Наш еженедельный аналитический отчёт о криптодеривативах подробно описывает макрособытия, текущее состояние криптовалют и торговых сигналов от торгового объёма на споте, а также фьючерсы, опционы и бессрочные контракты.

Наш еженедельный аналитический отчёт о криптодеривативах подробно описывает макрособытия, текущее состояние криптовалют и торговые сигналы от торгового объёма на споте, а также фьючерсы, опционы и бессрочные контракты.

ETH превзошла ожидания, подкрепленные анонсом председателя SEC Гэри Генслера об отъезде 20 января 2025 года, и предложила увеличить открытый интерес к бессрочным ETH контрактам. Этот положительный импульс распространяется на несколько альткоинов с большой капитализацией, которые ранее были тщательно изучены SEC, о чем свидетельствуют бычьи ставки финансирования для лонг-позиций.

Ознакомьтесь с основными моментами отчета.

Открытые проценты ETH растут по мере снижения BTC

ETH превосходит BTC после объявления об уходе председателя SEC Гэри Генслера, что подтверждается на бессрочных свопах. Количество открытых позиций по BTC снизилось по сравнению с высокими показателями прошлой недели, в то время как ETH контракты выросли. Кроме того, торговые объёмы ETH составляют большую долю от ежедневной торговли по сравнению с большей частью за последние шесть месяцев, несмотря на общее падение торговых объёмов на этой неделе. Постепенное снижение открытых позиций BTC без резкого роста торговой активности указывает на стратегическое изменение позиции, а не на волну ликвидации.

Инверсия кривой BTC по мере изменения цены

Отвод цены BTC на споте от целевой суммы в $100 000 привел к ровной структуре периода волатильности банкомата, при этом краткосрочные тенорные опционы упали ниже 60%. 

Эта тенденция продолжает корреляцию между инверсией структуры термина и доходностью спотовой цены BTC, наблюдаемой с момента выборов в США 5 ноября 2024 года

. Снижение волатильности во фронтальной зоне соответствует более низким уровням реализованной волатильности. Несмотря на то, что спрос на опционы с шорт-тенором снизился, не было заметного изменения открытых позиций для коллов или путов. Вместо этого их рост застопорился в начале недели.

Опционы ETH более бычьи, чем BTC

Сентимент на опционных рынках ETH кажется несколько более бычьим, чем на BTC, во время недавнего падения импульса после выборов. Опционы на колл приводят как к торговым объёмам, так и к открытым процентам. 

Продвинутый

block-scholes-x-bybit-report.jpeg

Отчёт об аналитике криптодеривативов на Bybit X Block Scholes (27 ноября 2024 г.): Сигнал об эффективности ETH по сравнению с BTC на долгосрочных контрактах

Настраиваемая блокчейн-инфраструктура NULS привлекает разработчиков такими функциями, как модульная архитектура и кроссчейн-технологии.

Каждый раз, когда запускается новый 

-проект, один из первых вопросов, который он должен задать себе: «На какую цепочку стоит задуматься?» Конкретная базовая технология блокчейна, поддерживающая 

, значительно влияет на скорость, надёжность и гибкость системы. Хотя блокчейн Ethereum является популярным выбором для разработчиков, есть и небольшие сети, которые обеспечивают ещё более удобную среду для разработчиков. NULS создала удобный и бесконечно настраиваемый блокчейн, разработанный с учётом потребностей разработчиков. Вот что нужно знать о NULS и токене NULS.

 — это настраиваемая инфраструктура блокчейна. Он подходит для разработчиков, предлагая такие функции, как модульная архитектура, кроссчейн-технологии и высокая скорость. Чтобы максимально упростить разработку NULS, блокчейн предлагает полезный интерфейс и множество инструментов.

Концепция NULS была впервые создана 

, которая ранее работала с обучающим каналом Чунцин ТВ и науки. Чтобы воплотить свою мечту в реальность, Ван сотрудничала с Джейсоном Чжан, разработчиком программного обеспечения с опытом работы в банковском программном обеспечении, и Рипер Раном, энтузиастом блокчейна.

Эта команда официально основала свою компанию в 2017 году. После создания технологии, лежащей в основе системы, команда NULS решила нанять Лизу Хуан в качестве генерального директора. В 2018 году был запущен мейннет и токен NULS, поскольку Huang занималась бизнес-ценой. 

