Nosso relatório semanal de análise de derivativos de cripto investiga eventos macro, o estado atual das criptomoedas e sinais de negociação a partir do volume de negociação à vista, bem como futuros, opções e contratos perpétuos.

ETH superou, apoiado pelo anúncio de saída do presidente da SEC, Gary Gensler, em 20 de jan., 2025, e sugerido pelo crescente interesse aberto em perpétuos de ETH. Esse momentum positivo se estende a várias altcoins de grande capitalização anteriormente escrutinadas pela SEC, como indicado pelas taxas de financiamento otimistas para posições longas.

Por favor, confira os destaques do relatório.

Interesse em Aberto de ETH Aumenta Enquanto o do BTC Diminui

ETH está superando BTC após o anúncio da saída do presidente da SEC, Gary Gensler, como evidenciado nos mercados de swaps perpétuos. O interesse em aberto do BTC diminuiu dos picos da semana passada, enquanto os contratos de ETH aumentaram. Além disso, os volumes de negociação de ETH constituem uma parte maior das negociações diárias em comparação com grande parte dos últimos seis meses, apesar de uma queda geral nos volumes de negociação nesta semana. O declínio gradual no interesse em aberto de BTC, sem um aumento na atividade de negociação, indica um reposicionamento estratégico, em vez de uma onda de liquidações.

Curvatura de Opção BTC Se Aprofunda com Retração do Preço

O recuo no preço à vista do BTC a partir do alvo de $100K levou a uma estrutura de volatilidade ATM plana, com opções de curto prazo caindo abaixo de 60%. 

Esta tendência continua a correlação entre a inversão da estrutura de prazo e os retornos do preço à vista do BTC observados desde a eleição nos EUA em 5 de novembro de 2024

. O declínio na volatilidade de curto prazo está alinhado com níveis de volatilidade realizada mais baixos. Embora a demanda por opções de curto prazo tenha moderado, não houve uma mudança notável no interesse em aberto para calls ou puts. Em vez disso, seu crescimento estagnou no início da semana.

Opções ETH Mais Otimistas Que as de BTC

O sentimento nos mercados de opções ETH parece moderadamente mais otimista do que no de BTC durante o recente declínio no momentum pós-rali eleitoral. Opções de compra lideram tanto em volumes de negociação quanto no interesse em aberto. 

Avançado

Relatório de Análise de Derivativos de Cripto da Bybit X Block Scholes (27 de nov., 2024): Sinal de Superação do ETH em Relação ao BTC Surge em Contratos de Longo Prazo

A infraestrutura de blockchain altamente personalizável do NULS atrai desenvolvedores ao oferecer recursos como arquitetura modular e tecnologias de cadeia cruzada.

 é lançado, uma das primeiras perguntas que precisa fazer a si mesmo é: “Em qual cadeia devemos construir?” A tecnologia de blockchain subjacente específica que suporta um 

 faz uma grande diferença na velocidade, confiabilidade e flexibilidade do sistema. Embora a blockchain do Ethereum seja uma escolha popular para desenvolvedores, também existem algumas cadeias menores que oferecem um ambiente ainda mais amigável para desenvolvedores. A NULS criou uma blockchain conveniente e infinitamente personalizável, projetada com o foco nos desenvolvedores. Aqui está o que você precisa saber sobre NULS e o token NULS.

 é uma infraestrutura de blockchain altamente personalizável. Ela atrai desenvolvedores oferecendo recursos como arquitetura modular, tecnologias cross-chain e altas velocidades. Para tornar o desenvolvimento no NULS o mais fácil possível, a blockchain oferece uma interface útil e uma variedade de ferramentas.

O conceito de NULS foi criado inicialmente por 

, que anteriormente trabalhou com o Chongqing TV & Science Educational Channel. Para transformar seu sonho em realidade, Wang se associou a Jason Zhang, um desenvolvedor de software com experiência em software bancário, e Reaper Ran, um entusiasta do desenvolvimento de blockchain. 

Esta equipe fundou oficialmente sua empresa em 2017. Depois de criar a tecnologia por trás do sistema, a equipe NULS decidiu contratar Liesa Huang como sua CEO. Com Huang lidando com o lado comercial das coisas, a mainnet e o token NULS foram lançados em 2018. 

