AI қорытындысы
Көбірек көрсету
Бар болғаны 30 секундта мақаланың мазмұнын жылдам түсініңіз және нарықтағы көңіл-күйді бағалаңыз.
Айырмашылықтар келісімшарты (CFD) — тауарларға, валюталарға, индекстерге немесе акцияларға левереждік қолжетімділікті қалайтын инвесторлар үшін танымал инвестициялық өнім. Бұл инвесторларға негізгі активті иеленбей-ақ инвестициялық тақырыпқа қатысуға мүмкіндік береді.
Негізгі қорытындылар:
Айырмашылықтар келісімшарты — сатып алушы мен брокер арасындағы қаржылық келісім, оны сатып алушы келісімшарт бағасының өсуі немесе төмендеуі туралы бәс тігуге мүмкіндік береді, негізгі активті иеленбестен.
Акцияларды, индекстерді, тауарларды және валюталарды қоса алғанда, инвестициялық өнімдерге арналған айырмашылықтар келісімшарттары көптеген елдерде қолжетімді. Алайда, олар АҚШ-та тыйым салынған.
Bybit қолданушылары енді Bybit TradFi-де алтын, тауарлар, индекстер және акциялар сияқты активтермен CFD саудасын жүргізе алады.
Айырмашылықтар келісімшарты — бұл сатып алушы мен CFD брокері арасындағы қаржылық келісім, сатып алушы активті иеленбестен келісімшарт бағасының өсуі немесе төмендеуі туралы алыпсатарлық жасау мүмкіндігі. CFD бағасы негізгі активтің баға қозғалысына байланысты өзгереді
Акцияларды, индекстерді, тауарларды және валюталарды қоса алғанда, инвестициялық өнімдерге арналған айырмашылықтар келісімшарттары көптеген елдерде қолжетімді. Алайда, АҚШ-та SEC бөлшек инвесторлар үшін осы өнімдерді тыйым салды.
CFD-лер негізгі активті иемденбестен инвестициялық тақырыпқа қол жеткізгіңіз келсе, керемет нұсқа болып табылады. Инвесторлар левереж қолдана алады, өздерінің инвестициялық портфелдерін әртараптандыра алады және дәстүрлі нарық сағаттарынан кейін де сауда жасай алады.
CFD — сатып алушы және сатушы арасындағы келісімшарт, онда екі тарап келісімнің құны өзгешеленген жағдайда айырмашылықты төлеуге келіседі. CFD-лер акциялардың, тауарлардың және басқа қаржылық өнімдердің бағалардың өзгеруіне негізделуі мүмкін. Сатып алушы келісімшарттың қанша уақытқа созылатынын анықтайды және маржа талаптарына сәйкес келгенше оны ашық ұстауы мүмкін.
Инвесторлар қаржылық өнімде қысқа немесе ұзақ позиция бастай алады. Келісімшарт жабылғаннан кейін, егер шығын болса, сатып алушы CFD шығарушыға төлейді, ал егер сауда пайдалы болса, төлем алады.
Жалпы валюта және тауарлық CFD-лер ең танымал түрлерінің екісі болып табылады. Бұл өнімдер инвесторларға негізгі активті төлемей-ақ, әртүрлі валюталар мен тауарларға қол жеткізуге мүмкіндік береді. Жалпы валюта CFD инвесторға әртүрлі валюталардың қозғалысына тігеуден мүмкіндік береді. CFD шығарушысымен бірге олар белгілі бір уақыт ішінде валютаның қозғалысының айырмашылығын ауыстыруға келіседі. Мысалы, инвестор АҚШ долларынан Жапон йенасынан жоғары болады деп бәс тігуі мүмкін. Егер USD бағасы көтерілсе, инвестор осы пайданы алады. Егер ол төмендесе, инвестор шығынды және брокерлік алымдарды төлеуі керек. Тауарлық CFD соған ұқсас, бірақ бұл өнім инвесторға тауар бағасының қозғалысына болжам жасауға мүмкіндік береді. Алтын, күміс, мұнай және ауылшаруашылық өнімдері сияқты тауарларға арналған CFD өнімдері бар, және бұл физикалық тауарларға инвестициялау қиынырақ болғандықтан өте танымал.
Қорларға тікелей инвестиция жасауды қаламайтын инвесторлар акциялар CFD-леріне инвестиция жасай алады. Әдеттегі акция саудасынан айырмашылығы, инвесторлар базалық акцияны сатып алу қажет емес.
