ملخّص الذكاء الاصطناعي
عرض المزيد
استخلص فحوى محتوى المقال بسرعة، مستشعرًا معنويات السوق في غضون 30 ثانية فقط!
إذا كنت تقف على سجادة وتم سحبها فجأة من تحتك، إلا إذا كانت سجادة سحرية، فسوف تقع على الأرض. والأسوأ من ذلك، قد تنسكب أو تفقد كل ما كنت تمسك به في تلك اللحظة. هذا هو السبب بالضبط الذي يجعلك تحتاج أن تكون واعيًا بعمليات السحب المفاجئ، خاصة عندما تتداول عملة مشفرة متقلبة.
في هذا الدليل، سنشرح ما هو السحب المفاجئ، وكيف يحدث وكيف يمكنك تجنبه. إليك ما تحتاج إلى معرفته للبقاء متقدمًا وتقليل المخاطر.
يحدث السحب المفاجئ للعملات المشفرة عندما يقوم المطورون بإنشاء رمز رقمي مقترن بعملة مشفرة ذات قيمة عالية، ويقومون بإدراج الرمز على التبادلات اللامركزية(DEXs)، ثم يسحبون جميع الأموال بعد شراء المستثمر.
عادةً ما تُنفذ عمليات السحب المفاجئ من قبل محتالين سيئين الذين يخلقون ضجة حول العملة وبعد ذلك يتخلون عن المشروع ويفرون بالأموال. عادة ما تقترن هذه العملات الرقمية مع سلاسل الكتل ذات الفائدة الموثوقة، سواء كان ذلك على إيثيريوم أو Binance Chain. هذا لأن المستثمرين الذين قاموا بتبادل الإيثيروم (ETH) للعملة المدرجة يمنحون مبدعي العملة فرصة لسحب الإيثيريوم من السيولة بسرعة. على سبيل المثال، العملات الساخرة هي واحدة من أسباب تمنح المستثمرين للانجذاب لروح FOMO وتعرضهم لخداع سحب السيولة.
عادة ما تحدث سحوبات السيولة في مجال التمويل اللامركزي (DeFi) عن طريق سحب الأموال من تجمع السيولة. لفهم ذلك بعمق، نحتاج إلى معرفة كيفية عمل تجمعات السيولة.
تجمع السيولة يعد في الأساس صانع سوق للبورصات اللامركزية، مما يعني أنه يوفر أوامر الشراء والبيع لرمز محدد. لأنه لا يوجد نظام مركزي لتسهيل التداولات، تحتاج البورصات المشفرة إلى طريقة للحفاظ على تدفق الأوامر. من السهل أيضًا إدراج الرموز في بورصة لامركزية لأنه لا يوجد أحد لتدقيق الرمز.
في جوهره، تجمع السيولة هو كومة من الأموال المستثمرة محبوسة في أزواج مشفرة تسمح للمستخدمين بالتداول بين العملات الرقمية المختلفة. عادة ما تشمل الأزواج المشفرة عملة رقمية مشهورة مثل إيثيريوم (ETH) لأنها رمز منصة معروف بإتاحته العالية.
لتشجيع المستثمرين على تجميع مواردهم والعمل كمزود سيولة (LP)، يتم فرض رسوم تداول على الأوامر وتمنح بناءً على القيمة الإجمالية المُعارة إلى التجمع (شبيهة بتوزيع الأرباح). في مقابل العملات الرقمية في محفظتهم المخصصة للمجمع، يحق لكل مستخدم الحصول على نسبة مئوية من الرسوم العامة. كلما زادت القيمة الممنوحة، زادت الأرباح التي يمكن للمستثمر تحقيقها.
يتنافس مبدعو مجمعات السيولة لجذب المزيد من المستثمرين من خلال تقديم عوائد أعلى. الرسم البياني أدناه يوضح ببساطة كيفية عمل مجمعات السيولة.
بمجرد أن يجمع مبدعو السحب المفخخ عددًا كبيرًا من موفري السيولة برأس مال كبير، يقومون بسحب جميع الأصول المتاحة. ثم يتم تبادل العملات في سوق آخر وتصبح غير قابلة للتتبع للضحايا. لأن الأثير غالباً ما يُستخدم كعملة للتبادل، فمن السهل نقله بين المحافظ الأخرى و"الاختفاء" بالنسبة للمستخدمين الآخرين. هذا يزيل جميع الأصول الرقمية - مما يترك المجمع فارغًا وموفري السيولة بلا شيء سوى خيبة الأمل.
