AI қорытындысы
Көбірек көрсету
Бар болғаны 30 секундта мақаланың мазмұнын жылдам түсініңіз және нарықтағы көңіл-күйді бағалаңыз.
Егер сіз кілемде тұрсаңыз және ол кенеттен астыңыздан жұлынып кетсе, егер бұл сиқырлы кілем болмаса, сіз еденге құлап қаласыз. Ең сорақысы, сол сәтте ұстағаныңыздың барлығын төгіп алуыңыз немесе жоғалтуыңыз мүмкін. Дәл осы себепті сіз кілемшелердің тартылуынан хабардар болуыңыз керек, әсіресе құбылмалы криптовалютамен сауда жасағанда.
Бұл нұсқаулықта біз кілемді тартудың не екенін, оның қалай болатынын және оларды қалай болдырмауға болатынын түсіндіреміз. Алда болу және тәуекелдерді азайту үшін мынаны білу керек.
Криптографиялық кілемді тарту әзірлеушілер бағалы криптовалютамен жұптастырылған таңбалауыш жасағанда,орталықтандырылмаған биржаларда(DEXs) таңбалауыштың тізімін жасағанда, содан кейін инвестор сатып алғаннан кейін барлық қаражатты шығарғанда болады.
Кілемдерді тартуды әдетте тиынның айналасында шу шығаратын, содан кейін жобадан бас тартып, ақшаны алып қашатын зиянды алаяқтар жасайды. Бұл криптовалюталар әдеттеEthereumнемесе Binance Chain болсын, сенімді утилиталық блокчейндермен жұптастырылған. Себебі, ETH-ті аталған таңбалауышқа ауыстырған инвесторлар токенді жасаушыларға ETH-ті өтімділіктен тез алып тастауға мүмкіндік береді. Мысалы, мемдік монеталар инвесторлардың FOMO рухына көнуге және кілемшеге түсуіне себеп болатын кратерлердің бірі болып табылады.
Кілемді тарту әдеттеорталықтандырылмаған қаржы(DeFi) кеңістігінде өтімділік пулынан қаражат тарту арқылы болады. Мұны терең түсіну үшін өтімділік пулдары қалай жұмыс істейтінін білуіміз керек.
Өтімділік пулы DEX үшін тиімді маркет-мейкер болып табылады, яғни ол берілген белгі бойынша сатып алу және сату тапсырыстарын қамтамасыз етеді. Сауда-саттықты жеңілдететін орталықтандырылған жүйе болмағандықтан, криптовалюта алмасуларына тапсырыс ағынын сақтаудың жолы қажет. Токендерді орталықтандырылмаған биржада тізімдеу де оңай, себебі таңбалауышты тексеретін ешкім жоқ.
Негізінде өтімділік пулы - бұл пайдаланушыларға әртүрлі криптовалюталармен сауда жасауға мүмкіндік беретін крипто жұптарында құлыпталған инвестор қаражатының үйіндісі. Криптографиялық жұптар әдетте Ethereum (ETH) сияқты танымал криптовалютаны қамтиды, себебі бұл қолжетімділігі жоғары платформалық белгі.
Инвесторларды өз ресурстарын біріктіруге және өтімділік провайдері (LP) ретінде әрекет етуге ынталандыру үшін саудалық комиссия тапсырыстар бойынша алынады және пулға берілген жалпы құн негізінде беріледі (дивидендке ұқсас). Пулға арналған әмиянындағы криптоға айырбас ретінде әрбір пайдаланушы жалпы төлемнің бір пайызын алуға құқылы. Несие сомасы неғұрлым жоғары болса, инвестор соғұрлым көп ақша табады.
Өтімділік пулдарын жасаушылар жоғары кірістілік ұсына отырып, көбірек инвесторлар үшін күреседі. Төмендегі сызба өтімділік пулдарының қалай жұмыс істейтінін көрсетеді.
Кілемді тартуды жасаушылар қомақты капиталы бар өтімділік провайдерлерінің үлкен көлемін жинағаннан кейін, олар барлық қолда бар активтерді тартып алады. Содан кейін монеталар басқа базарда айырбасталады және зардап шеккендерге қол жеткізуге болмайды. Эфир айырбастау валютасы ретінде жиі қолданылатындықтан, оны басқа әмияндар арасында аудару және басқа пайдаланушыларға «жоғалу» оңай. Бұл барлық криптографиялық активтерді жояды - пулды бос қалдырады және өтімділік провайдерлеріне көңілі қалды.
