюту. Ціни монет подаються до протоколу за допомогою системи «Відкрита ціна» на основі Chainlink (LINK) абоакелів, які отримують дані про ціну криптовалюти з різних бірж.
З моменту коливання пропозиції та попиту відсоткова ставка для кожної криптовалюти змінюється залежно від ліквідності на ринку. Ви можете перевірити поточну відсоткову ставку для криптовалюти, яку ви хочете позичити або позичити, на кожній сторінці ринку в Сполуці.
Якщо ви розробник DeFi, ви можете використовувати функції, надані компанією Compound, для інтеграції протоколу в робочий механізм своєї DApp.
Якщо ви фізична особа, яка прагне позичати або позичати криптовалюту, ви можете легко взаємодіяти зі сполукою за допомогою графічного інтерфейсу користувача та одного з підтримуваних брендів гаманця. Застосунок «Склад» безпосередньо інтегрує такі гаманці:
Після приєднання гаманця до застосунку «Склад» ви готові почати користуватися протоколом.
Першою основною операцією, яку потрібно виконати на сполуці, є надання протоколу деяких криптовалютних коштів. Це необхідно для того, щоб ви мали можливість позичити позику. Як і на інших популярних платформах кредитування та позик, для отримання позики в протоколі для цієї програми потрібні застави. Надана застава зароблятиме відсотки в рамках протоколу, хоча ви не зможете отримати заставу під час позики.
На відміну від платформи, кредитування протоколу називається «постачанням». Якщо ви використовуєте версію V2 сполуки, яка є найбільш поширеною на сьогодні, у вас є вибір приблизно 20 різних криптовалют, які ви можете надати.
Зазвичай найбільш активно використовувані пули як для постачання, так і для позики базуються на Ether (ETH) і на популярних стейблкоїнах, як-от Dai, USDC і USDT.
Топ-5 криптовалют за обсягами пропозиції на сполуці V2 станом на 15 вересня 2022 року
Якщо ви використовуєте V3, ваш вибір криптовалюти для постачання буде обмеженішим. Наразі на V3-монеті Сполуки пропонується п’ять монет, як показано нижче.
Криптовалюти поставки сполуки V3 станом на 15 вересня 2022 року
Коли ви постачаєте криптовалюту на склад, ви отримуєте спеціальні токени ERC-20, які називаються cTokens. Для кожної криптовалюти, позиченої за протоколом, є відповідний cToken.
Наприклад, якщо ви позичите в Dai, вам будуть видані токени cDai. Якщо ви позичите в ETH, відповідним виданим вам токеном cETH тощо.
Критично важливі для всієї функціональності Сполуки, cTokens слугують декільком ключовим цілям на платформі, а не просто підтверджують ваш депозит. Пізніше в цій статті ми докладніше розглянемо їх.
Кредитування монети на сполуку дає вам змогу заробляти відсотки від інвестицій, а також встановлювати право на позику іншої криптовалюти, ніж у протоколі.
Як тільки ви позичите кілька коштів у протоколі сполуки, ви отримаєте приблизну кредитну здатність. Виходячи з цього, ви можете позичати криптовалюту до певного ліміту сполуки. Ваша кредитна здатність оцінюється в еквіваленті USD.
Наприклад, якщо ви позичили 100 Dai за протоколом, ваш обсяг позики буде оцінено на основі ставки монети Dai, визначеної системою «Відкрита ціна».
Якщо ви позичили кошти в протоколі в кількох криптовалютах, вони будуть враховані для визначення загальної спроможності позики.
Ви можете позичати криптовалютні кошти з протоколу на основі коефіцієнта застави кожної монети. Наприклад, якщо Wrapped Bitcoin (WBTC) має коефіцієнт застави 80%, ви можете позичити в WBTC до 80% від загальної суми позики. Більшість монет мають коефіцієнт застави десь від 60% до 85%.
Таким чином, сполука являє собою типову систему запозичень з надлишковим колонізацією. Завдяки цій ретельно підтримуваній надмірній коллатеральності платформа зберігає стабільність і надійність, перевірені часом (принаймні стандартами молодої індустрії DeFi).
Коли ви запозичите зі сполуки, ви отримуєте кошти в токенах cTokens — тих самих токенах, які використовуються для кредитування. Отже, використовуючи приклад WBTC вище, коли ви вирішуєте позичити цю монету, кошти насправді видаються вам у токенах cWBTC. Ви також сплачуєте відсотки на основі вашої відповідальності за cToken.
