قروض Bybit: مسارات مرنة لتحقيق أقصى استفادة من رأس المال

يمكن أن يكون اقتراض الأموال لتداول العملات المشفرة إجراءً ممتازًا لتحقيق كفاءة رأس المال. في العديد من الحالات، يكون من الأفضل اقتراض العملة المشفرة التي تختارها مقابل ضمان بدلاً من شرائها مباشرة. يمكن أن تساعدك القروض المشفرة أيضًا في الوصول إلى فرص فريدة لتوليد العوائد، مثل الرهان بالرافعة المالية. يعلم المتداولون والمستثمرون الأذكياء في العملات المشفرة منذ فترة طويلة أن الاقتراض هو أحد الطرق الرئيسية لتحسين كفاءة ومرونة وربحية عملياتك. 

تقدم Bybit لك عدة طرق لاقتراض العملات المشفرة. تشمل هذه الطرق القروض المشفرة ذات السعر المرن والثابت المضمونة بشكل زائد، وحساب التداول الموحد (UTA) الاقتراض التلقائي، ومنتج Margin Staked SOL وLaunchpool Borrow & Stake. تتيح لك هذه الخيارات الوصول إلى أموال العملات المشفرة بطرق فعالة ومرنة للغاية لدعم تداولاتك، وكسب المكافآت من الرهان أو تلقي الرموز في المراحل المبكرة مجانًا. 

في هذه المقالة، سنلقي نظرة تفصيلية على هذه الطرق الأربعة لاقتراض الأموال مع Bybit، وسنناقش ميزاتها الرئيسية وحالات استخدامها وفوائدها. 

النقاط الرئيسية:

• تقدم Bybit مجموعة متنوعة من القروض المشفرة: قروض مضمونة بشكل زائد ذات مدة ثابتة ومرنة، الاقتراض التلقائي UTA لتداولات الهامش الفوري وتلبية احتياجات الطلبات الفورية، SOL المرهونة بالهامش لتكديس سولانا بالرافعة المالية، وLaunchpool Borrow & Stake للوصول بالرافعة المالية إلى العملات المشفرة في مراحلها المبكرة.

• مع قروض Bybit، يمكنك وضع استراتيجيات لزيادة العائد بدلاً من اعتبار الاقتراض المشفر كأداة سلبية لتلبية نقص الأموال.

1. قروض التشفير — السيولة دون بيع

تقدم Bybit لمستخدميها قروض مشفرة مضمونة بشكل زائد، مع فائدة مرنة وثابتة. تتميز القروض المشفرة المرنة بفائدة متغيرة، يتم تحديثها كل ساعة بناءً على ظروف السوق السائدة. تقدم القروض ذات السعر الثابت فائدة محددة مسبقًا لفترات اقتراض تبلغ 7 أو 14 أو 30 أو 60 أو 90 أو 180 يومًا، حسب تفضيلك. 

يتم توفير القروض ذات السعر المرن مباشرة من خلال منصة Bybit، بينما يتم الحصول على القروض ذات السعر الثابت من خلال خدمة الإقراض النظير إلى النظير (P2P) الخاصة بـ Bybit. يقوم مقرضو العملات الرقمية بنشر عروضهم على Bybit P2P وتحديد شروطهم المفضلة، مثل مدة القرض ومعدل الفائدة. يمكن للمقترضين اختيار العروض الموجودة، أو إنشاء طلب قرض منفصل مع معدل الفائدة والشروط الأخرى التي يرغبون في الوصول إليها. ثم يقوم النظام بتقييم الطلبات من المقرضين والمقترضين من أجل العثور على المطابقة المثلى وربط الطرفين.

نوعان من القروض بواجهة واحدة

منذ أوائل مايو 2025، تم دمج نوعي القروض في واجهة مستخدم واحدة تحت مظلة منتج موحدة تسمى قروض العملات الرقمية. يمكنك الآن استخدام نفس الضمان المشترك لتأمين كل من القروض ذات السعر المرن والثابت. يمكن أيضًا استخدام الضمان الخاص بك عبر أسواق ومنتجات مختلفة على المنصة، مثل أسواق التداول الفوري والمشتقات ومنتجات Bybit للاستثمار.