كما يشير الاسم، لا تحتوي بروتوكولات DeFi على إشراف مركزي بل تعتمد فقط على العقود الذكية، مما يجعلها هدفًا رئيسيًا للسحب المفخخ في DeFi. في الأشهر السبعة الأولى من عام 2021 فقط، شهدت DeFi أعدادًا قياسية من الجرائم. ومع ذلك، أصبح المستثمرون أكثر ذكاءً، وانخفضت كمية العملات الرقمية المسروقة على منصات DeFi بنسبة 64٪.
مع مشاريع التمويل اللامركزي، يمكن للجهات السيئة إنشاء الرموز، وزيادة شهرتها وجذب المستثمرين. باستخدام منصات DEX مثل SushiSwap أو Uniswap، يتم إنشاء الرموز وإدراجها دون تدقيق. كل ما يحتاجه المحتالون هو إنشاء رمز له قيمة ظاهرية، والوعد بحالات استخدام، وخلق جاذبية في السوق لجذب المستثمرين لشرائه.
بمجرد أن تبدأ الأموال في التدفق إلى المشروع، ترتفع قيمته ويقوم المبدعون ببيع هذه الرموز، مما يستنزف قيمة الرموز إلى الصفر. هم بشكل أساسي يأخذون الأموال الموعودة للمشروع من خلال مبيعات الرموز لأنفسهم، يحزمون حقائبهم ويهربون — بعبارة أخرى، يسحبون البساط من تحت أقدام مشترينهم.
نظرًا لأن مساحة DeFi غير منظمة، فهي مستهدفة بسهولة للجرائم.
سحب البساط في أسواق العملات الرقمية سهل التحديد — بعد الحقيقة.
في أغسطس 2021، انطلق مجموعة مجرمة بأموال تقترب من 7 ملايين دولار من الأموال التي تم أخذها من المستثمرين في واحدة من أكبر عمليات الاحتيال على منصة DeFi حتى الآن. تم إغلاق جميع حسابات التواصل الاجتماعي والموقع الإلكتروني لـ Luna Yield، وهو مشروع على منصة DeFi Solana. عندما سحب المستخدمون (أو "فكوا الرهان") أموالهم، وجدوا أن الصناديق كانت فارغة. لقد وقعوا ضحية لعملية سحب بساط.
في واحدة من أكثر القضايا الإعلامية لعام 2021، تم إغلاق منصة ثودكس، وهي منصة تركية مقرها، ويشاع أن مؤسسها، فاروق فاتح أوزر، قد فر إلى ألبانيا مع نحو ملياري دولار من أموال المستثمرين. لا يزال أوزر هاربًا، لكنه مطارد دوليًا من قبل الإنتربول ووكالات أخرى. قامت ثودكس ببناء قاعدة مستخدمين نشطة تتكون من 390,000 مستخدم مالي. في أبريل، تم إغلاق المنصة الموزعة بشكل غير متوقع. لا يزال من غير المعروف أين ذهبت الأموال المفقودة.
شهد عام 2021 أيضًا منصة DeFi كومباوندر فاينانس تنظيم عملية سحب بساط بلغت قيمتها أكثر من 10.8 مليون دولار من أموال العملاء المسروقة. كشف تحليل أن العقود بقيمة 5 ملايين دولار في داي و 4.8 ملايين دولار في إيثير و 750,000 دولار في بيتكوين ملفوف (WBTC) قد تم استنزافها من Compounder Finance. في مخطط يبدو وكأنه شيء من فيلم إثارة، قامت الفريق باستبدال عقودهم الآمنة التي تم تدقيقها بعقود خبيثة تمكنهم من سرقة أموال المستثمرين المقيدة. كما قاموا بتقليد اسم Compound Finance، وهو بروتوكول DeFi شرعي لكسب الفوائد، بذكاء لجذب ضحاياهم للاستثمار.
في مارس 2021، نفذت Meerkat Finance، وهو مشروع عوائد DeFi يستخدم عملة مشفرة مشتقة من Yearn.finance، عملية انسحاب احتيالي بلغت قيمتها 31 مليون دولار في أصول مشفرة. ادعت القناة الرسمية لمنصة تيليجرام أن خزينة العقد الذكي الخاصة بها قد تم اختراقها. وأشارت التحقيقات إلى أن مفتاح التشفير الخاص لمنشئ المشروع ربما تعرض للخطر أو أن الحادث كان قد دبره أصحاب المشروع أنفسهم.
في يونيو من هذا العام، انهار WhaleFarm، وهو رمز مشروع DeFi يقدم للمستخدمين عوائد غير مسبوقة مقابل رهانات مسبحه، بنسبة 99% في غضون دقائق (الرسم البياني أدناه)، متسببًا في خداع المستثمرين بحوالي 2.3 مليون دولار من العملات المشفرة. الفريق، الذي كان مجهول الهوية بالكامل منذ البداية، لا يزال غير معروف.
