Morpho (MORPHO) adalah protokol berbasis Ethereum yang efisien, merevolusi pinjaman terdesentralisasi dengan solusi peer-to-peer dan berbasis pool yang dapat disesuaikan.

Kumpulan likuiditas telah merevolusi pinjaman terdesentralisasi dengan menawarkan berbagai pilihan opsi produk dan tingkat likuiditas yang signifikan. Selama beberapa tahun, protokol seperti 

 (COMP) telah dipuji sebagai inovator sejati yang memperkenalkan game-changer yang nyata: peminjaman dan peminjaman berbasis pool. Namun, tampilan yang lebih dekat mengungkapkan bahwa semuanya tidak efisien dan lancar seperti yang mungkin terlihat dalam dunia pinjaman kripto. Masalahnya adalah bahwa kumpulan pinjaman pada protokol terdesentralisasi sering kali memiliki ketidakcocokan antara pemberi pinjaman dan peminjam, dengan yang pertama secara substansial melebihi angka yang kedua. Oleh karena itu, pemberi pinjaman hanya mendapatkan APY yang sangat kecil

, sementara peminjam membayar biaya yang sangat tinggi untuk mengakses dana melalui kumpulan ini.

 Masalah penting lainnya adalah kurangnya kemampuan untuk menyesuaikan dalam meminjamkan dan meminjam produk, dengan banyak protokol yang mengadopsi pendekatan satu ukuran untuk semua.

Morpho (MORPHO) adalah protokol terdesentralisasi di 

 (ETH) yang bertujuan untuk meningkatkan efisiensi dan fleksibilitas pinjaman dan peminjaman kripto dengan menawarkan model unik yang menggabungkan elemen 

 (P2P) dan pencocokan berbasis pool antara pemberi pinjaman dan peminjam. Tepatnya, salah satu produk penting Morpho, Pengoptimal Morpho, secara khusus berfokus pada pencocokan P2P, dengan pinjaman berbasis pool dan pinjaman yang digunakan sebagai opsi fallback. Morpho juga menawarkan tingkat penyesuaian yang sangat baik kepada pengguna untuk menciptakan pasar pinjaman baru melalui protokol intinya.

Dengan mekanisme pencocokan peminjam-peminjam yang inovatif dan pasar yang sangat dapat disesuaikan dan fleksibel, Morpho sangat meningkatkan alokasi modal dan efisiensi transaksi di 

 (MORPHO) adalah protokol pinjaman terdesentralisasi berbasis Ethereum yang menawarkan mekanisme pencocokan pesanan P2P yang unik untuk meningkatkan efisiensi dan keterjangkauan

 Platform ini juga memungkinkan pengguna untuk menciptakan pasar pinjaman yang efisien dengan parameter pinjaman dan peminjaman yang dapat disesuaikan. Selain itu, perusahaan menawarkan produk, Morpho Vault, untuk pinjaman yang dipilih pada berbagai tingkat risiko.

, perusahaan pengembangan perangkat lunak yang berbasis di Prancis yang didirikan pada tahun 2021 oleh Merlin Egalité dan Paul Frambot. Juga didukung oleh Asosiasi Morpho nirlaba

Sebagai produk utama pertamanya, proyek ini meluncurkan Morpho Optimizers di blockchain Ethereum pada tahun 2022. Pengoptimal Morfo dirancang sebagai solusi tambahan untuk kumpulan pinjaman di Aave dan Senyawa untuk membantu mencocokkan pemberi pinjaman dan peminjam individu. Pihak yang bertransaksi dapat memanfaatkan proses peminjaman yang lebih efisien daripada mode berbasis pool default.

Pada Januari 2024, proyek ini meluncurkan Morpho Blue, yang kemudian berganti nama menjadi Morpho, solusi untuk membantu pengguna menciptakan pasar pinjaman yang sangat fleksibel dengan parameter dan opsi khusus. Morpho bertindak sebagai tulang punggung ekosistem Morpho, dan tim proyek telah mengalihkan fokusnya untuk mempromosikan dan mengembangkan produk ini lebih lanjut. Pada saat yang sama, Pengoptimal Morpho tetap menjadi bagian integral dari penawaran inti platform, meskipun dalam keadaan yang kurang diprioritaskan daripada Morpho.

Protokol Morpho terdiri dari tiga produk utama — Morpho, Morpho Vault (berdasarkan protokol dasar), dan Morpho Optimizer lama. Morpho memungkinkan pengguna untuk membuat pasar pinjaman individu dengan menentukan opsi pilihan mereka untuk atribut utama berikut:

Semua parameter ini dapat disesuaikan, dengan gangguan minimal dari mekanisme tata kelola Morpho. Beberapa parameter harus sesuai dengan persyaratan tertentu; misalnya, IRM dan LLTV harus berasal dari daftar yang disetujui oleh tata kelola protokol.

Tingkat penyesuaian Morpho yang tinggi merupakan penyimpangan yang signifikan dari model umum yang digunakan pada platform pinjaman dan pinjaman terdesentralisasi. Pada sebagian besar protokol lainnya, terdapat parameter tetap yang mengatur proses peminjaman dan peminjaman; misalnya, hanya aset jaminan tertentu, aset pinjaman, atau tarif LLTV yang diizinkan. Sebaliknya, Morpho memungkinkan Anda untuk menyesuaikan semua opsi ini, sehingga kreator pasar peminjam memiliki tingkat kebebasan yang tak tertandingi. Protokol ini menawarkan keuntungan utama berikut kepada pengguna, pengembang, dan operator pasar:

Meskipun saat ini Morpho adalah produk andalan platform, Pengoptimal Morpho yang lama terus menjadi penawaran utama dalam lini produk platform. Pengoptimal Morfo adalah lapisan tambahan pada kumpulan pinjaman Aave dan Senyawa. Kartu kredit dapat digunakan untuk memfasilitasi pencocokan peer-to-peer antara pemberi pinjaman dan peminjam. Karena kumpulan pinjaman umum — termasuk di platform seperti Aave dan Compound — sering kali sangat dimiringkan oleh lebih banyak pemberi pinjaman daripada peminjam, kedua belah pihak akhirnya membayar biaya yang berlebihan. Peminjam harus menghadapi biaya tinggi karena kebutuhan untuk melayani banyak pemberi pinjaman di pool. Pada gilirannya, pemberi pinjaman memperebutkan sisa-sisa yang tersisa dari jumlah peminjam yang tidak mencukupi.

Dengan menggunakan mekanisme pencocokan P2P, Pengoptimal Morpho secara efektif menjauhkan pemberi pinjaman dan peminjam dari interaksi berbasis pool dan membangun hubungan langsung di antara mereka. Hal ini memungkinkan pengguna untuk meminjam aset dengan tarif yang lebih murah, sekaligus memberikan APY yang lebih baik untuk pemberi pinjaman. Jika salah satu pihak menarik diri dari hubungan pinjaman langsung, kedua belah pihak memiliki opsi untuk menggunakan kumpulan pinjaman standar di Aave dan Compound sebagai penggantinya.

