Біздің апта сайынғы криптовалюталардың аналитикалық есебі макро оқиғаларды, криптоның ағымдағы күйін және спот сауда көлемінен сауда сигналдарын, фьючерстерді, опциондарды және мәңгілік келісімшарттарды қарастырады.

Біздің апта сайынғы криптовалюталардың аналитикалық есебі макро оқиғаларды, криптоның ағымдағы жай-күйін және спот сауда көлемінен сауда сигналдарын, фьючерстерді, опциондарды және мәңгілік келісімшарттарды қарастырады.

BTC ақырында $ 100K белгісінен асып түсті, бұл туынды нарықтардағы бычий позицияның артуына әкелді. Бұл күшті көңіл-күйді және мәңгілік своптар мен фьючерстердегі жоғары әсерге ұмтылуды көрсетеді. Қысқа мерзімді болжамды құбылмалылық өсті, өйткені трейдерлер раллиді капиталдандыру опцияларын іздейді.

Есептің маңызды сәттерін қараңыз.

Perp трейдерлер ETH экспозициясына ауысады

BTC-тің 100 мың долларлық кедергіні сәтті бұзуы мәңгілік своп нарықтарының барлық уақыттағы жоғары ашық пайыздық деңгейлерге айтарлықтай қайтарылуына әкелді, дегенмен жауап біршама өшірілді. Аптаның басында мәңгілік своп нарықтары BTC 100 мың долларды бұза алмаған бірнеше рет сәтсіздікке ұшырағаннан кейін назарын ETH-ге ауыстырды. Екі туынды құралдарды қаржыландыру мөлшерлемелері жоғары және оң болып қала бергенімен, ETH келісімшарттарына ашық қызығушылық серпіліске дейін BTC позициялары есебінен өсті. Сонымен қатар, ETH сауда көлемі нарықтағы әдеттегіден үлкен үлесті құрады.

BTC қоңыраулары 100 мың доллардан кейінгі маңызды ағынды көрмеді

Спот бағаларының кенеттен өсуі қысқа мерзімді опциондарға сұраныстың күрт өсуіне себеп болды, өйткені трейдерлер жоғары қозғалысқа ұшырауға тырысады. BTC термин құрылымының инверсиясы қысқа мерзімді болжамды құбылмалылық деңгейлерін жүзеге асырылған құбылмалылықтан жоғары көтерді. BTC үшін болжамды құбылмалылық ETH-ден төмен болғанымен, ашық пайыздық деректер BTC нарықтарындағы қоңырау опциясының ашық қызығушылығының ағыны ETH үшін сияқты маңызды емес екенін көрсетеді. Соған қарамастан, BTC құбылмалылығының қисаюы қатты бычий болып қала береді.

ETH опциялары BTC-ге қарағанда әлдеқайда жоғары

ETH опциондар нарығы бір түнгі спот қозғалысы алдында ең жоғары позицияны көрсетті, ал екі негізгі криптовалюта үшін мәңгілік своп нарықтары күшті оң көңіл-күйді көрсетті. Ашық қызығушылық OTM қоңырауларына қатты өлшенеді, бұл құбылмалылық болжамды құбылмалылыққа ілесе бастаған кезде жоғары әсерге сенімді артықшылықты білдіреді. Бұл өсімге деген сұраныс екі таңбалауыш үшін де айқын көрінеді, әсіресе ETH соңғы 24 сағатта опциондық ашық қызығушылықтың айтарлықтай өсуімен.

Advanced

Bybit X Block Scholes Crypto Derivatives Analytics Report (2024 ж. 5 желтоқсан): BTC 100 мың долларға айналдырылғаннан кейін, инвесторлар ETH-ге бұрынғыдан да өседі

Криптовалюта нарығы, әсіресе XRP, Cardano (ADA) және Stellar (XLM) сияқты негізгі активтерде бұрын-соңды болмаған өсуді бастан кешіруде.

Криптовалюта нарығы бұрын-соңды болмаған өсуді бастан кешіруде, әсіресе XRP, Cardano (ADA) және Stellar (XLM) сияқты негізгі активтерде, олардың токендері бағаның айтарлықтай өсуін көрді (XRP 444%, ADA 280% және XLM 512%). Бұл өсім негізінен кит инвесторларының агрессивті жинақталуымен, сондай-ақ крипто қоғамдастығындағы сақтықпен, бірақ оптимистік көңіл-күймен байланысты. 

Сонымен қатар, мемдік монеталарға қызығушылық төмендейді, өйткені инвесторлар назарын неғұрлым тұрақты жобаларға аударады. Блокчейн экожүйелерінде AI интеграциясы және гиперликвидті таңбалауыштарды генерациялау оқиғаларының (TGEs) пайда болуы да криптовалюталар үшін трансформациялық кезеңді көрсететін нарық динамикасын қайта қалыптастырады.

Негізгі криптовалюталардың айтарлықтай өсуі

Есеп бірнеше негізгі криптовалюталардың әсерлі бағасының өсуін көрсетеді:

Осы жетістіктерге қарамастан, криптографиялық қоғамдастықтың жалпы көңіл-күйі сақтықпен оптимистік болып қала береді.

Киттердің жинақталуы және нарықтық әсерлері

 белсенділігі қазіргі крипто нарығы динамикасының негізгі факторы болып табылады:

Қазан айының ортасынан бастап кит әмияндары биткоиннің айтарлықтай жиналуы болды, олар жалпы сомасы 91 856 BTC қосты. Бұл жинақтау BTC бағасын көтеруде маңызды рөл атқарды.

Керісінше, бұл әмияндар арасында тұрақты активтерді ұстауды таңдаудың орнына криптовалюталарға инвестициялауға стратегиялық ауысуды болжайтын стабилкоин холдингтерінің төмендеуі байқалды.

