ملخّص الذكاء الاصطناعي
عرض المزيد
استخلص فحوى محتوى المقال بسرعة، مستشعرًا معنويات السوق في غضون 30 ثانية فقط!
في مرحلة ما، قد تكون سمعت العبارة، "اشترِ عند الانخفاض". بعد أن دخلت العملات المشفرة إلى الساحة الشعبية، دفع الاستثمار أسعار العديد من العملات المشفرة للأعلى، مما خلق اتجاهات صاعدة قوية. عندما يحدث ذلك، قد يطور المتداولون الخوف من فوات الفرصة و يقررون الشراء حتى بأسعار عالية. ولكن، الشراء عند الانخفاض يسمح للمتداولين باستخدام أي انخفاض تصحيحي في السعر كفرصة لشراء البيتكوين بمستوى أرخص.
هناك مخاطر مرتبطة بشراء الانخفاضات في السعر، حيث يمكن أن يكون الانخفاض الصغير ببساطة بداية لانهيار سوق كبير. الانهيارات السوقية ليست جديدة على البيتكوين، الذي لديه تاريخ في التصحيح بأكثر من 75% — مما يجعل "شراء الانخفاض" استراتيجية قابلة للنقاش. هل شراء الانخفاض هو أفضل استراتيجية بالنسبة لك؟ دعونا نستكشف هذا الموضوع بشكل أعمق لمعرفة المزيد.
"شراء الانخفاض" هو طريقة أخرى للقول أنك تشتري أصلًا ماليًا بعد أن انخفضت قيمته. عندما يكون الأصل في حالة هبوط، يُقال إنه في "انخفاض" حيث تكون الأسعار أقل من الارتفاع السابق. عندما يكون السوق في اتجاه صعودي طويل الأمد، فإن هذا الانخفاض في السعر يقدم فرصة لشراء المزيد من الأسهم أو العملات بخصم. بهذه الطريقة، إذا عاد السوق إلى ارتفاعات جديدة، سيكون لديك المزيد من الأسهم أو العملات، مما يعزز مكاسبك المستقبلية.
شراء الانخفاض هو استراتيجية تداول عالمية لمعظم الأصول المالية في سوق الأسهم أو سوق الكريبتو. لكنها استراتيجية شائعة بشكل خاص لتداول البيتكوين لأن اتجاهات الكريبتو تميل إلى أن تكون طويلة وقوية بشكل غير عادي. ونتيجة لذلك، يكون من الصعب على المتداولين استغلال الفرص، مما ينتج عنه شراء المتداولين بأسعار أعلى. لذلك، الانتظار لظهور انخفاض تصحيحي يوفر للمتداولين فرصة للدخول في الموقف بسعر أرخص وجمع المزيد من العملات أكثر مما لو كانوا قد اشتروها بسعر أعلى.
يمكن أن يظهر شراء الانخفاض في أي سوق مالي — الأسهم، السلع، العقود الآجلة، الفوركس والكريبتو. ومع ذلك، فإن شراء الانخفاض في الكريبتو يمكن أن يكون مختلفًا عن استخدام الاستراتيجية في الأسواق المالية الأخرى.
عادةً ما تكون الاتجاهات في سوق الكريبتو أقوى والتقلبات كبيرة. لذلك، عندما يظهر انخفاض تصحيحي، يمكن أن يكون التصحيح في الكريبتو أكثر أهمية من الأسواق المالية الأخرى.
خذ البيتكوين في عام 2021 على سبيل المثال. بدأ البيتكوين العام بمضاعفة قيمته. مع استمرار ارتفاع السعر، كانت الانخفاضات التصحيحية ضحلة نسبيًا، بين 18٪ إلى 31٪. ومع ذلك، عندما وصل سعر بيتكوين إلى 64 ألف دولار، بدأت انهيار أكبر في صيف 2021 مما أدى إلى تصحيح بنسبة 55٪.
هذه هي أكبر تحدي في شراء الانخفاض مع العملات المشفرة. قد تشتري عند انخفاض تصحيحي بنسبة 20٪، لتجد أن سوق العملات المشفرة ينهار في النهاية بأكثر من 50٪. يؤمن المستثمر طويل الأجل (HODLer) أن شراء الانخفاض يتيح لهم ببساطة جمع المزيد من العملات بينما لا تزال العملة الرقمية في مراحلها الأولى من التبني. المنطق لديهم هو أنه إذا زاد السعر بشكل كبير، فقد تؤدي مجموعة العملات الخاصة بهم إلى ثروة تغير الحياة.