Після закриття боргів за протоколом ви можете в будь-який час повернути кошти, які ви позичили на Препарат. Краса кредитування та позик на сполуці полягає в тому, що вам не потрібно мати справу з іншим трейдером, і немає мінімальних інвестиційних періодів або штрафів за виведення коштів. У будь-який час ви ведете операції з динамічно підтримуваним набором пулів ліквідності.
Коли ви повертаєте інвестиції, ваші cTokens разом із нарахованими до них відсотками конвертуються назад у початкову криптовалюту, яку ви позичили протоколу.
Для визначення акаунтів на платформі, які підлягають ризику ліквідації, сполука використовує концепцію здоров’я акаунта. Здоров’я акаунта — це співвідношення суми наданих вами коштів на акаунті, еквівалентне загальній сумі позики.
Якщо рівень здоров’я вашого акаунта падає небезпечно, ваш акаунт може бути ліквідовано, і ви втратите частину застави. Для ліквідації акаунтів сполука не використовує централізовану систему.
Уся процедура моніторингу ризикованих акаунтів і ліквідації здійснюється децентралізованими користувачами платформи, які виступають ліквідаторами. Потім вони отримують частину коштів ліквідованого акаунта.
cТокени є фундаментальним інструментом на платформі «Склад». Коли ви вносите кошти, ви отримуєте ці токени, які в першу чергу діють як ваш «сертифікат депозиту».
Усі відсотки, які нараховуються на ваші кредитні кошти, додаються до ваших cTokens, а не до початкової криптовалютної монети, яку ви інвестували. Отже, ці токени є синтетичними активами, вартість яких з часом зростає.
Коли ви позичаєте кошти, сума також надсилається вам у відповідних cTokens. Зважаючи на характер цих токенів, вони мають обмежене використання на загальному ринку криптовалют за межами платформи «Склад».
Токен COMP є основною та нативною криптовалютою сполуки. Основною функцією COMP є управління стандартним токеном ERC-20. Власники COMP мають право голосувати або делегувати голоси за всі ключові зміни щодо протоколу. Наразі COMP — це дев’ята найбільша криптовалюта управління за ринковим капіталом.
10 найкращих криптовалют управління за ринковим капіталом станом на 15 вересня 2022 року
Токен COMP був запущений у червні 2020 року, спочатку торгуючи трохи нижче рівня $100. Менше ніж через рік після запуску, у травні 2021 року COMP зросла до його постійно високої ціни $910,54. Оскільки загальний ринок криптовалюти охолоджувався приблизно в середині 2021 року, токен COMP перейшов до тривалого періоду падіння.
Це падіння завершилося в середині червня 2022 року, де COMP торкається низького рівня $26,41. Відтоді токен перебуває на шляху повільного та стабільного відновлення. Зараз він торгує приблизно на $57 (станом на 15 вересня 2022 року).
Загалом рухи ціни COMP значною мірою відповідали загальному ринку криптовалюти — поширеному сценарії для більшості провідних і встановлених альткоїнів. Ми очікуємо продовження цієї тенденції.
Оскільки ринок криптовалюти перебуває на етапі повільного відновлення, COMP також повинен скромно зростати в короткостроковому та середньостроковому майбутньому. У довгостроковій перспективі ми очікуємо, що COMP працюватиме добре, можливо краще, ніж більшість інших альткоїнів.
Бізнес-основи компанії «Співпраця» є міцними, і платформа довела свою життєздатність за останні чотири роки. Деякі інвестори та аналітики навіть вважають COMP однією з найкращих монет HODL. CoinCodex очікує, що ціна сполуки зросте максимум до $636,78 до 2025 року, що більш ніж на 1000% більше, ніж його поточна ціна. DigitalCoinPrice також передбачає зростання, хоча й менш різке, ніж прогнозується CoinCodex, до 250 $.
Оскільки COMP є одним із найвідоміших альткоїнів, нестача бірж, де ви можете їх купити. Bybit пропонує COMP як на спотовому ринку з USDT, так і на безстроковому контракті COMP/USDT.
Сполука є однією з провідних платформ DeFi і, ймовірно, залишатиметься такою в найближчому майбутньому. Перевірена часом концепція бізнесу, достатня надмірна колоніалізація, високі ринкові результати та універсальна обізнаність трейдерів DeFi роблять внесок у його постійний успіх. Ті, хто вважає COMP a HODL токеном, можуть бути просто спотовими під час оцінювання.
Ніякого спаму. Лише маса корисного контенту та новини криптогалузі.