Дамушы нарықтық үрдістер мен технологиялар

Келесі бірнеше дамып келе жатқан тенденциялар криптовалюта пейзажын өзгертеді.

Жалпы алғанда, біздің есеп криптовалюта нарығындағы активтердің айтарлықтай өсуімен, киттердің стратегиялық мінез-құлқымен және озық технологиялардың интеграциясымен сипатталатын трансформациялық кезеңді атап көрсетеді.

Киттер 100 мың долларға жеткен биткоинді жинақтайды; AI агентінің пайда болуы

Біздің ай сайынғы опционның құбылмалылығы туралы есеп сіздің келесі криптовалюта қозғалысына шабыт беру үшін опциялардың құбылмалылығы туралы түсініктерді зерттейді.

Большая сигналдар: Биткоин 100 мың долларды құрады

Опционның құбылмалылығы биткоин үшін 100 мың долларлық межеге жақындаған кездегі тартымды баяндайды. 2024 жылғы 5 қарашадағы АҚШ сайлауына дейін биткоиннің болжамды құбылмалылығы күрт өсті, қысқа мерзімді болжамды құбылмалылық сайлаудан кейінгі мерзімнен шамамен 25 пайыздық тармаққа жоғарылады. Бұл өсім туынды құралдар нарығындағы күшті бычий позицияны көрсетті, өйткені трейдерлер сайлау нәтижелеріне байланысты күтілетін баға қозғалысын капиталдандыруға тырысты.

Сайлаудан кейін бірден қысқа мерзімді құбылмалылықтың күрт төмендеуі байқалды, бұл спот-бағалардың көтерілуіне сәйкес келеді, бұл өз кезегінде іске асырылған құбылмалылықтың жоғарылауына әкелді. Дегенмен, болжамды құбылмалылықтың төмендеуі ұзақ мерзімді аюлы көңіл-күйді көрсетпеді - оның орнына ол сайлау нәтижелеріне қатысты белгісіздікті уақытша азайтуды ұсынды. Жанама құбылмалылық терминінің құрылымы күрделі қатынасты көрсетеді: қысқа мерзімді құбылмалылық төмендегенімен, ұзақ мерзімді опциондар 50%-дан жоғары тұрақты болып қалды.

Қоңырау/қолайлы қиғаштық BTC және ETH раллилері кезінде жоғары көтерілген экспозицияны көрсететін сайлаудан кейінгі құлдырауға қатысты бычий қоңырау опцияларына күшті сұранысты көрсетеді. Алайда, BTC 91,3 мың долларға жеткенде, қиғаштық 6% путтарға қарай жылжып, аюлы көңіл-күйді білдіреді. Бұл бағалар спот деңгейінен жоғары болып қалатын фьючерстік нарықтарға сәйкес келмеді, бұл тұрақты өсімді көрсетеді. OTM қойылымдарына деген ауытқу қоңырауға қызығушылықтың жоқтығынан емес, қорғаныс хеджирлеулеріне сұраныстың артуына байланысты туындады. Сайып келгенде, бұл трейдерлердің BTC $ 100K белгісіне жетуі үшін құбылмалылық қажет деген идеяны қолдайтын кез келген сатылым уақытша болатынына сенеді.

ETH биткоиннен асып түсуі мүмкін

Биткоиннан айырмашылығы, Ethereum (ETH) соңғы апталарда тұрақты бычий актив ретінде пайда болды. BTC және ETH екеуі де сайлаудан кейін бірден ұқсас құбылмалылық үлгілерін көрсеткенімен, Этер, әсіресе, Гари Генслердің отставкаға кетуінен кейін, айтарлықтай тұрақтылық пен серпінді жоғарылатты. Бұл саяси ауысым ETH нарықтық динамикасына оң әсер етті, нәтижесінде ETH опцияларына сұраныс күшейді.

Этер 2024 жылы сайлау және ETF хабарландыруларын қоса алғанда, маңызды нарықтық оқиғалар кезінде Bitcoin-тен асып түсті. Генслер отставкаға кеткеннен кейін ETH айтарлықтай тартымдылыққа ие болды, трейдерлер Ethereum-ға тартымды инвестиция ретінде көбірек назар аударды. Бұл өзгеріс BTC-ETH спот бағасының арақатынасының айтарлықтай төмендеуінен көрінеді, бұл трейдерлердің ETH-ге өз қалауларын қайта бөлетінін көрсетеді.

BTC және ETH опциялары арасындағы болжамды құбылмалылықтың алшақтығы бұл тенденцияны одан әрі көрсетеді, өйткені ETH опциялары үшін болжамды құбылмалылық қатынасы BTC-ден асып түсті, бұл ETH опциясына деген сұраныстың күштілігін көрсетеді. Тарихи түрде ETH биткоинмен салыстырғанда жоғары құбылмалылықты көрсетті. ETH-тің болжамды құбылмалылығының жақында көтерілуі опциондар нарығында премиумға ие болатын ETH типтік үлгісін қалпына келтіреді.

Сонымен қатар, опциондар бағасының қисаюы BTC және ETH үшін қоңыраулардың пайдасына өзгерді, бірақ ETH қисаюы берік болып қалды. Бұл ETH үшін күшті бычий көңіл-күйді білдіреді, өйткені трейдерлер Bitcoin бағасымен салыстырғанда оның бағасының өсуі үшін агрессивті түрде орналасады. Нарық дамып келе жатқанда, Ethereum-ның өсіп келе жатқан үстемдігі және оның опциондар нарығының бычий сигналдары оны криптовалюта ландшафтындағы жетекші бәсекелес ретінде көрсетеді, бұл оның жақын болашақта Биткоиннан асып түсуі мүмкін.