Produk inti ketiga platform, Morpho Vaults (dicakup secara lebih detail di bawah ini) menggunakan protokol dasar dan menyediakan cara untuk meminjamkan melalui opsi pasar yang dipilih dengan cermat pada profil risiko yang berbeda. Hal ini dapat menguntungkan pemberi pinjaman yang kurang cakap dalam menggunakan pasar yang disesuaikan sepenuhnya, tetapi masih lebih memilih untuk memanfaatkan peluang pinjaman yang ditawarkan oleh Morpho.

Untuk menciptakan pasar pinjaman kustom di Morpho, Anda harus memiliki keahlian teknis dan, lebih baik, pengetahuan tentang Solidity, bahasa pemrograman yang digunakan protokol untuk kontrak pintarnya. Seperti yang disebutkan sebelumnya, pengembang dapat membuat pasar kustom dengan memasok lima parameter dasar — aset jaminan, aset yang ditawarkan untuk pinjaman, oracle, IRM pilihan, dan LLTV. Empat hal pertama biasanya memerlukan alamat kontrak pintar Ethereum yang ditentukan. Untuk aset jaminan dan pinjaman, ini adalah alamat kontrak token. Orakle yang dipilih biasanya juga ditetapkan melalui penunjuk ke alamat kontrak pintarnya, meskipun harga tanpa kode keras orakle untuk jaminan dan aset pinjaman dapat diterima. Morpho juga memiliki alamat Ethereum untuk setiap daftar putih IRM yang ditentukan oleh tata kelola protokol; pengembang dapat menggunakannya saat memilih IRM pilihan.

Nilai terakhir, LLTV, adalah angka berkode keras yang menentukan ambang batas pinjaman menjadi tidak sehat karena rasio pinjaman terhadap nilai (LTV) yang buruk 

 Likuidator di Morpho adalah pelaku protokol yang diberi insentif untuk menutupi utang bermasalah sebagai imbalan atas jaminan, serupa dengan metode yang digunakan di banyak platform pinjaman lainnya. Mereka diizinkan untuk melikuidasi hingga 100% utang. Sebagai imbalannya, likuidator menerima jaminan utang, serta insentif tambahan untuk pekerjaan mereka.

Karena Morpho adalah protokol oracle-agnostic tanpa oracle bawaan, setiap pasar dapat memiliki oracle sendiri yang memberikan harga untuk aset jaminan dan pinjaman dari sumber eksternal. Pengembang benar-benar bebas dalam hal ini, dan bahkan dapat mengode harga aset untuk pasar jika mereka tidak ingin menggunakan oracle harga sama sekali. Tentunya, oracle lebih disukai untuk mempertahankan informasi penetapan harga yang terkini dan dinamis.

IRM yang digunakan adalah satu-satunya parameter dasar yang membatasi pengembang dalam pilihan mereka, karena hanya IRM yang masuk dalam daftar putih yang diizinkan untuk masuk ke pasar. Sejak pertengahan November 2024, hanya ada satu IRM dalam daftar putih yang dapat ditentukan oleh para market creator — 

. Model ini secara dinamis menyesuaikan suku bunga untuk mempertahankan proporsi dana pinjaman ke dana pasokan mendekati 90%.

Morpho Vault adalah produk brankas token yang menawarkan peluang pinjaman yang dikurasi dengan berbagai parameter risiko yang telah diprogram sebelumnya. Setiap ruang brankas dikaitkan dengan satu aset pinjaman, dan dapat mengalokasikan deposit di beberapa pasar Morpho, sehingga memanfaatkan likuiditas keseluruhan yang tersedia pada protokol Morpho. Morpho Vault cocok dengan pemberi pinjaman yang lebih memilih manajemen risiko yang dapat diprediksi daripada ketidakpastian pasar yang sepenuhnya kustom. Setiap pemberi pinjaman dapat memperoleh tarif APY yang sesuai dengan profil risiko yang dipilih

Tidak ada batasan jumlah ruang brankas yang dapat Anda buka di Morpho. Oleh karena itu, Anda bahkan dapat mengalokasikan dana ke berbagai ruang brankas dengan tingkat risiko yang sangat berbeda untuk mendiversifikasi eksposur Anda.

Sifat pilihan Morpho Vaults menghilangkan kebutuhan pengguna untuk menghabiskan waktu meneliti dan mengevaluasi tingkat risiko pasar individu dan peluang imbal hasil, karena paparan risiko secara aktif dikelola oleh ruang brankas.

Karena ruang brankas terhubung dengan protokol dasar, dan mendapatkan likuiditas darinya, ruang brankas tersebut diseimbangkan kembali secara dinamis, yang membantu mengoptimalkan hasil. Berkat sifatnya yang tanpa izin dan abadi, ruang brankas juga sepenuhnya transparan. Selain itu, ini tidak bersifat kustodian, yang memberi pengguna kendali penuh atas aset deposit mereka, yang dapat ditarik kapan saja.

Pemberi pinjaman mendepositkan aset ke dalam Morpho Vault dan menerima bagian dari ruang brankas sebagai konfirmasi investasi mereka. Kubah itu sendiri adalah produk token menggunakan standar Ethereum 

, yang dirancang untuk mewakili kubah token untuk aset yang memiliki hasil. Setiap ruang brankas dapat dimiliki oleh 

 (DAO), ahli DeFi individu, atau beberapa algoritme yang dikelola oleh platform DeFi. Ruang brankas hanya dapat dimiliki oleh satu entitas. Pemilik dapat menentukan peran/entitas tambahan untuk mengelola ruang brankas. Peran ini dapat mencakup satu kurator, satu wali, dan beberapa alokator.

Kurator adalah pihak yang menetapkan batas, aturan, dan batasan tertentu untuk ruang brankas, seperti menentukan batasan pasokan aset dan mengaktifkan/menonaktifkan pasar tertentu. Kurator berperan penting dalam mempertahankan tingkat risiko yang sesuai untuk ruang brankas mereka. Aset yang dikunci oleh pemberi pinjaman di ruang brankas dipasok ke pasar dasar protokol, berdasarkan daftar putih kurator. Hanya ada satu kurator untuk setiap ruang brankas.

Peran wali adalah posisi brankas utama. Seorang wali melindungi integritas dan keamanan ruang brankas. Wali dapat mencabut tindakan apa pun oleh pemilik ruang brankas (atau entitas lain) jika mereka menganggapnya bertentangan dengan kepentingan pemberi pinjaman ruang brankas. Setiap ruang brankas hanya dapat memiliki satu wali, biasanya DAO yang terdiri dari deposan ruang brankas.

Alokator adalah pelaku protokol yang bertugas menyeimbangkan kembali likuiditas yang digunakan oleh Morpho Vault untuk mengoptimalkan suku bunga dan likuiditas yang dapat diakses. Tugas alokator adalah menyeimbangkan kembali dan mengoptimalkan total likuiditas, baik secara manual maupun menggunakan bot, untuk memenuhi kebutuhan peminjam Morpho.

Operasi Morpho Vaults tidak diatur oleh mekanisme tata kelola protokol. Setiap pemilik ruang brankas bertanggung jawab atas model tata kelola ruang brankas mereka. Peran khusus, seperti kurator dan wali, dirancang untuk membantu menetapkan prosedur tata kelola yang transparan dan aman untuk ruang brankas.