حتى الآن، في عام 2021، تم تنفيذ أكثر من 1300 عملية احتيال بالخروج . تتراوح هذه العمليات من عمليات احتيال بقيمة صغيرة في الآلاف إلى استغلال كامل لمستخدمي السوق بمليارات الدولارات من عملة الإيثريوم وعملات أخرى.
على الرغم من أن عمليات الاحتيال بالخروج وخطف البساط قد تضاعفت ثلاث مرات في العام الماضي، إلا أن إجمالي المبالغ المالية المسروقة قد انخفض لأن المستثمرين بدأوا في تعلم كيفية مراقبة الإشارات. إذا كنت تعرف ما تبحث عنه، يصبح تجنب هذه المخططات أسهل. فيما يلي بعض الإشارات الشائعة لمساعدتك في تجنب الوقوع ضحية لمثل هذا المخطط.
تقدم العديد من مجمعات DeFi تسهيلات لتداول الرموز وإقراضها داخل المجمع، مما يتيح تحقيق عوائد إضافية للمستثمرين في المجمع. على سبيل المثال، WhaleFarm قدمت معدلات تجاوزت 100% APY. إذا رأيت مزرعة عوائد تقدم عوائد جيدة لدرجة يصعب تصديقها، فمن المحتمل أنها كذلك.
قد يكون هناك دوافع للمبدعين للبقاء مجهولي الهوية، تتراوح من الأمان والخصوصية إلى الأسباب الشخصية. ومع ذلك، فإن البقاء مجهولاً يجعل من الصعب تتبع الفاعلين السيئين بعد تنفيذ عملية احتيال. إذا تم بدء مشروع بشكل مجهول مع إنشاء حسابات جديدة على وسائل التواصل الاجتماعي في غضون أيام أو ساعات من إطلاقه - فهذه إشارة إنذار كبيرة.
إذا لم يكن للمشاريع روابط مع مشاريع ناجحة أخرى أو مع مجتمع التشفير بشكل عام، فهذه أيضًا إشارة إنذار. ابحث في موقع المشروع عن معلومات ذات مغزى حول الفريق. إذا كانت مجرد مجموعة من الحشو، تابع بحذر (إذا كان هناك داعٍ).
مع أي أصل، إذا لم تستطع رؤية سبب الزيادة السريعة في القيمة، كن حذرًا. يمكن للمحتالين تضخيم مشروع إما بضخ أموال أو خلق ضجة كاذبة ليدفعوا الناس للمشاركة فيه عن طريق استغلال "الخوف من الضياع". ابحث عن أسباب شرعية مثل إدراجات بورصة جديدة، إعلانات شراكة، أو أي أخبار جيدة قد تكون وراء الزيادة. إذا كانت هذه الأسباب غير موجودة، فقد يكون تلاعب أو مخطط الضخ والتفريغ. ابقَ متشككاً إلا إذا كان لديك سبب وجيه لعدم الشك.
معظم عمليات الاحتيال في العملات الرقمية مصممة مع الأخذ في الاعتبار عملية الاحتيال. بسبب ذلك، فإن فائدة الرمز أو المجمع تكون غامضة وغير عملية. بدلاً من ذلك، يعتمد المبدعون على منشورات وسائل التواصل الاجتماعي، مؤثري العملات الرقمية والإعلانات المدفوعة لكسب الدعم. حاول فهم فائدة شرعية لمشروع قبل الانخراط في رمز جديد أو مجمع. كل اللمعان بدون جوهر لن يوفر لأي شخص وجبة جيدة.
معظم مجمعات السيولة الشرعية تأمن أموال المستثمرين لفترة زمنية معينة. هذا الأمر يحقق شيئين. أولاً، تأمين السيولة اللازمة لتبديل الرموز، والإقراض، وغيرها من الأنشطة لضمان استمرار عمل المجمع. ثانياً، يمنع المبدعين من إفراغ المجمع بسرعة بمجرد وصوله إلى حجم معين والهروب بالأموال. تساعد المجمع المؤمّن في حماية مصالح المستثمرين. إذا لم يكن هناك تأمين، فهذه علامة إنذار أخرى.
من خلال توخي الحذر والبحث عن العلامات المذكورة أعلاه، يمكن للمستثمرين تقليل خطر الوقوع في فخ سحب البساط. المستثمرون الحذرون يتوخون الحذر عند دخول أسواق جديدة أو الاستثمار في تجمعات جديدة. يمكن للجشع أن يجعل قرارات العمل السيئة تبدو أكثر أمانًا مما هي عليه، لذا فإن معرفة علامات الاحتيال ستقلل من فرص الوقوع في الفخ.