Bybit X Block Scholes опциясының құбылмалылығы туралы есеп: Қараша айындағы опционның құбылмалылығы туралы есеп: 100 мың долларға дейінгі жолдағы құбылмалылық

Thruster (THRUST) - Blast Layer 2 блокчейніндегі ең озық DEX, стандартты және шоғырланған өтімділік AMM пулдарын ұсынады. 

 аз ақы, тамаша масштабтау және жылдам транзакциялар ұсынатын көптеген шешімдер бар. Соңғы жылдары Ethereum блокчейніне қызмет көрсететін сансыз бүйірлік тізбектер, орамдар және басқа да деңгейлі желілер іске қосылды. Дегенмен, бұл тізбектердің көпшілігі, тіпті көпшілігі болмаса, төмен алымдар мен транзакцияларды жылдам өңдеу мүмкіндігінен басқа нәрсені ұсынуға тырысады. Бұл артықшылықтар таңқаларлық емес, әсіресе Ethereum желісінің бітпейтін толып кету мәселелерін ескере отырып, бұл саладағы инновация құны мен жылдамдығының бірдей артықшылықтарын ұсынатын басқа платформадан шығуы керек.

(BLAST) Layer 2 блокчейнінің 2024 жылдың басында

 сергітетін өзгеріс болды - ақырында, Ethereum Layer 2 шешімі, ол жай ғана шығын мен жылдамдық тиімділігін ғана қамтамасыз етеді. Blast

 платформағаайтарлықтай капитал мен

үшін табиғи кірісті ұсынатын бірегей 2-қабат тізбегі ретінде белгілі 

. Blast бірегей мүмкіндіктері мен DeFi-дегі танымалдылығын пайдалана отырып, Thruster Finance 

 (DEX) Blast блокчейнінде 2024 жылдың наурыз айында іске қосылды.

(UNI) v3 арқылы шабыттандырылған шоғырландырылған өтімділік қамтамасыз етуінен

 алынған жетілдірілген AMM үлгісін 

 . Токендік своптар мен өтімділікті қамтамасыз етудің күрделі нұсқаларын ұсынғанына қарамастан, Thruster трейдерлер,

 (LP) және әзірлеушілерүшін мүмкіндігінше жаңадан бастаушыға ыңғайлы болуды мақсат етеді 

. Сондай-ақ ол Blast компаниясының жеке адалдық бағдарламаларын - Blast Gold және Blast Points біріктірді.

Thruster Finance дегеніміз не?

 (THRUST) – Blast Layer 2 тізбегіндегі DEX стандартты AMM және таңбалауышты своп және өтімділікті қамтамасыз ету операцияларын қуаттау үшін шоғырланған өтімділік AMM қызметтерін ұсынады

. Thruster 2024 жылдың наурызында, Blast негізгі желісін енгізгеннен кейін көп ұзамай іске қосылды және құрастырады. 2-деңгей блокчейнінің DeFi қауымдастығындағы танымалдылығына, оның капиталының тиімділігіне және құны мен жылдамдығына байланысты артықшылықтар.

2024 жылдың ақпанында дебют жасаған Blast Эфир және стабилкоин иелері үшін жергілікті кірістілік артықшылықтарын енгізу арқылы 2-деңгей нарығының негізгі бұзушысы болды. ETH немесе стабилкоин қорларын Blast-ке жақындату арқылы сіз Blast

шешімретінде мақтана алатын шығындар мен жылдамдық тиімділігіне қосымша артықшылық ретінде осы активтерден бәсекеге қабілетті кірістер ала аласыз 

 . Жергілікті кірістілік функционалдығы DeFi пайдаланушыларын платформаға тез тартты, бұл Thruster Finance өз жұмысының алғашқы күндерінен бастап сәтті капиталдандырылды.

Thruster Finance үш негізгі бөліктен тұрады: таңбалауыш своп бөлімі, Uniswap v2 – шабыттандырылған тұрақты фактор AMM және Uniswap v3 негізгі сипаттамаларын қабылдайтын шоғырланған өтімділік AMM.

Thruster өзінің AMM және шоғырланған өтімділік AMM құрамдастары үшін пайдаланушыға ыңғайлы және жоғары икемді токендерді своп және өтімділікті қамтамасыз ету опцияларын ұсына отырып, Blast бойынша ең үлкен DEX болды. Тізбектегі үстемдігінің шыңында, 2024 жылдың маусымында Thruster 

 600 миллион долларға жуық

(TVL) деп мақтанды. Протокол қазіргі уақытта жоғары деңгейде болса да, ол әлі де Blast блокчейніндегі ең үлкен DEX болып табылады, ағымдағы TVL 

 (2024 жылдың 4 желтоқсанындағы жағдай бойынша).

Thruster Finance жобасының негізгі стартапы Калифорнияда орналасқан. Оны 2023 жылы бүркеншік аты бар топ құрды, ол бірнеше үздік 50 хаттамаға үлес қосты. 2024 жылдың сәуірінде Thruster 

 бірнеше танымал институционалдық және жеке крипто инвесторларынан, соның ішінде Pantera Capital және OKX Ventures-тен

кезде БАҚ назарын аударды.

Thruster Finance қалай жұмыс істейді?

Thruster ETH, Blast-тың жергілікті криптовалютасы үшін токен своптарын қолдайды; BLAST, блокчейннің меншікті тұрақты коинді; USDB; және Blast экожүйесіндегі токендер ауқымы. Басқа AMM негізіндегі биржалар сияқты, пайдаланушылар әрбір тиісті пулдағы транзакциялардан комиссия алатын LP қаржыландыратын өтімділік пулдарымен сауда жасайды.