كلا نوعي القروض لديهما أيضًا نفس نسب القرض إلى القيمة (LTV) المطبقة على حدود الهامش، نداءات الهامش والتصفية — 80%، 85% و92%، على التوالي. 

• يحدد حد الهامش النسبة القصوى من الضمان الخاص بك التي يمكنك اقتراضها

• يشير مستوى نداء الهامش إلى نسبة LTV التي ستتلقى عندها إشعارًا لتحسين وضعك عن طريق إضافة المزيد من الضمان أو سداد قرضك

• القيمة الثالثة، نسبة التصفية، هي المستوى الذي سيتم فيه تصفية قرضك تلقائيًا.

تقدم Bybit مجموعة واسعة من الأصول المشفرة للإقراض والضمانات، بما في ذلك العملات المستقرة والعملات المشفرة الرائدة ذات القيمة السوقية العالية، مثل البيتكوين (BTC)، الإيثيريوم (ETH)، سولانا (SOL)، XRP (XRP) و اللايتكوين (LTC).

تتراكم معدلات الفائدة لجميع قروض العملات المشفرة بشكل ساعي. القروض الثابتة لها معدل محدد في نطاق يحدده المورد و/أو المقترض، والقروض ذات المعدل المرن تخضع لمعدل عائم بناءً على ظروف السوق.

تعتبر قروض العملات المشفرة المرنة مفيدة بشكل خاص للمتداولين الذين يرغبون في الاقتراض بأقصى قدر من المرونة والكفاءة، وسداد المبلغ عندما يجدون ذلك مناسبًا بناءً على نشاطهم التجاري. على سبيل المثال، إذا اقترضت أموالاً لمدة 15 ساعة فقط لتسهيل بعض الصفقات قصيرة الأجل، فسوف تدفع الفائدة فقط عن تلك الساعات الـ 15 وليس ساعة واحدة أكثر. 

من ناحية أخرى، تناسب القروض المشفرة ذات السعر الثابت المقترضين الذين يرغبون في العمل في يقين تام، بغض النظر عن تطورات السوق، من خلال تثبيت سعر فائدة محدد مسبقًا.

2. قروض السيارات UTA — رأس مال نشط مع تحكم كامل

يتم تمكين اقتراض الأموال تلقائيًا في سيناريوهات معينة ضمن حساب التداول الموحد الخاص بك في Bybit (UTA). يتم تفعيل الاقتراض التلقائي في UTA عندما تنشأ الحالات التالية:

• رصيد غير كافٍ لإتمام معاملة تم البدء فيها

• خسائر غير محققة تنشأ تحت العقود الدائمة أو الآجلة

• وضع أمر حد خيارات شراء بدون وجود أموال USDC كافية في المحفظة

• انخفاض في قيمة مراكز خيارات USDC

• للاقتراض بالهامش في تداول الهامش الفوري في Bybit 

قروض UTA غير متاحة للاقتراض اليدوي؛ يتم تفعيلها تلقائيًا فقط في السيناريوهات المذكورة أعلاه. ومع ذلك، يمكن سداد القروض في الوضعين اليدوي والتلقائي. يتم تحديث أسعار الفائدة لهذه القروض على أساس كل ساعة. 

أحد الفوائد الرئيسية لقروض UTA هو قابليتها للتطبيق على التداول بالهامش الفوري على Bybit. مع التداول بالهامش الفوري، يمكنك استخدام الأصول في حسابك الفوري كضمان لـ التداول بالرافعة المالية بنسب رافعة تصل إلى 10x. تشمل الأصول المدعومة كضمان أكثر من 200 عملة مشفرة، بما في ذلك جميع العملات ذات القيمة السوقية العالية. 

تعتبر قروض UTA مثالية لعشاق التداول بالرافعة المالية، وللمتداولين النشطين الذين يضعون أوامر متكررة وقد يجدون أنفسهم في نقص في الأموال خلال صفقة معينة. تضمن وظيفة الاقتراض التلقائي لهذه القروض أن تمر أوامرك، حتى إذا كان هناك نقص في الأموال أو الأصول المحددة في محفظتك. 