Mata uang kripto asli platform, MORPHO, dibayangkan sebagai 

. Pemegang MORPHO berhak untuk berpartisipasi dalam pengambilan keputusan tentang arah masa depan platform, aturan umum, penyebaran kontrak pintar, dan alokasi dana dari perbendaharaan. Meskipun Morpho mempromosikan pasar peminjaman dan peminjaman yang beroperasi dengan gangguan minimal dari komunitas tata kelola protokol, ada beberapa pedoman dan aturan umum yang diperlukan komunitas untuk menetapkan standar, persyaratan minimum, atau daftar putih tertentu. Pemegang token MORPHO sangat penting dalam proses ini.

Token MORHPO asli diluncurkan di Ethereum pada Juni 2022 dengan batas pasokan 1 miliar. Namun, ada batasan pada kontrak token asli yang berdampak negatif pada fungsinya. Secara khusus, token tidak dirancang untuk memfasilitasi pemungutan suara on-chain yang efisien. Sebagai akibat dari batasan ini, proyek memutuskan untuk meluncurkan kembali token, sekarang dengan kontrak yang ditingkatkan. Reinkarnasi baru MORPHO akan menawarkan kemampuan fungsional yang lebih baik, termasuk proses tata kelola on-chain yang lebih efisien. 

Sejak penulisan pada 17 November 2024, tim proyek belum meluncurkan token baru. MORPHO baru juga akan menjadi kripto berkapitalisasi pasokan, dengan total pasokan maksimum sebesar 1 miliar. Bagian distribusi pasokan token ditunjukkan pada grafik di bawah ini.

 Perdagangan Pra-Pasar Bybit adalah platform perdagangan bebas (OTC) yang memberikan akses ke mata uang kripto baru yang menjanjikan sebelum masuk ke pasar Spot. Keuntungan utama dari platform ini adalah kemampuan untuk mengakses mata uang kripto pada tingkat yang diinginkan sebelum pasar kripto yang lebih luas memengaruhi harga mereka.

Proses kurasi Bybit yang dirancang dengan cermat memastikan bahwa hanya aset kripto dengan potensi dan dasar yang kuat yang masuk dalam daftar putih untuk Perdagangan Pra-Pasar. Dengan demikian, Anda dapat menghemat waktu untuk menyelidiki setiap mata uang kripto dan mengurangi risiko berinvestasi dalam proyek penipuan. Tentu saja, Anda juga didorong untuk 

 tentang aset kripto yang mungkin Anda pertimbangkan untuk dibeli melalui Perdagangan Pra-Pasar Bybit.

Morfo mewakili pendekatan unik dan berpotensi sangat efektif untuk peminjaman dan peminjaman DeFi. Fasilitasi platform untuk pasar pinjaman yang terisolasi dan sangat dapat disesuaikan memberi pengguna DeFi kebebasan yang tak tertandingi dalam hal pilihan dan variasi. Selain itu, pengguna yang lebih menyukai stabilitas profil risiko yang dikurasi dan ditentukan dengan baik dapat memanfaatkan Morpho Vault untuk hasil yang lebih dapat diprediksi. Penggunaan likuiditas protokol dasar secara keseluruhan bersama dengan entitas seperti alokator membuat Morpho Vault sangat efektif dalam mengoptimalkan biaya pinjaman dan peminjaman.

Meskipun pasar pinjaman kustom yang diluncurkan melalui protokol sekarang menjadi fokus utama Morpho, Pengoptimal Morpho yang lama juga terus menawarkan nilai. Pencocokan P2P dari pemberi pinjaman dan peminjam sebagai tambahan pada mekanisme berbasis pool standar adalah fungsi yang akan berguna bagi banyak pengguna DeFi. Pengoptimal Morfo dapat menawarkan kepada pemberi pinjaman dan peminjam yang aktif di Aave dan Compound cara alternatif dan sangat efektif untuk melakukan operasi mereka.

Dengan arsenal produk inovatif dan unik ini, protokol Morpho dengan cepat menjadi platform terkemuka dalam ceruk peminjaman industri DeFi.

Lanjutan

Morfo (MORPHO): Memimpin Peminjaman Kripto Tanpa Izin yang Efisien

Puff adalah koin meme dengan tema berbasis naga. Sistem ini menggunakan mekanisme gamifikasi untuk distribusi dan didasarkan pada blockchain Ethereum. Pelajari selengkapnya di sini.

 dirancang hanya untuk hiburan, sehingga dapat memiliki banyak fitur yang tidak biasa dan kreatif. Salah satu contoh aplikasi koin meme yang menarik adalah Puff. Koin seru ini bertujuan untuk menarik pengguna dengan menambahkan elemen cerita dan gamifikasi pada desainnya. Jika Anda tertarik untuk mempelajari Puff dan mengetahui mengapa Puff sangat populer akhir-akhir ini, silakan membaca panduan ini.

 adalah koin meme dengan tema berbasis naga. Ini menggunakan mekanisme gamifikasi untuk distribusi dan didasarkan pada 

  Mendorong pengguna untuk terlibat dalam ekosistemnya dengan mengikuti alur cerita Puff the Dragon.

mETHLab adalah protokol peminjaman dan peminjaman berbasis Ethereum. Ini adalah suku bunga tetap dan tetap, tanpa likuidasi jaminan yang dipaksakan

 Pengguna dapat memasok token PUFF atau mETH dan meminjam mETH atau USDe terhadap token ini.

 untuk Protokol mETH. Pengguna yang memegang mETH atau berpartisipasi dalam bagian tertentu dari ekosistem Puff the Dragon dapat memperoleh poin yang akan dikonversi menjadi COOK. Orang juga dapat memperoleh COOK dengan membakar PUFF.

Puff bertujuan untuk menarik pengguna dengan pendekatan baru pada koin meme dan pinjaman. Ekosistemnya mengambil ide web3 yang sedang tren 

 tentang gamifikasi dan penuturan kisah dan menerapkannya pada produknya.

 Misalnya, alih-alih hanya meminjam pada protokol mETHLab, pengguna didorong untuk "memasak dengan Puff the Dragon dalam mETHLab." Para kreator berharap ini akan menambah sedikit keceriaan dan kenikmatan ekstra yang membuat orang lebih tertarik untuk bekerja dengan sistem mereka.

Seperti yang dijelaskan kisah asal naga, Puff juga mencoba menggabungkan dua sudut pandang yang berlawanan ke dalam ekosistemnya. Puff the Dragon adalah "naga hitam dan emas" yang merupakan bagian dari kekacauan dan bagian dari pesanan yang sah. Demikian pula, ekosistem Puff mencoba menggabungkan regulasi 

. Tidak seperti ekosistem lain yang “bermain dengan aman” atau berfokus pada eksperimen, Puff berharap untuk menggabungkan dua konsep tersebut dalam satu sistem.

Puff berfungsi sebagai jaringan Lapisan 2 Ethereum

 Semua fiturnya dijalankan melalui sistem Ethereum, sehingga proyek dapat diandalkan dan aman. Namun, lapisan sekundernya beroperasi paralel dengan jaringan utama, sehingga lebih mudah diskalakan dan memiliki biaya yang lebih rendah daripada Ethereum. Ekosistem penuh dapat diakses melalui situs web online proyek. Antarmuka yang bermanfaat ini memandu orang melalui staking, peminjaman, dan peminjaman aset digital Puff dengan cara yang menyenangkan dan gamifikasi. Tidak seperti bursa tradisional, video, aset kartun, dan visual yang menghibur digunakan untuk menciptakan sensasi fantasi yang seperti game.