Платформада ағымдағы своп мөлшерлемелері, тартылған комиссиялар,

, өтімділік деңгейлері және пулдың өнімділігі

туралы жаңартылған, ашық ақпаратты ұсынатын талдау бөлімі бар 

Сондай-ақ трейдерлерге пулдардағы инвестициялары мен операцияларын бақылауға көмектесетін және пайдаланушылардың баланстары, кірістері, ставкалары және өтімділік пулы бойынша міндеттемелері туралы ақпаратты беретін портфель бөлімі бар.

LP үшін платформа своп пулының екі түрін ұсынады: стандартты тұрақты фактор AMM және шоғырланған өтімділік AMM. Төмендегі бөлімде бассейндердің осы екі түрін талқылаймыз.

Thruster сонымен қатар стекинг арқылы табыс алу мүмкіндігін ұсынады. Платформаның THRUST криптовалютасына иелік ететін пайдаланушыларға veTHRUST таңбалауыштары шығарылады, бұл оларға протокол операцияларынан табыс пен басқа протокол артықшылықтарын алуға құқық береді.

Thruster Finance өте күрделі өнімдерді ұсынса да, ол DeFi пайдаланушыларының барлық түрлерін, яғни жаңадан бастағандардан тәжірибелі мамандарға дейін қызықтыруға бағытталған. Осы мақсатқа жету үшін платформа пайдаланушы интерфейсінің екі режимін ұсынады: жеңіл және кәсіби.

Жеңіл режим жаңадан бастағандар мен тәжірибесі аз пайдаланушылар үшін қолайлы. Ол пайдаланушыға ыңғайлы таңбалауыш диаграммаларын, маңызды таңбалауыш және пул ақпаратын және әлеуметтік интеграцияларды ұсынады. Сонымен қатар, pro режимі тәжірибелі DeFi пайдаланушыларына арналған және тапсырыстарды басқару, левереджді пайдалану және активтерді табу үшін қосымша құралдарды ұсынады.

Thruster Finance негізгі мүмкіндіктері

Thruster жүйесіндегі своп пулдарының бір түрі тұрақты факторлы AMM үлгісіне негізделген. Бұл стандартты AMM жүйесі, алғаш рет Uniswap v1 енгізген және оны Uniswap v2 жүйесінде жақсартқан. AMM тұрақты факторында своп пулы қарапайым формулаға негізделген, 

 пулдағы екі таңбалауыштың санын білдіреді және 

 қарамастан өзгеріссіз қалатын тұрақты мән болып табылады

. LP своп мөлшерлемесі қалай өзгеретініне қарамастан, своп жұбы үшін кез келген баға нүктесінде өтімділікті қамтамасыз етеді.

Тұрақты факторлы AMM моделі көптеген артықшылықтарды қамтамасыз етеді, соның ішінде қарапайымдылық пен LP үшін кірістіліктің салыстырмалы түрде жоғары болжамдылығы.

Дегенмен, Thruster Uniswap әзірлеген AMM бастапқы тұрақты факторына кейбір өзгертулер енгізді. Біріншіден, платформа своп-пулдар үшін әртүрлі төлем деңгейлерін енгізді. Uniswap v2 көмегімен барлық своптар үшін бір тіркелген комиссия алынады — транзакция үшін 0,3%. Дегенмен, белгілі бір пул үшін өтімділік пен белсенділік деңгейлерін есепке алмай, бірдей мөлшерлемені пайдалану ең икемді шешім емес. Бұл құрылым своп комиссияларынан түсетін кірістерді бастапқы алушылар — LP үшін ынталандырудың икемділігін шектейді. Сондықтан Thruster деңгейлі комиссиялық жүйені енгізді, өйткені дифференциалды алым үлгісі өтімділікті неғұрлым белсенді және мақсатты қамтамасыз етуді және токен саудасын ынталандыруға арналған.

Thruster тұрақты факторы AMM тағы бір бірегей ерекшелігі - Blast марапаттау жүйелері, Blast Points және Blast Gold тікелей интеграциясы. Транзакциялық комиссиялық кірістерге қоса, LP осы адалдық бағдарламалары бойынша ұпайларға сәйкес келуі мүмкін.

Шоғырландырылған өтімділік АММ

Thruster сонымен қатар шоғырланған өтімділік AMM моделіне негізделген криптосауда мен өтімділікті қамтамасыз етудің жетілдірілген түрін ұсынады. Бұл Uniswap v3 жүйесінде алғаш рет енгізілген AMM нұсқасы. 

Шоғырландырылған өтімділік АММ-де LP пул ішінде белгілі бір баға диапазонында өтімділікті қамтамасыз ете алады. Шоғырландырылған өтімділіктің стандартты тұрақты фактор үлгісінен артықшылығы көп, мысалы, капиталдың жоғары тиімділігі, ықтимал жоғары кірістілік және 

 жылдамдығының төмендеуі. АММ-нің бұл түрі LP-ге олардың капиталды бөлу бойынша үлкен икемділігін қамтамасыз етеді.

Thruster компаниясының шоғырландырылған өтімділігінің AMM пулдарына қаражат салатын LP компаниялары своп комиссияларынан түсетін кірістерден басқа Blast Points және Blast Gold сыйлықтарымен марапатталады.

 - Blast экожүйесіне арналған блокчейн зерттеу құралы. Функционалдылығы мен дизайны бойынша ол Ethereum 

бағдарламасына өте ұқсас

 Blast's Layer 2 платформасында орналастырылғантокендер мен

мекенжайларытуралы егжей-тегжейлі статистиканы көруге мүмкіндік береді 

. Blastscan бүкіл блокчейннің экожүйесін қамтиды және Thruster Finance бағдарламасының бір бөлігі болмаса да, оны LPs Thruster своп пулдарынан өтімділікті алу үшін пайдалана алады.