Акциялар CFD-лерінің басты артықшылықтарының бірі - инвесторлар қысқа немесе ұзақ позицияларды ашып, акцияға үлкен позиция жасауды бастамай-ақ әлеуетті жоғары табыс таба алады.
Нәтижелер ұқсас болғанымен, акциялардың спот бойынша саудасы мен CFD-лердің айырмашылығы бар. CFD-лердің басты артықшылығы - олар сізге левереж қолдануға мүмкіндік береді. Мысалы, егер сіз 10 000 АҚШ доллары сауда жасағыңыз келсе, сізге тек 2000 АҚШ доллары капитал қажет болуы мүмкін.
Екінші жағынан, акционерлік сауда үлкен нарықтарда, мысалы, Нью-Йорк қор биржасында тікелей өтеді. Сіз спот нарығын қолдана отырып инвестиция жасағанда, сіздің инвестициялық көрсеткішіңіз инвестиция сомасына сәйкес келеді, және сіздің брокерлік шотыңызда негізгі акциялар өзіңіздікі болады.
Инвесторлар келісімдік айырмашылықтарды басқа өнімдерге қарағанда саудалауды көптеген себептер үшін таңдайды . Әртараптандыру: Келісімдік айырмашылықтар валюта, акционерлік және тауар сияқты әртүрлі өнімдерді саудалауға мүмкіндік береді. Инвесторлар осы өнімдерді бір ғана есеп-шот арқылы пайдалана алады, және оларды ұзақ немесе қысқа позицияларда бастауға таңдау жасайды. Левереж: Капитал мөлшері аз инвесторлар үлкенірек инвестициялық әсер алу үшін келісімдік айырмашылықтардың ұсынылған иықтық пайдалану мүмкіндігіне ие болады. Бұл дұрыс басқарылған кезде қолайлы инвестициялық стратегия болуы мүмкін. Глобалды қол жетімділік: Инвесторлар сондай-ақ өздерінің портфолиосын әртараптандыру үшін бірнеше ғаламдық нарықтардағы өнімдерге қол жеткізе алады. Кейбір жағдайларда, сіз стандартты уақыттан тыс уақытта да саудалау мүмкіндігіне ие боласыз. Хеджирлеу: CFD-ге ие болу портфеліңізді хеджирлеудің арзан, оңай тәсілі болып табылады. Мысалы, егер сіз Tesla-ға ұзақ позицияда болсаңыз, осы акцияның КФД-сіне кішігірім қысқа позицияны ашуыңызға болады. Сіз басқа сұйықтығы жоғары КФД өнімдері үшін де солай жасай аласыз.
Инвестор Coca-Cola акциясына тікелей инвестиция салмай әсер алғысы келгенін ойластырыңыз. Олар $71 әр акция үшін бағаланатын 100 акцияға әсер беретін КФД сатып алады, жалпы $7,100 құнында. Олар $7,100 төлеуі керек емес — олар тек маржалық талапты қанағаттандыруы қажет, ол ең төменде $1,420 (20%, 5x левережде) болуы мүмкін. Егер 30 күн ішінде Coca-Cola акциясының құны 10% өсіп, 71 АҚШ долларынан 78,1 АҚШ доллары болса, инвестор келісімді жабу туралы шешім қабылдай алады. Бұл саудадан пайда, CFD инвесторға төлейтін, төмендегідей есептеледі:
(100*78.1) − (100*71) = 7810 АҚШ доллары − 7100 АҚШ доллары = 710 АҚШ доллары
Осыдан кейін инвестор комиссиялық ставкалар мен қаржыландыру шығындары сияқты басқа алымдарды төлеуі қажет. Бұл алымдар төмендегідей болуы мүмкін:
Комиссиялық мөлшерлемелер: Сауда жасауды ашу үшін 0,1% және жабу үшін 0,1%. Бұл жағдайда инвестор позицияны ашу және жабу үшін 14,91 АҚШ доллары төлем жасайды.
Күнделікті қаржыландыру ақысы: Егер CFD эмитенті жылдық қаржыландыру ақысын 7,5% деп алатын болса, күнделікті қаржыландыру ақысы мынандай етіп есептеледі:
(Жылдық мөлшерлеме/365 күн)* келісімшарт сомасы
(7,5%/365) * 7100 АҚШ доллары = 1,46 АҚШ доллары күніне
Инвестор 30 күнде 43,80 АҚШ доллары төлейді.
