ملخّص الذكاء الاصطناعي
عرض المزيد
استخلص فحوى محتوى المقال بسرعة، مستشعرًا معنويات السوق في غضون 30 ثانية فقط!
لقد نما نظام DeFi البيئي بشكل كبير، لكن المستخدمين لا يزالون يواجهون صعوبات عند التنقل بين بروتوكولات متعددة للإقراض والاقتراض والمبادلة والتداول. تعمل المنصات التقليدية بشكل منعزل، مما يجبر المستخدمين على إدارة حسابات منفصلة وبرك سيولة مجزأة تخلق حواجز للدخول وتحد من كفاءة رأس المال.
يقوم Aries Markets بإزالة هذه النقاط المؤلمة من خلال نظام حساب الهامش الموحد الذي يدمج جميع أنشطة DeFi في منصة واحدة على Aptos. تتناول هذه المقالة التكنولوجيا التي تدعم نهج Aries Markets الشامل، وميزاته الرئيسية وخططه المستقبلية للتوسع ليصبح المركز الرائد في DeFi.
النقاط الرئيسية:
Aries Markets هو بروتوكول تمويل لامركزي شامل مبني على بلوكشين Aptos يدمج وظائف الإقراض والاقتراض والمبادلة والتداول بالهامش في حساب هامش موحد.
يعالج مشكلة التجزئة في DeFi التقليدي، حيث تجبر البروتوكولات المعزولة المستخدمين على إدارة منصات متعددة بواجهات مختلفة.
أسواق آريس هو بروتوكول تمويل لامركزي (DeFi) شامل مبني على سلسلة الكتل Aptos يجمع بين وظائف الإقراض والاقتراض والمبادلة والتداول بالهامش في حساب هامش موحد، مما يتيح للمستخدمين الوصول إلى خدمات DeFi متعددة بسلاسة.
تم بناؤه باستخدام لغة البرمجة Move، حيث يجمع أسواق آريس السيولة عبر نظام Aptos البيئي مع الحفاظ على الأمان والشفافية اللامركزية. يلغي البروتوكول الحاجة إلى إدارة حسابات متعددة عبر منصات مختلفة من خلال التبادل المتقاطع والرموز الحاملة للعائد التي تتكامل مع بروتوكولات DeFi الأخرى في Aptos.
نشأت أسواق آريس من فريق من مطوري Move المهرة الذين لديهم خبرة في شركات تكنولوجيا كبرى مثل Google وTikTok، حيث جمعوا بين الخبرة التقنية التقليدية والمعرفة الواسعة في DeFi. تم الإطلاق على Aptos في عام 2022، حيث اختار الفريق الشبكة لقدراتها العالية الأداء وملاءمتها للتطبيقات المالية المتقدمة.
لقد أثبت القرار الاستراتيجي لبناء على Aptos نجاحه، حيث تتماشى سرعات المعاملات السريعة للشبكة وقدرات DeFi القوية مع مهمة آريس لإنشاء خدمات مالية متاحة. ركز الفريق بشكل متعمد على إزالة تعقيد DeFi لجعل DeFi متاحًا، بغض النظر عن خبرة المستخدم.
تتعامل Aries Markets مع مشكلة التجزئة في التمويل اللامركزي التقليدي، حيث تجبر البروتوكولات المعزولة المستخدمين على إدارة منصات متعددة بواجهات مختلفة. تخلق هذه التجزئة احتكاكًا، وتزيد من تكاليف المعاملات وتُعقِّد إدارة المخاطر للمستخدمين الذين يسعون للمشاركة في التمويل اللامركزي.
توحد Aries Markets الإقراض والاقتراض والمبادلة والتداول ضمن واجهة واحدة مبسطة تعطي الأولوية لكفاءة رأس المال. من خلال تمكين التبادل المتقاطع وإنشاء رموز تحمل عوائد تتفاعل مع بروتوكولات أخرى، تزيد المنصة من الطرق التي يمكن للمستخدمين من خلالها نشر أصولهم مع الحفاظ على السيولة في جميع أنحاء نظام التمويل اللامركزي.
تعمل Aries Markets من خلال حساب هامش موحد يدمج جميع أنشطة التمويل اللامركزي في واجهة واحدة. يقوم المستخدمون بإيداع الأصول المدعومة ويتلقون تلقائيًا رموزًا تحمل عوائد تكسب فائدة بينما تظل قابلة للاستخدام عبر بروتوكولات Aptos الأخرى. يدير هذا الحساب الواحد مواقف الإقراض والاقتراض والمبادلة والتداول في وقت واحد.
يحسب البروتوكول حدود الاقتراض باستخدام عوامل ضمان محددة للأصول وعوامل اقتراض لإدارة المخاطر بدقة. تحدد عوامل الضمان مقدار ما يمكن للمستخدمين اقتراضه مقابل الودائع، بينما تعدل عوامل الاقتراض قيم الالتزامات صعودًا بناءً على مخاطر الأصول. معًا، تخلق هذه الحسابات عتبات تصفية فردية لكل محفظة مستخدم.
