Розподіл активів (3-й квартал 2024 р.): Bitcoin зміцнює своє домінування, оскільки токени з нижчим рейтингом втрачають частку ринку

Загальний огляд ринку

Основні моменти:

• Станом на серпень 2024 року Bitcoin залишається найбільшим єдиним активом, яким володіють усі користувачі, що становить 27,5% від їхніх загальних активів (з 25,7% у квітні 2024 року).

• За винятком стейблкоїнів, 67% криптовалют користувачів розподіляються на Bitcoin та Ether, порівняно з 61% у квітні 2024 року, невдовзі після халвінгу Bitcoin.

• Таке зростання концентрації можна пов’язати з дедалі більшою позицією інвесторів для Bitcoin, тоді як відсоток розподілу активів Ether залишається стабільним.

• Нарешті, Solana є третім за величиною активом, який утримують користувачі, і його відсоток постійно зростає протягом 2024 року.

Bitcoin: Корнеркамінь криптовалютних інвестицій

Bitcoin залишається провідною криптовалютою, що становить 27,5% від загальних активів користувачів станом на серпень 2024 року, з 25,7% у квітні. Це зростання підкреслює зростаючу довіру інвесторів, особливо після події халвінгу Bitcoin у квітні 2024 року, яка спричинила значні інституційні інтереси. Інституційні трейдери (INS) мають найбільший відсоток Bitcoin на рівні 28,9%, а потім VIP-трейдери на рівні 28,0%, а роздрібні трейдери на рівні 16,3%. 

Ether: Стабільність на тлі невизначеності

Ether (ETH), хоча й є значним активом, становить приблизно 8,97% від загальної кількості утримувачів. Незважаючи на очікувані темпи з моменту запуску ETF для спотових Ether, які були схвалені в середині 2024 року, відсоток розподілу Ether залишився відносно стабільним. Реакція ринку на ці ETF була розчарована, що призвело до чистого відтоку $568 млн з моменту їх запуску. 

Недостатня продуктивність Ether порівняно з Bitcoin і Solana може бути пов’язана з ширшими ринковими настроїми та конкурентним тиском. Тим не менш, постійна присутність Етера в портфелях підкреслює його важливість, особливо для довгострокових інвесторів, які прагнуть отримати фундаментальну вартість у криптовалютному просторі.

Solana: Зірка, що зростає

Solana стала привабливою альтернативою Bitcoin і Ether, ставши третім за величиною активом, що належить користувачам. Станом на серпень 2024 року холдинги Solana зросли, особливо серед роздрібних інвесторів, які в липні збільшили свої позиції на 33,3% порівняно з червнем. Це зростання сприяло оптимізації потенційних схвалень ETF для спотів і розширенню децентралізованої екосистеми фінансів (DeFi) на платформі Solana.

Збільшення доходу та торгового обсягу в Solana привернуло позитивну увагу, позиціонуючи його як потенційний синій чіп-актив у ландшафті після FTX. Успіх проектів ліквідного стейкінгу та DeFi на Solana ще більше посилює свою привабливість інвесторам.

Альткоїни: Зниження відсотків і нові ризики

Наш звіт показує помітне зниження розподілу альткоїнів, що знизилося до шестимісячного мінімуму. Це зниження зумовлене значною мірою підвищеною волатильністю та переходом до більш відомих активів, таких як Bitcoin і Solana. Незважаючи на те, що високоефективні альткоїни підтримували відносну стабільність, новіші та нетопові активи намагалися залучити інвестиції.

Роздрібні інвестори виявили інтерес до токенів-мемів, які збільшили популярність, незважаючи на слабку цінову дію. Ця тенденція свідчить про те, що сегмент ринку все ще готовий дослідити можливості з високим ризиком. Однак загальне зниження вмісту альткоїнів підкреслює обережний підхід інвесторів, орієнтуючись на невизначені ринкові умови.