A missão da NULS é criar uma blockchain tanto por quanto para desenvolvedores. À medida que a indústria web3 decolou, a equipe NULS notou que muitas blockchains foram projetadas visando o investimento em vez do desenvolvimento. Eles queriam criar um sistema que fosse, em primeiro lugar, para executar outros projetos. Em última análise, a NULS visa ser o ecossistema blockchain que as empresas procuram quando querem criar projetos web3, como sistemas de recompensas apoiados por blockchain ou jogos baseados em blockchain. Para atingir esse objetivo, a NULS se concentra em fornecer muitos recursos amigáveis para desenvolvedores que não são encontrados em outras cadeias, incluindo os seguintes:

 de um valor específico por verificação, o consenso PoC utiliza uma soma global grande. Os validadores são obrigados a fazer stake de um grande pool de tokens NULS, que recebem de volta no final do seu período de validação, desde que operem o sistema corretamente. No entanto, validadores recebem cartões amarelos e/ou vermelhos caso cometam erros ou fiquem sem poder de computação. Aqueles que recebem muitos cartões terão seus ativos congelados.

NULS então utiliza este sistema subjacente para projetar um conjunto complexo de módulos. O ecossistema funciona como múltiplas cadeias, cada uma lidando com seu próprio serviço. NULS inclui uma máquina virtual para contratos inteligentes, uma cadeia de conexão entre cadeias, um módulo de consenso e mais. Este design modular permite que os desenvolvedores usem e paguem apenas pelos serviços que realmente precisam. 

A plataforma NULS está repleta de recursos para ajudar os desenvolvedores a projetar projetos empolgantes. A seguir estão algumas das principais ferramentas que você encontrará ao trabalhar com NULS. 

NULS ChainBox é a principal interface de desenvolvimento para o ecossistema. Inclui seis módulos separados para um livro-razão, contas, transações, blocos, consenso e rede. Como a interface fácil guia os usuários em cada etapa e fornece scripts pré-prontos para executar programas, os desenvolvedores não precisam de experiência com blockchain para trabalhar com o ChainBox.

A plataforma SCO facilita para os membros da comunidade NULS apoiarem projetos baseados em NULS. Qualquer pessoa que desenvolva na cadeia NULS pode configurar seu sistema para staking. Os stakers ganham recompensas na forma do token do projeto, enquanto a equipe de desenvolvimento também ganha NULS por ajudar a executar seu projeto NULS.

 que escala a rede com melhor desempenho e taxas de gás mais baixas. A partir da ENULS, os desenvolvedores de NULS podem se conectar a várias redes de blockchain e transferir ativos digitais entre Ethereum, BNB Chain, Optimism e outras blockchains.

 para a conveniência dos seus usuários. Eles oferecem tanto uma carteira de desktop que se conecta diretamente ao NULS, quanto uma carteira multichain. A plataforma também é compatível com muitas carteiras de terceiros, e ainda garantiu que as pessoas possam fazer staking de NULS através delas.

Se você deseja apoiar o blockchain NULS e ajudar a torná-lo uma parte essencial do espaço blockchain, fazer staking é uma ótima ideia. Bloquear temporariamente seus tokens ajuda a executar o mecanismo de consenso do NULS, e também permite que você ganhe recompensas de staking. Esta é uma maneira fácil de obter renda passiva dos seus tokens NULS.

A NULS passou os últimos sete anos melhorando e refinando sua tecnologia para atender às tendências do mercado. A empresa começou com um blockchain simples, mas lentamente adicionou mais recursos, como suporte 

. Os planos da NULS para 2024 focam principalmente em otimização. Por exemplo, a empresa espera ajustar e melhorar sua API de serviço público, seu protocolo de formador de mercado automatizado e seu processo de documentação. 

 também inclui planos para mais desenvolvimento da comunidade NULS. A cada trimestre, a empresa espera apoiar o desenvolvimento de 10 novos projetos que possam funcionar na NULS. Até 2025, a NULS espera incluir uma variedade de 

 (DeFi) e GameFi que dependem da blockchain NULS.