Миссия NULS — создать блокчейн как для разработчиков, так и для них. По мере роста Web3-индустрии команда NULS заметила, что многие блокчейны были разработаны для инвестиций, а не для развития. Они хотели создать систему, которая была прежде всего предназначена для работы с другими проектами. В конечном итоге NULS стремится стать экосистемой блокчейна, к которой компании обращаются, когда хотят создать Web3-проекты, такие как системы вознаграждений с поддержкой блокчейна или игры на основе блокчейна. Для достижения этой цели NULS предоставляет множество удобных для разработчиков функций, которые не используются в других сетях, включая следующие:

Блокчейн NULS основан на 

). PoC работает аналогично доказательству 

, но вместо того, чтобы требовать от пользователей 

определённой суммы за верификацию, консенсус PoC использует большую единовременную сумму. Валидаторы должны внести в стейкинг большой пул токенов NULS, которые они получают обратно в конце периода проверки, если система работает правильно. Однако валидаторы получают желтые и/или красные карты, если совершают ошибки или у них заканчивается вычислительная мощность. У тех, кто получит слишком много карт, активы будут заморожены.

Затем NULS использует эту базовую систему для разработки сложного набора модулей. Экосистема работает как несколько сетей, каждая из которых обслуживает свои собственные услуги. NULS включает виртуальную машину для смарт-контрактов, кроссчейн-цепочку, модуль консенсуса и многое другое. Эта модульная конструкция позволяет разработчикам использовать и платить только за те услуги, которые им действительно нужны. 

Платформа NULS имеет множество функций, которые помогают разработчикам разрабатывать интересные проекты. Ниже приведены некоторые ключевые инструменты, с которыми вы столкнетесь при работе с NULS. 

NULS ChainBox — это основной интерфейс разработки экосистемы. Он включает шесть отдельных модулей для реестра, аккаунтов, транзакций, блоков, консенсуса и сети. Поскольку простой интерфейс помогает пользователям выполнять каждый шаг и предоставляет готовые скрипты для запуска программ, разработчикам не нужно работать с блокчейном ChainBox.

Платформа SCO позволяет участникам сообщества NULS легко поддерживать проекты на основе NULS. Любой, кто развивается в сети NULS, может настроить свою систему для стейкинга. Стейкеры зарабатывают награды в виде токена проекта, а команда разработчиков также зарабатывает NULS за помощь в запуске проекта NULS.

параллельная сеть, совместимая с 

, которая расширяет сеть с более высокой производительностью и низкими комиссиями за газ.

  Из ENULS разработчики NULS могут подключаться к нескольким блокчейн-сетям и переводить цифровые активы между Ethereum, BNB Chain, Optimism и другими блокчейнами.

Для удобства пользователей NULS предлагает несколько 

  Они предлагают как настольный кошелёк, который подключается напрямую к NULS, так и мультичейн-кошелёк. Платформа также совместима со многими сторонними кошельками и даже гарантировала, что пользователи могут вносить NULS в стейкинг через них.

Если вы хотите поддержать блокчейн NULS и помочь ему стать важной частью блокчейна, стейкинг — отличная идея. Временное блокирование токенов помогает запустить механизм консенсуса NULS, а также позволяет зарабатывать награды за стейкинг. Это простой способ получить пассивный доход от токенов NULS.

Последние семь лет NULS совершенствует и совершенствует свои технологии, чтобы соответствовать рыночным трендам. Компания начала с простого блокчейна, но медленно добавила больше функций, таких как 

  Планы NULS на 2024 год в первую очередь направлены на оптимизацию. Например, компания надеется точно настроить и улучшить свой API для публичного обслуживания, автоматизированный протокол маркет-мейкера и процесс документирования.

 также включает планы по дальнейшему развитию сообщества NULS. Каждый квартал компания надеется поддержать разработку 10 новых проектов, которые могут быть запущены на NULS. К 2025 году NULS надеется включить различные 

 (DeFi) и GameFi приложения, которые полагаются на блокчейн NULS.