بالنسبة للمقايضات، يندمج Aries مع Panora Aggregator لتوجيه التداولات عبر العديد من AMMs والعثور تلقائيًا على الأسعار المثلى. يمكن للمستخدمين اقتراض الأصول التي لا يمتلكونها حاليًا، ومبادلتها بالرموز المطلوبة والحفاظ على تعرضهم المرفوع. تستخدم جميع العمليات نفس مجموعة الضمانات من خلال الضمانات المتقاطعة.
تتغير معدلات الفائدة ديناميكيًا بناءً على معدل استخدام كل مجموعة أصول باستخدام نموذج الفائدة المثبت لـ Aave. عندما يتجاوز الاستخدام المستويات المثلى، ترتفع معدلات الاقتراض بشكل حاد لتحفيز الودائع والحفاظ على سيولة كافية للسحوبات.
تقدم أسواق Aries العديد من الميزات المبتكرة المصممة لتعظيم كفاءة رأس المال وتبسيط التفاعلات في DeFi من خلال نظام حساب موحد.
يسمح نظام الاقتراض للمستخدمين بالوصول إلى السيولة باستخدام ودائعهم كضمان دون الحاجة إلى بيع أصولهم. يمكنهم اقتراض أي رمز مدعوم حتى حدود قدرتهم على الاقتراض المتاحة، والتي تعتمد على القيمة المعدلة للمخاطر لضماناتهم. يمكن دمج أنواع متعددة من الأصول كضمان لزيادة قدرة الاقتراض.
تستجيب معدلات الفائدة الديناميكية تلقائيًا لظروف العرض والطلب في كل مجموعة أصول. تحمي آليات التصفية البروتوكول عن طريق إغلاق المراكز عندما يقترب المستخدمون من حدود المخاطر، مع حساب العتبات باستخدام أوزان مخاطر محددة للأصول تضمن استقرار النظام مع زيادة كفاءة المقترضين إلى أقصى حد.
تسمح ميزة الإقراض للمستخدمين بإيداع الأصول وكسب العائد بينما توفر السيولة للمقترضين. يتم تحويل الودائع إلى رموز تحمل العائد تستمر في توليد العوائد عند نشرها في بروتوكولات DeFi الأخرى، مما يزيد من كفاءة رأس المال عبر نظام DeFi البيئي.
يتم تقييم الأصول من خلال إطار تصنيف قائم على المخاطر يصنف الرموز بناءً على استقرارها وخصائص أسواقها. يتيح هذا الهيكل الوصول إلى الأصول ذات الذيل الطويل مع الحفاظ على أمان البروتوكول من خلال إدارة مخاطر مخصصة، مما يوسع فرص الإقراض دون المساس بالسلامة.
تتيح ميزة التداول بالهامش التداول الفوري من خلال نظام دفتر أوامر لامركزي بالكامل. يمكن للمستخدمين تنفيذ أوامر السوق والحدود أثناء اقتراض الأموال لتعزيز مراكزهم، مع السماح بالتكافل المتبادل للمتداولين باستخدام رصيد حسابهم بالكامل كهامش.
برزت Aries Markets كبروتوكول DeFi المهيمن على Aptos منذ إطلاقها، حيث استحوذت على أكبر حصة سوقية في الشبكة بينما اخترقت قائمة أفضل 10 بروتوكولات إقراض عالميًا. يظهر التبني السريع للمنصة طلبًا قويًا في السوق على خدمات DeFi الموحدة التي تقضي على تعقيد إدارة بروتوكولات معزولة متعددة.
أثبتت الإنجازات الرئيسية للمنتج مكانة Aries الرائدة في السوق. أطلق وضع الكفاءة نسب القرض إلى القيمة بنسبة 90% للمستخدمين المتقدمين، بينما قدمت حملات الحوافز المستهدفة في أوائل عام 2024 عائد سنوي نسبته يصل إلى 30% على العملات المستقرة ذات القيمة العالية، بما في ذلك USDT و zUSDC.
وسعت الشراكات الاستراتيجية قدرات المنصة من خلال التكامل مع بروتوكولات نظام Aptos البيئي الرئيسية، بما في ذلك Panora Exchange لتحسين توجيه المبادلات وزيادة كفاءة التداول. ألغى البروتوكول رسوم السحب اعتبارًا من عام 2024، مما يحسن تجربة المستخدم ويظهر التزامًا بتقديم خدمات DeFi فعالة من حيث التكلفة.
يركز خارطة طريق المشروع على توسيع عروض الأصول للإقراض والاقتراض مع تعميق التكامل مع المزيد من بروتوكولات Aptos. تشمل أولويات التطوير المستقبلية قدرات عبر السلاسل وترقية بنية تحتية للأوراكل لوضع Aries Markets في موقع يمكنها من اختراق أوسع في السوق.
تمثل Aries Markets مستقبل بنية DeFi التحتية حيث تحل المراكز الشاملة محل تعقيد إدارة البروتوكولات المجزأة. من خلال توحيد الإقراض والاقتراض والتداول ضمن نظام واحد متكامل، يعالج بروتوكوله حاجة سوقية حاسمة مع استمرار الطلب على حلول التمويل اللامركزي الفعالة في التوسع.
#LearnWithBybit