تجنب عمليات الاحتيال والسحب المحتمل للبسط في مشاريع العملات الرقمية يعتمد في النهاية على الوعي قبل الاستثمار وإجراء البحوث الخاصة. إليك بعض الطرق الإضافية للتحقق من مصداقية أي مشروع.
إحدى طرق تقييم مصداقية رمز هي التحقق من سيولته. المشاريع الشرعية عادة ما تكون لديها ملايين في السيولة. هذه المشاريع تقفل كمية كبيرة من الرموز لفترة طويلة - ومرة أخرى، لا يمكن سحبها من تجمع السيولة خلال تلك الفترة الزمنية. تحقق من فترة الرهن للمشروع، وتحقق من كمية السيولة التي تعود إلى مالكي المشروع. المنصات الشرعية مثل PancakeSwap وUniswap عادة ما يكون لديها معلومات السيولة متاحة بسهولة.
Github هو قاعدة الأكواد لمشاريع DeFi، وعادة ما يحتوي على أنشطتهم التطويرية. من المفيد متابعة هذه الأنشطة، وكذلك قنوات التواصل الاجتماعي للمشروع بما في ذلك Telegram وTwitter، إلخ. إذا لم يكن المشروع على ما يبدو في تطور نشط وكان مجرد نسخة من مشروع آخر، فقد يكون ذلك علامة سيئة.
أي مشروع يحتمل أن يكون احتياليًا يمكن تعريفه من خلال مالكيه ومنشئيه. يجب أن تكون علاقتهم بمجال العملات الرقمية، وكذلك مشاركاتهم السابقة وسجلاتهم وتاريخهم على وسائل التواصل الاجتماعي والصناعة والاتصالات صحيحة إذا أرادوا اكتساب المصداقية. كلما زادت الأسئلة أكثر من الإجابات حول المالكين والفريق، زادت احتمالية أن يكون المشروع احتياليًا.
إذا كان الرمز الرقمي يحتوي فقط على عدد قليل من المالكين ولا يُتداول بنشاط على منصات متعددة، فمن المحتمل أن يكون احتيالًا مُنتظرًا. يمكن أن تكشف أدوات مثل Etherscan وCoinGecko عن مزيد من المعلومات حول رمز معين.
DeFi صناعة شابة ذات إمكانيات كبيرة. تقدم الحرية للاقتراض دون أي قيود على التاريخ الائتماني. كل ما تحتاجه للاقتراض هو ضمانات. علاوة على ذلك، فإن مصرفية DeFi خاصة حقًا، حيث لا توجد سلطة مركزية تشارك في تحديد الشروط أو فرض رسوم معاملات عالية. ومع ذلك، الجانب السلبي لهذه المساحة غير المنظمة هو أن أي شخص يمكنه إدراج أصل ما دون أي سيطرة مركزية عليه. لا يوجد من يخبرك إذا كان المشروع يهدف إلى الاحتيال على الناس، وهنا تأتي عمليات الاحتيال.
كما هو الحال مع أي تقنية جديدة، سيحاول اللاعبون غير الأخلاقيين في مجال العملات الرقمية خداع الأشخاص الذين لديهم معرفة وخبرة أقل. مع العديد من المشاريع الجديدة، يمكن أن تكون الأسعار مرتفعة على المدى القصير، وأحيانًا قد يكون من الصعب التفريق بين الضجة والواقع.
الاستثمار في التمويل اللامركزي يعتمد في النهاية على الأموال المتاحة وشهيتك للمخاطرة. تأكد من إجراء بحث مناسب قبل الاستثمار في مشروع، وافهم حقًا ما يتعلق به المشروع. المنصات والأدوات عبر الإنترنت مثل إيثر سكان يمكن أن تساعدك في تقييم شرعية الاستثمارات.
عادة ما تكون عمليات احتيال الرغ مبنية بشكل جيد ويتم تنفيذها بشكل صريح. الرموز التي تم إنشاؤها تعد بتطورات مثيرة وتجذب الكثير من الانتباه في فترة زمنية قصيرة. لكن بدلاً من تنفيذ مبيعات الرمز، فإن الفرق التي تقف وراء الخدعة تقوم بتنظيم عملية احتيال للخروج. غالبًا لا يدرك المستثمرون ذلك حتى يتم استنزاف الرمز من كل قيمته ويكون المبدعون قد اختفوا منذ زمن طويل.
مع تزايد الاهتمام بالعملات المشفرة، أصبحت المخاطر ترتفع بشكل متزايد. المخادعون يبحثون باستمرار عن طرق لجني أموال سريعة من الضحايا غير المرتابين. عن طريق تتبع العلامات الشائعة للاحتيالات المخادعة وإجراء العناية الواجبة على المشاريع المحتملة، يمكنك تقليل احتمالات أن تكون أنت الضحية التالية.