NULS — это нативный токен всей экосистемы NULS. Помимо использования в управлении механизмом консенсуса сети, NULS также используется для управления сообществом и оплаты комиссий за транзакции. Каждый токен NULS можно разбить на 100 миллионов небольших токенов, называемых NA. Первоначальная поставка токенов NULS на 100 миллионов токенов была распределена в четыре отдельные группы следующим образом:

Как и многие другие криптостартапы, токен NULS пережил огромный скачок цены вскоре после эйрдропа. В 2018 году монета достигла максимального максимума в $8,53, а с тех пор постепенно упала ниже $1. В марте 2024 года цена NULS выросла с $0,20 до $0,89, а затем снизилась до $0,30. Текущая цена составляет $0,38 (по состоянию на 28 ноября 2024 года). Большинство людей считают, что в конце 2024 года для токена NULS возможен умеренный положительный рост.

CoinMarketCap не только прогнозирует 

 для NULS, но и поддерживает этот прогноз. Анализ CoinCodex показывает, что к концу 2025 года цена NULS вырастет как минимум до 

5. Цены токенов NULS часто тесно связаны с новостями экосистемы NULS, поэтому каждый новый проект, запускаемый на NULS, и каждая новая функция, выпущенная на блокчейне NULS, могут способствовать росту цены.

Хотите торговать токенами NULS? Bybit предлагает бессрочные NULSUSDT контракты. Чтобы начать, сначала необходимо создать аккаунт Bybit, затем профинансировать его криптовалютой и перейти на 

Является ли NULS хорошей инвестицией?

NULS предоставляет инвесторам множество уникальных возможностей. Токен — это отличный выбор для тех, кто любит держать монеты в течение многих лет и продавать их при внезапном улучшении рыночных условий. Помимо долгосрочного роста, эта монета также испытывает краткосрочные колебания, которые могут принести прибыль, если держатели NULS смогут правильно отложить рынок.

Просто помните, что NULS отличается большей волатильностью, чем токены с 

 такие как биткоин или Ethereum. Возможно, это недостаточно надёжный выбор, чтобы стать основным токеном в вашем портфеле, и рыночные условия значительно изменят вашу потенциальную прибыль. Прежде чем принять окончательное решение, необходимо провести много 

 и следовать стандартным рекомендациям по управлению рисками.

Блокчейн NULS — это отличный пример того, как специализированная сеть может улучшить пространство Web3. Сосредоточив внимание на блокчейнах для разработчиков, NULS поддерживает разработку новых DApp и других Web3-проектов. На протяжении многих лет этот блокчейн также отлично следил за рыночными трендами и предоставлял непрерывное обслуживание своим пользователям. Если вы ищете надёжную криптокомпанию, 

 Foundation — это интересный вариант.

Средний

NULS (NULS): Эффективные блокчейн-решения для разработчиков

SOS Ltd. объявила о планах инвестировать до $50 миллионов в биткоин (BTC), подчеркнув свою приверженность расширению своих инвестиций в блокчейн и криптовалюту.

Самый популярный трейдер за день — сервис Ethereum Name Service (ENS)

S&P 500 упал на 0,4% по мере получения прибыли инвесторами. Технические акции привели к падению, а данные об инфляции продемонстрировали ограниченный прогресс в достижении целевой суммы ФРС. Теперь на рынках шансы на отсутствие повышения ставки ФРС в декабре составляют 34%. Индексы Coindesk, показывающие более широкую эффективность рынка криптовалют, выросли на 5,46%, а биткоин и эфир выросли на 6,20% и 9,42% соответственно за последние 24 часа.

Самым успешным сегодня является ENS, которая выросла на 45,0% после объявления о миссии Namechain — упрощенной безгазовой регистрации и более быстрых транзакций.

Служба Ethereum Name Service (ENS), запущенная в мае 2017 года, — это доменная система на основе блокчейна на Ethereum, которая превращает сложные адреса в простые названия, похожие на DNS. Он безопасен, децентрализован и управляется держателями токенов. 

 в упрощении процесса регистрации с ключевыми целями: регистрация имен с любого L2 подключения к Namechain, безгазовые платежи ETH, регистрация в одной транзакции и сокращение времени ожидания с 60 секунд до 10 секунд.