LP өтімділікті тек Thruster пайдаланушы интерфейсі арқылы қоса алады, бірақ олар бұрын қосылған өтімділікті жою кезінде интерфейсті немесе Blastscan пайдалана алады. Соңғы әдіс бұрынғы нұсқа сияқты пайдаланушыға ыңғайлы емес, бірақ ол Blastscan-ды белсенді пайдалануға дағдыланған техникалық тұрғыдан көбірек ойлайтын пайдаланушыларға сәйкес келуі мүмкін.

Thruster Finance ынталандырулары

Thruster-тің бір ерекшелігі - транзакциялық комиссиялардан түсетін стандартты кірістің үстіне пайдаланушылар үшін қосымша ынталандырулардың көптігі. Thruster-те ұсынылатын сыйлықтарға Blast Gold, Blast Points және Thruster Credits кіреді. Айта кету керек, бұл марапаттар тек LP-мен шектелмейді, өйткені басқа платформа қатысушылары, мысалы, токен трейдерлері мен реферерлер де осы сыйақы түрлерінің кейбірін алады деп күтуі мүмкін.

Blast Points - бұл сізге BLAST таңбалауышының аэродроптарына сәйкес келетін марапаттар. Blast жобасы бұл ұпайларды үш активтің кез келгенінің — ETH, 

 стабилкоинінің балансын сақтайтын жарамды жеке әмияндарға және смарт келісімшарт мекенжайларына таратады. Thruster Finance бұл нүктелерді белгілі бір өтімділік пулдарына бөлуді біріктірді. Ұпайлар осы пулдарға үлес қосатын жарамды LP-ге бөлінеді.

Blast Gold Blast Layer 2 жобасының 

 блокчейннің экожүйесін дамытуға белсенді үлес қосатын

(DApps) төлейтін сыйақысын білдіреді. Негізінде, Blast Gold – бұл Blast өз желісіндегі DApp қолданбаларын таңдау үшін тарататын бонустық сыйлық (Blast ұпайларының үстіне). Thruster Finance - Blast Gold алушылардың бірі. Алушы DApp жобасы өзінің Blast Gold сыйақыларын енгізе алады немесе оларды өздерінің пайдаланушы қауымдастығымен бөлісе алады.

Thruster өзінің Blast Gold сыйлықтарын екі негізгі пайдаланушы қауымдастығы тобымен бөлісуді шешті: LP және токен алмастырғыштар. Соңғы топ үшін ETH немесе USDB қатысатын своптар Blast Gold сыйақыларына құқылы.

Blast ұсынған сыйақылардың үстіне Thruster өзінің Thruster Credits адалдық бағдарламасын жасады. Бұл несиелер LP-ге, токендерді ауыстырушыларға, Thruster жүргізетін әлеуметтік медиа науқандарының белсенді қатысушыларына және платформаға жаңа пайдаланушыларды жіберетіндерге беріледі. Thruster Credits сізге токен жеткізілімінің 7% жарамды пайдаланушылардың әртүрлі топтарына таратуға арналған тұрақты THRUST таңбалауышының airdropына сәйкес келеді.

THRUST таңбалауышы дегеніміз не?

THRUST — Thruster Finance компаниясының төл криптовалютасы. 2024 жылдың 9 қазанында іске қосылды, бұл 

 Blast тізбегінде шығарылған

активі. Thruster Finance-те THRUST-ке қатысуға үлес қосқан кезде сізге бірқатар артықшылықтарға, соның ішінде хаттамалық алымдардан түсетін кірістердің үлесіне, өтімділікті қамтамасыз ету үшін қосымша бонустарға, қатысудан түскен сыйақыларға сәйкес келетін активке дауыс беру құқығы беріледі (veTHRUST). -тізбекті дауыс беру және 

 хаттаманың негізгі ерекшеліктері мен болашақ бағыты бойынша

THRUST – жалпы және максималды ұсынысы 500 миллион болатын ұсыныспен шектелген актив. Жоғарыда айтылғандай, токен жеткізілімінің 7% (немесе 35 миллион) бірнеше жарамды пайдаланушы топтарына airdrop арқылы тарату жоспарланған. Оларға жарамды LP, таңбалауыш трейдерлер және Thruster сыйақы бағдарламасының ұпайларын алушылар, соның ішінде Thruster Credits кіреді. Airdrop THRUST таңбалауышын генерациялау оқиғасы (TGE) күні 2024 жылдың қазан айының басында басталды және 2025 жылдың 9 қаңтарына дейін 90 күнге созылады деп жоспарланған.

THRUST токенінің жалпы жеткізілім бөлу үлестері төмендегі диаграммада берілген:

THRUST қайдан сатып алуға болады

THRUST токенін Bybit's Spot нарығында 

ретінде сатып алуға болады

. Сіз сондай-ақ Bybit компаниясының 

 науқанының артықшылығын пайдаланып, жалпы 2 миллион THRUST жүлде қорының үлесін ұтып аласыз. 200 THRUST сыйлығына ие болу үшін жаңа пайдаланушылар кемінде 500 THRUST депозитін салуы немесе кемінде 100 USDT депозитін салып, алғашқы Spot саудасы арқылы 100 USDT құнына THRUST саудасын жасауы керек. Сонымен қатар, қолданыстағы Bybit шот иелері де Spot нарығында кемінде 500 USDT құны THRUST саудасы арқылы 1000 THRUST-ке дейін сыйақы ала алады. Науқан 2024 жылдың 10 желтоқсанында UTC 20:59-ға дейін жалғасады.

Автоматтандырылған маркет-мейкерлер (AMM) 2018 жылы Uniswap тұжырымдамасын енгізгеннен бері жылдам өсуді бастан кешірді. Uniswap DEX қайта қолдайтын шоғырландырылған өтімділік моделі LP үшін қосымша опциялар мен әмбебаптықты қосты. Дегенмен, икемсіз комиссиялық құрылымдар мен нашар пайдаланушы интерфейстері жылдар бойы өтімділікті қамтамасыз етуді де, AMM-де токен своптарын да кеңірек қабылдауға кедергі келтірді. 