Proyek Puff the Dragon menawarkan lebih dari satu koin meme yang dapat diperdagangkan. Setelah Anda terlibat dalam ekosistemnya, Anda dapat mengakses semua fitur menarik ini.

Puff Penthouse adalah tempat penggemar Puff the Dragon dapat berinteraksi dengan seluruh ekosistem. Pengguna dapat men-stake dan membakar token PUFF, atau mengirim token ke mETHLab melalui antarmuka ini. Menghadirkan banyak karya seni 3D menarik dan menarik yang menambah lora Puff.

 dalam ekosistem Puff the Dragon. Setiap NFT memiliki rendisi individual dari naga proyek. Saat ini, ada 8.888 NFT, yang diberi peringkat berdasarkan kelangkaan. Level paling langka, Legendary Puff Dragon, memiliki 388 variasi yang berbeda.

Potion Mystic adalah serangkaian NFT lain dalam ekosistem. Tersedia dalam warna merah, hijau, biru, dan warna lainnya, serta dapat digunakan untuk mencetak Puff NFT. Ada 8.888 Potion Mystic, masing-masing adalah 

. Hanya pengguna ekosistem asli yang dapat menerima Potion Mystic, tetapi jika diinginkan, mereka dapat mengonversinya menjadi NFT Puff dan menjualnya.

PUFF adalah token utama ekosistem Puff the Dragon. Selain berdagang seperti koin meme standar, koin ini juga dapat digunakan untuk staking dan pinjaman. PUFF memiliki total pasokan 888.888888 juta token, 

 terkunci tanpa batas waktu. Token akan didistribusikan sebagai berikut:

Token PUFF telah mengalami banyak fluktuasi harga sejak dirilis. Tidak lama setelah peluncurannya pada April 2024, koin tersebut melonjak ke 

. Namun, karena minat pengguna berkurang, harganya turun menjadi ATL $0,03 pada September 2024. Namun, masih banyak minat dalam memperdagangkan token. Harganya kembali ke $0,0947 per 18 November 2024, dan banyak trader yang bullish.

Analisis kondisi pasar dari DigitalCoinPrice menunjukkan cerita yang sedikit berbeda: penurunan harga kecil sekitar 2% hingga 5% dalam beberapa minggu mendatang sebelum naik nilainya menjelang tahun 2025. Menurut DigitalCoinPrice, pada tahun 2025 Puff 

, dan pada tahun 2030 token dapat bernilai hingga $0,54.

Ingin memperdagangkan token Puff? Bybit sekarang menawarkan pasangan perdagangan Spot PUFF/USDT. Untuk memulai, Anda harus terlebih dahulu membuat akun Bybit, lalu mendanainya dengan mata uang kripto dan menavigasi ke 

PUFF adalah proyek menarik yang akhir-akhir ini sangat menarik. Berkat kisahnya yang menarik dan perpaduan fitur yang bermanfaat, PUFF telah melakukan pekerjaan yang hebat untuk mempertahankan keterlibatan pengguna. Volume perdagangan koin juga cukup stabil. Ini adalah token yang layak untuk diinvestasikan jika Anda senang mencari koin meme yang kurang dinilai tetapi menjanjikan.

 desain Puff the Dragon. Beberapa orang merasa bahwa tokenomik dan struktur umum koin tidak dapat menjadi koin meme yang sebenarnya. Sebaliknya, mereka menyarankan bahwa koin tersebut beroperasi lebih seperti sistem pertanian hasil web3, tetapi menggunakan label koin meme untuk lolos dari peraturan yang longgar dan peta jalan yang tidak tepat. Ini tidak selalu berarti koin akan mengalami kegagalan, tetapi ini berarti Anda mungkin ingin melihatnya lebih kritis daripada yang Anda kira terkait dengan koin meme lainnya. Karena volatilitas tidak dapat dihindari, penting untuk menggunakan 

 seperti divestasi portofolio sebelum membeli PUFF.

Puff (PUFF) adalah model koin meme menarik yang menggunakan fitur selain meme untuk menarik pengguna. Dengan menciptakan mekanisme staking dan pinjaman yang tergamifikasi, Puff berharap dapat menarik perhatian pengguna dan membuat mereka berinvestasi dalam alur cerita bertema naga. Meskipun proyek ini masih harus membuktikan bahwa proyek ini dapat menarik lebih banyak penggemar, proyek ini sedang dalam perjalanan untuk menghasilkan tingkat minat yang signifikan. 

Menengah

Puff (PUFF): Memasuki Realm Ajaib Sang Naga

Seiring berlanjutnya dominasi Bitcoin, kejelasan regulasi yang muncul dapat mengatalisasi kebangkitan altcoin, terutama untuk platform seperti Ethereum dan Solana, yang siap untuk mendapatkan keuntungan dari lingkungan pro-kripto.

: Pemilihan Donald Trump menandakan perubahan penting dalam kebijakan mata uang kripto, bergerak dari skeptisisme ke advokasi, yang dapat mendefinisikan kembali lanskap regulasi.

: Hasil pemilu memicu reaksi langsung dan substansial di pasar kripto, terutama terlihat pada lonjakan harga Bitcoin, yang mencerminkan peningkatan optimisme investor.

: Kongres A.S. yang dikendalikan oleh Partai Republik dapat menghasilkan peraturan yang lebih jelas dan menguntungkan untuk aset digital, sehingga mendorong inovasi dan investasi di sektor tersebut.

: Seiring berlanjutnya dominasi Bitcoin, kejelasan regulasi yang muncul dapat mengatalisasi kebangkitan altcoin, terutama untuk platform seperti Ethereum dan Solana, yang siap untuk mendapatkan keuntungan dari lingkungan pro-kripto.

Baca terus untuk mendapatkan informasi selengkapnya.

Kemunculan kembali Donald Trump sebagai “presiden kripto” mewakili perputaran dramatis dalam hubungannya dengan sektor mata uang kripto. Pernah menjadi kritikus yang vokal, kampanyenya di tahun 2024 menggunakan Bitcoin, menempatkannya sebagai pusat strategi ekonominya. Transformasi ini dapat dikaitkan dengan kontribusi keuangan substansial dari perusahaan kripto, yang memainkan peran penting dalam kampanyenya, yang menggarisbawahi pengaruh politik industri yang berkembang. Dengan bersumpah untuk menjadikan Amerika “ibu kota kripto planet ini,” Trump tidak hanya menarik basis pemilih yang sedang berkembang yang berinvestasi dalam aset digital, tetapi juga menyelaraskan dirinya dengan kepentingan pemangku kepentingan kripto yang kuat. Pergeseran ini pada dasarnya dapat mengubah kerangka kerja regulasi yang mengatur mata uang kripto, berpotensi melonggarkan pembatasan, dan mendorong lingkungan yang lebih kondusif untuk inovasi.