Ознакомьтесь с актуальными ценами, графиками и данными бессрочных 

 планах инвестировать до $50 миллионов в биткоин (BTC), подчеркнув свою приверженность расширению своих инвестиций в блокчейн и криптовалюту. Решение принимается по мере того, как цена биткоина достигает исторического максимума, и SOS стремится использовать благоприятные рыночные условия, включая улучшенные правила США и растущий институциональный интерес. Для управления этими инвестициями и оптимизации прибыли компания будет использовать различные количественные торговые стратегии. SOS считает, что биткоин будет играть значительную роль в качестве глобального стратегического резервного актива, повышая его долгосрочную конкурентоспособность и прибыльность в секторе цифровых активов.

Вчера данные спотового ETF BTC показали общий приток $103 млн, при этом $0 от GBTC и $103 млн от источников, не относящихся к GBTC.

Испытательная сеть Hemi Network 

 2000 очков для проверки вашей уникальности, отсканировав лицо и создав его в тестовой сети. При необходимости используйте код 6de1553d. Выполнение этого задания подтверждает, что вы не являетесь sybil. Новые пользователи могут подписаться на подробное руководство со скриншотами 

Начинающий

SOS Ltd. Объявляет об инвестициях в биткоин на $50 миллионов для расширения стратегии цифровых активов

Изучите эту статью и узнайте, как принять участие в стейкинге Bybit Web3.

Погружение в сферу стейкинга криптовалют 

 может быть одновременно увлекательным и выгодным.

 Если вы не знаете, с чего начать, чтобы 

, рассмотрите возможность использования Bybit Web3 Staking. Это относительно новое дополнение к Bybit Web3 представляет собой удобную и удобную платформу для тех, кто хочет приступить к этому путешествию.

В этой статье мы расскажем о том, как можно начать пользоваться платформой Bybit Web3 Staking и оптимально подготовиться к инвестированию в криптовалюты.

 — это платформа, которая предлагает удобный способ стейкинга токенов и получения прибыли без необходимости перехода между различными протоколами или выполнения многочисленных транзакций.

Почему вам следует попробовать Bybit Web3 Staking?

Bybit Web3 Staking — это не просто ещё одна платформа для стейкинга, а комплексная экосистема, предназначенная для повышения удобства пользователей, принимающих участие в стейкинге криптовалют. Вот чем она отличается от других платформ.

По сути, Bybit Web3 Staking предлагает комплекс ориентированных на пользователя функций, первоклассную безопасность и удобство, что делает его привлекательным выбором для тех, кто хочет максимально увеличить доход от криптовалюты.

Начало работы с Web3-стейкингом на Bybit

Теперь, когда вы узнали о том, что такое платформа Bybit Web3 Staking, и почему стоит проверить её в работе, ознакомьтесь с этим пошаговым руководством. 

, что прежде чем продолжить работу со стейкингом на Bybit Web3, необходимо 

 на Bybit. Web3  Если вам требуется помощь в создании аккаунта, ознакомьтесь с нашим подробным

на панели навигации в верхнем левом углу главной страницы Bybit.

 После входа на портал Bybit Web3 наведите курсор на 

на панели навигации в верхней части страницы и нажмите 

в правом верхнем углу страницы стейкинга Bybit 

. Появится всплывающее окно. Можно выбрать кошелёк, к которому хотите подключиться (

рядом с вашим кошельком. В этой статье в качестве примера мы используем 

. Чтобы подключиться к ней, нажмите на 

» рядом с ней и введите данные своего аккаунта.

 После подключения кошелька можно внести средства, наведя курсор на 

можно просмотреть все доступные пулы стейкинга.

, чтобы изменить отображение. Можно организовать пулы в соответствии 

 и просмотреть пулы стейкинга по сети.

. Нажмите на предпочтительный стейкинг-пул, чтобы найти дополнительную информацию, такую как:

. Укажите сумму, которую хотите внести в стейкинг, и нажмите Стейкинг

. Во всплывающем окне проверьте детали ордера на стейкинг. Обратите внимание на проскальзывание и расчётную стоимость и нажмите 

. Появится всплывающее окно, указывающее, что транзакция обрабатывается. После завершения транзакции можно просмотреть транзакцию, нажав «

Просмотреть транзакцию

После успешного внесения в стейкинг детали транзакции будут отображаться в

Информация об инвестициях, включая общую накопленную доходность, также представлена на странице соответствующего стейкинга.

Помимо базовой доходности, некоторые проекты выдают дополнительные награды. Дополнительные доходы можно посмотреть ниже.