NULS é o token nativo de todo o ecossistema NULS. Além de seu uso na gestão do mecanismo de consenso da cadeia, o NULS também é usado para governança comunitária e taxas de transação. Cada token NULS pode ser dividido em 100 milhões de partes menores de token, chamadas NA. O fornecimento inicial de tokens da NULS de 100 milhões de tokens foi distribuído para quatro grupos separados conforme segue:

Como muitas outras startups de criptomoedas, o token NULS experimentou um grande salto de preço logo após seu airdrop. A moeda alcançou um recorde histórico de $8.53 em 2018, e desde então caiu gradualmente para abaixo de $1. Em mar 2024, o preço do NULS foi de $0.20 para $0.89 antes de diminuir para $0.30. Seu preço atual é $0.38 (em 28 de nov de 2024). A maioria das pessoas acredita que um crescimento moderado e positivo é possível para o token NULS no final de 2024.

 para o NULS, mas os dados de preços também suportam essa perspectiva. Análises do CoinCodex sugerem que o preço do NULS subirá para 

 até o final de 2025. Os preços dos tokens NULS são frequentemente ligados a notícias do ecossistema NULS, então cada novo projeto que é lançado no NULS e cada nova funcionalidade lançada na blockchain NULS pode contribuir para aumentos de preço.

Procurando negociar tokens NULS? A Bybit agora oferece contratos perpétuos NULSUSDT. Para começar, você precisará primeiro criar uma conta Bybit, depois financiá-la com criptomoeda e navegar para a 

O NULS oferece muitas oportunidades únicas para investidores. O token é uma boa escolha se você é um investidor paciente que gosta de segurar moedas por anos e vender quando as condições de mercado melhoram repentinamente. Além de seu crescimento a longo prazo, esta moeda também está experimentando algumas flutuações de curto prazo que podem proporcionar lucro se os detentores de NULS conseguirem cronometrar o mercado corretamente.

Apenas tenha em mente que o NULS apresenta mais volatilidade do que 

 como Bitcoin ou Ethereum. Provavelmente não é uma escolha suficientemente confiável para se tornar o principal token em seu portfólio, e as condições de mercado farão uma grande diferença em seus lucros potenciais. Com este tipo de token, é essencial fazer muita 

 e seguir as melhores práticas padrão de gestão de risco antes de tomar sua decisão final.

A blockchain NULS é um ótimo exemplo de como uma cadeia especializada pode melhorar o espaço web3. Ao focar em soluções de blockchain para desenvolvedores, a NULS apoia o desenvolvimento de novos DApps e outros projetos web3. Ao longo dos anos, esta blockchain também fez um ótimo trabalho em seguir as tendências de mercado e fornecer manutenção contínua para seus usuários. Se você está procurando uma empresa de criptomoeda confiável para apoiar, a 

Intermediário

NULS (NULS): Soluções Eficientes de Blockchain para Desenvolvedores

A SOS Ltd. anunciou planos de investir até $50 milhões em Bitcoin (BTC), destacando seu compromisso em expandir seus investimentos em blockchain e criptomoeda.

Desempenho Diário de Destaque — Ethereum Name Service (ENS)

O S&P 500 caiu 0,4% enquanto os investidores realizaram lucros. As ações de tecnologia lideraram as quedas, e os dados de inflação mostraram progresso limitado em direção à meta do Fed. Os mercados agora veem uma chance de 34% de não haver aumento da taxa do Fed em dezembro. O Coindesk Indices, um índice que mede o desempenho mais amplo do mercado de criptomoedas, subiu 5.46%, com Bitcoin e Ether subindo 6.20% e 9.42%, respectivamente nas últimas 24 horas.

O melhor desempenho de hoje é do ENS, que subiu 45.0% após o anúncio da visão do Namechain para um registro simplificado, sem taxas e com transações mais rápidas.

O Ethereum Name Service (ENS), lançado em maio de 2017, é um sistema de domínio baseado em blockchain no Ethereum, transformando endereços complexos em nomes simples, semelhante ao DNS. É seguro, descentralizado, e governado por seus detentores de tokens. 

 em simplificar o processo de registro com objetivos-chave: permitir registro de nome a partir de qualquer L2 sem conectar-se à Namechain, pagamentos de ETH sem taxas de gás, completar o registro em uma única transação e reduzir os tempos de espera de 60 segundos para 10 segundos.