Thruster Finance - бұл AMM DEX ландшафтына уақтылы қосымша, оның жаңадан бастағандарға ыңғайлы интерфейсі, әр бассейннің ерекшеліктеріне негізделген әртүрлі төлем деңгейлері және қосымша сыйақылар жинағы — Blast Gold және Blast Points, сондай-ақ қолданба- арнайы несиелер.

Thruster DeFi ардагерлері үшін, сондай-ақ AMM негізіндегі өтімділікті қамтамасыз ету немесе токен саудасы үшін жаңадан келгендер үшін опциялардың жан-жақты жиынтығын ұсынады. Thruster-ге қазір қажет нәрсенің барлығы DeFi пайдаланушылар қауымдастығына кеңірек тану және қабылдау - Uniswap,

(CAKE)сияқтылар әлі де күшті басым болатын бәсекелес салада ешқашан оңай жұмыс емес 

Трустер (THRUST): Blast экожүйесіне арналған жетілдірілген AMM

Bybit Learn

DeFi

Altcoins

Explainers

Траншес – трейдерлердің әртүрлі тәуекел/сыйақы профиліне негізделген транш негізіндегі крипто инвестициясына бағытталған DeFi протоколы.

2401-T16454_Skinny_Banner_for_Blog_and_Learn_Row_53_728x90.png

Skinny_Banner-1600x400.webp

Орталықтандырылмаған 

 (DeFi) секторы кірістілік пен арттыруға арналған хаттамалар мен шешімдердің жетіспеушілігін білмейді. Активтерді оңтайландырудың көптеген платформалары, 

 шешімдері және басқа да хаттама түрлерінің барлығы салада мүмкін болатын ең жақсы кірісті қамтамасыз етуге уәде береді. Дегенмен, бұл хаттамалардың көпшілігі трейдерлерге тәуекел профилін таңдауға және таңдауға жеткілікті икемділік бермейді. Трейдерлер әртүрлі криптовалюта активтеріне инвестициялай алады, олардың әрқайсысының тәуекел деңгейі бар, бірдей негізгі инвестициялық активке негізделген әртүрлі тәуекел профильдерін таңдау мүмкіндігі DeFi-де жиі кездесетін опция емес.

Траншес – дәл осы мүмкіндікті ұсынатын хаттама. Транштар тұжырымдамасын, әртүрлі тәуекел профилі бар құрылымдық өнімдерді пайдалана отырып, бірақ бір негізгі активке негізделген шахмат тақырыбына арналған Траншес DeFi трейдерлеріне олардың қолайлы тәуекелдерге төзімділіктері мен инвестициялық стильдеріне негізделген кірістілік мүмкіндіктерін ұсынуға бағытталған. 

Хаттама 2021 жылы кірісті оңтайландыруға арналған активтерді бақылау құралы ретінде басталды және уақыт өте келе DeFi қызметтерінің ауқымын ұсынатын платформаға айналды - транш негізіндегі криптографиялық қор инвестициясы, өтімді стекинг және сұйық токендерді своп. BNB және ETH сияқты жоғары капиталды активтерге негізделген қорларға транш негізіндегі крипто инвестициясы хаттаманың негізгі қызметі болып табылады.

 - бұл BNB Chain-тегі орталықтандырылмаған хаттама, ол пайдаланушыларға әртүрлі тәуекел профильдері бар криптоқорды инвестициялау мүмкіндіктерін, сондай-ақ өтімді стекинг қызметтерін ұсынады.

 Хаттаманың негізгі қызметі транш негізіндегі криптоқорды инвестициялау болып табылады. Траншты инвестициялау трейдерлерге бір негізгі активке инвестицияның транштары немесе бөліктері негізінде әртүрлі тәуекел деңгейлерін таңдау мүмкіндіктерін ұсынады. Бұл дәстүрлі қаржыдағы (TradFi) бірдей жалпы қор негізінде әртүрлі инвестор сегменттері үшін өнімдерді құрылымдаудың танымал тәсілі болды. Tranchess - бұл тұжырымдаманы DeFi әлеміне әкелетін алғашқы хаттамалардың бірі.

Дэнни Чонг және оның серіктестері 2020 жылы негізін қалаған Tranchess өз жұмысын 2021 жылдың маусымында

негізіндегі қордағы кірістілік мүмкіндіктерін ұсынатын активтерді бақылау шешімі ретінде бастады 

 . Сол жылдың қараша айында хаттама 

 (ETH) қорын қолдауды қосты. 2022 жылдың қаңтарында Tranchess BNB монетасына негізделген өзінің үшінші ірі қорын ұсынды, сонымен қатар

Хаттаманың бастапқы нұсқасы 

 жүйесіне негізделген. Өздерінің таңдаулы стратегияларын орындаған трейдерлер тапсырыс сәйкестігіне негізделген своп шешімімен фондық режимде қолдау көрсетті. 2022 жылдың тамызында Tranchess V2 платформасын енгізді, ол негізінен 

 Ethereum және BNB Chain жүйесіндегі

(AMM) пулдарымен тапсырыстарды сәйкестендіру жүйесін ауыстырды.

2024 жылдың ақпанында жоба тобы платформаны V3-ке дейін жаңартып, кірістілік мүмкіндіктерін арттыру үшін Ethereum сұйық стекингінің бірқатар өнімдерін енгізді.

Траншес қалай жұмыс істейді?

Хаттамада инвесторларға өздеріне ұнайтын стратегия мен инвестициялық тәсілді таңдауға мүмкіндік беру үшін шахмат тақырыбына арналған үш криптографиялық таңбалауыш – QUEEN, BISHOP және ROOK қолданылады.