Общая стоимость инвестиций из всех стейкинг-пулов также будет отображаться на панели инструментов на 

. Если вы хотите вывести свои активы из стейкинга и получить награды, перейдите на 

Инвестиционные данные

 Выберите пул, который хотите получить, и нажмите «

. Можно выбрать получение 

только подтвердите правильность ваших данных.

. Подтвердите детали погашения и нажмите 

, что процесс погашения может занять некоторое время, а детали транзакции будут доступны в 

Bybit Web3 Staking — это комплексная и интуитивно понятная платформа для стейкинга. Её удобный интерфейс понятен даже новичкам — с помощью этой платформы они могут уверенно участвовать в стейкинге и приумножать свои инвестиции. Bybit Web3 Staking предлагает надёжную и эффективную платформу для стейкинга как опытным, так и начинающим инвестором.

Как начать пользоваться платформой Bybit Web3 Staking (пошаговая инструкция)

DeFi

Криптовалютное кредитование позволяет инвесторам предоставлять криптовалюту заёмщикам в обмен на выплату процентов. Но каковы риски и стоит ли в них инвестировать? Подробнее.

Криптовалютное кредитование — это функция децентрализованного финансирования (

), в рамках которой инвесторы предоставляют заёмщикам криптовалюты в обмен на выплату процентов. Если вы держите криптовалюту в ожидании повышения цены в будущем, вы также можете получить стабильный пассивный доход от своих активов через кредитование. При внесении криптовалюты в кошелёк платформы криптокредитования вы можете получать еженедельные или ежемесячные проценты.

Что касается займов, криптокредитование или криптозайм позволяет занимать фиатные деньги (используя криптовалюту в качестве обеспечения), чтобы не продавать криптовалютные активы в чрезвычайной ситуации. 

 — это финансовые приложения, протоколы и платформы на базе блокчейна, которые можно использовать для управления деньгами. Эти инструменты предоставляют многие из тех же возможностей, что и традиционные финансовые учреждения, за фиатные деньги.

В отличие от традиционной финансовой системы, 

 работают без централизованных полномочий и не зависят от банков, государственных валют, платформ денежных переводов и другой традиционной финансовой инфраструктуры.

DeFi предлагает альтернативу существующей традиционной финансовой системе и создает новые решения. Он объединяет пользователей в одноранговых (P2P) сетях. Это позволяет им взаимодействовать, не зная других пользователей, из-за базовых смарт-контрактов, которые защищают каждого контрагента.

Смарт-контракт, который служит основой децентрализованного финансирования, является прозрачным, открытым и самоисполняющимся и не требует надзора. Смарт-контракты могут выполнять заданные задачи, а пользователи могут получать к ним доступ с помощью простых интерфейсов, как и в обычных приложениях. Поскольку Etheruem стала первой платформой, которая представила концепцию DeFi, большинство приложений построено на блокчейне Ethereum.

Что такое криптокредитование

Традиционное кредитование и криптовалютное кредитование предоставляют займы, но по-разному. 

Ключевой особенностью криптокредитования является чрезмерное обеспечение. Залог — это депозит обеспечения, заложенный в заём, который может быть ликвидирован в случае неисполнения обязательств. Избыточное обеспечение означает, что заёмщики должны предоставить сумму займа, которая будет использоваться в качестве депозита. Чрезмерное обеспечение обеспечивает кредитору комфорт в случае падения цены на очень волатильную криптовалюту. 

чрезмерное обеспечение

 гарантирует маржу безопасности для кредиторов. Что более важно, заёмщикам не требуется кредитная оценка для получения криптозаймов, в отличие от традиционного банковского кредитования. Это означает, что криптовалютное кредитование более доступно для не обеспеченных банков, лиц с низкими кредитными показателями или без кредитной истории, а также для самозанятых лиц, которым сложно выполнить более строгие традиционные требования к кредитованию.

Хотя для расчёта традиционного займа требуется несколько дней, криптовалютные займы моментально обрабатываются. 

Как работает криптокредитование

Что делать, если вам срочно нужны деньги, но вы инвестировали большую часть средств в активы? Продажа этих активов может облагаться налогами на прибыль от капитала, и вы также упустите возможность инвестировать в инвестиционный капитал. Именно в этом и заключается криптокредитование.