هناك العديد من الأسباب التي تجعل أسعار بيتكوين تنخفض، والتي تتراوح بين عدم الاستقرار السياسي، التدابير التنظيمية، وتأثير المجتمع. على سبيل المثال، التغيرات في الاقتصاد العالمي تحفز الاستثمارات بعيدًا عن بيتكوين. الجائحة العالمية لعام 2020 أبطأت التجارة، وأوقفت الأعمال ونشاط الاقتصادي. بسبب شكوك المواطنين بشأن مستقبل وظائفهم، سحبوا الاستثمارات توقعًا لانخفاض الأسعار.
بالإضافة إلى ذلك، قد يخلق دورة الأخبار انخفاضات قصيرة الأجل. في عام 2021، قامت الصين بقمع عمال تعدين بيتكوين، مما جعل من غير القانوني لهم القيام بأعمال هناك. نتيجة لذلك، أغلقت أغلبية العقد في شبكة البيتكوين أو اضطرت لنقل عملياتها إلى مكان آخر، مما جعل شبكة البيتكوين أقل أمانًا حيث كان هناك عدد أقل من العقد للتحقق من المعاملات.
أحيانًا، يكون الأصل مفرط الشراء ويحتاج إلى توطيد مكاسبه السابقة. هناك مؤشرات تقنية يمكن للمتداولين تطبيقها على مخططات الأسعار لتحديد ما إذا كانت تصحيح السعر الفني على وشك الحدوث. أحد الأدوات التقنية الشائعة الاستخدام تشير إلى الانحراف الهبوطي.
عند الوصول إلى القمة في أبريل 2021، كانت عملة البيتكوين تظهر انحرافًا في السعر الفني. كانت القمم السعرية الأعلى تتشكل باستمرار، بينما كان مؤشر القوة النسبية (RSI) يعرض قممًا منخفضة. خصوصًا بعد اتجاه صعودي طويل، يشير هذا الانحراف في مؤشر RSI إلى أن هناك احتمالًا بحدوث تصحيح في السعر. يمكن للمتداول الذي يشتري عند الانخفاض ويرصد هذه الإشارة أن يختار الانتظار للحصول على سعر أرخص قبل شراء المزيد من العملات.
يتم شرح معظم هذه الأسباب بواسطة متحمسي البيتكوين على أنها FUD، وهي اختصار عامي في عالم العملات الرقمية يعني الخوف وعدم اليقين والشك. لا يزال الكثير من الناس لا يعتقدون أن الاستثمار في العملات الرقمية حكيم، حيث لا توجد تدفقات نقدية مثبتة بمرور الوقت أو طرق مجربة لتقييم شبكات العملات الرقمية. هذا يؤدي إلى FUD، مما يجعل المستثمرين يشككون في استثماراتهم والتفكير في بيع عملات البيتكوين الخاصة بهم.
بالنسبة لبعض العملات الرقمية البديلة، يمكن استخدام استراتيجية الشراء عند الانخفاض. يمكن أن تكون بعض العملات الرقمية البديلة التي تكون كبيرة بما فيه الكفاية وضمن العشرين الأوائل من حيث قيمة السوق مرشحة لشراء الانخفاض. وذلك لأن هناك عدد كاف من المشترين والبائعين لتحقيق التوازن بينهما بحيث تظهر الاتجاهات السعرية الأكبر على الرسم البياني.
لسوء الحظ، بالنسبة للعملات الرقمية البديلة ذات حجم السوق الأصغر، يمكن أن يكون شراء الانخفاض كارثياً. العملات البديلة الأصغر أكثر خطورة وعرضة للاحتيال أو مخاطر الامتثال، مما يجعل أسعارها شديدة التقلب. نتيجة لذلك، قد تنهار أسعار العملات البديلة الصغيرة ولا تستعيد عافيتها أبداً — لذلك يحتاج المستثمرون إلى الحذر من تخصيص الكثير من الأموال نحوها.