Атауынан көрініп тұрғандай, DeFi хаттамаларында тек смарт келісімшарттарға негізделген орталықтандырылған бақылау жоқ, бұл оны DeFi кілемі үшін басты мақсат етеді. 2021 жылдың алғашқы жеті айында ғанаDeFi қылмыстардың рекордтық санын көрсетті. Дегенмен, инвесторлар құтқарылуда және DeFi платформаларында ұрланған крипто мөлшері 64% төмендеді.
DeFi жобаларымен нашар актерлар таңбалауыштарды жасап, олардың беделін көтеріп, инвесторларды тарта алады. SushiSwapнемесеUniswapсияқтыDEXплатформаларын пайдалану арқылы таңбалауыштар аудитсіз жасалады және тізімделеді. Алаяқтарға белгілі бір құндылығы бар таңбалауыш жасау, пайдалану жағдайларын уәде ету және инвесторлардың оны сатып алуы үшін нарықтық тартымдылықты жасау керек.
Жобаға ақша түсе бастағанда, оның құны көтеріледі және жасаушылар бұл белгілерді сатады, бұл белгілердің құнын нөлге дейін төмендетеді. Олар жобаға уәде етілген ақшаны өздеріне жетондарды сатуға алады, сөмкелерін жинап, қашып кетеді, басқаша айтқанда, сатып алушылардың астынан кілемшені тартып алады.
DeFi кеңістігі реттелмегендіктен, ол қылмыстарға оңай бағытталған.
Криптовалюта нарықтарындағы кілемшелерді дәл анықтау оңай —кейін.
2021 жылдың тамызында қылмыстық топ бүгінгі күнге дейінгі ең ірі криптовалюта DeFi алаяқтықтарының біріне инвесторлардан алынған7 миллион долларға жуыққаражатпен кетіп қалды. Барлық әлеуметтік желілердегі аккаунттар мен DeFi Solana платформасындағы Luna Yield жобасының веб-сайты жабылды. Пайдаланушылар өз қаражатын алып тастаған кезде (немесе «қосудан»), олар пулдардың бос екенін тапты. Олар кілемшенің тартылуының құрбаны болды.
2021 жылдың ең көп жарияланған істерінің бірінде түрік негізіндегі Thodex платформасы жабылып, оның негізін қалаушы Фарук Фатих Өзершамамен 2 миллиард долларлық инвестор қаражатымен Албанияға қашып кеттідеген қауесет тарады. Өзер әлі қашуда, бірақ оныИнтерпол және басқа агенттіктерхалықаралық деңгейде қудалауда. Thodex 390 000 қаржылық пайдаланушыдан тұратын белсенді пайдаланушы базасын құрды. Сәуірде DEX күтпеген жерден жабылды. Жоғалған қаржының қайда кеткені әлі белгісіз.
2021 жылы сондай-ақ DeFi платформасы Compounder Finance ұрланған тұтынушы қаражатының құны 10,8 миллион доллардан асатынкілемшелерді орнатты. Бөліну көрсеткендей, Dai-де 5 миллион доллар, эфирде 4,8 миллион доллар және Wrapped Bitcoin (WBTC) бойынша 750 000 доллар тұратын келісім-шарттар Compounder Finance-тен шығарылған. Триллерден шыққан бірдеңе сияқты көрінетін схемада команда өздерінің қауіпсіз және тексерілген келісім-шарттарын зиянкестермен ауыстырды, бұл оларға құлыпталған инвестор ақшасын ұрлауға мүмкіндік берді. Олар сондай-ақ инвестициялауға өз белгілерін тарту үшін заңды DeFi пайыздық хаттамасы болып табылатын Compound Finance атауын ақылмен еліктеді.
2021 жылдың наурыз айында Meerkat Finance,Yearn.financeкриптовалютасының көмегімен DeFi кірістілігі жобасы, құны 31 миллион долларды құрайтын криптовалюталық активтерді сатып алды. Платформаның ресми Telegram арнасы оның ақылды келісімшарт қоймасы бұзылғанын мәлімдеді. Тергеулер Meerkat орналастырушысының жеке кілті бұзылған немесе оқиғаны жоба иелері өзі басқарған деген болжам жасады.
Осы жылдың маусым айында WhaleFarm,пайдаланушыларға өз пулын қоюға айырбас ретінде бұрын-соңды болмаған табыс ұсынатынDeFi жобасының таңбалауышы бірнеше минут ішінде (төмендегі диаграмма) 99% құлдырап, инвесторларды 2,3 миллион долларлық криптовалютадан алдап кетті. Басынан бастап толықтай анонимді болған команда әлі белгісіз.