Децентрализованные платформы кредитования предоставляют возможность займа криптовалюты без посредников. Протоколы кредитования DeFi позволяют кредиторам зарабатывать проценты на поставляемых цифровых активах, а заёмщикам — выплачивать проценты за получение займа.

Предположим, у вас 10 ETH, и синяя ситуация, требующая наличных, выходит из ситуации. Но вы не хотите продавать ETH, потому что уверены, что цены находятся на пороге роста. Вы также можете бояться, что при ликвидации какого-либо эфира вы не сможете купить столько же ETH позже. 

Представляем криптовалютное кредитование для спасения. Платформы криптокредитования позволяют использовать Ether в качестве обеспечения и брать займы в USDT или любых других 

 Однако из-за волатильности криптовалюты вам потребуется переобеспечить заём. Это означает, что вам необходимо заблокировать значительно больше ETH, чем стоимость займа.

Кредитная платформа отправит вашу криптовалюту после погашения займа с согласованными процентами. И если цена ETH действительно оценилась, как вы и прогнозировали, вы всё равно получите от этого прибыль. 

Вы рискуете потерять криптовалюту только в том случае, если не погасите заём или если стоимость обеспечения (в отличие от вашего оптимистичного прогноза) упадёт ниже стоимости займа.

Стороны, участвующие в типичной транзакции по криптокредитованию

Криптовалютное кредитование — это заёмщик, которому нужна ликвидность, но который предпочитает инвестировать активы, кредитор, который хочет получить пассивный доход, и платформа для кредитования. 

Заёмщик подходит к платформе кредитования, такой как Compound или Aave, для получения фиатного займа от кредитора, используя в качестве обеспечения такие криптовалютные активы, как

Как только заёмщик и заёмщик согласятся с условиями, включая определённую процентную ставку, заёмщик получит криптовалютный заём. Как и в случае с традиционным банковским займом, платформа кредитования предоставляет заёмщику обеспечение после полной оплаты займа.

Криптовалютное кредитование на платформах криптокредитования DeFi позволяет заёмщикам и кредиторам напрямую взаимодействовать без посредников. Однако криптовалютное кредитование также доступно на таких 

В отличие от платформы DeFi, криптокредитная платформа CeFi имеет централизованную организацию с юридическим лицом, поддерживающим её и управляющим платформой займа.

Сравнение кредитования и стейкинга

Криптовалютный стейкинг и кредитование предоставляют возможность зарабатывать на простаивающих активах, но различными способами.

 — это процесс «блокировки» криптовалютного актива, который служит валидатором в децентрализованной сети. Валидаторы обеспечивают безопасность, целостность и непрерывность сети. Сеть поощряет стейкинга (или валидаторов), поощряя их новыми монетами.

С другой стороны, криптовалютное кредитование выплачивает проценты в качестве награды за предоставление поставщику (или другим пользователям платформы) возможности использовать ваши криптоактивы.

Хотя стейкинг в среднем приносит меньшую прибыль, он обеспечивает повышенную безопасность. Криптокредитование обычно приносит более высокую прибыль, но рынок волатильный, и ставки быстро меняются.

Чем DeFi Lending отличается?

В отличие от традиционного банковского кредитования и криптокредитования CeFi, кредитование Defi не зависит от центрального органа, который контролирует и применяет условия займа. Вместо этого она основана на 

. Пользователи могут вносить свои криптоактивы в стейкинг на платформе для займа. Заёмщик может напрямую занимать средства на DeFi-платформе через P2P-кредитование (одноранговое кредитование) без проверки кредитоспособности. 

Базовые требования к DeFi кредитованию

Получение криптозайма DeFi — это просто. Для этого достаточно войти в децентрализованную платформу криптокредитования, подать заявку на получение займа и отправить криптообеспечение на указанный кошелёк. Вам не нужно предоставлять свои персональные данные. Вам не нужно беспокоиться о кредитном рейтинге или других требованиях к документации. Наиболее важным фактором является стоимость предлагаемой криптовалюты в качестве обеспечения и размер займа.

Это приводит нас к коэффициенту займа к стоимости (LTV). 