Confira os Preços, Gráficos e Dados Mais Recentes de 

 planos para investir até $50 milhões em Bitcoin (BTC), sublinhando seu compromisso em expandir seus investimentos em blockchain e criptomoedas. A decisão ocorre à medida que o preço do Bitcoin atinge máximos históricos, e a SOS pretende aproveitar as condições favoráveis do mercado, incluindo a melhoria das regulamentações nos EUA e o crescente interesse institucional. A empresa empregará várias estratégias de negociação quantitativa para gerir este investimento e otimizar os retornos. A SOS acredita que o Bitcoin desempenhará um papel significativo como ativo estratégico de reserva global, aumentando sua competitividade e rentabilidade a longo prazo no setor de ativos digitais.

Confira os preços, gráficos e dados mais recentes de 

Ontem, os dados do ETF Spot de BTC mostraram um fluxo total de $103 milhões, com $0 do GBTC e $103 milhões de fontes não relacionadas ao GBTC.

Confira os Últimos Preços, Gráficos e Dados de 

 2000 pontos por verificar sua singularidade ao escanear seu rosto e cunhá-lo na testnet. Use o código 6de1553d se necessário. Concluir esta tarefa confirma que você não é um sybil. Os novos usuários podem seguir um guia detalhado com capturas de tela 

Iniciante

SOS Ltd. Anuncia Investimento de $50 Milhões em Bitcoin para Expandir Estratégia de Ativos Digitais

Explore este artigo para descobrir como você pode participar do Staking Web3 da Bybit.

 pode ser emocionante e recompensador. Se você está se perguntando por onde começar para 

, considere o Staking Web3 da Bybit. Esta adição relativamente nova ao Web3 da Bybit oferece uma plataforma perfeita e fácil de usar para aqueles ansiosos para embarcar nesta jornada. 

Neste artigo, iremos guiá-lo através do processo de participação no Staking Web3 da Bybit, garantindo que você esteja bem preparado para maximizar seus investimentos em cripto.

 é uma plataforma que oferece uma maneira conveniente de fazer staking de seus tokens e gerar ganhos sem a necessidade de pular entre diferentes protocolos ou executar inúmeras transações. 

Por Que Você Deveria Experimentar o Bybit Web3 Staking

Bybit Web3 Staking não é apenas outra plataforma de staking — é um ecossistema holístico criado para melhorar sua experiência de staking de criptomoedas. Aqui está o motivo pelo qual se destaca.

Em essência, o Bybit Web3 Staking oferece uma combinação de recursos centrados no usuário, segurança de alto nível e conveniência, tornando-o uma escolha atraente para qualquer pessoa interessada em maximizar seus retornos em criptomoedas.

Agora que você sabe mais sobre o Bybit Web3 Staking e por que deveria experimentá-lo, aqui está um guia passo a passo para você começar. 

 antes de prosseguir com o Bybit Web3 Staking. Se precisar de ajuda para criar uma conta, consulte nosso 

na barra de navegação no canto superior esquerdo da página inicial da Bybit. 

: Após entrar no Portal Web3 da Bybit, passe o cursor sobre a aba 

na barra de navegação no topo da página e clique em 

: Uma janela pop-up será exibida. Você pode escolher a carteira que deseja conectar (

ao lado da sua carteira preferida. Neste artigo, usaremos a 

como exemplo. Para conectar-se a ela, clique no botão 

ao lado dela, e insira os detalhes da sua conta.

 Após conectar sua carteira, você pode depositar fundos passando o cursor sobre 

, você pode visualizar todas as pools de staking disponíveis. Clique no ícone de 

 para ajustar a exibição. Você pode organizar as pools de acordo com 

: Clique na pool de staking de sua preferência para encontrar mais informações, tais como:

: Insira a quantidade que você gostaria de staking e clique em 

: Na janela pop-up, verifique os detalhes do seu pedido de staking. Por favor, observe a derrapagem e o custo estimado, e clique em 

: Uma janela pop-up aparecerá para indicar que a transação está sendo processada. Uma vez que a transação esteja completa, você pode visualizar sua transação clicando em 

Assim que você fizer o stake com sucesso, os detalhes da transação serão exibidos em

Os detalhes de seu investimento, incluindo o rendimento total acumulado, também podem ser encontrados na página do pool de staking respectivo.