Соңғы пайда: Инвестордың соңғы пайдасы 710 АҚШ доллары − 14,91 АҚШ доллары − 43,80 АҚШ доллары = 651,29 АҚШ доллары
CFD-лерде басқа да төлемдер болуы мүмкін. Комиссиялық мөлшерлемелер мен қаржыландыру ақысы айтарлықтай өзгеруі мүмкін, кейбір брокерлер бұл ақыны спредке қосуы мүмкін. Жоғарыдағы мысал қаржыландыру шығындарының пайдаңызды қалай азайта алатынын және CFD-лердің әдетте қысқа мерзімді саудаларға арналғанын көрсетеді. Үлкен төмендеу қозғалыстары инвесторларға оңай қауіп төндіріп, олардың позицияларын жабуға мәжбүр етуі мүмкін. Тіпті 10% төмендеу инвесторға бұл позицияны жабуға жеткілікті болар еді.
Мұндай сауда-саттық көп шыдамдылық пен білімділікті талап етеді, себебі CFD-ға инвестиция жасау үлкен шығындарды тудыруы мүмкін, тіпті кішкентай қозғалыстар да үлкен шығындарға алып келуі мүмкін.
CFD-мен сауда жасайтын инвесторлар әдетте қосымша тарту күші үшін үлкен келісім өлшемдерін бастайды, бұл актив қолайсыз бағытта қозғалса өте қауіпті болуы мүмкін. Инвесторлар қажет болған жағдайда саудадан шығу үшін, шығындарды тоқтатуды қамтамасыз етуі керек. CFD-мен сауда жасаудың көптеген ақысы бар екенін ескеру маңызды. Уақыт өте келе жиналатын ақылар мен қаржыландыру шығындарының қосылуы кез келген пайдаларды азайтуы мүмкін. CFD инвесторлары сондай-ақ қарсы тарап тәуекелдерін ескеруі керек.
CFD эмитентін зерттеуге уақыт бөліп, олардың беделді екеніне және қаржылық міндеттемелерін орындай алатынына көз жеткізіңіз.
CFD эмитентін таңдағанда тағы бір ескерілетін фактор - олардың шығын құрылымы. Келесі факторларды мұқият қарастырыңыз:
Спред: Спред хит пен сұраныс бағасы арасындағы айырмашылықты білдіреді. Егер сұраныс бағасы айтарлықтай жоғары болса, бұл сіздің шығындарыңызды арттыруы мүмкін.
Ұстау шығындары: Сіздің шотыңызда түнгі уақытта қалатын кез келген позициялар үшін ұстау төлемдері қолданылуы мүмкін.
Комиссия: Кейбір CFD өнімдері, мысалы, тауарлық CFD-лер, комиссия алмайды, өйткені бұл спрэдке енгізілген. Дегенмен, кейбір акциялар CFD-лері сіз келісімшартты ашқанда және жапқанда комиссия алады.
Нарық мәліметтері үшін төлемдер: Кейбір CFD брокерлері өздерінің сауда қызметтеріне қол жеткізу үшін төлем алуы мүмкін.
Бұл шығындар тез қосылып, пайдаңызды азайтуы мүмкін, егер негізгі актив қолайсыз бағытқа қозғалса, өте ауыр тиуі мүмкін. Қосылған жоғары шығындар мен жоғарылатылған құлдыраулардың тіркесімі инвесторларды тез арада өткір шығындарды түсінуге мәжбүр етуі мүмкін.
CFD-лерге инвестициялау өзінің портфелін әртараптандыруды және жоғары табысқа жету үшін иықты пайдалануды мақсат ететін ақпараттандырылған инвесторлар үшін тамаша таңдау бола алады. Барлық инвестициялар сияқты, портфолио мақсаттарыңызды және тәуекелге бейімделгіштігіңізді түсініп, CFD-лерге инвестициялау сіздің портфолиоңыз үшін ең жақсы қадам екеніне көз жеткізу маңызды. Bybit TradFi жақында акциялардың CFD-лерін саудалау бойынша жаңа қызметтерді ұсынатынын жариялады. Оның бастапқы ұсыныстары инвесторларға Amazon, American Airlines, Apple және Tesla сияқты ірі blue-chip компанияларын қоса алғанда, 78-ден астам акциялардың бірін таңдауға мүмкіндік береді. Bybit арқылы сіз осы CFD сауда-саттығында 5 есеге дейін левережді пайдалана аласыз.
Акцияларға, криптовалюталарға, бағалы металдарға, тауарларға және индекстерге қол жеткізу жолын көбірек білгіңіз келсе, қазір Bybit TradFi платформасын тексеріңіз.
#LearnWithBybit