3. الهامش المرهون SOL — تعزيز العائد من خلال الرافعة المالية

Bybit الهامش المرهون SOL يتيح لك استخدام الرافعة المالية لتعزيز عوائد التخزين السائل لـ Solana. لاستخدام هذا المنتج، ستحتاج إلى تخصيص أموال SOL الخاصة بك لتخزين Solana، والتي ستديرها Bybit من خلال استخدام Sanctum (CLOUD) العقد الذكي. Sanctum هو مزود رائد للبنية التحتية والخدمات لتخزين Solana. 

يمكنك اقتراض أموال إضافية للتخزين مع توفر رافعة مالية تصل إلى 4x. عند التخزين، سيتم إصدار رمز bbSOL السائل للتخزين (LST) الذي يجمع مكافآت التخزين الخاصة بك. 

يتم تحديث الفائدة التي تدفعها على الأموال المقترضة كل ساعة. يتم التعامل مع جميع سداد الفوائد تلقائيًا، إما عندما يقرر المستخدم التوقف عن التخزين أو عندما تصل خسائره إلى 90% من رأس المال المخزن. يمكنك استرداد أموال SOL الخاصة بك في أي وقت.

4. اقترض وخزن على Launchpool — ضاعف مكافآتك بأموال قليلة

تقدم Bybit أيضًا خيار الاقتراض والتخزين من خلال منصة Launchpool. من خلال تخزين أموالك المشفرة واقتراض ما يصل إلى 3 أضعاف رأس المال الخاص بك، يمكنك كسب مكافآت من خلال الرموز المجانية للمشاريع المقدمة عبر Launchpool. عادةً ما يتم إصدار رموز المكافآت لنجوم السوق المحتملين في المستقبل مجانًا من قبل مشاريع الويب 3 في مراحلها المبكرة.

منصة Launchpool الخاصة بـ Bybit الاقتراض والتخزين سهلة الاستخدام للغاية، وتحتاج فقط إلى نقرة واحدة للاقتراض والتخزين. كما هو الحال مع الطرق الثلاث الأخرى للاقتراض، فإن معدل الفائدة على الأموال المقترضة يخضع لتحديثات كل ساعة.

اختيار الأداة المناسبة لاستراتيجيتك

كل من خيارات القروض الأربعة المقدمة من Bybit لها فوائد واستخدامات فريدة. سيعتمد تحديد الخيار الأنسب لك على استراتيجيتك التجارية، وأهدافك، ورأس المال المتاح، ومعرفتك بتداول الهامش الفوري، ومستوى خبرتك، وانفتاحك على الرافعة المالية. 

• تسمح لك القروض المشفرة بتنفيذ استراتيجياتك دون بيع أصولك.

• تساعدك القروض التلقائية من UTA على تلبية احتياجاتك التجارية الفورية دون أن تكون مقيدًا بنقص المبالغ الدقيقة أو العملات، أو الوصول إلى فرص تداول الهامش الفوري.

• يتيح لك Margin Staked SOL تعزيز مكافآت التخزين الخاصة بك على Solana.

• الاقتراض والتخزين (عبر Launchpool) يمنحك الفرصة لكسب رموز المشاريع الواعدة في مراحلها المبكرة.

يلخص الجدول أدناه أربعة منتجات قروض حسب ملف تعريف المستخدم، الحالة الأساسية للاستخدام ونموذج كفاءة رأس المال. 

الأفكار الختامية 

منتجات القروض المشفرة من Bybit مثالية - ليس فقط للاقتراض، ولكن أيضًا لاستخدام أموالك الخاملة الحالية للتداول بالهامش والتخزين لزيادة العوائد. كل نوع من المنتجات ينطبق على سيناريوهات محتملة مختلفة:

• قروض العملات المشفرة للوصول إلى السيولة (دون شراء العملات المطلوبة)

• قروض UTA لتلبية احتياجات الطلبات قصيرة الأجل، ولصفقات الهامش الفوري

• تخزين الهامش لـ SOL لزيادة مكافآت تخزين سولانا

• اقتراض وتخزين Launchpool للوصول إلى العملات المشفرة الواعدة المحتملة في مراحلها المبكرة

مع خيارات القروض المذكورة أعلاه، لم يعد الاقتراض المشفر يتعلق فقط بتلبية نقص الأموال: الآن هو استراتيجية صالحة للحصول على أقصى استفادة من تداول العملات المشفرة.

LearnWithBybit#