Além do rendimento básico, alguns projetos emitem incentivos adicionais. Você pode verificar seus rendimentos adicionais abaixo.

O valor total de seus investimentos de todos os pools de staking também será exibido no painel na página de 

: Se você quiser desfazer o stake de suas participações e reivindicar suas recompensas, navegue até a 

: Selecione a pool que deseja resgatar e clique em 

assim que confirmar que os seus dados estão corretos.

: Confirme os detalhes do resgate e clique em 

 que o processo de resgate pode levar algum tempo, e os detalhes da transação estarão disponíveis em 

O Bybit Web3 Staking oferece uma plataforma abrangente e intuitiva para staking de criptomoedas. Sua interface amigável ajuda até mesmo aqueles que são novos no mundo do staking a participarem com confiança e a crescerem seus investimentos. Seja você um investidor experiente ou alguém que está apenas começando, o Bybit Web3 Staking é uma escolha confiável e eficiente para suas empreitadas de staking.

Como Participar do Staking Web3 da Bybit (Passo a Passo)

Cripto

DeFi

Web3

Curve Finance é uma DEX principalmente para usuários trocarem tokens por stablecoins. Os usuários também podem fornecer liquidez para ganhar taxas. Saiba como funciona.

, como Curve Finance e Uniswap. Principalmente um agregador de liquidez descentralizado, o Curve Finance permite que os usuários troquem tokens por stablecoins, forneçam liquidez aos pools de liquidez e ganhem taxas.

Ao contrário do Uniswap, o Curve Finance visa fornecer aos usuários uma alternativa para trocar tokens mais rapidamente, mais diretamente e a uma taxa mais barata. Em vez de trocar o token A por ETH, em seguida, ETH para o token B, o uso do Curve Finance elimina as altas taxas de transação e processa a troca do token A para B diretamente em uma única transação.

) baseada em formador de mercado automatizado (AMM) executada 

. Ela está focada em trocar entre diferentes stablecoins e apresenta taxas baixas e slippage mínimo. Como os AMMs funcionam com um algoritmo de preço em vez de um livro de ordens, o Curve Finance também é útil para trocar entre tokens que permanecem em uma faixa de preço semelhante, como diferentes versões tokenizadas do Bitcoin, 

Em junho de 2021, havia 39 pools ativos disponíveis para troca entre stablecoins e ativos na plataforma. No entanto, esses pools estão sujeitos a alterações com base na demanda do mercado. Algumas das stablecoins disponíveis incluem USDT, USDC, DAI, BUSD, TUSD e sUSD. Um dos pools de stablecoin conhecidos é o 3CRV , que consiste em DAI, USDT 

O Curve Finance também suporta tokens com rendimentos, como os 

, com pools de yUSD compostos por yDAI, yUSDT, yUSDC e yTUSD. Os usuários que participarem deste pool receberão as taxas de swap/gás geradas pelo pool Curve, bem como o rendimento dos tokens subjacentes com rendimentos. 

Há pools dentro da plataforma em que os provedores de liquidez recebem uma porcentagem das taxas de conversão, enquanto também há pools de empréstimo que incluem protocolos DeFi separados que oferecem uma taxa de juros mais alta para os provedores. A Curve está se movendo em direção à governança descentralizada ao lançar uma Organização Autônoma Descentralizada (

) na qual a Curve DAO é controlada pelo token CRV para direitos de voto.

O que é um formador de mercado automatizado?

 (AMM) é um tipo de protocolo de exchange descentralizada (DEX) que depende de uma fórmula matemática para precificação de ativos. Em vez de usar um livro de ordens, os ativos são precificados de acordo com um algoritmo de preço. Isso permite que os ativos digitais sejam negociados usando pools de liquidez, em vez de ter compradores e vendedores.

Pense nas AMMs como peer-to-contract (P2C), pois não há necessidade de contrapartes, pois os trades acontecem entre usuários e contratos. Os pools de liquidez são fundos compartilhados reais feitos de tokens digitais que estão bloqueados em contratos inteligentes. Os usuários fornecem pools de liquidez com tokens, e os preços dos tokens no pool são determinados por uma fórmula. Assim, ao ajustar a fórmula, os pools de liquidez são otimizados.

se torna um provedor de liquidez ao fornecer tokens para o pool de liquidez de um AMM. Os provedores de liquidez ganham uma taxa por fornecer tokens ao pool. Essa taxa é paga por traders ao interagir com o pool de liquidez.