Akibat langsung dari kemenangan Trump ditandai oleh volatilitas yang signifikan di pasar kripto, terutama dengan Bitcoin (BTC) yang mengalami reli tajam dari sekitar $70.000 menjadi hampir $90.000. Gerakan ini tidak hanya spekulatif; ini mencerminkan keselarasan sentimen pasar yang lebih luas dengan hasil politik. Penggunaan pasar prediksi on-chain seperti Polymarket menggambarkan bagaimana trader menyesuaikan posisi mereka secara waktu nyata berdasarkan perkembangan pemilu. Seiring dengan semakin besarnya kemungkinan kemenangan Trump, korelasi BTC dengan pasar prediksi ini semakin intensif, yang menunjukkan hubungan langsung antara acara politik dan valuasi kripto. Responsivitas ini menyoroti meningkatnya keterkaitan pasar keuangan tradisional dengan kripto ketika investor berusaha untuk memanfaatkan wawasan politik untuk menginformasikan strategi perdagangan mereka.

Dengan mayoritas Partai Republik di kedua bilik Kongres A.S., potensi reformasi regulasi yang signifikan di ruang mata uang kripto semakin meningkat. Konteks historis mengungkapkan bahwa upaya sebelumnya, seperti Undang-Undang FIT21, bertujuan untuk menggambarkan otoritas regulasi atas aset digital, meskipun menghadapi tantangan dalam jalur legislatif. Namun, lanskap politik saat ini, ditambah dengan dukungan keuangan substansial dari Super PAC yang ramah kripto, menjadi landasan bagi lingkungan regulasi yang lebih menguntungkan. Siklus pemilu menunjukkan keefektifan pengeluaran politik yang ditargetkan dalam membentuk kembali prioritas legislatif, terutama dalam balapan Senat utama. 

Saat pejabat yang baru dipilih menjabat, posisi pro-kripto mereka dapat menyebabkan diskusi yang dipercepat dan potensi lewatnya kerangka kerja regulasi yang penting, sehingga mengurangi ambiguitas dan mendorong iklim investasi yang lebih kuat.

Meskipun Bitcoin terus mendominasi narasi pasar, potensi altcoin untuk mendapatkan traksi sangat signifikan, terutama mengingat lingkungan regulasi yang mendukung. Pola historis menunjukkan bahwa dominasi Bitcoin sering memuncak selama pasar bull, diikuti dengan rotasi modal menjadi altcoin saat investor mencari imbal hasil yang lebih tinggi. Lonjakan harga Bitcoin baru-baru ini telah menutupi altcoin, namun postur pro-kripto administrasi yang masuk dapat mengatalisasi minat baru pada platform seperti Ethereum dan Solana. Jaringan ini, yang memfasilitasi kontrak pintar dan aplikasi keuangan terdesentralisasi (DeFi), akan mendapatkan keuntungan dari peningkatan investasi saat kejelasan regulasi muncul. Masuknya modal ke pasar altcoin dapat dipercepat oleh fokus legislatif yang diharapkan untuk mendorong inovasi dalam sektor mata uang kripto, menandai potensi pergeseran dinamika pasar saat investor mendiversifikasi portofolio mereka di luar Bitcoin.

Kesimpulannya, kepresidenan Trump menandai periode transformatif untuk lanskap mata uang kripto, yang ditandai dengan potensi kejelasan regulasi dan peningkatan partisipasi pasar. Ketika dunia politik dan keuangan menyatu, pemangku kepentingan di ekosistem kripto harus tetap selaras dengan lanskap yang berkembang, siap untuk beradaptasi dengan peluang dan tantangan baru yang muncul dalam lingkungan yang dinamis ini.

Laporan Institusi Scholes Bybit x Blok: Keuntungan dari Pemilihan A.S. dan Apa yang Harus Dicari Selanjutnya

Nansen telah bermitra dengan TRON DAO untuk mengintegrasikan jaringan TRON ke dalam Nansen V2, meningkatkan analitik on-chain untuk ekosistem TRON. 

Penampil Teratas Harian — Protokol Virtual (VIRTUAL)

S&P 500 naik 0,4%, didorong oleh lonjakan hampir 5% dalam saham Nvidia menjelang laporan pendapatan yang sangat dinanti-nantikan, yang meningkatkan sentimen pasar meskipun ada kekhawatiran geopolitik yang sedang berlangsung.  Indeks Coindesk, indeks yang mengukur kinerja pasar mata uang kripto yang lebih luas naik sebesar 0,15%, dengan Bitcoin naik sebesar 1,13%, dan Ether turun sebesar 1,62%, dalam 24 jam terakhir.

Kini, pendongkrak teratas adalah VIRTUAL, yang melonjak 5,2% setelah peluncuran Agentstarter, memberdayakan pendiri untuk membangun agen AI yang sukses dengan Protokol Virtual.

Protokol Virtual (Virtual Protocol/VIRTUAL), yang didirikan pada tahun 2021, memungkinkan pengguna untuk berinvestasi dan memiliki aset virtual berbasis AI, seperti pendamping dan pemberi pengaruh. Modelnya menumbuhkan kepemilikan komunitas, mengubah agen AI menjadi aset yang menghasilkan pendapatan di seluruh platform seperti Roblox dan TikTok. Platform ini menarik kontributor dari AI dan game untuk mendorong inovasi dalam ekonomi virtual. Protokol Virtual memperkenalkan 

, launchpad agen AI yang menawarkan pendanaan, dukungan pengembangan, dan distribusi untuk kreator. Tujuannya untuk membantu pendiri membangun agen AI yang berhasil dalam ekosistem yang berkembang dan struktur insentif jangka panjang.

Lihat Harga, Grafik, dan Data Terbaru Kontrak 

 untuk mengintegrasikan jaringan TRON ke dalam Nansen V2, meningkatkan analitik on-chain untuk ekosistem TRON. Kolaborasi ini bertujuan untuk memberikan data berharga kepada pengembang, pengguna, dan proyek untuk mendorong pertumbuhan dan inovasi. Integrasi ini akan menawarkan fitur canggih seperti Mode Dewa Token, Profiler Wallet, dan Smart Alert, membantu mengoptimalkan aplikasi terdesentralisasi (DApp) dan meningkatkan transparansi dalam komunitas. Infrastruktur blockchain berkecepatan tinggi dan hemat biaya TRON akan mendapatkan keuntungan dari analitik yang ditingkatkan ini untuk lebih memberdayakan ekosistem.

Kemarin, total aliran masuk ke ETF Spot BTC mencapai $600,3 juta, dengan $16,2 juta berasal dari GBTC dan $584,1 juta dari sumber non-GBTC.

 memungkinkan pengguna untuk mendapatkan XP untuk transaksi, misi, biaya gas, dan referral di dompetnya. XP, saat offchain, terikat dengan alamat dompet dan digunakan untuk naik level dan membuka hadiah eksklusif. Fitur utama meliputi transaksi gratis pada Jaringan ZER}-{}-{, misi harian, dan XP retroaktif untuk dompet aktif sebelum pertengahan Oktober. Hadiah meningkatkan pengalaman onchain tetapi tidak dapat ditransfer. Program ini mendorong aset yang menjembatani ke ZER℠ dan partisipasi aktif untuk memaksimalkan XP dan hadiah.

Pemula

Nansen Bermitra dengan TRON DAO untuk Meningkatkan Analisis On-Chain untuk Ekosistem TRON

Investasi

Pelajari mengapa Anda harus berinvestasi dalam ETF kripto dan 10 ETF kripto terbaik yang dapat dipilih.