الابن الشرير لمقولة "شراء الانخفاض" هو "التقاط السكين الساقط". يستخدم التجار تشبيه السكين الساقط للإشارة إلى أن السوق ينهار، وقد لا يتعافى في أي وقت قريب. افترض أن سكينًا قد وقع من أعلى مستوى له على الإطلاق. إذا مددت يدك وحاولت التقاطه، قد تصاب بجروح كبيرة. هناك احتمال أنك قد تلتقط السكين دون أن تؤذي يدك، لكن هل أنت مستعد لتحمل المخاطرة؟
هذا هو الحال عندما تتحطم الأسواق. قد يرى التجار أسعاراً أقل ويقررون الشراء في توقع ارتداد. ومع ذلك، قد لا يأتي ذلك الارتداد لعدة أشهر — أو حتى سنوات. المتداولون المشاركون في انهيار 2018 معتادون على هذه الظاهرة، حيث استمرت الأسواق الهابطة لمدة 11 شهرًا وانهارت بنسبة 85%.
الفرق الكبير بين محاولة التقاط السكين الساقطة وشراء الانخفاض هو أن الانخفاضات تميل إلى أن تكون صغيرة نسبيًا ومحتواة في سياق الاتجاه الصاعد الأكبر. التراجعات بنسبة 20-40% طبيعية في العملات الرقمية.
من ناحية أخرى، تعتبر السكين الساقطة أشبه بانهيار أو تحطم، حيث يتم ارتداد الغالبية الساحقة من السعر بسرعة وعمق.
شراء الانخفاض يتعلق في الحقيقة بتوقيت السوق، مع استراتيجيتين شائعتين. الأولى تتضمن إضافة خطوط اتجاه الدعم إلى الرسوم البيانية، والثانية هي استخدام مذبذب، مثل RSI، للمساعدة في تحديد نقاط التحول.
لنبدأ بخطوط الاتجاه. عندما يكون السوق في اتجاه صاعد قوي، ابحث عن الانخفاضات الشائعة، وقم بربطها بخط اتجاه. مدد خط الاتجاه هذا إلى اليمين، ويجب أن يكون أسفل السعر الحالي للسوق.
ثم، مع انكشاف انخفاض تصحيحي، انظر لشراء عندما يصل السعر إلى خط اتجاه الدعم، مع استهداف ارتفاعات جديدة. يمكن تكرار هذه العملية مرارًا وتكرارًا مع تكرار انخفاض السوق، حتى ضمن اتجاه صاعد قوي.
في الصورة أعلاه، يمكن رسم خط اتجاه دعم للبيتكوين من يناير إلى أبريل 2021. كانت هناك مناسبات متعددة حيث انخفض سعر البيتكوين إلى خط الاتجاه، مما يوفر فرصة للشراء.
لن يصمد خط الاتجاه إلى الأبد. عندما يحدث الانهيار، يكون ذلك إشارة إلى أن تصحيحًا أكبر، وحتى انهيارًا محتملًا، قد يكون في طور التكوين.
تشمل استراتيجية شائعة أخرى لشراء الانخفاض الانتظار حتى تصبح مؤشرات التذبذب في الرسم البياني اليومي مبالغ في بيعها. عندما يكون البيتكوين في اتجاه صعودي قوي على الرسم البياني اليومي، قم بالتحرك إلى الرسم البياني لمدة 4 ساعات وأضف مذبذبًا، مثل مؤشر القوة النسبية.
مؤشر القوة النسبية متعدد الاستخدامات لمساعدة المتداولين على تحديد متى أصبح الأصل مبالغًا في بيعه. إشارته يمكن أن تنبهك إلى أن الانخفاض قد يكون على وشك الانتهاء، مما يوفر فرصة للشراء.
في مخطط البيتكوين أعلاه، هناك عدة حالات عندما يُشير مؤشر القوة النسبية إلى حالات بيع مفرط، مما يعني أن الارتفاع على وشك البدء. يمكن للمتداول استخدام هذه الإشارات للشراء مع استهداف قمم جديدة.
التحدي في استخدام أداة مثل RSI هو أنه إذا انهار البيتكوين، فإن حالات التشبع في البيع ستكون إشارة شراء - حتى وإن كان السوق ينهار. لذلك، يعمل الـ RSI بشكل أفضل عندما يُعتقد أن الظروف تدعم الاتجاه الصعودي.
"شراء التراجع" في حد ذاته مجرد عبارة شائعة. يحتاج المتداولون إلى تحويل العبارة إلى استراتيجية مشابهة لما أوضحناه أعلاه. لذلك، للنجاح في شراء التراجع، تحتاج إلى استخدام التحليل الفني لتوقيت السوق. هناك العديد من المتذبذبات والمؤشرات الأخرى لاستخدامها لهذا الغرض.