Соотношение займа к стоимости заключается в следующем: соотношение между стоимостью займа и стоимостью обеспечения. Предположим, вы получаете заём на $400, а LTV составляет 40%. В этом случае в качестве обеспечения для займа на $400 необходимо добавить криптовалюту на сумму $1000, поскольку $400 составляет 40% от $1000. По сравнению с традиционными финансами LTV для криптокредитования или криптозаймов, как правило, являются низкими из-за волатильности криптовалют. Например, значение LTV BlockFi достигает максимум 50%. Это может быть пропуск для инвесторов. Пользователи, которые предпочитают получать более крупные займы, могут воспользоваться низким LTV. Это помогает свести к минимуму риски, связанные с запуском маржинального колла. 

Источник изображения: BTCpress

Кредитование DeFi осуществляется по ставке займа, которая представляет собой стоимость займа. Процентные ставки DeFi зависят от платформ, сумм и условий займа. Платформы DeFi-кредитования предлагают фиксированные или плавающие процентные ставки.

Фиксированная процентная ставка означает, что вы будете платить фиксированную (постоянную) процентную ставку в течение срока займа. Напротив, плавающая процентная ставка зависит от рынка — это означает, что ставка может в любое время вырасти или упасть. При займе фиксированные ставки обычно выше, чем плавающие ставки. Хотя плавающие ставки могут быть ниже, они также могут появиться в любое время. Это означает, что вы не сможете узнать, когда и насколько они вырастут. 

Откуда поступает криптокредитование?

Многие инвесторы стремятся удерживать свои позиции и получать прибыль от ожидаемого долгосрочного роста рыночной цены, что обусловлено резким ростом цен биткоина (и других криптовалют). Однако эта стратегия покупки и удержания, известная как HODLing, бросает вызов. Что делать, когда большинство активов привязаны к криптовалюте, но вам нужны физические деньги?

К счастью, криптовалютное кредитование решает эту проблему, поскольку вы можете хранить свои криптоактивы и по-прежнему тратить фиатные валюты. Инвесторы криптовалюты могут занимать средства в обмен на свои активы или занимать криптовалюту в обмен на проценты. Инвесторы также могут позволить своим активам получать пассивный доход.

Что значит предоставлять криптовалюту в кредит?

Как кредитор, ваши криптовалютные активы не просто лежат в кошельке, они работают и зарабатывают пассивный доход. Вот почему необходимо предоставить криптовалюту в кредит.

Криптовалютное кредитование может принести прибыль без необходимости продавать какие-либо активы. Некоторые биржи в настоящее время предлагают годовую процентную доходность (APY) до 25% для займа криптовалюты. 

Звучит потрясающе, верно? Сравните это с лучшими сберегательными аккаунтами в США, которые платят в среднем 0,55%.

Несмотря на то, что вы можете предоставлять криптовалюту в кредит, предоставление стейблкоинов позволяет наращивать активы без различных рисков, связанных с криптовалютой. Стейблкоины — это криптовалюты, разработанные для соответствия стоимости реальной валюты. Например, USDT привязан к доллару США.

Стабильность, обеспечиваемая стейблкоинами, также означает, что вы знаете, сколько вы заработаете за предоставление криптовалюты.

Риски, связанные с криптокредитованием

Хотя криптокредитование имеет значительные преимущества и позволяет вашим активам работать на вас, это не полностью без рисков. 

Криптовалюты обычно испытывают значительные колебания цен. Как заёмщик, ваше обеспечение подвержено риску волатильности, поскольку платформа может ликвидировать часть вашего обеспечения из-за падения рыночной стоимости. Если вы не ответите на маржинальный колл, добавив больше обеспечения, платформа немедленно ликвидирует криптовалюту, чтобы восстановить коэффициент LTV займа до согласованного уровня.

Платформы криптокредитования DeFi используют смарт-контракты для управления транзакциями криптокредитования. В отличие от платформ CeFi, в работе не участвуют люди. Это означает, что в случае отказа смарт-контракта и потери криптовалюты никому не нужно доверять. Смарт-контракты и функции, которые они контролируют, также могут быть взломаны или подвержены ошибкам безопасности.

Криптовалюты — это новый класс активов, и правила их использования до сих пор не ясны. Законодатели могут принять решение о внедрении новых законов, касающихся законности или налогообложения, которые могут приносить вам пользу или не приносить вам пользу.