Os ativos são precificados de acordo com uma fórmula projetada para swaps em uma faixa semelhante. Digamos que, por exemplo, 10 USDT deva ser igual a 10 USDC, que deve ser igual a 10 BUSD. Se você converter 5 milhões de dólares em USDT em USDC e depois convertê-los em BUSD, haverá slippage. No entanto, a fórmula da Curve visa minimizar esse slippage, mesmo ao converter grandes valores. 

Além disso, os pools de liquidez ajudam a garantir a menor quantidade de slippage ao trocar moedas digitais. Ao focar 

 a Curve garante um protocolo de empréstimo menos volátil, ao mesmo tempo em que dá altos juros sobre a liquidez fornecida.

Os pools são controlados pelo AMM, que reequilibra os pools após as exchanges serem feitas. Por exemplo, digamos que um pool contenha USDC e TUSD. Um trader da Curve Finance quer vender USDC e usa esse pool de liquidez. O pool se torna desbalanceado porque agora há mais USDC. Para rebalanceá-lo, o preço do USDC cai para incentivar os traders a comprar USDC com TUSD. Traders de arbitragem compram TUSD com USDC. Dessa forma, o pool de liquidez reequilibra a proporção de USDC para TUSD. O incentivo de preço mantém os pools de liquidez equilibrados.

A Curve é conhecida como uma corretora AMM com baixas taxas para traders, além de fornecer contas de poupança fiat eficientes para provedores de liquidez. Ao se concentrar em stablecoins, o Curve permite que os investidores evitem criptoativos voláteis, enquanto ainda ganham altas taxas de juros com protocolos de empréstimo. Ao mesmo tempo, seu modelo é considerado conservador, pois evita volatilidade e especulação a favor da estabilidade. Os pools de liquidez da Curve estão permanentemente tentando comprar na baixa e vender na alta. 

 ou Balancer, os pools de liquidez são compostos por qualquer token e a volatilidade é alta. Ao limitar os pools e os tipos de ativos em cada pool, a Curve minimiza a perda temporária. Isso ocorre quando os provedores de liquidez sofrem uma redução no valor do token, em relação ao valor de mercado desse token, devido à volatilidade em um pool de liquidez.

A Curve atrai provedores de liquidez usando o que é chamado de composição DeFi. Isso significa simplesmente que você pode usar o que investiu na plataforma da Curve para ganhar recompensas em outros lugares do ecossistema DeFi. Os pools de liquidez da Curve também contêm versões tokenizadas do Bitcoin, como wBTC e renBTC, que podem estar no mesmo pool, enquanto wBTC e USDC não podem funcionar juntos.

Como as taxas de corretagem na Curve são menores do que as do Uniswap, você também pode ganhar recompensas fora da Curve com os chamados tokens interoperáveis. Digamos que a DAI seja emprestada na 

 e, em seguida, trocada por um token de liquidez chamado cDAI. Os usuários da curva podem usar a cDAI em seus pools de liquidez, alcançando assim outro nível de utilidade e ganhos potenciais.

A possibilidade de usar os cTokens da Compound no Curve Finance demonstra os benefícios de composição no ecossistema DeFi. Como mencionado anteriormente, a Curve também é integrada com a Yearn e a 

 para maximizar os incentivos para provedores de liquidez (LPs). A Curve é exclusiva para trades de stablecoin, pois sua liquidez e formador de mercado automatizado exclusivo atraem um alto volume de trading. Cada trade ganha uma taxa de trading de 0,04% paga aos LPs. No entanto, há outras maneiras (abaixo) de lucrar ao fornecer liquidez à Curve.

Cada trade conduzido por meio dos pools em que você é um LP obtém lucros pagos em proporção à sua parte do pool. 

Depósitos em pools de liquidez que não são utilizados são depositados em outros protocolos DeFi para gerar receita adicional.

Altos rendimentos percentuais anuais (APY):

 para depósitos de stablecoin na Curve são altos porque a Curve também produz fazendas com ativos agrupados. 

o bloqueio de tokens CRV os converte em veCRV, que é usado para aumentar seu rendimento anual de depósito. 