 BNB тізбегінде шығарылған және пайдаланылатынBTC бекітілген

 депозитке салған кезде платформада шығарылады 

. Бұл белгі оның нақты негізгі активін қадағалайды және тұрақты, ұзақ мерзімді инвестициялық тәсілді қалайтын инвесторларға арналған.

QUEEN-тің де өте қызықты ерекшелігі бар: оны қосымша инвестициялық стратегиялар үшін мүмкіндіктер ашатын BISHOP және ROOK деген екі белгіге бөлуге болады. BISHOP инвесторларға стабилкоин инвестициясынан қосымша кіріс алуға мүмкіндік береді. BISHOP кірістіліктері әдетте QUEEN кірістерінен біршама жоғары болады, бұл осы белгі үшін сәл қауіпті профильді көрсетеді. Дегенмен, BISHOP әлі де ROOK-пен салыстырғанда салыстырмалы түрде аз тәуекелді стратегиялардың активі болып табылады.

ROOK белгісі жоғары тәуекелді инвестициялық ортада ерекше жоғары кірістілікке мүмкіндіктер ашады. ROOK

 мәжбүрлеп жоюдан қорғалған

позициялардыашу үшін қолданылады 

. Үш таңбалауыш - QUEEN, BISHOP және ROOK - әрқайсысының өзіндік тәуекел мен сыйақы профилі бар таңбаланған қорды бақылау инвестициялары ретінде әрекет етеді.

Tranchess платформасының тұрақтылығы мен тұрақтылығы BISHOP-тың тұрақты кірістері мен ROOK-тың құбылмалылығы арасындағы жақсы теңдестіру актісімен тікелей байланысты. Мысалы, жағымсыз нарықтық оқиғалар кезінде ROOK құны соншалықты төмен түсуі мүмкін (оның левередивті сипатына байланысты), ол BISHOP-тан тұрақты кірістердің өміршеңдігіне әсер етуі мүмкін. Платформаны осындай сценарийлерден қорғау үшін Tranchess 

 ROOK левереджінің төмендеуін іске қосу үшін хаттаманың үш таңбалауышының таза актив мәндерін (NAV) 1-ге қайтаратын

мүмкіндігін пайдаланады. Қайта теңгерімдеу нарық қарама-қарсы бағытта күрт қозғалған кезде де қолданылуы мүмкін.

QUEEN таңбалауышы хаттама арқылы инвестициялауға арналған шлюз болып табылады. Стратегияларыңызды тәуекелі төмен BISHOP және жоғары тәуекелді ROOK нұсқаларына бөлу үшін алдымен кепілді қамтамасыз етуіңіз және QUEEN беруіңіз керек. Бұл бөліну біркелкі болуы керек, яғни әрбір ҚАТАЙШАНЫ тек 0,5 БИШОП пен 0,5 ROOK-қа бөлуге болады, басқа пропорцияда емес.

Осыны айта отырып, QUEEN-ді одан әрі бөлудің қажеті жоқ және сіз үш негізгі негізгі активке — BTCB, ETH және BNB негізінде осы белгі беретін негізгі кірістілік мүмкіндіктерін пайдалана аласыз.

BISHOP және ROOK ұсынған позициялардан шығуды шешсеңіз, 

утилитасын пайдаланып, оларды қайтадан QUEEN ішіне біріктіруге болады.

BISHOP және ROOK - транш хаттамасы арқылы транш инвестициясының күшін көрсететін негізгі активтер. Негізгі инвестиция өзгеріссіз қалуы мүмкін болғанымен, ROOK левередерлік сипаты BISHOP негізіндегі инвестициялармен салыстырғанда жалпы тәуекел профилін айтарлықтай өзгертеді. Осылайша, Tranchess белгілі бір белгіге негізделген тәуекел деңгейлерін өзгерту үшін левереджді криптоактивтердің саудасын пайдаланады.

Транштың негізгі мүмкіндіктері

Траншестік сұйықтықты стекинг

Транш негізіндегі инвестициялардан басқа, Tranchess протоколы 

 Ethereum және BNB Chain желілері үшін

мүмкіндіктерін ұсынады. Бұл трейдерлерге инвестицияланған қаражаттарын DeFi экожүйесінде сұйық стекинг токендері (LSTs) арқылы қайта пайдалануға мүмкіндік береді.

Tranchess арқылы ETH тігу кезінде сізге QUEEN ETH (qETH) таңбалауышы беріледі, оны қосымша кірістілік үшін одан әрі қайта инвестициялауға болады. Сіздің ETH ставкаңыз сақталғанымен, qETH сыйақы жинауды жалғастырады.

BNB Chain-де хаттама ұсынатын сұйық стекинг мүмкіндіктері одан да әртүрлі. Жоғарыда айтылғандай, Tranchess BNB Chain үшін валидатор ретінде әрекет етеді, бұл платформаға блокчейндегі сұйықтықты қоюдың икемді нұсқаларын ұсынуға мүмкіндік береді. Өтімді ставкадан кіріс алу үшін протокол пайдаланатын үш негізгі негізгі активтің кез келгенін — BNB, BTCB немесе ETH — пайдалануға болады. Бұл активтерге қатысу кезінде сізге nQUEEN (BNB үшін), bQUEEN (BTCB үшін) немесе eQUEEN (ETH үшін) түрінде LST беріледі, олардың әрқайсысының 

 мөлшерлемесі біршама өзгереді. Сыйлықтар платформаның негізгі 

 активі болып табылатын CHESS токендерінде жинақталады, біз оны жақын арада қарастырамыз.