Чтобы свести к минимуму этот риск, обратитесь к налоговым консультантам в вашей юрисдикции.

Напоминаем, что у поставщиков DeFi нет юридических лиц за платформами, и они работают без лицензии. Это создает уникальную проблему с юридической точки зрения, поскольку у вас нет никого, кто мог бы подать иск, когда что-то пойдёт не так. Это также означает, что инвесторы не знают, как нормативные требования могут повлиять на них в будущем.

Платформы криптокредитования CeFi используют криптовалюты, которые они получают от заёмщиков и заёмщиков, для получения прибыли. Они предоставляют криптовалюту контрагентам — хеджированным фондам, криптовалютным биржам и другим институциональным инвесторам. Это создаёт риск для контрагентов, поскольку контрагенты, участвующие в этих транзакциях, могут не вернуть актив, что сделает вашего поставщика неплатежеспособным. 

Инвесторы на этих платформах не знают, какие риски берут на себя их поставщики. Кроме того, в отличие от традиционных банковских накоплений, такие регуляторы, как Федеральная корпорация по страхованию депозитов (FDIC) в США, не защищают ваши инвестиции в криптовалюту.

DeFi-платформы предоставляют кредиты только заёмщикам на своих платформах. Они не займы третьим лицам. Это устраняет риск для контрагента, поскольку обеспечение встроено в смарт-контракт. 

Нужно ли предоставлять криптовалюту в кредит?

Криптовалюта кредитования даёт вам возможность держаться за долгосрочные инвестиционные показатели и пассивно зарабатывать дополнительные деньги. Кредиты переобеспечены, и даже если заёмщик не исполнит обязательства, вы по-прежнему будете иметь доступ к их криптовалюте в качестве компенсации.

Платформы криптовалютного кредитования предлагают высокие процентные ставки, которые в некоторых случаях выплачиваются еженедельно. Фиатные и стейблкоины получают самые высокие ставки — до 12,7% APY. Другие крупные криптовалюты, такие как BTC и ETH, обычно имеют ставку команд до 6%. Это намного выше, чем традиционные банковские процентные ставки.

Лучшие платформы DeFi-кредитования

Среди децентрализованных платформ кредитования 

 остаются одними из самых высоких уровней TVL на платформе.

Источник изображения: DeFi Pulse — 9 июля 2021 г.

Всего TVL: $10,45 млрд (9 июля 2021 г.)

Возможности: Широкий выбор опционов и быстрых займов.

 позволяет заёмщикам предоставлять обеспечение для поддержки протокола. В то же время их вклад представлен в токенах. С другой стороны, быстрые займы предлагают фиксированные процентные ставки.

Всего TVL: $6,97 млрд (9 июля 2021 г.)

Возможности: Более высокие ставки LTV и более низкий порог ликвидации

 поддержке протокола платформа позволяет кредиторам зарабатывать проценты. Сумма цифровых активов, поставляемых пользователем, представлена токенами cToken. Токены обычно можно использовать для отслеживания займа фонда в качестве обеспечения и полученных процентов. Интересно, что Compound ликвидирует только 50% займа с недостаточным обеспечением, а штрафы ставятся по фиксированной ставке.

Всего TVL: $6,76 млрд (9 июля 2021 г.)

Возможности: Поддерживает стейблкоин DAI

 позволяют предоставлять криптовалюту себе. В хранилище мейкера можно создать DAI, заблокировав ваши цифровые активы в качестве обеспечения и погасив заём на основе заранее установленного контракта. Мейкер предлагает одну из самых высоких ставок LTV для криптозаймов на 75%.

Децентрализованное финансирование или DeFi — это одно из самых революционных способов использования новейшей технологии блокчейна. Используя самоисполняющиеся смарт-контракты, DeFi заменяет традиционные учреждения платформами, где пользователи могут занимать и закладывать деньги друг другу, зарабатывая комиссии и проценты в процессе. DeFi предлагает новые возможности для получения прибыли, но также улучшает существующую финансовую систему, обеспечивая больше доверия, прозрачности и эффективности. Тем не менее, прежде чем предоставлять криптовалюту, всегда проводите собственное исследование.

Объяснение: Что такое криптокредитование и займы в DeFi?

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге

Получайте ежедневные обновления о криптовалютах и трейдинге