Informe de análisis de derivados cripto de Bybit y Block Scholes (2 de octubre de 2024): persiste el sentimiento positivo tras la reciente bajada de los precios spot

Aspectos destacados clave:

Nuestro informe semanal de análisis de derivados criptográficos se sumerge en eventos macroeconómicos, el estado actual de las señales criptográficas y comerciales del volumen de negociación al contado y futuros, opciones y contratos perpetuos.

Las elecciones presidenciales de EE. UU. están creando una prima de volatilidad para las opciones que vencen después del 5 de noviembre de 2024. Si bien las sonrisas de volatilidad a largo plazo han favorecido constantemente las llamadas fuera del dinero (OTM), las opciones a corto plazo han reflejado recientemente esta tendencia. Esto sugiere que el descenso de los precios al contado a finales de septiembre no ha afectado significativamente a la confianza en los mercados de derivados.

• Futuros: El vencimiento del contrato trimestral a finales de septiembre provocó una notable disminución del interés abierto, ya que muchos comerciantes optaron por no reabrir sus posiciones.

• Perpetuas: A pesar de la caída del interés abierto durante las fluctuaciones de los precios al contado a finales de septiembre, una tasa de financiación positiva en todos los mercados indica una fortaleza subyacente.

• Opciones: Las elecciones presidenciales de EE. UU. siguen siendo un enfoque clave para las narrativas y el posicionamiento del mercado. Cabe destacar que la volatilidad implícita de la ETH está negociando 10 puntos por encima de la de la BTC en varios vencimientos, incluso cuando la volatilidad realizada para ambos activos está tendiendo a la baja.

Consulte algunos de los aspectos destacados del informe.