Осы уақытқа дейін, 2021 жылы1300-ден астам шығу алаяқтықтары жойылды. Бұл мыңдаған шағын алаяқтықтан бастап, миллиардтаған долларлық ETH және басқа монеталарға алынатын бүкіл нарық пайдаланушыларынадейін.
Өткен жылы шығыс алаяқтықтары мен кілемшелерді тарту үш есе өскенімен,ұрланған жалпы ақша сомасы төмендейді, өйткені инвесторлар белгілерді байқауды үйренеді. Егер сіз не іздеп жатқаныңызды білсеңіз, бұл схемалардан аулақ болу оңайырақ болады. Төменде мұндай шығу схемасының құрбаны болмауға көмектесетін кейбір жалпы сигналдар берілген.
Көптеген DeFi пулдары токендердің саудасын жеңілдетуді және оларды ішіне қарызға беруді ұсынады, бұл бассейндегі инвесторларға қосымша кіріс әкеледі. WhaleFarm, мысалы,APY 100% асатын тарифтерді ұсынды. Шынайы болу үшін тым жақсы қайтарымды ұсынатын кірісті ферманы көрсеңіз, олар болуы мүмкін.
Қауіпсіздік пен құпиялылықтанжеке себептерге дейін авторлардың анонимді болып қалуының себептері болуы мүмкін. Дегенмен, анонимдік алаяқтықты жойғаннан кейін жаман актерлерді қадағалауды қиындатады. Егер жоба анонимді түрде басталса, жаңа әлеуметтік медиа тіркелгілері іске қосылғаннан кейін бірнеше күн немесе сағат ішінде жасалса - бұл үлкен қызыл жалау.
Егер жобалардың басқа табысты жобалармен немесе тұтастай алғанда криптографиялық қауымдастықпен байланысы болмаса, бұл да қызыл жалау. Топ туралы маңызды ақпарат алу үшін жобаның веб-сайтынан қараңыз. Егер бұл жай ғана талшық болса, (мүлдем болса) сақтықпен жалғастырыңыз.
Кез келген активпен құнның неге тез өсіп жатқанын көре алмасаңыз, сақ болыңыз. Алаяқтар «FOMO» - жіберіп алудан қорқу арқылы адамдарды тарту үшін қаражат салу немесе жалған хайп жасау арқылы жобаны күшейте алады. Жаңа айырбастау листингтері, серіктестік туралы хабарландырулар немесе өсуді тудыруы мүмкін басқа жақсы жаңалықтар сияқты заңды себептерді іздеңіз. Егер олар жоқ болса, бұл кілемді тарту немесесорғы-қоқыс схемасыболуы мүмкін. Болмауға дәлелді себеп болмаса, күмәнданбаңыз.
Көптеген крипто алаяқтықтары кілемшелерді тартуды ескере отырып жасалған. Осыған байланысты таңбалауыш немесе пул үшін пайдалану жағдайы анық емес және практикалық емес. Оның орнына, жасаушылар қолдау табу үшін әлеуметтік желілердегі жазбаларға, криптографиялық әсер етушілерге және ақылы жарнамаларға сенеді. Жаңа таңбалауышқа немесе пулға өту алдында жобаның заңды пайдалану жағдайын түсінуге тырысыңыз. Ешбір стейк пен стейк ешкімді жақсы тамақпен қамтамасыз ете алмайды.
Көптеген заңды өтімділік пулдары белгілі бір уақытқа инвестордың ақшасын құлыптайды. Бұл екі нәрсені жасайды. Біріншіден, пул свопинг, несиелеу және басқа да әрекеттер үшін қажетті пул өтімділігі қамтамасыз етіледі, осылайша пул жұмыс істей алады. Екіншіден, ол жасаушыларды бассейнді белгілі бір мөлшерге жеткенде тез босатудан және ақшаны алып қашудан сақтайды. Құлыпталған пул инвестордың мүдделерін қорғауға көмектеседі. Егер құлыптау болмаса, бұл басқа қызыл жалау.
Сақтық танытып, жоғарыдағы белгілерді іздей отырып, инвесторлар кілемшені тартып алу қаупін азайта алады. Ақылды инвесторлар жаңа нарықтарға шыққанда немесе жаңа пулдарға инвестиция салғанда сақтық танытады. Ашкөздік нашар іскерлік шешімдерді басқаларға қарағанда әлдеқайда қауіпсіз етіп көрсетуі мүмкін, сондықтан арсыздықтың белгілерін білу оның жем болу мүмкіндігін азайтады.