Траншейдің бастапқы нарығы

Траншес теңшелген таңбаланған активтерден немесе негізгі активтердің өкілдіктерінен QUEEN токендерін оңай жасау үшін пайдалануға болатын ыңғайлы бастапқы нарықты өтеу және шығару платформасын басқарады. Tranchess бастапқы нарығы қазіргі уақытта осындай бес активті қолдайды: BNB тізбегі үшін SolvBTC және SlisBNB, Ethereum-да ETH, ал Scroll-те weETH және STONE ставкасын қойды.

Tranchess сонымен қатар бастапқы ставкалар мен олардың Turbo немесе Stable нұсқалары арасында активтерді оңай жылжытуға мүмкіндік беретін своп нарығы арқылы ставкаланған токендер үшін ыңғайлы қайталама нарықтық сауданы ұсынады. Tranchess Swap Ethereum-да үш AMM пулын және BNB Chain-де төрт AMM пулын ұсынады, олар тек BISHOP пен ROOK үшін лезде своптарды ғана емес, сонымен қатар барлық QUEEN және олардың сәйкес негізгі активтері үшін дереу жасау мен өтеуді қолдайды.

Біз бастапқы нарық қазіргі уақытта бес теңшелген QUEEN активтерін - SolvBTC, SlisBNB, staked ETH, weETH және STONE-ды қалай қолдайтынын жоғарыда атап өттік. Бұл активтерге салынған инвестицияларды оларды Турбо және Тұрақты стратегияларға бөлу арқылы одан әрі арттыруға болады. Біріншісі жоғары тәуекел/сыйақы левереджді мүмкіндіктерін қамтамасыз етеді, ал екіншісі сіздің пайдаңызды қорғау үшін тұрақты кірістілікке арналған. Бұл стратегияларды қолдану үшін бастапқы негізгі QUEEN активтерін олардың сәйкес Turbo немесе Stable таңбалауыштарына, мысалы, Turbo стратегиясына TurPSBTC бастапқы SolvBTC қорына негізделген ауыстыру қажет.

Транштың крипто-токені (ШАХМАТ) дегеніміз не?

ШАХМАТ – протоколды басқару белгісі. QUEEN, BISHOP және ROOK криптографиялық инвестицияларды таңбалау және көрсету үшін жасалғанымен, CHESS негізінен платформадағы басқаруды жеңілдету үшін қолданылады. Токен BNB Chain негізгі

фунгативті стандартынанегізделген 

Платформада CHESS таңбалауыштарын құлыптайтын пайдаланушыларға veCHESS, хаттамада нақты операциялық пайдалануға арналған токен беріледі. ШАХМАТ-тың барлық негізгі функциялары veCHESS қолдануды қамтиды, ал нақты CHESS таңбалауыштары құлыптаулы күйінде қалады және сондықтан жанама түрде пайдаланылады. Бұл негізгі функцияларға мыналар жатады:

2021 жылдың ортасында іске қосылған CHESS - бұл максималды және жалпы ұсынысы 300 миллион болатын жеткізу шектелген токен. Токеннің бастапқы тарату үлестері төмендегі диаграммада көрсетілген.

Траншты қайдан сатып алуға болады (ШАХМАТ)

CHESS таңбалауышы Bybit's Derivatives нарығында USDT (

бар мәңгілік келісімшарт ретінде қол жетімді

. Сіз 12,5 есе левереджмен келісім-шарт бойынша ШАХМАТпен сауда жасай аласыз. Bybit's Derivatives нарығы таңдалған активке байланысты 100 есе левереджге дейін төмен комиссиялары бар жүздеген криптографиялық активтермен сауда жасауға мүмкіндік береді. Мәңгілік, стандартты фьючерстер және опциондар үшін нарықтар бар, оларда танымал тұрақты стабилкоиндер — USDT және USDC — сондай-ақ басқа да танымал жоғары деңгейлі криптовалюталарға негізделген келісімшарттар бар.

Транш (ШАХМАТ) крипто бағасының болжамы

2024 жылғы 9 қыркүйектегі жағдай бойынша CHESS таңбалауышы $0,152 деңгейінде саудаланады, бұл 2021 жылғы 22 қазандағы $7,91 ATH деңгейінен 98,1%-ға төмен және 2024 жылғы 5 тамыздағы ATL $0,0896-дан 69,8%-ға жоғары.

ШАХМАТ бағасының ұзақ мерзімді болжамдары әдетте бычий болып табылады. PricePrediction 

 2025 жылы $0,2875 және 2030 жылы $1,95 максималды бағамен саудаланады деп күтеді, ал DigitalCoinPrice 

2025 жылы $0,40 және 2030 жылы $1,13

Траншес (ШАХМАТ) жақсы инвестиция ма?

Сіз келесі факторларға негізделген CHESS таңбалауышын инвестициялауды қарастыра аласыз:

Криптографиялық транштық қор инвестициясының пионері ретінде Tranchess өзін осы жоғары мамандандырылған тауашада web3 көшбасшысы ретінде көрсетуді мақсат етеді. Бұл аймақтың қаншалықты аз зерттелгенін ескере отырып, бұл шынымен де ақылды қадам болуы мүмкін. Дегенмен, бұл жаңа мамандық аймағы хаттама үшін ерекше қиындықтар тудырады. Мысалы, тәжірибесі аз трейдерлер бұл инвестициялау пішімімен таныс болмауы мүмкін және олардың таныс болмауы хаттаманы қабылдауға айтарлықтай кедергі болуы мүмкін. 

Дәл осы жерде Tranchess командасы DeFi қауымдастығын транш негізіндегі инвестицияның мәні мен процесі туралы оқыту үшін көп жұмыс істеуі керек. Криптотрейдерлер транштық инвестицияның артықшылықтарын бағалай бастағанда, Tranchess DeFi секторының көлеңкесінен шығып, негізгі сала ойыншысы болу мүмкіндігіне ие болады.

Транш (ШАХМАТ): Әрбір тәуекел профилі үшін бір терезе DeFi шешімі