Para maior liquidez, alguns pools oferecem incentivos, como altos rendimentos para LPs. O Curve Finance é bem conhecido pela 

 de stablecoins. Como provedor de liquidez, você pode misturar e combinar qualquer um dos fluxos de renda mencionados acima para maximizar seus rendimentos. 

CRV é o token nativo da Curve Finance. É usado principalmente para governança, recompensas de LP, aumento de rendimentos (como veCRV) e queima de tokens. Como a Curve é governada pela comunidade, suas decisões são tomadas por detentores de CRV que votam para bloquear seus tokens e convertê-los em veCRV. Por acaso, veCRV significa 

 o que significa que a CRV foi bloqueada no protocolo Curve por um tempo definido. Quanto mais tempo você bloquear a CRV, mais veCRV você receberá.

Tenha em mente que os detentores de veCRV ganham lucros com as taxas de câmbio. O protocolo da Curve pode ser complexo. Consequentemente, a adoção de veCRV é baixa, mas aumenta à medida que os agricultores de rendimento começam a entender seu potencial. 

As recompensas e incentivos do pool de liquidez são pagos em CRV para LPs com base no tamanho da sua participação no pool. Como nem todas as taxas de corretagem são redirecionadas para LPs, uma pequena parte é coletada e usada para comprar e queimar CRV, reduzindo a oferta de CRV.

O token CRV pode ser comprado e obtido por meio da geração de rendimentos ao depositar ativos em um pool de liquidez e ganhar tokens como recompensa. Ao fornecer DAI a um pool de liquidez Curve designado, você também pode ganhar tokens CRV além de taxas e juros. O rendimento do token CRV aumenta o incentivo para se tornar um provedor de liquidez Curve, pois você ganha um ativo financeiro e propriedade de um protocolo DeFi.

Qualquer pessoa com tokens CRV pode propor atualizações ao protocolo Curve Finance. Essas atualizações incluem alterar as taxas, modificar para onde as taxas vão, criar novos pools de liquidez ou ajustar as recompensas da fazenda de rendimentos. Os detentores votam nas propostas bloqueando tokens CRV. Portanto, quanto mais tempo o token CRV ficar bloqueado, maior será o seu poder de voto. Se você deseja fazer staking de um resgate de longo prazo nas taxas DAO da Curve, 

, que permite que você deposite permanentemente seu veCRV para um resgate vitalício sobre os ganhos anuais da taxa da Curve. 

A principal diferença entre os dois é que, no Uniswap, você pode trocar qualquer token ERC-20, enquanto o Curve é especificamente para negociar stablecoins no Ethereum. A Curve é uma plataforma AMM com muitas semelhanças com Uniswap. No entanto, a Curve se diferencia apenas por acomodar pools de liquidez compostos por ativos que se comportam de forma semelhante. Podem ser stablecoins ou versões embaladas de ativos semelhantes, como wBTC e tBTC. Isso permite que a Curve use algoritmos eficientes e exiba os níveis mais baixos de taxas, slippage e perda temporária de qualquer exchange descentralizada (DEX) no Ethereum.

O Uniswap está classificado abaixo do Curve Finance em termos de TVL (valor total bloqueado), que é uma estimativa do potencial de uma plataforma de geração de rendimentos DeFi. Este indicador informa a quantidade de moeda digital bloqueada e serve como medida de saúde para os ecossistemas DeFi e o mercado agrícola de rendimentos.

 a Curve agora tem quase US$ 7,5 bilhões em liquidez, enquanto a Uniswap tem apenas US$ 6 bilhões. O motivo pelo qual a Curve continua adicionando TVL é seu foco em trocar stablecoins, um nicho com menos concorrência. Ser um mercado construído especificamente também significa que a Curve oferece vantagens para traders e provedores de liquidez:

 Traders de baleias e pares de trading de alto volume estão sujeitos a slippage, mas os pools de ativos semelhantes da Curve minimizam isso. 

Os provedores de liquidez nos pares de stablecoin da Curve fornecem stablecoin que quase eliminam a perda temporária.