ETF mata uang kripto (dana yang diperdagangkan di bursa) adalah opsi yang bagus bagi investor yang ingin mendapatkan eksposur ke aset terkait mata uang kripto dan terkait blockchain, sambil mengambil pendekatan yang lebih praktis untuk mengelola investasi mereka. Produk keuangan ini hadir dalam berbagai jenis – mulai dari dana yang secara eksklusif berbasis 

 hingga struktur yang sangat kompleks yang menggabungkan saham perusahaan blockchain, kontrak berjangka Bitcoin, dan ETF lainnya.

ETF mata uang kripto secara aktif bergerak dari pinggiran pasar keuangan ke tahap utama. Bursa saham terkemuka, seperti NASDAQ dan Chicago Mercantile Exchange (CME), dan penyedia produk dana terkemuka seperti Fidelity dan VanEck telah bergabung dalam permainan ETF kripto.

ETF adalah produk keuangan yang melacak beberapa aset dasar lainnya (atau keranjang aset) dan diperdagangkan di bursa saham resmi, serupa dengan saham perusahaan. Bursa efek resmi memproses transaksi ETF selama hari perdagangan.

ETF cukup mirip dengan reksa dana, dengan kedua varietas dana berdasarkan investasi kumpulan uang. Namun, meskipun reksa dana diperdagangkan pada akhir hari perdagangan, ETF diperdagangkan secara bebas sepanjang hari dan tunduk pada sebagian besar aturan yang berlaku untuk saham.

Istilah “ETF mata uang kripto” mencakup berbagai produk ETF dengan paparan mata uang kripto, saham teknologi blockchain, aset digital, kontrak futures mata uang kripto, dan bahkan ETF lainnya.

 yang melacak harga Bitcoin. Lainnya dapat didasarkan pada sekeranjang mata uang kripto yang berbeda. Masih ada jenis ETF mata uang kripto lainnya yang didasarkan pada saham perusahaan blockchain.

ETF mata uang kripto yang paling kompleks dapat terdiri dari kombinasi ETF kripto lainnya, saham, mata uang kripto, kontrak berjangka kripto, dan masih banyak lagi.

ETF mata uang kripto menawarkan potensi diversifikasi portofolio yang besar. Banyak dari ETF ini didasarkan pada sekeranjang aset, membantu Anda mengurangi ketergantungan pada satu aset. Beberapa di antaranya juga melacak ETF lain, memberikan tingkat diversifikasi lebih lanjut.

Potensi diversifikasi ETF mata uang kripto sangat berguna bagi banyak investor ritel skala kecil. Banyak dari investor ini terlalu mengandalkan saham dan obligasi tradisional dalam portofolio mereka, tidak memiliki paparan yang cukup pada bidang berpotensi tinggi yang sedang berkembang seperti kripto. Dengan memiliki ETF mata uang kripto, investor ini dapat meraup keuntungan dari diversifikasi portofolio.

 ETF terkait erat dengan aset dasar dan merupakan bentuk investasi pasif. Sistem ini dikelola di perusahaan investasi oleh manajer portofolio profesional. Oleh karena itu, investor dapat mengambil keuntungan dari partisipasi di pasar sambil mengambil pendekatan hands-off terhadap manajemen investasi.

Meskipun mata uang kripto diatur secara longgar di beberapa negara atau sama sekali tidak diatur di banyak negara lain, ETF mata uang kripto tunduk pada aturan ketat yang sama seperti saham dan produk keuangan lainnya yang diperdagangkan di bursa saham resmi.

Hal ini memberikan ketenangan pikiran bagi investor yang lebih berhati-hati, banyak di antaranya menginginkan paparan aset kripto tetapi menghindari membeli koin kripto karena sifat industri yang tidak diatur. ETF mata uang kripto yang diperdagangkan di bursa saham adalah peluang besar bagi individu tersebut untuk memiliki aset terkait kripto — dan tidak kehilangan tidur di malam hari.

Kepemilikan koin Kripto membawa risiko keamanan tertentu, karena serangan peretas pada platform blockchain. Beberapa serangan ini telah mengakibatkan kerugian aset yang signifikan bagi pemegang koin. Untuk mencegah diri Anda dari serangan tersebut, penting untuk

. Dengan ETF kripto, risiko keamanan tersebut jauh lebih rendah, karena ETF disimpan di dompet dingin.

Tentu saja, dana investasi dan pialang saham tidak sepenuhnya kebal terhadap ancaman keamanan dunia maya. Namun, entitas ini tidak berada di bawah tingkat

 Frekuensi serangan ini terus meningkat, berfungsi sebagai pengingat lebih lanjut tentang risiko yang terlibat dalam memegang kripto.

Selain itu, bursa saham tempat dana ETF terdaftar memiliki beberapa pengaturan keamanan terbaik di dunia. Jika Warren Buffett tidak takut uangnya akan dicuri dari bursa saham, Anda tidak memiliki alasan serius untuk melakukannya.

ETF kripto dan blockchain adalah produk yang sedang berkembang di pasar keuangan. Meskipun produk dana kripto paling awal diluncurkan pada tahun 2013, sebagian besar ETF berdasarkan Bitcoin atau mata uang kripto lainnya hanya tersedia dalam dua tahun terakhir. Kini ada puluhan dana ini yang tersedia di bursa saham.

Di antara variasi ini, kami telah memilih sepuluh produk ETF kripto dan blockchain terbaik, berdasarkan faktor-faktor seperti biaya manajemen, saldo aset dalam dana, atau popularitas di kalangan investor.

Perlu dicatat bahwa, karena penurunan pasar kripto yang dimulai pada November 2021, hampir semua ETF kripto — serupa dengan mata uang kripto dan produk lain yang terkait dengan aset kripto — sekarang memiliki angka imbal hasil tahunan dan triwulanan yang tidak mengesankan.

Namun, dalam sebulan terakhir, pasar kripto telah menunjukkan tanda-tanda pemulihan tentatif. Jika rebound ini dipertahankan, kami akan segera melihat angka imbal hasil yang lebih baik untuk mata uang kripto dan produk seperti ETF kripto.

Berikut adalah daftar sepuluh ETF kripto terbaik di pasar.

Apa lagi yang harus memulai daftar kami selain produk ETF Bitcoin pertama di dunia – 

 Dana ini diluncurkan di Bursa Saham Toronto (TSX) Kanada pada Februari 2021, pada saat di sebelah selatan perbatasan, di A.S., Komisi Sekuritas dan Bursa (SEC) menolak menyetujui produk ETF berbasis kripto apa pun.

Purpose ETF Bitcoin diluncurkan oleh Purpose Investments, sebuah perusahaan manajemen aset yang berbasis di Toronto yang mengkhususkan diri pada produk ETF dan reksa dana. Pada saat penulisan ini (3 Agustus 2022), dana tersebut memiliki total aset senilai $752,69 juta dalam pengelolaan (AUM) dan didasarkan pada pelacakan harga Bitcoin.

ETF Bitcoin Tujuan memiliki biaya manajemen tahunan sebesar 1%, jumlah umum untuk produk ETF. Sesuai ketentuan ETF, biaya manajemen dapat meningkat hingga 1,5% jika pengeluaran manajer dana dalam melayani peningkatan produk. Namun, jika rasio pengeluaran lebih rendah dari 1,5%, hal ini diteruskan kepada pelanggan dalam bentuk pengurangan biaya manajemen.