بجانب الاستراتيجيات التي تم مناقشتها أعلاه، يجب أن يكون البيتكوين في اتجاه صعودي قوي. قوة الاتجاه الصعودي هي ما يسمح للسعر بالتعافي من التراجع المؤقت. إذا كان الاتجاه الصعودي يفتقر إلى القوة، فإن الاستراتيجية تصبح أكثر خطورة حيث يعاني الاتجاه الصعودي لمساعدتك.
بل وأسوأ من ذلك، إذا كان البيتكوين في اتجاه هبوطي، فلن يعمل شراء التراجع لأنك ستجد نفسك محاصرًا في فخاخ الثيران، مما يؤدي إلى صفقات خاسرة.
متوسط التكلفة بالدولار يعني شراء كمية محددة مسبقًا من الأصل في فترات زمنية محددة مسبقًا. مثال على ذلك سيكون شراء 500 دولار من البيتكوين في أول جمعة من كل شهر.
الفرق الرئيسي بين متوسط التكلفة بالدولار (DCA) وشراء الانخفاض هو أن DCA محدد مسبقًا، بغض النظر عن سعر البيتكوين. من ناحية أخرى، يعتمد شراء الانخفاض بالكامل على سعر البيتكوين، ويتطلب من المتداول تحديد توقيت دخولهم بشكل صحيح في الارتفاعات الجديدة.
لذلك، عند اتخاذ قرار بين DCA أو شراء الانخفاض، ضع في اعتبارك مستوى مهاراتك في التحليل الفني وتوقيت الانعكاسات الصعودية. لا يتطلب DCA أي مهارات خاصة — فقط تقويم لتخطيط مشترياتك. شراء الانخفاض، ومع ذلك، يتطلب من المتداول فهم التحليل الفني وكون قادرًا على تنفيذه بدقة عالية.
إذا شعرت أنك بحاجة إلى مزيد من التدريب على توقيت الدخول، فكر في DCA، المصمم للمتداولين الجدد.
هناك العديد من المخاطر التي يواجهها المتداول عندما يقرر شراء انخفاض البيتكوين.
يرتبط معظم الخطر بالأخطاء التحليلية. هناك ظروف سوقية معينة تجعل شراء الانخفاض يميل إلى أن يكون أكثر نجاحًا. إذا أساء المتداول تشخيص ظروف السوق، فسيكون أكثر عرضة للخسائر.
بالإضافة إلى ذلك، يتطلب شراء الانخفاض استراتيجية مبنية على قواعد حتى يعرف المتداول متى يدخل المركز. إذا لم يكن لدى المتداول قواعد تبرر استراتيجيته — أو لم يتبع قواعده الخاصة — فإن احتمال الخسارة يزداد أكبر.
أخيراً، تجعل تقلبات العملات المشفرة من الصعب تحديد ما إذا كان البيتكوين يمر بانخفاض بسيط، أو إذا كان ذلك بداية لانهيار أكبر في الأسعار. إذا كان الأمر الأخير، فإن الشراء مبكرًا جدًا في الانهيار سيعرض المتداول لخسارة كبيرة بشكل ملحوظ. خلال العقد الماضي، لم يكن من الغريب أن يصحح البيتكوين أكثر من 75% من سعره.
شراء الانخفاض هو عبارة شائعة يستخدمها المستثمرون الذين ينوون التمسك بأصولهم مهما كانت الظروف، وعادة على المدى الطويل. بحد ذاته، شراء الانخفاض ليس استراتيجية لكسب المال، ولهذا السبب يرغب المتداولون في إنشاء قواعدهم الخاصة للشراء والبيع عند الانخفاضات الطفيفة في الأسعار.
بعبارة أخرى، يمكن أن يكون شراء الانخفاض تكتيكًا ناجحًا إذا أخذ المتداول بعين الاعتبار الظروف السوقية الحالية. وإلا، فقد يتم القبض عليهم في بداية انهيار السوق، مما سيخلق خسائر في حساب التداول الخاص بهم. كما هو الحال مع أي استراتيجية تداول أخرى، فإن شراء الانخفاض يُفضل أن يُحاول مع كل من الوعي بالسوق والخبرة في التحليل الفني في مجموعة أدواتك.