O Uniswap negocia contra ETH. Para realizar o trade o mais direto possível, você precisa negociar usando ETH ou negociar ETH. Se você negociar de USDT para USDC, Uniswap transforma seu USDT em ETH e, em seguida, negocia ETH para USDC. Seu swap requer dois trades, tornando-o mais caro. Obviamente, negociar stablecoins na Curve é mais barato, pois a Curve não exige ETH como par base para trades. 

Quando o mercado de criptomoedas cai, a Curve retém TVL, enquanto outras corretoras perdem a delas. Isso se deve à maneira como a Curve protege os provedores de liquidez contra perdas temporárias. Perdas temporárias são lucros de LP perdidos quando a volatilidade do preço das criptos reequilibra desfavoravelmente os ativos do par. Como todos os pools de liquidez exigem que você deposite um par de ativos, o risco aumenta quando um deles aumenta ou cai mais rápido do que o outro. Idealmente, você deve manter um valor de até 50/50 equilibrado entre seus ativos agrupados.

A Curve usa pools estáveis para contornar o problema de perda temporária. Todos os pools da Curve são pools de stablecoin 1:1 (ou seja, USDT/DAI) ou pools de token/token sintético 1:1 (ou seja, sETH/ETH). Ao manter pares de pool de liquidez restritos a ativos que se refletem em valor, a perda temporária não é um problema. Isso torna a Curve um refúgio seguro para os provedores de liquidez.

No geral, a Curve é melhor do que o Uniswap para negociar stablecoins, e também é um lugar mais seguro para colocar suas stablecoins, ETH e Bitcoin embrulhado para obter rendimentos estáveis.

Deve-se observar que o Curve Finance e outros protocolos DeFi estão atualmente em fase experimental e, portanto, estão em andamento. Os fundos depositados no Curve Finance ou em outros protocolos DeFi correm o risco de vulnerabilidades de contratos inteligentes, desenvolvedores maliciosos e hackers. Os riscos estão sempre presentes nas moedas digitais. Avalie esses riscos antes de entrar em um novo protocolo ou comprar qualquer criptomoeda. Como sempre, invista apenas o que você está disposto a perder. Embora a Curve Finance tenha 

, o protocolo não está isento de risco ou falha.

O Curve Finance é construído principalmente em pools de stablecoins, e as stablecoins são vinculadas a um ativo subjacente. Se um peg falhar em uma stablecoin, resultando em preços em queda, os provedores de liquidez desse pool manterão apenas as stablecoins sem pegging. A Curve fornece liquidez a outros parceiros, como a yearn.finance e a Compound.

Essa prática, conhecida como composibilidade, obtém retornos mais altos para os provedores de liquidez. No entanto, com essa interação, há o risco de colapso da cadeia. Qualquer problema com um protocolo ou parceiro DeFi conectado pode resultar em danos ao Curve Finance.

A Curve é uma das plataformas mais populares na DeFi porque favorece estabilidade e composibilidade em vez de volatilidade e especulação. No entanto, seu melhor motivo para ficar é que não há outro protocolo DeFi tão profundamente interconectado com todo o ecossistema DeFi como a Curve. Os aplicativos e protocolos DeFi baseados em Ethereum, que são capazes de conectar e jogar nativamente entre si, são chamados de legos de dinheiro. Assim como esses legos de dinheiro, Curve e outros protocolos DeFi se conectam entre si para construir estruturas financeiras, de modo que o todo seja maior do que a soma de suas partes. 

 usam pools Curve. O volume de liquidez que entra na Curve a partir dessas fontes impulsiona o TVL geral da Curve e pressiona a 

Por exemplo, como parte de sua estratégia de fazenda automatizada, a Yearn oferece cofres de stablecoin de alto rendimento anual que depositam tokens em pools de CRV. Para aumentar os retornos para os detentores do cofre, a Yearn compra CRV e automaticamente o bloqueia em veCRV por um máximo de quatro anos para ganhar um aumento de APY. Na verdade, a economia dos tokens CRV parece ter sido criada com um nível mais alto de perfeição. Uma conexão de incentivos e recompensas em torno dos rendimentos do pool de stablecoin transforma protocolos como Synthetix em detentores de CRV, juntamente com agricultores de varejo que buscam os melhores rendimentos para depósitos de stablecoin.

O que é o pool de liquidez e finanças Curve na DeFi?

Pegue sua dose diária informações sobre cripto e trading

Pegue sua dose diária informações sobre cripto e trading