Investasi awal minimum dalam ETF adalah $5.000. Setelah itu, investasi selanjutnya dapat serendah $100. Sebagai ETF Bitcoin pertama di dunia, produk ini akan tetap populer di kalangan banyak investor yang percaya pada potensi produk ETF kripto.

 adalah ETF mata uang kripto pertama yang disetujui di A.S. ETF ini mulai diperdagangkan pada akhir Oktober 2021, dan menarik investasi senilai lebih dari $1 miliar dalam beberapa hari pertama di pasar. Serupa dengan ETF Bitcoin Tujuan di atas, produk ini mendapatkan popularitas yang luas berkat status “pertama di pasar”.

ETF ini ditawarkan oleh ProShares, penyedia ETF yang berbasis di Maryland dan produk keuangan leverage. Produk melacak harga kontrak berjangka Bitcoin. Saat ini, ETF Strategi Bitcoin ProShares didasarkan pada dua kontrak berjangka Bitcoin yang diperdagangkan oleh CME Group, satu dengan bagian 63% dalam dana dan lainnya dengan bagian 37%. Karena sifat jangka pendek dari kontrak berjangka Bitcoin, alokasi berubah secara dinamis secara berkala.

Secara teori, beberapa proporsi ETF Strategi Bitcoin juga dapat dialokasikan ke aset lain di luar kontrak kontrak berjangka Bitcoin, misalnya untuk Tagihan Perbendaharaan A.S. Dana secara aktif dikelola oleh ProShares, dengan kemungkinan realokasi kelas aset di masa mendatang.

Rasio pengeluaran dana adalah 0,95%, sedikit lebih rendah dari rasio ETF Bitcoin Tujuan sebesar 1%.

 adalah dana perwalian, bukan ETF. Karena trust adalah dana kripto terbesar dan tertua di industri, kami percaya bahwa dana tersebut sangat layak untuk dimasukkan dalam cakupan ETF kripto kami. Didirikan pada tahun 2013, GBTC memiliki aset hingga $37 miliar yang dikelola pada puncak pasar kripto pada akhir tahun 2021.

Pada Agustus 2022, aset dana perwalian yang dikelola telah turun menjadi $14,9 miliar, masih menjadi jumlah terbesar di antara semua dana kripto. Grayscale Bitcoin Trust melacak harga Bitcoin.

Dana perwalian ini ditawarkan oleh Grayscale Investments, pemimpin terkemuka dalam produk investasi digital dan kripto. Grayscale telah lama mencoba untuk mengubah dana perwalian ini menjadi ETF. Namun, pada Juni 2022, SEC 

 untuk mengonversinya menjadi format ETF. Grayscale berjanji untuk melanjutkan upayanya ke arah ini.

Saat ini, karena GBTC tidak diklasifikasikan sebagai ETF, maka GBTC tidak diperdagangkan di bursa saham. Sebaliknya, saham dalam trust dikutip di OTCQX, perusahaan AS yang menyediakan layanan perdagangan kepada perusahaan yang tidak terdaftar di bursa saham.

Biaya manajemen GBTC adalah 2%, jauh lebih tinggi daripada yang dikenakan oleh sebagian besar ETF. Namun, harus diperhitungkan bahwa dana ini adalah dana perwalian, dan biaya manajemen tersebut tidak biasa untuk dana mata uang kripto jenis ini.

Tiga dana pertama dalam daftar kami adalah produk populer dan menarik. Namun, beberapa dana yang lebih kecil mungkin menawarkan keuntungan seperti diversifikasi yang lebih baik atau biaya yang lebih rendah. Dana di atas, misalnya, semuanya didasarkan pada pelacakan Bitcoin, baik secara langsung maupun melalui kontrak berjangka Bitcoin, seperti halnya ETF ProShares. Namun, bagaimana jika Anda juga menginginkan paparan aset kripto terkemuka lainnya?

Perusahaan investasi terbesar di Kanada, CI Financial, menawarkan ETF kripto berdasarkan pelacakan harga mata 

 termasuk biaya manajemen terendah di dunia sebesar 0,4%. Juga tidak memiliki persyaratan investasi minimum.

Dana diluncurkan pada April 2021 dan diperdagangkan di Bursa Saham Toronoto (TSX). ETF Ethereum Galaxy CI adalah pilihan yang baik bagi investor yang tidak ingin dibatasi hanya pada aset Bitcoin, dan mencari entri berbiaya rendah ke dalam ruang ETF kripto.

5. ETF Multi-Kripto CI Galaxy (CMCX-B.TO)

Ini adalah produk ETF lain dari CI Financial. Tidak seperti Ethereum ETF perusahaan di atas, 

 menawarkan paparan terhadap Bitcoin dan Ethereum. ETF Multi-Kripto ideal bagi investor yang lebih memilih untuk memiliki strategi investasi yang seimbang berdasarkan dua kripto teratas di dunia.

Selain Bitcoin dan Ethereum, sebagian dari total dana dialokasikan untuk investasi setara tunai. Strategi ini harus mengurangi volatilitas investasi Anda secara keseluruhan. Alokasi pada setara tunai adalah fitur yang sangat bagus dari dana ini, terutama dengan mempertimbangkan sifat kripto yang volatil.

Saat ini, 88% dari total AUM ditujukan untuk investasi setara tunai. Pangsa yang tinggi yang dialihkan dari Bitcoin dan Ethereum dapat disebabkan oleh pasar kripto yang berkinerja buruk saat ini. Ketika kinerja Bitcoin dan Ethereum meningkat, bagian dana yang lebih tinggi kemungkinan akan mengalir kembali ke alokasi kriptonya.

Dana memulai debutnya di pasar Februari lalu dan memiliki biaya manajemen sebesar 0,5%, yang termasuk yang terendah untuk produk dana multi-kripto.

6. ETF Strategi Bitcoin dan Blockchain X Global (BITS)

 menghadirkan perpaduan paparan terhadap kontrak berjangka dan saham Bitcoin dari perusahaan blockchain dan industri kripto. Dana ini ditawarkan oleh Global X, manajer dana New York yang secara khusus berfokus pada produk ETF.

Perusahaan ini mulai berdagang di NASDAQ pada bulan November tahun lalu dan memiliki biaya manajemen yang sangat terjangkau sebesar 0,65%. Saat ini, dana tersebut memiliki AUM senilai lebih dari $7 juta.

ETF didasarkan sekitar 51% pada kontrak futures Bitcoin yang diperdagangkan di CME. Sisanya dialokasikan ke produk ETF Global X lainnya, ETF Blockchain (BKCH), dengan persentase kecil pada tagihan perbendaharaan dan uang tunai. ETF Blockchain adalah dana yang berinvestasi pada saham perusahaan digital, blockchain, dan kripto. Salah satu kepemilikan utamanya adalah perusahaan pertambangan mata uang kripto Marathon Digital dan Riot Blockchain, serta bursa kripto Coinbase.

Ini adalah salah satu contoh ETF yang memiliki alokasi ke produk ETF lain, sangat umum untuk ETF kripto — atau ETF secara umum, dalam hal ini. Ini adalah opsi yang bagus bagi investor yang ingin memiliki paparan seimbang terhadap Bitcoin dan saham berbasis blockchain. Meskipun banyak perusahaan blockchain dan industri digital dipengaruhi oleh fluktuasi harga Bitcoin, harga saham mereka sering kali mungkin kurang volatil dibandingkan harga aktual Bitcoin, mata uang kripto teratas di dunia.