Криптографиялық жобаларда алаяқтық пен әлеуетті кілемшелерді тартудан аулақ болу, сайып келгенде, инвестициялаудан және жеке зерттеуді жасаудан бұрын хабардар болу үшін қажет. Мұнда кез келген жобаның заңдылығын тексерудің тағы бірнеше жолы берілген.
Токеннің заңдылығын бағалаудың бір жолы оның өтімділігін тексеру болып табылады. Заңды жобалар әдетте миллиондаған өтімділікке ие. Бұл жобалар ұзақ уақыт бойы токендердің айтарлықтай мөлшерін құлыптайды - және тағы да, оларды осы уақыт аралығында өтімділік пулынан алу мүмкін емес. Жобаның қатысу мерзімін тексеріңіз және жоба иелеріне тиесілі өтімділік мөлшерін тексеріңіз. PancakeSwap және Uniswap сияқты заңды платформаларда әдетте өтімділік туралы ақпарат оңай қол жетімді.
Github - әдетте олардың әзірлеу әрекеттерін қамтитын DeFi жобаларының кодтық базалық хабы. Осыларды, сондай-ақ жобаның әлеуметтік медиа арналарын, соның ішінде Telegram, Twitter және т.б. бақылап отырған жөн. Егер жоба белсенді дамудан өтпесе және басқа жобаның ашасы болса, бұл жаман белгі болуы мүмкін.
Кілемді тартуға болатын кез келген жобаны оның иелері мен жасаушылары анықтайды. Олардың криптовалюта кеңістігіне қатыстылығы, сондай-ақ олардың бұрынғы қатысулары, жазбалары, әлеуметтік медиа және сала тарихы мен байланыстары сенімге ие болу үшін қосылуы керек. Иелері мен командасы туралы жауаптардан гөрі сұрақтар неғұрлым көп болса, жобаның алаяқтық болуы ықтимал.
Егер таңбалауыштың бірнеше таңбалауышы ғана болса және бірнеше платформаларда белсенді түрде сатылмаса, ол кілемшелерді күтіп алуы мүмкін. Etherscan және CoinGecko сияқты құралдар токен туралы қосымша ақпаратты аша алады.
DeFi – үлкен әлеуеті бар жас сала. Ол несие тарихында ешқандай шектеусіз қарыз алу еркіндігін ұсынады. Несие алу үшін кепіл болса болғаны. Сонымен қатар, DeFi банкингі шын мәнінде жеке болып табылады, өйткені шарттарды белгілейтін немесе жоғары транзакциялық комиссияларды алатын орталықтандырылған орган жоқ. Дегенмен, мұндай реттелмейтін кеңістіктің кемшілігі - кез келген адам оны орталықтан басқарусыз активті тізімдей алады. Жобаның адамдарды алдап-арбау үшін жасалып жатқанын айтатын ешкім жоқ, кілемшелер де осында келеді.
Кез келген жаңа технология сияқты, криптовалюта кеңістігіндегі әдепсіз ойыншылар білімі мен тәжірибесі аз адамдарды алдау үшін барын салады. Көптеген жаңа жобалардың арқасында бағалар қысқа мерзімде көтерілуі мүмкін, ал кейде хайпты шындықтан ажырату қиын болуы мүмкін.
DeFi-ге инвестициялау, сайып келгенде, сіздің қол жетімді қаражатыңызға және тәуекелге деген тәбетіңізге байланысты. Жобаға инвестиция салмас бұрын дұрыс зерттеу жүргізгеніңізге көз жеткізіңіз және жобаның не туралы екенін шынымен түсініңіз. Etherscanсияқты онлайн платформалар мен құралдар инвестициялардың заңдылығын бағалауға көмектеседі.
Кілемдерді тарту әдетте өте жақсы жоспарланған және ашық түрде орындалады. Жасалған таңбалауыштар қызықты оқиғаларды уәде етеді және қысқа уақыт ішінде көп назар аударады. Алайда, токендерді сатудың орнына, жалғанның артында тұрған топтар шығу алаяқтығын ұйымдастырады. Инвесторлар көбінесе таңбалауыштың барлық құндылығы жойылмайынша және оны жасаушылар ұзақ уақыт жоғалып кеткенше түсінбейді.
Криптовалютаға қызығушылықтың артуымен ставкалар барған сайын жоғарылауда. Алаяқтар үнемі бейқам құрбандардан тез ақша табудың жолдарын іздейді. Шығу алаяқтықтарының жалпы белгілерін қадағалап, болашақ жобалар бойынша тиісті тексеру жүргізе отырып, олардың келесі құрбаны сіз болу мүмкіндігін азайта аласыз.