Selain itu, saham-saham ini — tergantung pada sifat bisnis mereka — dapat mengungguli kontrak berjangka Bitcoin atau Bitcoin selama kemerosotan pasar kripto.

 produk ETF lain dengan saldo kepemilikan Bitcoin dan Ethereum. Diluncurkan pada September 2021 oleh Evolve ETFs, penyedia spesialis produk ETF lainnya. Perusahaan ini berbasis 68,7% pada ETF futures Bitcoin dan 31,29% pada ETF futures Ethereum.

Dana tersebut memiliki AUM senilai lebih dari $19 juta. Situs web Evolve menunjukkan bahwa biaya manajemen adalah 0%. Namun, biaya aktual yang harus dibayarkan oleh pelanggan adalah 0,75%, yang terkait dengan rasio pengeluaran dari dua ETF yang membentuk produk ini. Di bawah 1%, biayanya masih termasuk yang paling kompetitif di industri ini.

 (produk yang diperdagangkan di bursa) dari 21Shares adalah dana yang sangat bagus jika Anda ingin melakukan diversifikasi investasi di luar Bitcoin dan Ethereum. Meskipun dana diberi label ETP yang lebih umum, pada dasarnya ini adalah produk ETF berdasarkan pelacakan harga 

 mata uang kripto terbesar kelima berdasarkan kapitalisasi pasar pada Agustus 2022.

Dana diluncurkan pada Oktober 2019 oleh 21Shares AG, perusahaan investasi yang berbasis di Swiss dengan spesialisasi produk dana mata uang kripto. ETP BNB tersedia untuk diperdagangkan di beberapa bursa saham Eropa di Jerman, Belanda, Prancis, dan Swiss.

Dana saat ini memiliki aset senilai lebih dari $314,42 juta yang dikelola. Biaya manajemennya adalah 2,5%, yang paling tinggi di antara dana dalam daftar kami. Meskipun biaya manajemen yang rendah merupakan faktor penting untuk kualifikasi daftar ETF kami, kami menyertakan produk ini karena fokusnya pada koin BNB, mata uang kripto yang telah memposting kinerja tahunan yang jauh lebih baik daripada Bitcoin dan Ethereum. Meskipun Bitcoin dan Ethereum telah turun masing-masing sebesar 46% dan 39%, dari setahun yang lalu, koin BNB telah mengalami penurunan sebesar 23% yang jauh lebih ringan.

Di dunia ETF kripto, banyak produk berfokus pada dua koin kripto terbesar di dunia. Produk seperti ETP 21Shares BNB adalah cara yang bagus untuk mengakses kripto berkapitalisasi tinggi lainnya yang berpotensi lebih baik.

9. Industri Kripto Fidelity dan ETF Pembayaran Digital (FDIG)

Fidelity Investments adalah salah satu manajer aset terbesar di dunia. Produknya yang terkait dengan kripto sangat menarik bagi banyak investor. Fidelity tidak mengkhususkan diri pada ETF berdasarkan koin kripto atau futures Bitcoin.

 yang sebagian besar didasarkan pada saham perusahaan dari domain teknologi kripto, digital, dan blockchain.

Setidaknya 80% dana dirancang untuk dialokasikan ke saham. Alokasi dana industri saat ini ditampilkan di bawah ini.

Biaya manajemen untuk ETF Fidelity hanya 0,39%, termasuk yang paling kompetitif di pasar.

Ini adalah dana baru yang diluncurkan pada April 2022. Produk ini adalah opsi yang bagus bagi investor yang ingin mendapatkan eksposur ke industri kripto, tetapi lebih menyukai dana berbasis saham perusahaan, daripada dana berbasis koin.

10. VanEck Kripto dan Inovator Blockchain UCITS ETF (DAPP)

ETF ini, serupa dengan produk Fidelity di atas, adalah penawaran dari perusahaan manajemen investasi terkemuka yang berfokus pada saham teknologi kripto dan blockchain. VanEck Associates, raksasa investasi global, meluncurkan UCITS ETF Innovator Kripto dan Blockchain pada April 2021. Dana tersedia di Bursa Efek London (LSE) dan bursa saham di tiga negara Eropa kontinental: Jerman, Swiss, dan Italia.

Dana ini berinvestasi dalam saham teknologi kripto dan blockchain, dengan alokasi teratas saat ini masuk ke bursa kripto Coinbase; MicroStrategy, penyedia produk intelijen bisnis; dan Marathon Digital Holdings, perusahaan teknologi aset digital yang bergerak dalam penambangan mata uang kripto.

Dana ini memiliki AUM sekitar $14 juta dan menawarkan biaya manajemen rendah sebesar 0,65%. VanEck ETF adalah opsi hebat lainnya jika Anda ingin mengakses produk ETF kripto yang tidak terkait dengan koin pelacakan dan berfokus pada perusahaan teknologi blockchain.

Berinvestasi dalam ETF Kripto vs. Berinvestasi dalam Kripto Secara Langsung

ETF Kripto memberikan alternatif yang menarik untuk investasi langsung dalam koin kripto. Anda dapat memanfaatkan pasar bursa saham yang aman dan teregulasi. Kemampuan untuk mengakses beberapa koin, kontrak berjangka, dan saham kripto, semuanya dalam satu produk adalah alasan bagus lain untuk berinvestasi dalam ETF kripto. Alih-alih membeli dan menyimpan mata uang kripto terpisah, ETF Bitcoin individual, dan saham di perusahaan teknologi blockchain, Anda dapat mengaksesnya melalui satu produk ETF.

Selain itu, ketika Anda berinvestasi dalam ETF kripto dan blockchain, Anda tidak perlu khawatir tentang menyimpan aset kripto Anda. Perusahaan manajemen investasi menanganinya. Di sisi lain, menyimpan mata uang kripto secara langsung pada platform blockchain akan mentransfer risiko kustodi kepada Anda. 

Namun, Anda dapat mentransfer penitipan aset ke bursa kripto terpusat jika memegang koin kripto di platform ini. Misalnya, ketika Anda 

 dana Anda akan disimpan dengan aman secara langsung di dompet Bybit Anda.

ETF kripto dan blockchain adalah kelas produk baru yang menawarkan banyak keuntungan. Namun pada akhirnya, perlu diingat bahwa produk investasi tersebut masih mewakili produk investasi berisiko tinggi. Meskipun mata uang kripto juga berisiko, banyak ETF kripto didasarkan pada produk derivatif, seperti kontrak futures, yang memperkenalkan lapisan risiko tambahan bagi investor.

Tidak ada penyedia ETF kripto yang menjamin imbal hasil, dan investasi awal Anda juga dapat menurun. Meskipun mungkin membawa potensi imbal hasil yang besar, imbal hasil tersebut juga terkait dengan volatilitas yang signifikan. Bahkan, produk ini mungkin lebih volatil daripada mata uang kripto yang lebih mapan.

10 ETF Kripto Terbaik untuk Investasi (Edisi 2022)

Dapatkan informasi harian terkait dunia kripto dan perdagangan

Dapatkan informasi harian terkait dunia kripto dan perdagangan